业务决策 - 成立决策、风控和执行小组负责期货套期保值业务[4] 审议规则 - 期货交易编制可行性报告，特定情形提交股东大会审议[7] 业务范围 - 公司及子公司期货套期保值业务与纸浆等大宗原材料相关[7] 操作流程 - 操作前制定方案，交易员按方案操作并汇报[8][10] - 发现偏差报告总经理，遇重大变化重新评估[11] - 入金由交易员发起审批，财务中心付款[13] 风控管理 - 风控小组通知损益确认并按月编制报告[15] - 现货交割提前计划，10日内完成清算[17]

期货业务计划 - 拟开展以套期保值为目的的期货业务，交易品种为纸浆等大宗原材料[3][4] - 保证金最高额度不超2000万元，资金来源为自有资金[3][4] - 交易场所为有资质金融机构，期限12个月，资金可循环使用[3][4] 业务审批 - 2025年2月25日相关会议审议通过议案，无需股东大会审议[5] 风险与控制 - 业务存在市场、资金等风险，制定制度并配专业团队控制[5][6] - 严格控制种类及规模，保证金额度不超批准额度[6] 保荐意见 - 保荐机构华创证券对开展期货业务无异议[10]

业务额度与期限 - 期货套期保值业务保证金最高额度不超2000万元[2] - 业务交易期限自第三届董事会第十一次会议通过起12个月内有效[5] 业务资金与风险 - 资金来源为自有资金[3] - 业务存在市场、资金等多种风险[6][7] 风险控制措施 - 制定《期货套期保值业务管理制度》[8] - 严格控制业务种类及规模[8] - 定期监督检查业务情况[8] - 建立完善管理组织机构并培训人员[8] 业务核算与意义 - 依据会计准则进行会计核算和披露[9] - 开展业务有利于提高抗风险能力和财务稳健性[10]

会议信息 - 公司第三届监事会第九次会议于2025年2月25日召开[3] - 会议通知及资料于2025年2月20日送达监事[3] - 应出席监事3名，实际出席3名[3] 议案审议 - 审议通过《关于开展期货套期保值业务可行性分析报告的议案》，3票同意[4] - 审议通过《关于开展期货套期保值业务的议案》，3票同意[5]

会议信息 - 公司第三届董事会第十一次会议于2025年2月25日召开[3] - 会议通知及资料于2025年2月20日送达各位董事[3] - 应出席董事7人，实际出席7人，3人以电子通信方式出席[3] 议案表决 - 《关于修订<期货套期保值业务管理制度>的议案》7票同意通过[4] - 《关于开展期货套期保值业务可行性分析报告的议案》7票同意通过[4] - 《关于开展期货套期保值业务的议案》7票同意通过[6]

担保情况 - 为五洲特纸（江西）提供不超4360万元不可撤销连带责任保证担保和10000万元最高额保证担保[4] - 截至公告披露日，为五洲特纸（江西）担保余额173346.38万元[4] - 截至公告披露日，对外担保总额599926.30万元，占净资产247.69%[4] - 截至公告披露日，对外担保余额406124.31万元，占净资产167.68%[4] - 2024年预计为控股子公司提供担保额度不超540000万元[5] 业绩数据 - 2023年1 - 12月，五洲特纸（江西）营收429682.99万元，净利润25492.00万元[8] - 2024年1 - 9月，五洲特纸（江西）营收353919.50万元，净利润26277.60万元[8] 财务状况 - 截至2023年12月31日，五洲特纸（江西）资产432500.43万元，负债286441.59万元，净资产146058.84万元[8] - 截至2024年9月30日，五洲特纸（江西）资产511744.96万元，负债339181.62万元，净资产172563.34万元[8] 股权信息 - 五洲特纸（江西）注册资本110000万元，五洲特纸持股100%[7]

股东大会信息 - 2025年2月6日公告召开股东大会通知[3] - 2月21日下午14:00召开现场会议[3] - 162名股东及代理人出席，代表股份330,246,302股，占比69.2484%[4] 议案表决情况 - 2024年度关联交易执行及2025年度预计议案，同意5,174,790股，占比97.7851%[7] - 子公司投资60万吨化学浆项目议案，同意330,131,592股，占比99.9652%[7] - 变更注册资本等议案，同意330,129,992股，占比99.9647%[8] 其他要点 - 议案1关联股东应回避表决[8] - 无优先股股东参与表决议案[9] - 议案3为特别决议已通过[9] - 股东大会程序合规，决议合法有效[10]

会议出席情况 - 出席会议的股东和代理人人数为162人[5] - 出席会议股东持有表决权股份总数330,246,302股，占比69.2484%[5] - 公司在任董事7人出席5人，在任监事3人出席3人，董秘出席[10] 议案表决情况 - 2024年度日常关联交易执行及2025年度预计议案，A股同意票数5,174,790，比例97.7851%[9] - 变更注册资本等议案，A股同意票数330,129,992，比例99.9647%[11] - 议案3为特别决议议案获2/3以上审议通过[13] 其他事项 - 全资子公司投资建设年产60万吨化学浆项目议案通过[9] - 律师见证结论为股东大会召集等事宜合规，决议合法有效[14]

会议与股权 - 2025年第一次临时股东大会现场会议时间为2月21日14点，网络投票时间为2月21日[5] - 公司向特定对象发行73,024,053股，总股本由40,387.5734万股变更至47,690.0681万股，注册资本由40,387.5734万元变更为47,690.0681万元[47] 业务往来 - 2024年向衢州绿盟采购原材料预计金额5000万元，实际发生2767.60万元[17] - 2024年向孝感诚合采购原材料预计金额1000万元，实际发生248.27万元[17] - 2024年向衢州诚合销售产品预计金额3000万元，实际发生887.02万元[17] - 2024年向孝感诚合销售产品预计金额1000万元，实际发生146.21万元[17] - 2024年向浙江杉石科技及其子公司采购商品预计金额5000万元，实际发生2354.06万元[17] - 2024年委托星洲建材加工建材预计金额1000万元，实际发生1096.50万元[17] - 2025年向衢州绿盟购买原材料预计金额3000万元，占同类业务比例30.00%[18] - 2025年向衢州诚合销售产品预计金额1500万元，占同类业务比例0.25%[18] 子公司情况 - 衢州市绿盟纸制品有限公司2024年资产总额3761.37万元，负债总额2870.32万元，净资产891.05万元，资产负债率76.31%，营业收入4425.10万元，净利润133.54万元[19] - 孝感诚合纸制品有限责任公司2024年资产总额318.20万元，负债总额308.44万元，净资产9.76万元，资产负债率96.93%，营业收入142.28万元，净利润9.76万元[21] - 衢州诚合科技有限公司2024年资产总额4486.81万元，负债总额3084.89万元，净资产1401.92万元，资产负债率68.75%，营业收入4123.19万元，净利润273.36万元[23] - 浙江杉石德能动力技术有限公司2024年资产总额5710.69万元，负债总额3357.12万元，净资产2353.57万元，资产负债率58.79%，营业收入9450.76万元，净利润1016.94万元[24] - 湖北星洲新型建材有限公司2024年资产总额970.09万元，负债总额953.71万元，净资产16.38万元，资产负债率98.31%，营业收入1096.50万元，净利润43.25万元[25][26] 项目投资 - 全资子公司拟投资建设年产60万吨化学浆项目[4][7] - 公司拟投资29.40亿元建设年产60万吨化学浆项目[31] - 投资主体五洲特纸（江西）注册资本110,000万元，五洲特纸持股100%[32] 项目数据 - 2024年9月30日（未审计），五洲特纸（江西）资产总额511,744.96万元，负债总额339,181.62万元，净资产172,563.34万元，资产负债率66.28%[34] - 2023年12月31日（经审计），五洲特纸（江西）资产总额432,500.43万元，负债总额286,441.59万元，净资产146,058.84万元，资产负债率66.23%[34] - 2024年1 - 9月（未审计），五洲特纸（江西）营业收入353,919.50万元，净利润26,277.60万元[34] - 2023年1 - 12月（经审计），五洲特纸（江西）营业收入429,682.99万元，净利润25,492.00万元[34] - 化学浆项目总体用地面积约417.80亩，预计工程总工期30个月[35] 项目进展 - 2023年1月10日，项目取得湖口县科技和工业信息化局出具的备案通知书[40] - 2023年9月11日，项目取得湖口县科技金融和工业信息化局出具的节能报告专家审查批复[40] - 2024年7月23日，项目取得农业农村部长江流域渔政监督管理办公室出具的审查意见[40] - 2024年8月7日，项目入河排污口设置被认为基本合理[41] - 2024年9月30日，项目取得江西省生态环境厅出具的环境影响报告书批复[41] 其他 - 2024年1月1日至12月31日，“特纸转债”累计转股数量为894股[46]

现金管理额度 - 公司总现金管理额度40000万元，已用0，未用40000万元[5] - 额度12个月内有效[2] 投资与收益 - 2025年1月7日投15000万买理财，2月7日赎回获收益26.55万[3][4] - 最近12个月单日最高投入15000万，占净资产6.19%[5] - 最近12个月现金管理累积收益占净利润0.10%[5] 产品收益 - 中信银行衢州分行理财产品预计年化1.05%-2.18%，实际收益17.92万[5]