董事会职权 - 董事会负责召集股东会并报告工作，执行股东会决议，决定经营计划和投资方案等[5] - 对投资额或兼并收购资产额达公司总资产10%以上项目，应聘请社会咨询机构提供专业意见[8] - 可将投融资、资产处置等职权有限授予管理层[4] - 决定须由股东会批准以外的其他对外担保事项[6] 董事会构成 - 设董事长一人，副董事长一人，下设审计、薪酬等专门委员会[11] - 设董事会秘书一名，负责推动公司提升治理水准和信息披露工作[13] 会议召开 - 分为定期会议和临时会议，原则上现场召开，也可非现场方式召开[17] - 每年至少召开四次定期会议，每季度一次[21] - 年度会议在公司会计年度结束后三个月内召开，半年度会议在公司会计年度前六个月结束后两个月内召开[21][22] 会议召集 - 董事长应在十个工作日内签发召集临时董事会会议通知的情况有六种[24][27] - 代表10%以上表决权的股东提议时，董事长应自接到提议后十日内召集会议[27] 会议通知 - 提前十日（定期会议提前十四日）送达全体董事及其他列席人员，非直接送达需电话确认[32] - 董事应在会议召开前两日（情况紧急除外）书面确认收到通知[31] - 通知变更需在原定会议召开日前三日发出书面变更通知，不足三日需顺延或获全体与会董事认可[35] 会议举行 - 需过半数董事出席方可举行[36] - 董事连续两次未能亲自出席也不委托出席，董事会应提请股东会撤换[38] - 一名董事不得接受超过两名董事的委托[40] 会议表决 - 审议会议提案形成决议须经全体董事过半数表决同意，对外担保须出席会议的三分之二以上董事表决同意，部分事项须全体董事三分之二以上表决同意[45] - 表决意向分同意、反对和弃权，未选或多选需重新选择，拒不选或中途离场未选视为弃权[45] 会议记录 - 记录应包含会议届次、出席董事等内容[55] - 与会董事需对记录和决议记录签字确认，有不同意见可书面说明[58] 档案保存 - 会议档案保存期限为十年以上[60] - 各专门委员会会议资料保存期限为10年以上[64] 决议执行 - 董事长有权检查督促会议决议执行情况[68] - 总经理应向董事会书面报告前次决议执行情况[68] - 董事会秘书应掌握决议执行进展并报告重要问题[68] 议事规则 - 由董事会制订，为公司章程附件[70] - 经股东会特别决议通过后与章程和议事规则同时生效[72]

审计委员会构成 - 由不少于三名董事组成，独董占多数，至少一名是会计专业人士[12] - 设主席一名，由独董担任，需具备专业资格或专长[12] - 委员任期与董事任期一致，可连选连任[13] 审计委员会职责 - 至少每年两次在管理层不在场时会见外聘审计师讨论审计费用[5] - 定期向董事会提交对受聘会计师事务所履职及监督情况报告[5] - 每季度听取内部审计部门报告，年度结束后听取年报[6] - 督导内审部门至少每半年检查重大事件实施及募资存放使用情况并报告[7][7] 审计委员会会议 - 定期会议前30个工作日下发议案征集通知，20个工作日前发正式通知[15] - 每季度至少召开一次会议，可按需开临时会议[16] - 会议需三分之二以上成员出席，决议经全体成员二分之一以上通过[16] 其他规则 - 会议纪要及资料保存期为10年[20] - 确保有充足资源履行职责[22] - 主席或至少一名委员出席公司周年股东会答股东问[22] - 规则未尽事宜或冲突依国家规定执行[24] - 规则修订由审计委员会提意见稿交董事会审定[24] - 规则及其修订与《公司章程（2025年4月建议修订稿）》同步生效[24] - 规则由公司董事会负责解释[25]

委员会构成 - 董事会提名委员会由3 - 5名董事委员组成，多数为独立非执行董事[5] - 委员会委员任期与董事任期一致，任期届满可连选连任[5] 会议规则 - 公司人力资源部提前5天通知会议信息[15] - 会议至少半数以上委员出席方可举行，决议须全体委员过半数表决通过[15] - 会议后7天内发送记录初稿及定稿给全体成员[18] 其他规定 - 独立董事辞职，公司应60日内完成补选[6] - 会议资料保存期为10年[18] 委员会职责 - 每年评核独立非执行董事独立性并向董事会汇报[8] - 至少每年检讨董事会架构、人数及组成等并提建议[8] - 提案提交董事会审议表决[10]

公司概况 - 公司于2005年3月3日注册登记，统一社会信用代码为91120118MA0603879K[12][13] - 公司住所为天津自贸试验区，电话0086 - 22 - 66270898，图文传真0086 - 22 - 66270899[13] - 公司为永久存续的股份有限公司，性质为股份有限公司（港澳台投资、上市）[14] 股权结构 - 公司成立时发行普通股41亿股，全部向发起人发行[22] - 公司成立后发行224,400万股H股[25] - 截至2025年4月9日，公司普通股总数为15,633,725,723股[32][33] - 截至2025年4月9日，中远海运集团持股占公司股本总额的44.84%[32] 股份变动 - 2021年以资本公积金每10股转增3股，普通股总数变为16,010,798,556股[29] - 2021 - 2023年，中远海运集团增持A股和H股[30] - 2022年，中远海运集团804,700,000股A股无偿划转给上汽集团[30] - 2024 - 2025年，公司因股票期权行权新增A股，回购注销A股和H股[30][31] 股东与股东会 - 股东按持有股份类别和份额享有权利、承担义务[65] - 单独或合计持有公司1%以上股份的股东可提出提案[87] - 股东会普通决议需出席股东所持表决权过半数通过，特别决议需三分之二以上通过[96] 董事会 - 董事会由七至十五名董事组成，外部董事应占半数以上[115] - 董事任期三年，独立董事连任不超六年[115] - 董事会会议每年至少召开四次[125] 财务与分红 - 公司采用人民币为记帐本位币，按规定编制财务报表[175] - 公司每年公历1月1日至12月31日为一会计年度[176] - 公司分配当年税后利润时，提取10%列入法定公积金[182] - 公司原则上每年分配一次利润，有条件时可中期现金分红[186] 其他规定 - 公司为他人取得股份提供财务资助累计总额不得超已发行股本总额的10%[36] - 公司董事和高级管理人员任职有股份转让限制[50] - 公司对注销或补发股票受损者无赔偿义务，除非有欺诈行为[63]

委员会构成 - 董事会薪酬委员会由三至五名董事委员组成，多数为独立非执行董事[4] - 设主席一名，由独立非执行董事担任[5] 人员补选与调整 - 独立董事辞职致比例不符规定，公司六十日内完成补选[5] - 委员无正当理由连续两次未出席，董事会可调整[8] 薪酬方案审议 - 董事薪酬方案经董事会审议后提交股东会通过实施[8] - 高级管理人员薪酬方案经董事会审议通过实施[8] 会议相关规定 - 人力资源部提前5天通知会议信息[14] - 半数以上委员出席方可举行，决议须全体委员过半数表决通过[14] - 表决方式有举手表决和通讯表决[16] - 通过的议案及结果书面提交董事会并通报[16] - 会议记录等初稿及定稿7天内发送全体成员[18] - 会议资料等保存期为10年[18] 其他 - 薪酬委员会职权范围在相关网站提供[18] - 细则由董事会解释，与《公司章程（2025年4月建议修订稿）》同步生效[19]

委员会组成与选举 - 董事会风险控制委员会由3名董事委员组成[4] - 委员由董事长等提名，全体董事半数以上选举产生和罢免[4] - 主席由董事长提名，全体董事半数以上选举产生和罢免[5] 任期与工作安排 - 委员任期与董事任期一致，可连选连任[6] - 法律与风险管理部负责日常联络，董事会/总经理办公室负责会议组织[7] 会议规则 - 提前五个工作日通知会议信息[14] - 半数以上委员出席方可举行，决议须全体委员过半数表决通过[15] - 会议记录及资料保存期为十年[15] 细则生效 - 细则在董事会审议通过后，与《公司章程（2025年4月建议修订稿）》同步生效[15]

公司治理 - 2025年4月29日董事会审议通过减少公司注册资本等议案[1] - 2025年5月28日股东大会批准减少公司注册资本等议案[1] - 近日完成减资变更登记，修订后《公司章程》完成备案[2] - 《公司章程》生效，监事会取消，《监事会议事规则》废止[2] - 《股东会议事规则》等相关制度同步生效[2] - 2025年7月多项规则细则上网公告[4]

市场表现 - 中证国有企业红利指数(000824)强势上涨1 80% 成分股隧道股份(600820)、山西焦煤(000983)、昊华能源(601101)涨停 山煤国际(600546) 潞安环能(601699)等个股跟涨 [1] - 国企红利ETF(159515)上涨1 83% 冲击3连涨 [1] - 中证国有企业红利指数前十大权重股中 山煤国际(600546)上涨10 04% 山西焦煤(000983)上涨10 07% 潞安环能(601699)上涨10 04% 恒源煤电(600971)上涨4 80% 南钢股份(600282)上涨3 43% 中远海控(601919)上涨3 72% 冀中能源(000937)上涨2 65% [4] 行业分析 - 煤炭行业近期"反内卷"预期持续加强 预计煤价走势将偏强 叠加用煤旺季来临 中长期预期不悲观 [1] - 上半年煤价摸底 下半年供需格局改善 煤价尚存持续反弹潜力 中期维度看好煤炭需求韧性 [1] - 煤炭板块在2025Q1业绩压力较大情况下表现依旧靠前 资产负债率44 7% 净利率12 7% ROE相对较高 [1] 指数构成 - 中证国有企业红利指数从国有企业中选取现金股息率高、分红稳定且有一定规模及流动性的100只上市公司证券作为样本 [2] - 前五大行业为银行、煤炭、交运、房地产和传媒 [2] - 前十大权重股合计占比15 81% 包括中远海控(601919)权重2 36%、冀中能源(000937)权重2 00%、山煤国际(600546)权重1 47%、山西焦煤(000983)权重1 46%、潞安环能(601699)权重1 44%等 [2][4] 投资价值 - 在当前低利率宏观环境中 业绩稳健的高股息龙头标具备较高配置价值 [1] - 高股息价值仍存 阶段博弈弹性 [1]

指数表现 - 中证港股通央企红利指数上涨1 66%报1151 33点成交额230 06亿元 [1] - 近一个月上涨2 73%近三个月上涨18 34%年至今上涨14 62% [1] - 指数基日为2014年11月14日基点为1000 0点 [1] 指数构成 - 十大权重股为中远海控(7 06%)东方海外国际(3 22%)中信银行(3 05%)中国石油股份(2 78%)中国外运(2 68%)中国海洋石油(2 48%)中国光大银行(2 48%)建设银行(2 45%)中国船舶租赁(2 4%)农业银行(2 32%) [1] - 行业分布为金融(33 26%)工业(32 16%)能源(12 82%)通信服务(9 77%)原材料(4 93%)房地产(3 85%)医药卫生(2 13%)公用事业(1 08%) [2] - 全部样本来自香港证券交易所 [1] 指数管理 - 样本每年调整一次实施时间为每年12月第二个星期五的下一交易日 [2] - 权重因子随样本定期调整特殊情况会临时调整 [2] - 样本退市或丧失港股通资格时将剔除 [2] 跟踪产品 - 相关公募基金包括华夏中证港股通央企红利联接A/C及ETF [2]

指数表现 - 中证中国内地企业全球工业综合指数报2551.47点 [1] - 近一个月上涨5.72% 近三个月上涨11.76% 年至今上涨6.12% [1] 指数编制方法 - 指数以中证中国内地企业全球综合指数样本为基础按行业分类编制 反映中国内地企业各行业证券整体表现 [1] - 基日为2004年12月31日 基点1000.0点 [1] - 样本每半年调整一次 分别在每年6月和12月第二个星期五的下一交易日实施 特殊情况会临时调整 [3] 权重股构成 - 前十大权重股合计占比15.57%：宁德时代(6.34%) 京沪高铁(1.46%) 汇川技术(1.11%) 中国建筑(1.09%) 三一重工(1.01%) 顺丰控股(1.01%) 阳光电源(0.97%) 隆基绿能(0.89%) 中远海控(0.86%) 满帮集团(0.83%) [1] 市场板块分布 - 深交所占比47.15% 上交所占比45.01% 港交所占比4.38% 纽交所占比1.60% 北交所占比0.91% [2] - 纳斯达克全球精选市场占比0.56% 新加坡交易所占比0.24% 纳斯达克股票市场占比0.09% 纳斯达克资本市场占比0.06% [2] 行业分布 - 电力设备行业占比29.20% 机械制造占比28.77% 交通运输占比13.51% [2] - 建筑装饰占比9.02% 航空航天与国防占比8.85% 商业服务与用品占比4.23% 环保占比3.87% [2]