大股东持股情况 - 控股股东宁波思驰创业投资合伙企业持有公司股份214,960,498股，占总股本52.85% [1] - 宁波思驰与一致行动人张镇潮合计持股307,260,498股，占总股本75.54% [1] - 当前持股全部为无限售条件流通股，来源为IPO前取得 [1] 减持计划主要内容 - 计划减持不超过12,202,897股（占总股本3%），其中集中竞价方式减持不超过4,067,632股（1%），大宗交易方式减持不超过8,135,265股（2%） [1] - 减持期间为2025年7月28日至2025年10月27日 [1] - 减持原因为股东自身资金需求 [1] - 若公司发生送股、转增股本等变动，减持数量将相应调整 [1] 股东历史承诺 - 宁波思驰承诺锁定期为上市后36个月，且若股价连续20日低于发行价则自动延长6个月 [2][3] - 锁定期满后2年内减持价格不低于发行价（除权除息后调整） [2][3] - 持股5%以上时减持需提前5个交易日书面通知公司并公告 [3] - 本次减持计划与历史承诺一致 [4] 减持影响评估 - 减持不会导致公司控制权变更 [5] - 减持计划符合《公司法》《证券法》等法律法规要求 [6]

股权结构 - 宁波思驰持有公司股份214,960,498股，占总股本52.85%[3] - 宁波思驰及一致行动人合计持股307,260,498股，占总股本75.54%[3] 减持计划 - 宁波思驰计划减持不超12,190,350股，不超总股本3%[3][7] - 集中竞价减持不超4,063,450股，大宗交易减持不超8,126,900股[7] 股份锁定 - 宁波思驰首次公开发行锁定期36个月，特定情况延长6个月[8][9] - 锁定期满2年内减持，价格不低于发行价[9]

税友股份控股股东减持计划 - 控股股东宁波思驰创业投资合伙企业计划减持不超过12,202,897股公司股份 [1] - 减持股份数量占公司总股本比例不超过3% [1]

报告行业投资评级 - 看好计算机行业 [5] 报告的核心观点 - 3D打印产业链高景气，核心公司预计迎来快速增长期 [5][6] - 大模型推理能力提升，法律AI领域迎来较大机会 [5][6] - 重点公司更新涉及税友股份、新大陆、迈富时 [5][6] 根据相关目录分别进行总结 3D打印产业链 - 拓竹科技高热度代表3D打印消费级市场迎来重要节点，25年5月我国3D打印设备产量同比增长40%，消费级产品或迎快速增长阶段 [7] - 价格下探与操作简化使消费级3D打印发展，拓竹科技等厂商将桌面型3D打印机带入低价区间，简易入门级产品标价1499元 [10] - 3D打印是增材制造技术，核心价值是突破模具限制，主流技术有FDM、光固化、粉末床熔融等，各有优劣 [14][21] - 3D打印核心竞争力体现在设计自由度、定制化能力、成本效率和可持续性四个维度，产业化应用跨领域拓展 [23][24] - 3D打印拉动3D扫描仪消费级需求，思看科技便携式3D扫描仪最高精度达0.020mm，激光3D扫描仪测量速率每秒可达数百万次 [26] - 3D打印核心产业链相关公司包括消费级3D打印机整机、核心部件、3D扫描仪、打印设备和耗材等领域的企业 [29] 法律AI领域 - 海外一级热度发酵，2024 - 2025Q1法律相关创业公司融资激增，79%流向AI类公司，多家海外代表性法律AI公司有新进展 [28] - DeepSeek推动国内AI法律进展，截止6月30日，DeepSeek V3 0324模型在法律领域的tokens销售量占总体达4.8% [31] - 金桥信息发布“亦案通”和“亦法通”，具有数据、C端产品潜力和生态合作优势 [32][37] - 华宇软件发布华宇万象法律大模型，产品矩阵丰富，落地30 + 场景 [38][41] 重点公司更新 - 税友股份新规下税务监管严格化，Agent产品进入密集落地期，远期目标三年后相关业务收入达50亿，25年上半年用户规模已起量 [42][43] - 新大陆设立境外子公司并取得美国MSB牌照，有助于开展跨境支付业务，预计2025年归母净利润约13亿元，当前PE 25x左右 [44][48] - 迈富时发布AI - Agentforce智能体中台2.0，AI Agent落地效果好、付费意愿高，通过“SMB + KA”双曲线商业模式解决客户痛点 [49][56] 风险偏好判断以及重点标的 - 涉及数字经济领军、AIGC应用、AIGC算力、数据要素、信创弹性、港股核心、智联汽车、新型工业化、医疗信息化等领域的公司 [59] 计算机重点公司估值表 - 展示了多家计算机重点公司的总市值、归母净利润及PE等估值数据 [63]

限制性股票回购注销及价格调整 - 公司拟回购注销418,250股限制性股票，其中因7名激励对象离职注销77,000股，因2024年净利润增长率未达25%考核目标注销341,250股[4][5] - 回购价格经两次分红调整后定为22.86元/股（原价23.21元，扣除2023年每股0.15元和2024年每股0.20元分红）[6] - 本次回购总金额约988.93万元，资金来源为公司自有资金[6] 股本结构变动 - 回购注销后公司总股本将从406,763,250股减少至406,345,000股[8] - 有限售条件股份从873,250股减至455,000股，无限售条件股份保持405,890,000股不变[8] 决策程序履行情况 - 2023年4月启动激励计划，经董事会、监事会审议及股东大会批准[1][2] - 2023年6月完成首次授予调整，2024年2月、7月及2025年6月三次审议回购注销事项[3][4][6] - 独立董事、监事会及律师事务所均确认程序合法合规[1][2][9][10] 公司影响说明 - 本次回购不会对经营业绩和财务状况产生重大影响，股权分布仍符合上市条件[7][9] - 公司需在完成后履行减资程序并披露股本变动情况[7][8]

公司股份回购注销 - 公司于2025年6月18日召开董事会和监事会会议，审议通过回购注销部分限制性股票的议案 [1] - 回购注销涉及71名激励对象，包括7名因离职不符合条件的激励对象和64名因业绩考核不达标的激励对象 [1] - 本次回购注销股票数量为418,250股，完成后公司总股本将从406,763,250股减少 [1] - 回购注销依据为公司《2023年限制性股票激励计划（草案）》相关规定 [1] 债权人通知事项 - 因回购注销导致注册资本减少，公司依法通知债权人相关权利 [2] - 债权人可在接到通知后30日内或公告披露后45日内要求公司清偿债务或提供担保 [2] - 逾期未申报不影响债权有效性，公司将按原约定继续履行债务 [2] 债权申报要求 - 债权人需提供证明债权债务关系的合同、协议等文件原件及复印件 [3] - 法人债权人需额外提供营业执照副本和法定代表人身份证明文件 [3] - 自然人债权人需提供有效身份证件，委托他人申报需额外提供授权委托书 [3]

监事会会议召开情况 - 税友软件集团股份有限公司第六届监事会第十一次会议于2025年6月18日在公司会议室以现场方式召开 [1] - 会议应出席监事3人 实际出席监事3人 由监事会主席钱立阳主持 [1] - 会议通知已于2025年6月13日通过电子邮件方式送达 召开及表决程序符合《公司法》和《公司章程》规定 [1] 监事会会议审议情况 - 审议通过《关于回购注销部分已获授但尚未解除限售的限制性股票及调整回购价格的议案》 [1] - 监事会认为该回购注销及价格调整符合《上市公司股权激励管理办法》和公司《2023年限制性股票激励计划（草案）》规定 [1] - 该事项不会对公司财务状况和经营成果产生实质性影响 且不损害公司及全体股东利益 [1] - 表决结果为同意3票 反对0票 弃权0票 [2] 信息披露 - 具体内容详见上海证券交易所网站及指定媒体披露的编号2025-029公告 [2]

股份回购 - 公司将回购注销418,250股限制性股票，涉及离职和业绩不达标激励对象[1][5] - 调整后回购价格为22.86元/股，涉资约988.93万元，用自有资金[7] - 回购完成后总股本减少418,250股[8] 业绩考核 - 2023年限制性股票激励计划二阶段业绩考核未达标，2024年净利润增长率未达25%[5] 权益分派 - 2023年以407,187,500股为基数，每股派现0.15元，共61,078,125元[6] - 2024年以406,763,250股为基数，每股派现0.20元，共81,352,650元[7] 股份变动 - 有限售条件股份变动后为455,000股，无限售条件股份无变动[9] 相关意见 - 监事会同意回购注销及调整价格，律师、独财顾问提出后续手续[12][13][14]

业绩总结 - 2023年激励计划中71名激励对象对应418,250股限制性股票将被回购注销[2] 数据相关 - 回购注销后公司总股本将由406,763,250股减至406,345,000股[2] - 回购注销后公司注册资本将由4.0676325亿元减至4.06345亿元[2] 其他新策略 - 2025年6月18日公司通过回购注销部分限制性股票及调整回购价格议案[2] 债权相关 - 债权人申报债权有时间、地点及所需材料要求[3][4]

激励计划进展 - 2023年4 - 5月激励计划相关议案审议、公示通过[11][12] - 2023年6月审议通过调整激励计划等议案[13] 回购注销情况 - 7名离职对象77,000股未解除限售股票将回购注销[15] - 64名对象341,250股未解除限售股票拟回购注销[15] 权益分派 - 2023年以407,187,500股为基数，每股派0.15元，共派61,078,125元[16] - 2024年以406,763,250股为基数，每股派0.20元，共派81,352,650元[17] 其他 - 调整后首次授予限制性股票回购价22.86元/股[17] - 本次回购涉及资金约988.93万元，用自有资金[17]