证券代码：688035 证券简称：德邦科技 公告编号：2025-039 烟台德邦科技股份有限公司 第二届监事会第十四次会议决议公告 经与会监事认真审议，以记名方式表决审议通过了以下议案： 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、监事会会议召开情况 烟台德邦科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 5 月 29 日在公 司会议室以现场结合通讯表决的方式召开了第二届监事会第十四次会议，本次会 议已于 2025 年 5 月 22 日以邮件方式发出会议通知。会议应到监事 3 人，实到监 事 3 人。本次会议由监事会主席庄恒冬女士主持，本次会议的召集、召开及表决 程序符合《中华人民共和国公司法》等有关法律、行政法规、规范性文件和《烟 台德邦科技股份有限公司章程》的规定，会议决议合法、有效。 二、监事会会议审议情况 （二）审议通过《关于作废 2024 年限制性股票激励计划部分已授予尚未归 属的限制性股票的议案》 监事会对公司作废 2024 年限制性股票激励计划部分已授予尚未归属的限制 性股票事项进行了审核，认为：根 ...

烟台德邦科技股份有限公司监事会 关于公司 2024 年限制性股票激励计划首次授予部分 第一个归属期归属名单的核查意见 烟台德邦科技股份有限公司（以下简称"公司"）监事会依据《中华人民共 和国公司法》（以下简称《公司法》）《中华人民共和国证券法》（以下简称《证 券法》）《上市公司股权激励管理办法》（以下简称《管理办法》）《上海证券 交易所科创板股票上市规则》（以下简称《上市规则》）《科创板上市公司自律 监管指南第 4 号——股权激励信息披露》等相关法律、法规、规章及规范性文件 和《烟台德邦科技股份有限公司章程》（以下简称《公司章程》）的有关规定， 对公司 2024 年限制性股票激励计划（以下简称"本次激励计划"）首次授予部 分第一个归属期归属名单进行审核，发表核查意见如下： 公司 2024 年限制性股票激励计划首次授予部分第一个归属期 119 名激励对 象符合《公司法》《证券法》等法律、法规和规范性文件规定的激励对象条件， 符合本次激励计划规定的激励对象范围，其作为公司本次限制性股票激励计划激 励对象的主体资格合法、有效，激励对象获授限制性股票的归属条件已成就。 监事会同意本次符合条件的 119 名激励对象办理 ...

会议信息 - 公司第二届董事会第十八次会议于2025年5月29日召开，9位董事全部到会[2] 利润分配 - 2024年年度利润分配预案为每10股派发现金红利2.5元（含税）[3] 激励计划 - 2024年限制性股票激励计划授予价格由24.20元/股调整为23.95元/股[3] - 因8人离职和2人考核未达"A"，作废71,742股限制性股票[7] - 2024年限制性股票激励计划首次授予部分第一个归属期可归属数量为644,178股[10] - 符合该归属期归属条件的激励对象有119名[10] 议案表决 - 三议案表决结果均为5票赞成，0票反对，0票弃权[4][8][11] - 四位董事在三议案表决时回避[5][8][12]

股价表现 - 截至2025年5月23日收盘，德邦科技报收于38.77元，下跌3.08% [1] - 当日换手率2.94%，成交量2.61万手，成交额1.03亿元 [1] 资金流向 - 主力资金净流出1983.62万元 [2] - 游资资金净流入507.33万元 [2] - 散户资金净流入1476.29万元 [2] 权益分派 - 每股现金红利0.25元，涉及差异化分红送转 [2] - 股权登记日为2025年5月28日，除权（息）日及现金红利发放日为2025年5月29日 [2] - 公司总股本为142,240,000股，扣减回购专用证券账户中股份1,781,682股后为140,458,318股 [2] - 拟派发现金红利总额35,114,579.50元（含税） [2] - 对于持有无限售条件流通股的自然人股东及证券投资基金，持股超过1年暂免个人所得税 [2] - 对于持有有限售条件流通股的自然人股东和证券投资基金，实际税负为10%，税后每股现金红利0.225元 [2] - 对于QFII股东，税后每股现金红利0.225元 [2] - 其他机构投资者和法人股东每股实际派发现金红利为税前0.25元 [2]

报告公司投资评级 - 买入（维持） [2] 报告的核心观点 - 公司发布2024年报及2025年一季报，2024年营收11.7亿同比增长25.2%，归母净利润0.97亿同比下滑5.4%；1Q25营收3.2亿同比增长55.7%，归母净利润0.27亿同比增长96.9% [7] - 2024年德邦科技四大应用下游均双位数增长，集成电路、智能终端、新能源、高端装备四大应用营收分别为1.35、2.59、6.85、0.86亿，占比分别为11.6%、22.2%、58.8%、7.4%，同比增速分别为40.7%、47.1%、17.0%、21.0% [7] - 集成电路封装材料研发突破，先进封装领域新品有望爆发，2024年SSD固态硬盘双组份高导热凝胶实现量产突破，成功研发并量产应用于先进封装的导电固晶膜，底部填充胶领域取得新突破 [7] - 智能终端封装材料营收快速增长，受益新产品开发及消费电子应用品类拓展，2024年开发了LIPO立体屏幕封装技术应用的光敏树脂材料，PUR产品推出新技术与新产品获重要客户认可 [7] - 新增盈利预测，维持“买入”评级，下调2025年盈利预测并增加2026 - 2027年盈利预测，预计2025 - 2027年归母净利润分别为1.6、2.3、3.1亿，选取可比公司，对应目标市值71亿，较当前市值存在28.9%的上涨空间 [7] 根据相关目录分别进行总结 市场数据 - 2025年05月23日收盘价38.77元，一年内最高/最低48.89/23.23元，市净率2.4，股息率0.64%，流通A股市值34.43亿元，上证指数3348.37，深证成指10132.41 [2] 基础数据 - 2025年03月31日每股净资产16.36元，资产负债率22.19%，总股本1.42亿股，流通A股0.89亿股 [2] 财务数据及盈利预测 |项目|2024|2025Q1|2025E|2026E|2027E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业总收入（百万元）|1167|316|1447|1793|2183| |同比增长率（%）|25.2|55.7|24.1|23.9|21.8| |归母净利润（百万元）|97|27|161|229|310| |同比增长率（%）|-5.4|96.9|65.1|42.2|35.5| |每股收益（元/股）|0.69|0.19|1.13|1.61|2.18| |毛利率（%）|27.5|26.9|29.4|30.5|31.3| |ROE（%）|4.2|1.2|6.6|8.5|10.4| |市盈率|57|/|34|24|18| [6] 财务摘要 |项目（百万元，百万股）|2023A|2024A|2025E|2026E|2027E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业总收入|932|1167|1447|1793|2183| |其中：营业收入|932|1167|1447|1793|2183| |减：营业成本|660|845|1021|1247|1500| |减：税金及附加|6|9|11|14|17| |主营业务利润|266|313|415|532|666| |减：销售费用|53|73|83|95|109| |减：管理费用|71|97|110|129|148| |减：研发费用|62|67|75|88|103| |减：财务费用|-16|-9|-11|-18|-25| |经营性利润|96|85|158|238|331| |加：信用减值损失（损失以“ - ”填列）|-1|-3|0|0|0| |加：资产减值损失（损失以“ - ”填列）|-4|0|0|0|0| |加：投资收益及其他|30|24|24|24|24| |营业利润|120|104|182|261|353| |加：营业外净收入|-2|6|0|0|0| |利润总额|117|111|182|261|353| |减：所得税|17|13|23|35|46| |净利润|100|98|159|226|307| |少数股东损益|-3|0|-2|-3|-3| |归属于母公司所有者的净利润|103|97|161|229|310| [9]

利润分配方案 - 公司实施差异化分红送转方案，以股权登记日总股本扣减回购专用账户股份后的140,458,318股为基数，每10股派发现金红利2.50元（含税），合计派发现金红利35,114,579.50元 [2] - 每股现金红利为0.25元，回购专用证券账户中的股份不参与利润分配 [1][2] - 分配方案经2024年年度股东大会审议通过，股权登记日为2025年5月9日 [1][2] 差异化分红计算 - 虚拟分派现金红利为0.2469元/股，除权（息）参考价格计算公式为前收盘价格减去0.2469元 [3] - 公司仅进行现金红利分配，不进行资本公积转增股本和送红股，流通股份变动比例为0 [2][3] 红利派发实施 - 现金红利通过中国结算上海分公司向股权登记日登记在册的股东派发，已办理指定交易的投资者可在红利发放日领取 [3][4] - 未办理指定交易的股东红利暂由中国结算上海分公司保管，待办理指定交易后再行派发 [4] 税收政策 - 自然人股东及证券投资基金持股超过1年免征个人所得税，持股1年以内（含1年）按10%实际税负扣税，持股1个月以内（含1个月）按20%税负扣税 [5] - 有限售条件流通股自然人股东解禁前股息红利按10%税负扣税，解禁后按持股期限计算纳税 [6] - QFII股东按10%税率代扣代缴所得税，香港市场投资者按沪港通税收政策执行 [6][7] - 其他机构投资者和法人股东自行缴纳所得税，公司不代扣代缴 [7]

股份回购 - 公司累计回购股份1,781,682股[1] 利润分配 - 2025年5月9日通过2024年年度利润分配方案[2] - 以扣除回购专用账户股份后股本为基数，每10股派现金红利2.5元（含税）[2] - 拟派发现金红利总额35,114,579.5元（含税）[3] 股本数据 - 截至核查意见签署日，总股本14,224.00万股[2] - 扣除回购专用账户股数后股本为140,458,318股[3] 权益分派 - 虚拟分派现金红利约0.2469元/股[4] - 本次权益分派除权（息）参考价格=前收盘价格 - 0.2469元/股[4] - 差异化权益分派对除权除息参考价格影响绝对值约0.0080% [5] 合规情况 - 保荐机构认为本次差异化分红无违规及损害公司和股东利益情形[6]

证券代码：688035 证券简称：德邦科技 公告编号：2025-036 烟台德邦科技股份有限公司 2024年年度权益分派实施公告 本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 每股现金红利0.25元 相关日期 | 除权（息）日 | 现金红利发放日 | | --- | --- | | 2025/5/29 | 2025/5/29 | | 股权登记日 2025/5/28 | | 一、 通过分配方案的股东大会届次和日期 本次利润分配方案经公司2025 年 5 月 9 日的2024年年度股东大会审议通过。 二、 分配方案 截至股权登记日下午上海证券交易所收市后，在中国证券登记结算有限责任 公司上海分公司（以下简称"中国结算上海分公司"）登记在册的本公司全体股东。 （烟台德邦科技股份有限公司回购专用证券账户除外） 根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上海证券交易所 上市公司自律监管指引第 7 号——回购股份》等相关法律、行政法规、部门规章 是否涉及差异化分红送转：是 每股分配比例 1. 发放年度：20 ...

股东权益变动 - 国家集成电路产业投资基金股份有限公司通过大宗交易方式减持德邦科技950,000股，持股数量从26,528,254股减少至25,578,254股 [1] - 持股比例从18.65%下降至17.98%，触及1%整数倍变动刻度 [1] - 权益变动时间为2025年5月12日至2025年5月19日 [1] 股东减持计划 - 本次减持不违反已作出的承诺或计划 [1] - 不触发强制要约收购义务 [1] - 具体减持计划详见公司2025年3月20日披露的公告（编号：2025-007） [3] 公司治理影响 - 本次权益变动不会对公司治理结构及持续经营产生重大影响 [3] - 公司将继续督促股东严格遵守减持相关规定并履行信息披露义务 [3]

业绩说明会安排 - 会议将于2025年05月28日13:00-14:00通过上证路演中心网络互动形式召开 [1][2] - 投资者可在05月21日至05月27日16:00前通过上证路演中心"提问预征集"栏目或公司邮箱dbkj@darbond.com提交问题 [1][3] - 参会人员包括董事长解海华、总经理陈田安、独立董事唐云及财务总监于杰等高管 [2] 会议内容 - 公司将解读2024年度及2025年第一季度经营成果与财务指标 [2] - 在信息披露允许范围内回应投资者普遍关注的问题 [2] 投资者参与方式 - 实时参与需在会议时段登录上证路演中心官网互动 [2][3] - 说明会记录后续可通过上证路演中心查看 [4] 信息披露情况 - 公司2024年年报及2025年一季报已分别于2025年4月19日、4月26日披露于上交所网站 [1]