会议相关 - 普元信息第五届监事会第一次会议于2024年5月24日现场召开[2] - 会议应出席监事3人，实际出席3人[2] - 公司监事会选举陈凌女士担任第五届监事会主席[3] 激励计划 - 监事会认为2024年限制性股票激励计划授予条件已成就[5] - 公司确定激励计划授予日为2024年5月24日[5] - 以14.00元/股向73名激励对象授予500.00万股限制性股票[5]

股东大会信息 - 2024年4月26日公告召开2023年年度股东大会[6] - 2024年5月24日14:00现场会议召开[6] - 股东大会召集人为公司董事会[11] 投票情况 - 现场5人持股24,684,696股，占比26.8845%[8] - 网络5人持股415,054股，占比0.4520%[8] - 现场和网络共10人持股25,099,750股，占比27.3365%[9] 股份数据 - 截至2024年5月20日，回购账户持股2,152,426股[10] - 股权登记日有表决权股份总数为91,817,613股[10] 审议结果 - 审议通过《2023年度董事会工作报告》等议案[12][13][14][15][16][17][18][19][20][21][22][23][24][25] - 选举第五届董监高[25][28][30] - 《关于修订<公司章程>》等特别决议议案通过[30]

激励计划流程 - 2024年4月25日董事会、监事会审议通过激励计划相关议案[7] - 4月29日至5月13日公示拟激励对象名单[7] - 5月24日股东大会、薪酬与考核委员会等通过相关议案[8] 激励计划内容 - 授予日为2024年5月24日[8][14] - 激励对象73人，授予500万股限制性股票[15] - 授予价格为14元/股[8][15]

激励计划授予信息 - 限制性股票授予日为2024年5月24日[2] - 授予数量为500.00万股，占公司股本总额5.32%[2] - 授予人数为73人[2] - 授予价格为14.00元/股[2] 激励计划时间进程 - 2024年4月25日审议通过激励计划相关议案[2] - 2024年4月26日披露独立董事公开征集委托投票权公告[3] - 2024年4月29日至5月13日对激励对象内部公示[4] - 2024年5月24日股东大会审议通过激励计划相关议案[4] 归属安排 - 激励计划有效期最长不超过60个月[10] - 限制性股票归属安排分三个归属期，比例为30%、30%、40%[13] 人员获授情况 - 核心技术人员刘相、顾伟各获授15万股，钱军、王锋各获授5万股，其他69人获授460万股[14] 费用测算 - 授予500.00万股限制性股票需摊销总费用1139.06万元，2024 - 2027年分别摊销361.68万元、449.07万元、253.33万元、74.98万元[18] 合规情况 - 君合律师事务所认为授予事项已取得必要批准与授权，授予条件已成就[20][21] - 本次激励计划授予日、激励对象、授予数量及授予价格符合相关规定[21] - 公司已履行部分信息披露义务，后续需继续履行[21]

激励计划规模 - 授予限制性股票总数为500万股，占授予时股本总额5.32%[2] 人员获授情况 - 核心技术人员刘相、顾伟各获授15万股，各占授予总数3.00%[2] - 核心技术人员钱军、王锋各获授5万股，各占授予总数1.00%[2] - 其他69人共获授460万股，占授予总数92.00%[2] 限制条件 - 激励对象不超公司股本总额1.00%，累计不超20.00%[2] - 激励对象不包括独立董事、监事等特定人员[3]

人事变动 - 公司2024年5月24日召开职代会选举陈凌为第五届监事会职工代表监事[1] - 第五届监事会三名监事，两名非职工代表监事由股东大会选举[1] 人员信息 - 陈凌1981年出生，2007年至今任职公司，现任薪酬总监等职[3] - 截至公告披露日，陈凌未持股，与董监高及大股东无关联[3]

激励计划 - 公司于2024年4月25日审议通过2024年限制性股票激励计划相关议案[1] 自查情况 - 自查期为2023年10月25日至2024年4月25日，核查对象为内幕信息知情人及激励对象[2] - 15名核查对象自查期买卖股票系正常交易，无内幕交易[4] - 未发现激励计划信息泄露及核查对象内幕交易或泄密情形[5]

一、涉及公司 普元信息[2] 二、核心观点与论据 （一）公司业务情况 1. **产品体系** - 普元信息在软件基础平台领域拥有包括数据中台、低代码平台和中间件在内的完整产品体系[3]。 2. **市场覆盖** - 产品和技术覆盖金融、电信、能源、先进制造等多个领域的客户群，包括工行、建行、国网、徐工集团、华为等中国top500或大型超大型企业[3]。 3. **业务驱动力** - **数据中台方面** - 各行业数字化转型产生大量数据沉积，数据来源复杂、质量差，但企业对数据需求广泛，普元的数据中台可解决数据需求与数据现状的矛盾，如提升数据质量、快速实现数据需求等。随着数据要素市场化改革推进，央国企为实现数据资产入表、交易、运营和科学决策，需要普元这样的技术型数商建设数据中台。客户会优先选择有产品且有大量大型客户案例经验的厂商，普元在央国企数据治理领域市占率领先，且被权威研究机构认定为数据领域核心公司，还与华为等生态伙伴持续合作[4][5][6][7]。 - **低代码平台方面** - 在数字经济背景下，企业数字化转型进程中，很多企业IT系统建设水平参差不齐，一些企业存在单点式孤立建设IT系统，在提升业务规模响应或业务需求响应时面临IT系统效率瓶颈，普元的低代码平台可解决此问题，且已在金融、能源、电信、先进制造等行业广泛应用，在金融领域覆盖国内头部几乎所有银行，包括五大行、75%以上股份制商业银行、省级农商行、头部城市城商行等，随着中小企业数字化转型日程加快，低代码平台将进入更广泛客户群体[8][10][11]。 - **中间件方面** - 普元的中间件产品既包括传统型中间件如应用服务器，又包含新一代集成类中间件如API网关，产品完善，在金融、电信等大型客户高并发场景下性能稳定，被咨询认定为新兴空间性领导企业[11]。 4. **财务数据** - 2023年公司实现营业收入4.8亿，同比增长12.97%。其中软件基础平台业务收入3.68亿，毛利率接近55%；应用开发业务收入1.12亿，毛利率26%。2023年软件基础平台业务收入占比提升近7个百分点，应用开发业务收入占比下降7%[12]。 - 2023年净利润为 - 1566.4万元，因在企业数字化转型、国家数据要素政策刺激、国产化替代水平提升的机遇下，显著加大研发端和营销端投资[13]。 - 2024年一季度实现营收6063.67万，较上年同期减少616.3万元，主要是应用开发业务收入较上年同期减少627.08万元，部分应用开发业务结构调整，一季度已基本消化人员优化成本，今年核心目标是提高人效、提升综合毛利率和总体盈利水平[15]。 （二）业务发展趋势 1. **业务聚焦与优化** - 2023年开始聚焦软件基础平台业务，2024年一季度进一步加快脚步。应用开发业务毛利空间低，在经济大环境不好、客户优化业务结构和利润空间的情况下，其空间被进一步压缩，所以加快应用开发业务优化，使业务、研发资源、营销资源更加聚焦在软件基础平台业务这一核心竞争力上[23][26]。 - 从今年开始向产品型带动的业务与解决方案基础靠拢，产品占比将逐步提升，收入端在今年三四季度可能更明显提升，会使公司综合毛利空间更加向好，因为应用开发业务优化会节约成本，效益在下半年会体现[24][25]。 2. **人员结构调整** - 优化应用开发交付业务涉及的人员，主要是行业端应用项目的一线交付人员，从总人数看全年呈下降趋势，但具体年底总数不好估计。而基础研发、营销以及直接的解决方案相关的授权和产品支持等技术人员会维持甚至一定程度增长，这是结构性变化[27]。 3. **订单与合作情况** - **数据中台订单增长** - 2024年一季度数据中台在手、新签署和已中标订单同比增长80%几（因一季度基数偏低，但也反映商机活跃程度和客户预算匹配程度较好），看好今年数据中台业务增长[17]。 - 从相关行业看，先进制造（包括大型机械设备、飞机、军工离散制造、造船、战斗机等离散型制造以及长三角、珠三角等细分领域制造业的头部企业）和央国企（受数据要素发展包括入表等驱动）增长速率可能较快[18][19]。 - **与华为合作情况** - 与华为在数据领域框架类合作于2023年10月底落实，框架跑通需3 - 4个月，2024年一季度试点项目完成，二季度每周有商机推送，但需确认产品方案和中标率，整个过程有周期[21][22]。 4. **行业订单情况** - 从Q2来看，上半年订单总数和收入总数占比偏低，主要占比来自下半年。从行业端看，先进制造、军工、央国企领域订单牵引比较显性，预计这些行业订单拉动较好[30][31]。 5. **数据产品客单价** - 数据中台业务线的产品客单价根据用户规模变化，虽有基础定价，但最终合同定价与客户需求复杂程度、规模、数据量等密切相关。央国企一级单位在数据中台领域投资的订单平均在千万级左右；二级单位（如省级建筑工程集团）每年合同平均单价大概在500 - 800万之间；三级四级子单位需求简化、定制量减少，客单价大概在50 - 200万之间[32][33][34][35]。 三、其他重要内容 1. **会议性质与声明** - 本次会议面向开源证券的专业投资机构客户或受邀客户，仅供在新媒体背景下研究观点的及时交流。第三方专家发言内容仅代表其个人观点，所有信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议。未经开源证请事先书面许可，任何机构或个人严禁录音、转发及相关解读[37]。

财务表现 - 2023年公司实现营业收入4.81亿元，同比增长12.97% [1] - 数据中台业务营收1.19亿元，同比增长53.56% [1] - 低代码平台业务营收1.83亿元，同比增长25.25% [1] - 2023年研发费用10,565.97万元，同比增长23.29% [1] - 2023年销售费用13,864.91万元，同比增长22.51% [2] - 2023年归属于上市公司股东的净利润-1,566.44万元 [2] - 2024年一季度营业收入6,063.67万元，同比减少616.30万元 [2] 业务发展 - 2024年一季度应用开发业务收入1,300.95万元，同比减少627.08万元 [2] - 2024年一季度软件基础平台业务收入占比提升 [2] - 2024年目标综合毛利率不低于50% [2] - 金融行业收入占比51%，电信、能源、政务、先进制造等行业各占比约10% [3] - 计划拓展证券、基金等金融领域，以及先进制造、国防等行业 [3] 研发与创新 - 2023年研发费用10,565.97万元，同比增长23.29% [1] - 2024年预计推出低代码平台产品的迭代升级版本，重点提升与AI结合的使用体验 [3] - 与镜舟科技合作推出湖仓一体、批流一体、治理与运营一体的数据中台建设一站式方案 [3] 市场与客户 - 数据中台业务已拥有多个超大型城市数据中心和大型央企的数据平台建设实践 [4] - 客户选择数据中台厂商时优先考虑产品、大型客户经验和咨询体系能力 [4] 人员规划 - 2024年预计人员总规模呈下降趋势，营销和研发人员规模基本保持稳定 [3]

独立董事任职要求 - 无直接或间接持有上市公司已发行股份1%以上等情况[2] - 无在直接或间接持有上市公司已发行股份5%以上股东单位任职等情况[2] - 最近12个月内无影响独立性相关情形[3] - 最近36个月内未受中国证监会行政处罚等[3] - 兼任境内上市公司独立董事数量未超三家[4] - 在公司连续任职未超六年[4] - 通过公司第四届董事会提名委员会资格审查[4] - 核实并确认符合任职资格要求[4] 任职后规定 - 如不符合任职资格将辞去职务[5]