会议安排 - 2025年3月21日发董事会会议通知，4月2日召开，8位董事全出席[2] 议案表决 - 多项议案8票赞成通过，含《2024年度董事会报告》等[3][4][5][6][7][8][9][10] - 《鞍钢集团财务有限责任公司风险评估报告》关联董事回避，5票赞成通过[8] 公司预算 - 2025年度预算规模铁1009万吨、钢1055万吨、商品材1424万吨，营收519亿[4] 换届选举 - 第九届董事会4月任期届满，拟换届，提名7位董事候选人[8] 报告刊登 - 《2024年度董事会报告》等多份报告4月4日登巨潮资讯网等平台[3][4][5][6][7][8][9][10] 人员情况 - 唐耀武等多人任职情况及无股份、无关联、符合任职资格等[14][15][16]

业绩总结 - 2024年度归母净利润为-50.3727139828亿元[5] - 上上年度、上年度归母净利润分别为-17.20871697亿、-12.2074302401亿元[7] - 近三个会计年度平均净利润为-26.0076799386亿元[7] 利润分配 - 2024年度利润分配预案为不派现、不送股、不转增股本[3][6] - 2025年4月2日董事会审议通过该预案[4] 未分配利润 - 截至2024年12月31日，合并报表未分配利润为-74.970116329亿元[3] - 截至2024年12月31日，母公司未分配利润为-80.8869745394亿元[3] 累计数据 - 最近三个会计年度累计现金分红总额为0元[7] - 最近三个会计年度累计回购注销总额为0元[7]

文章核心观点 公司发布2025年第一季度可转债转股情况及提前归还部分暂时补充流动资金的募集资金的公告，涉及可转债发行上市、转股及股份变动，以及募集资金使用和归还情况 [2][9] 可转债发行上市情况 - 经核准公司于2020年6月29日公开发行6800万张可转换公司债券，每张面值100元，发行总额68.00亿元，期限6年 [2] - 经同意公司68亿元可转换公司债券于2020年8月4日起在深交所挂牌交易，债券简称“本钢转债”，债券代码“127018” [3] - 可转债转股期为2021年1月4日至2026年6月28日 [4] 本钢转债转股及股份变动情况 - 2025年第一季度本钢转债减少15000元（150张），新增股份数量3795股 [5] - 截至2025年3月31日，公司剩余可转债余额为5630970100元（56309701张） [6] 募集资金使用及归还情况 - 2024年7月18日公司拟使用不超过186000万元闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限不超过12个月 [9] - 2025年4月1日公司将84500万元提前归还至募集资金专用账户，尚有101500万元用于暂时补充流动资金，将在到期日前全部归还并披露 [9]

可转债情况 - 2020年6月29日公开发行68亿元可转债，期限6年[2] - 2020年8月4日68亿元可转债在深交所挂牌交易[2] - 转股价格3.95元/股，转股期限2021年1月4日至2026年6月28日[2] - 2025年第一季度本钢转债减少15000元，新增股份3795股[4] - 截至2025年3月31日，剩余可转债余额56.309701亿元[4] 股份情况 - 本次变动前后无限售条件股份等占比均为100%[8] - 本次变动前后人民币普通股占比90.26%，外资股占比9.74%[8]

资金使用 - 公司拟用不超186,000万元闲置募集资金暂补流动资金，期限不超12个月[3] - 2025年4月1日提前归还84,500万元用于补流的募集资金[3] - 截至公告披露日，101,500万元闲置募集资金用于暂补流动资金[4]

文章核心观点 钢铁行业发展形势严峻复杂，本钢板材坚持创新发展，聚焦产品差异化、精品化，打造核心品牌，推动精品钢生产基地建设，提升综合运营能力以实现高质量发展 [1] 分组1：行业形势与公司战略 - 钢铁行业发展形势严峻复杂，企业需求新求变突围 [1] - 公司坚持创新发展战略定力，向高端化等方向发展，优化产品结构开发高附加值产品 [1] 分组2：拳头产品优势 - 本钢板材汽车板产品业内知名，形成完整解决方案，奠定行业地位 [3] - 电镀锌系列产品竞争优势增强，销量快速增长，应用领域广泛 [3][4] - 电镀锌汽车板耐腐蚀性好、加工和焊接性能优、污染少效率高，年设计产能30万吨 [4] - 公司强化电镀锌高端产品研发生产，拓展目标市场，巩固扩大竞争优势 [5] 分组3：精品钢材生产基地建设 - 公司将技术创新摆在重要位置，开发高端产品，提升产品差异化和精品化水平 [6] - 公司拥有完整钢铁生产链条，推进协同创新，打造竞争新优势 [7] - 公司基本建成精品钢材生产基地，产品系列丰富，高附加值产品比例超80% [7] 分组4：综合运营能力提升 - 公司围绕关键技术研究攻关取得成果，为拓展市场奠定基础 [8] - 公司成立专业团队，打造精品产品结构，制定个性化服务体系开发维护市场 [8] - 公司与主机厂商合作紧密，重点产品通过认证实现批量供货 [8] - 公司将总结经验，提高产品水平，促进两链融合，提升综合运营能力 [9]

会议信息 - 董事会2025年3月21日发通知，3月28日通讯召开会议[2] - 应出席董事8人，实际出席8人[2] 议案表决 - 《关于与关联方共同投资设立子公司的议案》赞成5票[3] - 《2024年度合规工作报告》等4项议案均赞成8票[3] - 《关于聘任公司高级管理人员的议案》赞成8票[4] 人事变动 - 刘章满辞去副总经理职务[4] - 聘任李志伟、魏春新为副总经理[4]

合资公司设立 - 公司拟与绿金公司共同出资6000万元设立合资公司，公司出资3060万元占股51%，绿金公司出资2940万元占股49%[3][4] - 2025年3月28日公司董事会审议通过设立子公司议案[5] - 股东均以货币方式出资，资金来源为自有资金，缴纳时间为2025年5月1日前[11][15] 绿金公司情况 - 绿金公司注册资本30249.05万元，成立于2023年6月30日[6] - 截至2024年12月31日，绿金公司总资产73481.72万元，总负债41521.43万元，净资产31960.29万元[7] - 2024年绿金公司营业收入356192.96万元，净利润65.33万元[7] - 绿金公司股权结构为鞍钢集团众元产业发展有限公司持股48.50%，鞍钢股份有限公司持股34.48%，鞍山钢铁集团有限公司持股17.02%[7] 合资公司相关安排 - 合资公司经营范围包括道路货物运输、报废机动车拆解、再生资源加工销售等[9][10] - 董事会由5人组成，甲方推荐外部董事3人（含董事长），乙方推荐内部董事1人（为总经理），职工董事1人[17] - 经理层3人，总经理1人由绿金公司推荐，副总经理2人分别由本钢板材、绿金公司各推荐1人[17] 设立意义与风险 - 成立合资公司可增加废钢供应渠道，保证持续稳定供应，提高废钢质量管理水平，降低采购价格[21] - 公司对外投资资金源于自有资金，合资公司纳入合并报表，可降低资产负债率[21] - 合资公司设立需有关审批机关核准，存在不确定性，投资收益不确定[22] 其他事项 - 年初至披露日，与关联人累计已发生关联交易总金额为3060万元[23] - 2025年3月21日，独立董事专门会议通过相关议案[24] - 独立董事认为合资公司成立符合公司战略，关联交易公平合规，同意提交董事会审议[25]

市场扩张和并购 - 公司拟与本溪钢铁进行资产置换，置入矿业公司100%股权，置出部分资产及负债[4] - 2023年3月披露筹划提示性公告，6月通过议案并签框架协议[4][5] - 截至2025年3月交易方案待协商，标的资产等未确定[10] 其他新策略 - 交易或致关联销售比例大增，公司或依赖控股股东及关联方[3] - 交易不排除方案调整、中止或取消可能[3] - 公司将按进展在指定媒体披露信息[11]

业绩相关 - 2024年1 - 4月29日收盘价低于2022年每股净资产4.57元，4月30日 - 12月31日低于2023年每股净资产4.14元[5] 未来展望 - 2025年2月27日通过估值提升计划议案[5] - 拟提升经营效率和盈利能力提升投资价值[3] 市场扩张和并购 - 围绕主业寻找并购重组标的，注入优质资产，剥离不良资产[6] 其他新策略 - 每年举办三次业绩说明会与投资者交流[7] - 长期破净评估估值提升计划效果，触发情形将专项说明[10] - 可分配利润为正时实施年度和中期分红[7] - 与投资者建立沟通机制，提高信息披露质量，完善ESG体系[7][8] - 适时实施股票回购，鼓励大股东增持或承诺不减持[9]