可转债发行情况 - 2022年2月24日，公司公开发行7600万张可转换公司债券，发行总额76亿元，期限6年，票面利率分年设置[5] - 华友转债于2022年3月23日在上海证券交易所挂牌交易，开始转股日期为2022年9月2日，初始转股价格为110.26元/股[5][6] 转股与回售数据 - 截至2025年6月30日，累计213.5万元华友转债已转股或回售，转股金额212.7万元，回售金额8000元，转股数量36888股，占转股前公司已发行股份总额的0.00231%[4] - 2025年4月1日至6月30日，1.5万元华友转债转股，转股股数430股[4] - 截至2025年6月30日，尚未转股的华友转债金额为75.97865亿元，占可转债发行总量的99.97191%[4] 转股价格调整 - 因公司实施权益分派等，华友转债转股价格多次调整，截至目前为34.43元/股[7][8][9][10][11][12][13][14] 股本情况 - 本次可转债转股后，有限售条件流通股为15193360股[21] - 本次可转债转股后，无限售条件流通股为1686354743股[21] - 本次可转债转股后，总股本为1701548103股[21] 其他 - 2025年6月23日，“华友转债”转股来源变更为优先使用回购股份[17]

指数表现 - 上证指数低开高走 中证浙江凤凰行动50指数上涨0.6%报6186.75点 成交额161.09亿元 [1] - 中证浙江凤凰行动50指数近一个月上涨3.22% 近三个月上涨2.36% 年至今上涨6.16% [1] 指数构成 - 中证浙江凤凰行动50指数选取50只浙江省上市公司证券 样本需满足盈利增速高、股息率高且市盈率低 基日为2012年12月31日 基点为1000.0点 [1] - 十大权重股包括杭州银行(10.03%)、海康威视(9.6%)、华友钴业(8.93%)、新和成(5.79%)、大华股份(5.57%)、中国巨石(4.85%)、天山铝业(4.11%)、长川科技(3.51%)、德业股份(3.38%)、物产中大(2.91%) [1] - 指数持仓中深圳证券交易所占比55.76% 上海证券交易所占比44.24% [1] 行业分布 - 原材料行业占比25.39% 信息技术18.98% 工业13.69% 金融12.04% 可选消费11.96% 医药卫生9.78% 通信服务5.49% 主要消费1.77% 公用事业0.74% 房地产0.17% [2] 指数调整机制 - 样本每半年调整一次 实施时间为每年6月和12月第二个星期五的下一交易日 权重因子同步调整 [2] - 特殊情况下进行临时调整 样本退市时从指数中剔除 公司发生收购合并分拆等情形参照细则处理 [2] 跟踪基金 - 相关公募基金包括浙商汇金中证凤凰50ETF联接A、浙商汇金中证凤凰50ETF联接C、浙商汇金中证凤凰50ETF [2]

可转债发行 - 公司获准发行面值总额76亿元可转换公司债券[8] - 可转债每张面值100元，按面值发行，期限为2022年2月24日至2028年2月23日[11][12] - 债券利率第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.60%、第四年1.50%、第五年1.80%、第六年2.00%，到期赎回价为108.00元（含最后一期利息）[13] - 可转债采用每年付息一次的方式，到期归还本金和最后一年利息[14] - 可转债转股期自发行结束之日满六个月后的第一个交易日起至到期日止[19] 募集资金使用 - 年产5万吨高镍型动力电池三元正极材料、10万吨三元前驱体材料一体化项目拟投入募集资金460,000.00万元[39] - 年产5万吨高性能动力电池三元正极材料前驱体项目拟投入募集资金100,000.00万元[40] - 补充流动资金项目拟投入募集资金200,000.00万元[40] - “年产5万吨高镍型动力电池三元正极材料、10万吨三元前驱体材料一体化项目”变更投向募集资金总金额为171,000.00万元[41] - “年处理15,000吨电池绿色高值化综合循环建设项目”“年处理12,000吨电池黑粉高值化绿色循环利用项目”变更投向募集资金总金额为56,318.69万元[41] 业绩数据 - 锂电正极前驱体出货量超12万吨，正极材料出货量超9万吨，钠电前驱体出货量突破300吨，钴产品出货量约4.68万金属吨，同比增长13%，镍产品出货量约18.43万金属吨，同比增长46%[54] - 2024年公司实现营业收入609.46亿元，同比下降8.08%；利润总额55.85亿元，同比增长16.98%；归属于上市公司股东的净利润为41.55亿元，同比增长23.99%[55] - 2024年公司经营活动产生的现金流量净额为124.31亿元，2023年为34.86亿元，2022年为29.14亿元[57] - 2024年末公司总资产为1365.91亿元，2023年末为1255.20亿元，2022年末为1105.92亿元[57] - 2024年末公司净资产为486.61亿元，2023年末为447.33亿元，2022年末为326.82亿元[57] 项目进度 - 年产5万吨高镍型动力电池三元正极材料、10万吨三元前驱体材料一体化项目投入进度为84.52%，原预定可使用日期从2024年5月延期至2025年6月[63][64] - 年产5万吨高性能动力电池三元正极材料投入进度为100.06%，本年度实现效益3,648.82万元，未达预计效益[63] - 年产5万吨（镍金属量）电池级硫酸镍项目投入进度为88.51%，处于生产调试阶段[64] - 粗制氢氧化镍钴原料制备高纯电镍建设项目投入进度为36.53%，2024年12月转固[64] - 补充流动资金投入进度为100.00%[64] 偿债能力 - 2023年末及2024年末，公司资产负债率分别为64.36%、64.38%，变动较小，长期偿债能力较强[72] - 2023年末及2024年末，公司流动比率分别为1.01、1.06，速动比率分别为0.68、0.70，2024年末短期偿债指标增长，短期偿债能力较强[72] - 2023年度及2024年度，公司利息保障倍数分别为2.69、2.91，同比上升，偿还利息能力良好[72] 转股价格调整 - 2022年6月实施2021年度利润分配方案后，转股价格由110.26元/股调整为84.58元/股[91] - 2022年7月完成向激励对象首次授予限制性股票方案后，转股价格由84.58元/股调整为84.24元/股[91] - 2023年7月完成瑞士GDR发行后，转股价格由84.00元/股调整为81.53元/股[92] - 2024年1月29日股东大会通过向下修正转股价格议案，转股价格由81.18元/股向下修正为45.00元/股[95] - 2024年5月实施限制性股票回购注销后，转股价格由45.00元/股调整为45.10元/股[95] - 2024年6月实施2023年度利润分配方案后，转股价格由45.10元/股调整为44.11元/股[96] - 公司将“华友转债”转股价格由44.11元/股向下修正为35.00元/股，实施日期为2024年10月14日[97] - 2025年1月限制性股票回购注销后，“华友转债”转股价格由35.00元/股调整为35.03元/股，生效日期为2025年2月5日[97] - 2025年1月完成向激励对象首次授予限制性股票方案后，“华友转债”转股价格由35.03元/股调整为34.92元/股，生效日期为2025年3月12日[97] - 2025年6月实施2024年度利润分配方案后，“华友转债”转股价格由34.92元/股调整为34.43元/股，生效日期为2025年6月11日[98] 其他 - 2024年11月1 - 7日，中信证券召开“华友转债”2024年第一次债券持有人会议，审议通过变更部分募集资金投资项目议案[78] - 2021 - 2025年联合资信多次评级，维持公司主体长期信用等级和“华友转债”信用等级为AA+，评级展望稳定[79][80]

新能源ETF表现 - 新能源ETF盘中换手1.64%，成交1458.87万元，近1年日均成交3563.71万元 [3] - 近1周规模增长193.63万元，近1年净值上涨8.10% [3] - 自成立以来最高单月回报25.07%，最长连涨月数2个月，最长连涨涨幅38.44%，上涨月份平均收益率7.83% [3] - 跟踪的中证新能源指数PB为2.05倍，低于近5年86.85%以上时间，估值性价比突出 [3] 新能源指数成分股 - 前十大权重股合计占比44.89%，包括宁德时代(10.62%)、阳光电源(5.65%)、隆基绿能(5.39%)等 [6] - 单日表现：阳光电源涨3.62%，通威股份涨6.13%，赣锋锂业跌1.32% [5] 电力市场动态 - 河南开展电力现货市场试运行，6月19-27日进行，21-27日结算 [5] - 各地推进电力现货市场运行，促进中长期电力、现货市场、辅助服务价格衔接 [5] 新疆新能源政策 - 新疆出台新能源电价市场化改革方案，存量项目电价保障较好，增量项目电价下限预计向0.150元/千瓦时靠拢 [6] - 新疆风光资源禀赋突出，项目盈利能力将主要取决于限电率情况 [6] - 增量光伏项目面临压力明显高于风电，因消纳存在压力且出力曲线分布不均 [6]

股份解除质押情况 - 控股股东华友控股持有公司股份305,299,851股，占公司总股本的17.94%，其中已累计质押182,119,994股，占其所持股份的59.65%，占公司总股本的10.70% [3] - 一致行动人陈雪华持有公司股份82,504,946股，占公司总股本的4.85%，其中已累计质押32,270,000股，占其所持股份的39.11%，占公司总股本的1.90% [3] - 华友控股及陈雪华合计持有公司股份387,804,797股，占公司总股本的22.79%，其中已累计质押214,389,994股，占其所持股份的55.28%，占公司总股本的12.60% [3] 本次解除质押详情 - 陈雪华本次解除质押25,200,000股，占其所持股份的30.54%，占公司总股本的1.48%，解除质押时间为2025年6月26日 [3] - 华友控股本次解除质押19,300,000股，占其所持股份的6.32%，占公司总股本的1.13%，解除质押时间为2025年6月26日 [3] - 解除质押后，陈雪华剩余被质押股份数量为32,270,000股，占其所持股份的39.11%，占公司总股本的1.90% [3] - 解除质押后，华友控股剩余被质押股份数量为182,119,994股，占其所持股份的59.65%，占公司总股本的10.70% [3] 质押情况汇总 - 截至公告日，华友控股及陈雪华累计质押股份214,389,994股，占其所持股份的55.28%，占公司总股本的12.60% [5] - 公司将持续关注股东股份质押及解除质押情况，并及时履行信息披露义务 [5]

募集资金基本情况 - 公司非公开发行A股股票71,642,857股 发行价格为每股84元 募集资金总额601,800万元 [1] - 扣除保荐及承销费用5,920.6万元(含税)后募集资金为595,879.4万元 另减除其他发行费用714.16万元 最终募集资金净额595,500.37万元 [1] - 募集资金于2021年2月1日汇入监管账户 经天健会计师事务所验证并出具验资报告 [1] 募集资金管理情况 - 公司建立专户存储制度 与保荐人、银行签订三方/四方/五方监管协议 明确各方权利义务 [2] - 资金管理遵循《上市公司监管指引第2号》及公司内部《募集资金管理办法》 [2] 募集资金专户销户情况 - 2025年4月7日董事会决议通过将节余募集资金永久补充流动资金 用于主营业务相关生产经营 [2] - 截至公告日所有募集资金专户已完成销户 美元及印尼盾账户余额按2025年5月30日汇率折算 [3][4] - 专户注销后相关监管协议自动终止 [4]

小金属价格走势 - 开年以来铜、镍等小金属价格走势火热，钴因刚果（金）出口禁令成为市场焦点 [1] - 6月21日刚果（金）宣布钴出口临时禁令延长3个月，总禁令期达7个月 [1] - 此前钴市场供大于求导致价格持续下跌，禁令实施后钴价明显回升 [1] 钴价变动与市场影响 - 2024年金属钴价格为11.26美元/磅，同比下降25.48% [2] - 2月禁令公布后电解钴价最高涨至25万元/吨，后回落至23万元/吨 [2] - 6月23日"长江1钴"价格上涨2.2万元/吨，区间为24.40万—26.80万元/吨 [3] - 中信证券预计禁令延长将提高钴价预期，导致上游惜售和供应短缺 [2] 上市公司股价反应 - 6月23日华友钴业股价上涨6.35%，寒锐钴业上涨9.31%，腾远钴业上涨15.42% [4] - 国信期货分析刚果（金）政策影响或超10万金属吨，加剧中国原料紧缺压力 [4] - 洛阳钼业等自有矿源企业直接受益，依赖进口原料的代工企业面临成本压力 [4] 企业库存与供应链应对 - 洛阳钼业2024年钴产量11.42万吨（同比+105.61%），销量10.89万吨（同比+266.23%） [6] - 腾远钴业称有安全库存，短期内不影响经营，可通过贸易商采购补充原料 [7] - 寒锐钴业4月底表示设有安全库存，将适时调整战略和产品结构 [8] 行业长期展望 - 腾远钴业认为短期钴价将上升，长期取决于终端应用和刚果（金）政府预期 [8] - 公司通过刚果腾远拓展当地采购渠道，与全球供应商建立稳定合作关系 [8]

募资情况 - 公司非公开发行A股股票71,642,857股，发行价每股84元，募资总额601,800.00万元[4] - 扣除费用后，募集资金净额为595,500.37万元[4] 资金使用 - 2025年4月7日募投项目结项，节余资金永久补充流动资金[8] - 所有专户实际补充流动资金总计585,385,198.71元[11]

股东持股与质押情况 - 截至公告日，华友控股持股305,299,851股，占总股本17.94%，累计质押182,119,994股[4] - 截至公告日，陈雪华持股82,504,946股，占总股本4.85%，累计质押32,270,000股[4] - 截至公告日，二者共计持股387,804,797股，占总股本22.79%，累计质押214,389,994股[4] 股东解除质押情况 - 陈雪华2025年6月26日解除质押25,200,000股，剩余质押32,270,000股[4][6] - 华友控股2025年6月26日解除质押19,300,000股，剩余质押182,119,994股[6] 后续安排 - 公司将持续关注股东股份质押、解除质押情况并及时披露信息[10]

俄乌冲突概念板块表现 - 截至6月25日收盘，俄乌冲突概念板块下跌0.69%，位居概念板块跌幅榜前列 [1] - 板块内准油股份跌停，贝肯能源、泰山石油、通源石油等跌幅居前 [1] - 板块内34只个股上涨，涨幅居前的有西部材料（4.12%）、航天科技（3.67%）、伟隆股份（1.85%） [1] 今日概念板块涨跌幅 - 兵装重组概念涨幅居首，达8.60%，可燃冰概念跌幅最大，为-1.25% [1] - 互联网保险（4.17%）、期货概念（4.12%）、国产航母（3.92%）涨幅靠前 [1] - 草甘膦（-0.78%）、页岩气（-0.62%）、CRO概念（-0.53%）跌幅较大 [1] 俄乌冲突概念资金流向 - 板块主力资金净流出8.86亿元，49只个股获主力资金净流出 [1] - 中远海控主力资金净流出居首，达2.71亿元，华友钴业（-8378.94万元）、兴业银锡（-7787.58万元）紧随其后 [1] - 长安汽车（9624.66万元）、洲际油气（4093.79万元）、西部材料（2517.29万元）主力资金净流入居前 [1][3] 个股资金流出榜单 - 中远海控（-27104.53万元）、华友钴业（-8378.94万元）、兴业银锡（-7787.58万元）位列主力资金净流出前三 [1] - 中国石油（-6916.72万元）、贝肯能源（-5266.28万元）、中曼石油（-4907.29万元）资金流出显著 [1] - 泰山石油（-4507.44万元）、神火股份（-4427.49万元）、中远海能（-4229.57万元）资金流出超4000万元 [1] 个股资金流入榜单 - 长安汽车主力资金净流入9624.66万元，洲际油气净流入4093.79万元 [3] - 西部材料净流入2517.29万元，招商轮船净流入2499.02万元 [3] - 航天科技净流入1852.25万元，石化油服净流入1770.33万元 [3]