基金规模与股东 - 风能基金认缴规模16亿元，实缴5734.90万元[1][2] - 中车基金等4方股东认缴及实缴金额和占比明确[5] 业绩数据 - 2025年半年度总资产89.10万元，净利润 -1.56万元[5] - 2024年度总资产89.67万元，净利润 -9.31万元[5] - 3个投资项目退出收益906.04万元[6][7] 未来展望 - 2025年8月董事会通过提前解散议案[7][9] - 提前解散需股东大会审议[9] 清算安排 - 清算基准日为2025年6月30日[10] - 中车基金和上海嘉嵘新能源为清算人[10]

公司融资进展 - 嘉泽新能获得中国证监会同意向特定对象发行股票注册的批复 文件编号为证监许可〔2025〕1783号 [1] - 本次发行需严格按照报送上海证券交易所的申报文件和发行方案实施 [1] - 批复有效期自同意注册之日起12个月内 发行结束前如发生重大事项需及时报告交易所 [1] 公司治理安排 - 公司董事会将根据批复要求及股东大会授权在规定期限内办理发行事宜 [1] - 公司承诺及时履行信息披露义务 [1] - 公告由嘉泽新能董事会于2025年8月27日发布 [2]

新策略 - 公司向特定对象发行股票申请获中国证监会同意注册批复[1] - 批复12个月内有效[2] - 公司将在规定期限内办理发行事宜并履行信披义务[2]

股价表现 - 截至2025年8月22日收盘价3.89元 较上周3.85元上涨1.04% [1] - 本周最高价3.9元出现在8月18日 最低价3.79元出现在8月20日 [1] - 当前总市值94.7亿元 在电力板块市值排名58/102 全市场A股市值排名1953/5152 [1] 可转债付息安排 - 嘉泽转债付息债权登记日为2025年8月22日 除息日及付息日均为2025年8月25日 [1] - 本计息年度票面利率1.8% 每张面值100元可转债兑息金额1.8元（含税） [1] - 个人投资者实际派息1.44元（税后） 居民企业及非居民企业均实际派发1.8元（含税） [1] - 本次付息为第五年付息 计息期间为2024年8月24日至2025年8月23日 [1]

融资交易情况 - 8月22日融资买入额0.12亿元 居两市第1426位 [1] - 当日融资偿还额0.19亿元 净卖出736.43万元 [1] - 最近三个交易日融资买入额分别为0.10亿元(20日)、0.15亿元(21日)、0.12亿元(22日) [1] 融券交易情况 - 8月22日融券卖出0.00万股 [1] - 当日融券净买入3.77万股 [1]

嘉泽转债付息公告核心内容 - 嘉泽新能源股份有限公司发布关于"嘉泽转债"2025年付息公告，明确第五年付息安排及相关事项[1][2] 本期债券基本情况 - 债券全称：嘉泽新能源股份有限公司可转换公司债券，简称嘉泽转债，代码113039[4] - 发行总额：人民币130,000万元，每张面值100元按面值发行[4] - 债券期限：2020年8月24日至2026年8月23日共6年[4] - 票面利率：采用阶梯利率，第五年为1.8%[4] - 转股条款：转股期2021年3月1日至2026年8月23日，最新转股价3.06元/股[8] - 信用评级：债券和主体评级均为"AA"，展望"稳定"[8] 本次付息方案 - 计息期间：2024年8月24日至2025年8月23日[9] - 票面利率：1.8%，每张债券兑息1.8元(含税)[9] - 特别说明：付息登记日前转股的债券不享受当期及后续利息[6][9] 付息时间安排 - 债权登记日：2025年8月22日(周五)[3][10] - 除息日与付息日：均为2025年8月25日(周一)[3][10] - 付息对象：截至登记日收市后登记在册的全体持有人[10] 付息实施流程 - 委托中国结算上海分公司代理兑息，付息日前2个交易日完成资金划转[11][12] - 结算系统将利息划付至兑付机构，投资者从兑付机构领取[12] 税务处理细则 - 个人投资者：按20%税率代扣利息税，实际派发1.44元/张[13] - 居民企业：自行缴纳所得税，实际派发1.8元/张[14] - 非居民企业：2021-2025年暂免所得税，实际派发1.8元/张[15] 相关机构信息 - 发行人：嘉泽新能源股份有限公司，地址宁夏银川[16] - 保荐机构：招商证券股份有限公司，地址深圳[16] - 托管人：中国结算上海分公司，地址上海浦东[16]

可转债发行 - 嘉泽转债发行总额13亿元[4] - 债券期限2020年8月24日至2026年8月23日[4] 票面利率 - 第一年0.3%，第二年0.5%，第三年1.0%，第四年1.5%，第五年1.8%，第六年2.0%[4] 转股价格 - 初始转股价格3.57元/股，最新3.06元/股[9] 付息安排 - 第五年付息，计息期2024年8月24日至2025年8月23日，票面利率1.8%[10][11] - 债权登记日2025年8月22日，除息和付息日2025年8月25日[3][12] 兑息金额 - 个人投资者每张兑息1.8元（含税），实际派发1.44元（税后）[15] - 居民企业每张实际派发1.8元（含税）[16] - 非居民企业2021年11月7日至2025年12月31日每张实际派发1.8元（含税）[17] 转股期限 - 2021年3月1日至2026年8月23日[9]

公司战略转型 - 公司从"塞北风电商"逐步转型为"全国能源解决方案商"，核心价值在于创新的"滚动开发+核心持有"商业模式、强大的运维能力和五大业务板块协同 [2] - 通过资产流动化、业务全国化和价值链延伸这"三重跃迁"重塑发展坐标系，开辟高质量发展新路径 [2] - 公司定位为兼具开发销售和持有运营双重角色的新能源平台，保留核心发电资产提供稳定现金流，同时将部分资产通过市场化手段出表变现，形成滚动放大效应 [3] 商业模式创新 - 创新"滚动开发+核心持有"商业模式，利用溢价和回笼资金撬动更大规模新项目开发，实现股本稳定下的每股收益持续提升 [3] - 五大业务板块协同发展：新能源电站开发-建设-运营-出售、新能源电站运维管理服务、屋顶分布式光伏、新能源产业基金和新能源装备制造产业园区建设 [4] - 新能源电站开发-建设-运营-出售是核心板块，运维管理服务提升内外部资产盈利能力，分布式光伏拓展发电业态，产业基金和产业园区整合产业链资源 [4] 运营能力与全国化布局 - 公司风机利用率近15年稳定在98%-99%，高于行业均值3个百分点以上，秘诀在于精细化、标准化的运维管理体系 [4] - 业务覆盖全国23个省份，宁夏并网装机容量占比从90%降至50%，形成西北、东北、华东、华南、华北五大区域布局 [5] - 运维业务管理第三方电站规模近1GW，卓越的运营能力与全国化布局共同夯实"隐形护城河" [5] 财务与增长表现 - 并网装机容量从不足1GW增至2.28GW，营业收入由8亿元跃升至24亿元，归母净利润从1.65亿元攀升至6.3亿元 [6] - 近两年净利润持续稳定在6亿元以上，单季度盈利已超过上市前的年度水平 [6] - 12亿元定增项目获上交所审核通过，将有效补充营运资金，优化资产负债结构 [6] 未来发展规划 - 在建及待建风电装机2GW，未来三年陆续投产有望保障持续成长 [7] - 构建第二增长曲线，布局"新能源+"绿色燃料领域，将绿电与化工结合，服务绿色燃料的绿电需求 [7] - 持续看好绿色燃料行业发展，发挥电站资产运营优势，实现低碳绿色可持续发展 [7]

公司战略规划 - 公司正推进三重跃迁战略以打造综合能源服务新生态 [2] - 公司业务涵盖风电场运营及综合能源服务 [2] 行业属性 - 公司属于新能源行业 专注于风能等清洁能源领域 [2]

公司转型与商业模式 - 公司从"塞北风电商"转型为"全国能源解决方案商"，核心价值在于创新的"滚动开发+核心持有"商业模式、强大的运维能力和五大业务板块协同 [1] - 通过资产流动化、业务全国化和价值链延伸这"三重跃迁"重构发展逻辑，用现金流思维重构重资产行业 [1] - 2020年"双碳"目标促使公司重新定位，提出兼具开发销售和持有运营双重角色的新能源平台模式，保留核心发电资产提供稳定现金流，同时通过资产出表变现形成滚动放大效应 [2] 核心能力与业务板块 - 公司风机利用率近15年稳定在98%-99%，高于行业均值3个百分点以上，秘诀在于精细化、标准化的运维管理体系 [2] - 五大业务板块包括：新能源电站开发-建设-运营-出售、新能源电站运维管理服务、屋顶分布式光伏、新能源产业基金和新能源装备制造产业园区建设 [2][3] - 新能源电站开发-建设-运营-出售是核心板块，运维管理服务提升内外部资产盈利能力，屋顶分布式光伏拓展发电业态，产业基金和产业园区整合产业链资源 [3] 全国化布局与业绩表现 - 业务从宁夏区域扩展至全国23个省份，宁夏并网装机容量占比从90%降至50%左右 [4][5] - 运维业务管理第三方电站规模近1GW，卓越的运营能力与全国化布局共同夯实"隐形护城河" [5] - 上市以来并网装机容量从不足1GW增至2.28GW，营业收入从8亿元跃升至24亿元，归母净利润从1.65亿元攀升至6.3亿元 [6] 未来发展布局 - 公司在建及待建风电装机2GW，未来三年陆续投产保障持续成长 [7] - 积极构建第二增长曲线，布局"新能源+"绿色燃料领域，看好绿色甲醇等绿色燃料需求，将绿电与化工结合实现低碳可持续发展 [7] - 12亿元定增项目获上交所审核通过，由控股股东全资子公司全额认购，补充营运资金并优化资产负债结构 [6]