核心管理层变动 - 公司原副总经理郭玉伟及原总会计师兼董事会秘书郑政利因工作调整辞职 董事会于2025年9月28日审议通过辞职议案 [1] - 董事会同日聘任刘东野为副总经理 刘铁成为财务负责人兼董事会秘书 任期与第十届董事会一致 [1] 业务构成 - 2025年上半年营业收入全部来源于钢压延加工业 占比100% [2] 市值情况 - 公司当前市值为142亿元人民币 [3]

行业产量数据 - 2025年5月中国冷轧薄板单月产量为411万吨 同比增长5.2% [1] - 2025年1-5月中国冷轧薄板累计产量达2005.7万吨 累计同比增长6.9% [1] 相关企业 - 涉及冷轧薄板业务的上市企业包括宝钢股份、马钢股份、首钢股份、鞍钢股份、华菱钢铁、太钢不锈、柳钢股份、包钢股份、本钢板材及酒钢宏兴 [1] 数据来源 - 产量数据源自国家统计局 由智研咨询整理发布 [1] - 行业分析参考智研咨询《2025-2031年中国冷轧薄板行业发展现状调查及市场分析预测报告》 [1]

行业转型升级趋势 - 中国钢铁行业正通过高端化、智能化、绿色化转型实现产业升级 在政策引导下加速兼并重组和集中度提升[1] - 工业和信息化部《钢铁行业规范条件（2025年版）》将兼并重组纳入"高效化"指标 鼓励跨区域、跨所有制整合[1] - 行业从规模扩张转向价值创造 从"散点叠加"转向"系统重构" 进入深度整合阶段[1] 兼并重组模式演变 - 重组逻辑从"物理叠加"转向"化学融合" 旨在实现1+1>2的协同效应而非简单产能累加[2] - 中国宝武通过"一基五元"战略推进产业链上下游一体化配置 形成"亿吨宝武"体量并实现技术引领[2] - 中信特钢采用细分市场卡位策略 聚焦高端特钢领域 其无缝钢管业务规模国内第一 轴承钢产销量连续十余年全球领先[2] 协同管理与运营优化 - 集团化统一管控实现市场导向的产能调控 杜绝资源低效配置和同质化竞争[3] - 东北特殊钢引进沙钢管理系统 实施51个信息化项目 MES系统基于多参数智能分配订单与排产[4] - 鞍钢与本钢重组后实现采购降本3.14亿元 销售增效3.12亿元[5] 技术研发与创新突破 - 重组构建大平台解决研发投入分散、技术路线重复问题 中国宝武中央研究院形成国家级研发平台 打造数百个行业解决方案和发明专利[4] - 新能源汽车、高端装备等制造业用钢需求占比已攀升至五成 但高端钢材仍存在供给缺口[3] - 智能化和数字化深度融入生产 实现柔性制造与资源最大化利用[4][5] 绿色低碳转型进展 - "双碳"目标倒逼行业转型 大型集团凭借更强资本实力成为先行先试主力[5] - 中信特钢设立绿色低碳转型专项资金 大冶特钢实施全国首例低碳加热炉应用 使二氧化碳排放降低80% 能耗减少20%[5] - 氢能与纯氧燃烧技术结合为行业提供可复制样本[5] 全球化战略布局 - 出海动因包括掌控稀缺资源、获取高端技术、提升国际品牌与拓展市场渠道[6] - 河钢收购塞尔维亚斯梅代雷沃钢厂 成立首个海外全产业链生产基地 不到半年即扭亏为盈[6] - 敬业集团收购英国第二大钢企 一年内实现扭亏 获得英国市场渠道与先进技术设备[6] - 中国宝武参与几内亚西芒杜铁矿项目 持股北部区块 预计2025年底投产 年产能达1.2亿吨高品质铁矿石[6] 全球竞争力提升 - 海外并购从"资源获取"转向"价值链延伸" 输出技术、标准和管理经验[7] - 宝武在海外成立宝澳研发中心、欧洲研发中心 构建全球价值链话语权[6] - 通过全球产业链优化布局实现更高质量发展[7]

市场扩张和并购 - 公司拟与本溪钢铁进行资产置换，置入矿业公司100%股权，置出除保留资产及负债外全部资产及负债[3] - 2023年3月21日披露筹划提示性公告，6月20日通过议案并签框架协议，6月21日披露预案并收关注函[3][4] - 截至公告日交易方案待协商，标的资产范围、价格未确定[8] - 本次交易或使关联销售比例大增，可能对关联方重大依赖，不排除方案调整、中止或取消[2][9] 信息披露 - 公司指定《中国证券报》等为信息披露媒体，2025年9月20日发布交易进展公告[9][10]

重大资产置换进展 - 重大资产置换方案正在审慎论证和评估 因关联销售比例大幅增加可能影响独立经营能力 [1] 可转债处理计划 - 公司采取降本增效 专业化整合和重大资产置换等措施提升上市公司质量以促进可转债转股 [1] - 公司同时做好到期兑付准备 目前授信充足且贷款利率较低 [1] 反内卷政策响应 - 公司以市场为导向合理安排产量 推进稳运行防风险提质量优结构促转型增效益等工作 [1] - 遵循用户结构最优和生产模式最优原则推进极致生产 [1] 客户认证与拓展 - 正在积极推进宝马认证工作 [2] - 已获得比亚迪电镀锌产品 北汽福田热轧冷轧产品 陕汽重型冷轧产品等多家汽车厂认证 [2]

中厚宽钢带产量数据 - 2025年7月中国中厚宽钢带产量达1841万吨 同比增长3.2% [1] - 2025年1-7月累计产量13243.5万吨 累计增长4.4% [1] 相关企业列表 - 涉及宝钢股份（600019） 鞍钢股份（000898） 首钢股份（000959）等10家上市钢企 [1] 数据来源 - 产量数据源自国家统计局与智研咨询整理 [1] - 关联智研咨询发布的《2025-2031年中国中厚宽钢带行业市场研究分析及产业需求研判报告》 [1]

股东会召开规则 - 年度股东会每年召开一次，需在上一会计年度结束后六个月内举行[2] - 单独或合计持有公司10%以上股份股东可请求召开临时股东会，公司应在事实发生日起两个月内召开[3] 股东会审议事项 - 审议公司一年内购买、出售重大资产超最近一期经审计总资产30%的事项[6] - 对外投资等交易涉及资产总额占最近一期经审计总资产50%以上需审议[7] - 交易标的相关营业收入、净利润等满足一定条件需审议[7] 股东会召集与通知 - 董事会收到提议后十日内反馈，同意则五日内发通知[11] - 审计与风险委员会或股东自行召集，召集股东持股比例决议公告前不低于10%[15] - 年度股东会召开二十日前通知，临时股东会十五日前通知[19] 股东提案与投票 - 单独或合计持有公司1%以上股份股东有权提提案[18] - 可在股东会召开十日前提临时提案，召集人收到后两日内发补充通知[19] - 股权登记日与会议日期间隔不多于七个工作日且不得变更[21] - 股东会网络投票时间有规定[23] - 股东违规买入股份部分三十六个月内不得行使表决权[29] - 公司多方可公开征集股东投票权[29] 股东会决议 - 普通决议需出席股东所持表决权过半数通过[37] - 特别决议需出席股东所持表决权三分之二以上通过[37] - 一年内重大资产交易或担保超总资产30%需特别决议通过[37] 其他规定 - 股东可请求撤销违法违规决议[42] - 会议记录保存不少于十年[39] - 公司应在股东会结束后两个月内实施分红方案[39] - 选举董事实行累积投票制[32] - 同一表决权重复表决以第一次结果为准[34] - 未填等表决票视为弃权[34] - 股东会决议应及时公告并分别统计内资股和外资股情况[38]

董事会构成 - 董事会由5至9名董事组成，设董事长1人，副董事长不超过3人[7] - 公司独立董事占董事会成员比例不得低于三分之一，且至少包括一名会计专业人士[19] - 审计与风险委员会成员3名，其中独立董事2名[25] 董事任期与资格 - 董事任期为三年，任期届满可连选连任[6] - 独立董事每届任期与其他董事相同，连任不超六年[23] - 最近36个月受中国证监会行政处罚等人士不得担任董事会秘书[30] 选举与产生 - 董事长和副董事长由董事会以全体董事的过半数选举产生[7] 履职与撤换 - 董事连续两次未出席董事会会议，董事会应建议股东会撤换[9] 权限范围 - 董事会可决定一年内公司最近一期经审计总资产30%以下的购买或出售资产事项[14] - 董事会审议对外投资等事项有多项金额比例限制[14][15] - 董事会审议关联交易权限为关联交易金额占公司最近一期经审计净资产绝对值5%以下等[15] - 董事会审议委托理财权限为委托理财总额占公司最近一期经审计净资产50%以下等[16] - 董事会审议资产抵押权限为资产抵押总额占公司最近一期经审计净资产50%以下[17] 会议相关 - 董事会每年至少召开4次会议，定期会议提前10日书面通知，临时会议提前5日书面通知[33] - 代表十分之一以上表决权的股东等可提议召开董事会临时会议，董事长10日内召集主持[34] - 董事会会议应有过半数董事出席方可举行，决议须经全体董事过半数通过[36] - 董事会会议记录保存期限为十年[39] 其他 - 公司高级管理人员和各部门为董事会及专门委员会提供工作支持和服务[42] - 公司为董事会运作和董事等履职提供必要经费[43]

股份发行与结构 - 公司首次向境外投资人发行境内上市外资股40,000万股，向境内投资人发行内资股12,000万股[5] - 公司注册资本为人民币4,108,231,952元[8] - 公司发起人的认购股份数为61,600万股[13] - 公司股份总数为4,108,231,952股，其中人民币普通股3,708,231,952股，境内上市外资股400,000,000股[13] 股份收购与转让限制 - 公司为他人取得本公司或其母公司股份提供财务资助累计总额不得超已发行股本总额的10%[14] - 公司因特定情形收购本公司股份，减少注册资本应10日内注销，合并、股东异议情形6个月内转让或注销，合计持股不得超已发行股份总额10%并3年内转让或注销[17] - 公司董事、高级管理人员任职期间每年转让股份不得超所持同一类别股份总数的25%，上市交易之日起一年内、离职后半年内不得转让[20] 股东权利与诉讼 - 股东有权要求董事会30日内执行收回特定人员股票买卖收益，未执行可诉讼[21][22] - 股东对股东会、董事会决议召集程序等有问题，可60日内请求法院撤销[25] - 连续180日以上单独或合计持有公司1%以上股份的股东，特定情形下可请求相关方诉讼或自行诉讼[27][28] 股东会相关规定 - 年度股东会每年召开一次，需在上一会计年度结束后六个月内举行[37] - 特定情形公司需在两个月内召开临时股东会，单独或合计持有公司百分之十以上股份的股东可请求召开，董事会10日内反馈[37][41] - 单独或合计持有公司百分之一以上股份的股东，可在股东会召开十日前提出临时提案[45] - 股东会普通决议需出席股东所持表决权过半数通过，特别决议需三分之二以上通过[55] - 公司增减注册资本等事项由股东会以特别决议通过[55] 董事会相关规定 - 董事会每年至少召开四次会议，定期会议提前十日书面通知，临时会议提前五日书面通知[84][85] - 董事会会议应有过半数董事出席方可举行，决议须经全体董事过半数通过[85] - 有关联关系董事不得对相关决议表决，该会议由过半数无关联关系董事出席，决议经无关联关系董事过半数通过，无关联关系董事不足三人提交股东会审议[86] 独立董事与审计委员会 - 直接或间接持有公司已发行股份百分之一以上或为公司前十名股东的自然人股东及其相关人员不得担任独立董事[88] - 担任独立董事需有五年以上履行职责所需法律、会计或经济等工作经验[89] - 审计与风险委员会成员为三名，其中独立董事两名[92] 利润分配与公积金 - 公司分配当年税后利润时提取10%列入法定公积金，法定公积金累计额达注册资本50%以上可不再提取[104] - 法定公积金转为增加注册资本时，留存该项公积金不少于转增前公司注册资本的25%[104] - 公司最近3年以现金方式累计分配的利润不少于最近3年年均可分配利润的30%[106] 公司合并、分立与清算 - 公司合并支付价款不超净资产10%，可不经股东会决议，但需董事会决议[119] - 公司合并、分立、减少注册资本应通知债权人并公告，债权人可要求清偿或担保[119][120] - 公司因特定情形解散需清算，清算义务人应在15日内组成清算组[125] 其他规定 - 公司党委每届任期一般为五年，纪委任期与之相同[66] - 公司聘用会计师事务所聘期一年，可续聘，聘用、解聘由股东会决定[113] - 本章程由公司董事会负责解释，自股东会审议通过之日起施行[132][133]

公司信息 - 股票代码000761、200761，简称为本钢板材、本钢板B，债券代码127018，简称为本钢转债[1] 监事会改革 - 2025年8月27日董事会会议、9月17日股东大会通过取消监事会等议案[4] - 由董事会审计与风险委员会行使监事会职权，《公司监事会议事规则》废止[3] - 卸任监事包括卢学柱、卢伟军等，截至披露日未持股[4][6] - 改革对公司各方面无不利影响，变更后治理结构合规[7]