新能源汽车业务 - 新能源汽车快速发展使新车型增加，带来模具订单需求，2016 年度公司新承接订单 13.51 亿元创历史新高，新能源汽车模具订单超 3 亿元，新能源汽车厂家订单比例不断上升 [1][3] - 公司已有新能源汽车客户包括特斯拉、蔚来汽车、萨博、新大洋、合众等，新能源车企增加带来新需求，为公司模具制造向两端延伸带来新契机，可能成为未来新增长点 [3] 特斯拉相关业务 - 公司是美国特斯拉汽车公司一级供应商，2014 年以来累计签署汽车模具订单约 5000 万元且均已交付 [3] - 2017 年公司委派专业技术人员协助特斯拉进行模具调试服务，预计增加一定收益，目前对主营业务收入和净利润影响较小 [3] 美国收购事项 - 公司拟在美国密歇根州投资设立天汽模北美有限公司并收购 DieTech North America, LLC 全部资产及业务，符合全球化发展战略 [3] - 此次收购可扩大北美业务规模，承接更多国际知名汽车主机厂模具业务订单，提供“门对门”服务，提升快速反应能力，缩短交货周期，扩大海外市场业务规模，提升综合竞争力和经营业绩 [4] - 目前交易双方正在就正式合同进行协商，公司密切关注后续进展 [4] 军工航天规划 - 布局军工领域是公司发展战略重要组成部分，控股子公司沈阳天汽模航空部件有限公司抓紧申请相关军工资质，为军用航空产品配套服务做准备 [4] - 控股子公司天津全红电子装备技术有限公司具备完整军工资质，公司将利用其优势做大全红电子，拓展和服务军工产业市场 [4] - 公司积极寻找合作机会，合适时继续拓展军工领域业务 [4]

业务收入确认 - 汽车模具生产周期一般一至两年，国内销售终验收时一次性确认收入，海外销售发货确认销售收入 [1] 产品差异 - 新能源汽车模具和传统车模具差别不大，特斯拉、蔚来、奥迪等全铝车身车型原材料不同价格较高，总体新能源汽车模具价格稍高 [1][3] 资金用途 - 发行可转债募集资金向全资子公司天津天汽模志通车身科技有限公司增资，用于“汽车用大型多工位级进模具开发制造及应用产业化”项目，级进模设备大且复杂但生产效率高 [3] 冲压件业务 - 冲压件受车市波动影响大，公司通过多找客户、争取车型减少对单一客户单一车型依赖；2017 年新增冲压客户有河北中兴、北汽新能源、国能、蔚来等 [3] 军工业务 - 控股子公司沈阳天汽模航空部件有限公司申请军工资质（已获保密资质）为军用航空产品配套服务做准备；收购的天津市全红电子装备新技术发展有限公司有完整军工资质，做海装产品零部件，规模不大但订单稳定增长，公司将利用其优势开拓军工市场、优化业务、培育新利润增长点 [3][4] 欧洲业务业绩 - 德国子公司欧洲天汽模前期不利因素基本消除，预计今年盈利并有望走入正轨 [4] 外延发展规划 - 认为未来模具最大增量来自海外向国内转移，坚持以模具为主营业务，向模具、冲压件及其他汽车零部件行业延伸；做大做强主业同时，寻找轻资产、高附加值、短周期产业投资标的；围绕高新技术领域和新兴行业寻求合作项目，探索多元化战略布局 [4]

订单情况 - 受新能源车发展影响，模具市场需求旺盛，公司今年接单情况好，半年度承接目标已完成，目前在手订单约20多亿元，完成后确认收入 [1] 新能源汽车影响 - 新能源汽车快速发展使新车型增加，为模具行业带来较大市场需求，公司16年新能源订单占总订单量超20%，已有特斯拉、蔚来汽车等新能源汽车客户，还带来装焊、冲压业务合作机会 [3] 与特斯拉业务 - 公司是美国特斯拉汽车公司一级供应商，2014年以来累计签署汽车模具订单约5000万元且已交付，2017年委派专业技术人员协助调试服务，预计增加收益 [3] 模具市场需求 - 新车开发和旧车型改造速度加快，模具需求持续增加，新能源车型是国内市场主要增量，国内模具市场规模100 - 200亿，欧洲约60亿欧元，美国100 - 150亿美元，全球市场每年需求约200亿美元以上，未来最大增量来自海外向国内转移，公司希望提高模具业务出口占比 [3][4] 海外布局情况 - 德国子公司不利因素基本消除，预计今年实现盈利并走入正轨 - 美国收购项目主要合同条款基本谈完，正式合同未签，需向政府部门备案，希望今年完成 [4]

公司业务布局 - 公司总部位于天津滨海新区，母公司及控股子公司共9家企业在天津，河北省有2家全资子公司，北京有1家参股公司，主要从事汽车模具、冲压件及其相关产业配套业务 [1][3] 雄安新区影响 - 从已公布信息看，雄安新区设立暂时对公司未有实质性影响 [3] 新能源汽车业务 - 2016年度新承接订单13.51亿元创历史新高，新能源汽车模具订单超3亿元，新能源车企增加带来新模具订单及其他产品需求，或成未来新增长点 [3] 军工领域规划 - 控股子公司沈阳天汽模获武器装备科技生产三级保密资格，正加快申请相关资质；全红电子装备公司具备完整军工资质，公司将利用其优势开拓军工市场 [4] 终止并购影响 - 依据监管政策撤回重组申请文件，终止重组不会对现有生产经营造成重大不利影响，公司将继续推进发展战略 [4] 德国子公司情况 - 德国子公司已逐步好转，在提高模具技术水平和提升品牌知名度方面发挥积极作用 [4]

并购相关 - 本次发行股份购买超达装备可实现强强联合，业务性质高度相似、产品互补、协同效应显著，使公司快速切入汽车内外饰模具业务领域，完善产业布局，是实现长期战略目标的关键举措，汽车内外饰模具行业前景广阔 [1][3] - 选择超达装备作为并购对象，是因为并购丰富了内外饰件模具产品大类，超达曾拟 IPO 且通过江苏证监局辅导验收，质地较好，双方合作利于优势互补、协同发展，加快全球化战略布局 [3] 超达装备情况 - 超达装备毛利率较高的原因是地处县级市城乡结合部，人力成本低，生产含铸造环节，产业链条完整，客户为知名大型零部件企业，质地优良，生产周期短，生产效率高 [3] 公司其他业务情况 - 沈阳天汽模航空部件有限公司取得武器装备科技生产三级保密资格，为开拓军工市场及未来发展奠定良好基础，后续将继续申请其他资质 [4] - 公司模具产品为单件定制化，生产周期约 12 - 24 个月，根据产品不同略有差异 [4] - 公司模具产品按谨慎性原则，国内销售于终验收、海外销售于发货时一次性确认销售收入 [4] 新能源汽车影响 - 新能源汽车快速发展使新车型增加，为模具行业带来较大市场需求，公司 2016 年度承接新能源汽车模具订单预计超 3 亿元，新能源车模具订单毛利率较高，已有特斯拉、蔚来汽车等客户，将为公司新增冲压及装焊业务合作机会，是未来业务新增长点 [4][5]

业务技术与市场趋势 - 复合材料汽车模具应用少，难短时间大规模生产，但为发展趋势，公司积极准备探索，钢板热成型技术有很大发展 [2][3] - 新能源汽车快速发展使新车型增加，为模具行业带来较大市场需求，公司 2016 年度承接新能源汽车模具订单超 3 亿元，在手新能源汽车厂家订单比例上升 [3] 业务布局与合作 - 布局军工领域是公司发展战略重要部分，控股子公司沈阳天汽模获武器装备科技生产三级保密资格，正加快申请相关资质；全红电子装备公司具备完整军工资质，公司将利用其优势做大该公司，开拓军工市场 [3][4] - 并购超达模具丰富内外饰件模具产品大类，超达质地较好，双方合作利于优势互补、协同发展，加快全球化战略布局 [4] 海外市场规划 - 2013 年 1 月在德国投资设立天汽模欧洲模具有限公司并收购 GIW，未来德国公司将成重要盈利点 [4] - 北美订单逐年增长，公司需在北美落实建厂计划，深化全球战略布局，提升服务能力和市场占有率 [5]

模具业务 - 新能源汽车模具与传统汽车模具差别不大，特斯拉、蔚来等全铝车身模具制作难度大、价格高，总体新能源汽车模具利润稍高 [1] - 新能源汽车快速发展使新车型增加，为模具行业带来较大市场需求，公司 2016 年新能源订单占总订单量超 20%，已有特斯拉、蔚来等新能源汽车客户 [3] - 新车开发和旧车型改造速度加快，模具需求持续增加，新能源车型是国内市场主要增量，国内模具市场规模 100 - 200 亿，欧洲约 60 亿欧元，美国约 100 亿美元，未来模具最大增量来自海外向国内转移，公司希望提高模具业务出口占比 [4] 冲压业务 - 2016 年公司冲压件收入 5.5 亿元，受多种因素影响冲压业务利润贡献率下滑，2017 年完成产品结构调整，新增河北中兴、北汽新能源等冲压客户，预计经营状况较 2016 年有提升 [3] 海外布局 - 德国子公司是面向欧洲的市场开拓及售后服务窗口，不利因素基本消除，预计今年实现盈利并走入正轨 [4] - 美国收购项目主要合同条款基本谈完，正式合同未签署，需向政府部门备案，希望今年完成 [4]

营业收入变化 - 本报告期营业收入8.18亿元，同比增长128.85%；年初至报告期末营业收入15.55亿元，同比增长48.60%[4] - 营业总收入本期为15.55亿元，上期为10.46亿元，同比增长48.60%[19] 净利润变化 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润6663.44万元，同比增长11610.97%；年初至报告期末为1.10亿元，同比增长604.25%[4] - 净利润本期为1.08亿元，上期为1358.14万元，同比增长693.66%[21] 资产与所有者权益变化 - 本报告期末总资产55.28亿元，较上年度末增长11.40%；归属于上市公司股东的所有者权益20.21亿元，较上年度末增长5.49%[4] - 2022年9月30日资产总计为5,527,644,060.85元，1月1日为4,961,818,588.74元[17] - 2022年9月30日所有者权益合计为2,035,569,398.30元，1月1日为1,933,080,807.12元[18] 应收票据变化 - 2022年9月30日应收票据期末数为590.21万元，较期初减少89.22%，因以应收票据支付货款[7] - 2022年9月30日应收票据为5,902,139.72元，1月1日为54,765,715.49元[16] 预付款项变化 - 2022年9月30日预付款项期末数为2.72亿元，较期初增加204.37%，因子公司支付材料及设备预付款[7] 营业成本变化 - 本期营业成本12.96亿元，比上年同期增加50.24%，因模具终验收规模及冲压业务量增大[9] 财务费用变化 - 本期财务费用1315.42万元，比上年同期减少57.09%，因汇率变动汇兑收益增加[9] 所得税费用变化 - 本期所得税费用1234.61万元，比上年同期增加362.77%，因业务恢复利润增加[11] 经营活动现金流量净额变化 - 本期经营活动产生的现金流量净额为 - 5518.23万元，比上年同期减少473.13%，因以银行承兑汇票支付货款及保证金增加[11] - 经营活动产生的现金流量净额本期为 - 5518.23万元，上期为1478.82万元，同比下降473.29%[23] 筹资活动现金流量净额变化 - 本期筹资活动产生的现金流量净额为1.69亿元，比上年同期增加133.67%，因获得银行有息负债借款增加[11] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为1.69亿元，上期为 - 5.03亿元，同比增长133.60%[23] 股东相关情况 - 报告期末普通股股东总数为71,921，表决权恢复的优先股股东总数为0[13] - 前10名股东中，胡津生持股比例4.79%，持股数量45,144,546；常世平持股比例3.67%，持股数量34,600,800；宁波益到投资持股比例3.25%，持股数量30,620,810[13] 货币资金情况 - 2022年9月30日货币资金为897,856,527.43元，1月1日为724,357,027.91元[16] 应收账款变化 - 2022年9月30日应收账款为454,570,050.35元，1月1日为579,700,647.58元[17] 存货变化 - 2022年9月30日存货为1,909,751,953.42元，1月1日为1,527,651,212.92元[17] 流动负债变化 - 2022年9月30日流动负债合计为2,943,174,343.99元，1月1日为2,684,027,148.76元[18] 非流动负债变化 - 2022年9月30日非流动负债合计为548,900,318.56元，1月1日为344,710,632.86元[18] 营业总成本变化 - 营业总成本本期为14.89亿元，上期为10.58亿元，同比增长40.76%[19] 基本每股收益变化 - 基本每股收益本期为0.1173元，上期为0.0166元，同比增长606.63%[21] 投资活动现金流量净额变化 - 投资活动产生的现金流量净额本期为 - 5118.96万元，上期为3.22亿元，同比下降258.97%[23] 现金及现金等价物净增加额变化 - 现金及现金等价物净增加额本期为6659.08万元，上期为 - 1.67亿元，同比增长139.89%[23] 期末现金及现金等价物余额变化 - 期末现金及现金等价物余额本期为5.40亿元，上期为4.87亿元，同比增长10.97%[24] 报告审计情况 - 公司第三季度报告未经审计[25]

利润分配计划 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[5] - 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[74] 整体财务数据关键指标变化 - 本报告期营业收入737,121,679.11元，上年同期689,014,001.90元，同比增长6.98%[22] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润43,802,898.39元，上年同期16,260,324.05元，同比增长169.39%[22] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额-52,087,420.15元，上年同期2,797,280.87元，同比减少1,962.07%[22] - 本报告期末总资产5,296,331,635.41元，上年度末4,961,818,588.74元，同比增长6.74%[22] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产1,958,561,614.31元，上年度末1,915,813,754.31元，同比增长2.23%[22] - 报告期内，公司营业收入73712.17万元，较上年同期增长6.98%[38] - 报告期内，公司归属于上市公司股东的净利润4380.29万元，较上年同期增长169.39%[38] - 报告期内，公司归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为4626.74万元，较上年同期增长148.16%[38] - 公司本报告期营业收入737,121,679.11元，同比增长6.98%；营业成本622,798,844.82元，同比增长8.50%[40] - 销售费用16,443,665.13元，同比增长3.09%；管理费用40,924,662.12元，同比下降12.02%；财务费用3,923,810.54元，同比下降80.06%[40] - 所得税费用5,658,902.68元，同比下降150.89%；研发投入38,540,609.67元，同比下降15.29%[40] - 经营活动产生的现金流量净额为 -52,087,420.15元，同比下降1,962.07%；投资活动产生的现金流量净额为9,698,854.57元，同比下降94.90%；筹资活动产生的现金流量净额为10,604,798.34元，同比下降103.32%[40] - 投资收益35,127,981.82元，占利润总额比例72.10%；公允价值变动损益 -7,331,739.68元，占利润总额比例 -15.05%[44] - 本报告期末存货1,895,389,725.01元，占总资产比例35.79%，较上年末比重增加5.00%；应收账款415,747,650.58元，占总资产比例7.85%，较上年末比重减少3.83%[46] - 以公允价值计量的金融资产期初数92,055,732.06元，本期公允价值变动损益 -7,331,739.68元，期末数84,723,992.38元[50] - 报告期投资额36,560,095.62元，上年同期投资额16,418,054.13元，变动幅度222.68%[52] - 本报告期末流动比率116.41，较上年末下降0.24%；资产负债率62.71%，较上年末增加1.67%[140] - 本报告期扣除非经常性损益后净利润4626.74万元，较上年同期增长148.16%[140] - 本报告期末货币资金814829498.63元，较年初724357027.91元有所增加[145] - 本报告期末应收账款415747650.58元，较年初579700647.58元减少[145] - 本报告期末存货1895389725.01元，较年初1527651212.92元增加[145] - 本报告期末资产总计5296331635.41元，较年初4961818588.74元增加[146] - 本报告期末负债合计3321244173.57元，较年初3028737781.62元增加[147] - 本报告期末所有者权益合计1975087461.84元，较年初1933080807.12元增加[147] - 2022年6月30日资产总计45.92亿元，较2022年1月1日的41.70亿元增长10.34%[150][151] - 2022年半年度营业总收入7.37亿元，较2021年半年度的6.89亿元增长6.98%[152] - 2022年半年度营业总成本7.33亿元，较2021年半年度的7.09亿元增长3.41%[152] - 2022年半年度净利润4306.17万元，较2021年半年度的1386.58万元增长209.12%[153] - 2022年6月30日流动资产合计25.62亿元，较2022年1月1日的21.47亿元增长19.39%[150] - 2022年6月30日非流动资产合计20.30亿元，较2022年1月1日的20.23亿元增长0.33%[150] - 2022年6月30日流动负债合计28.85亿元，较2022年1月1日的24.82亿元增长16.23%[151] - 2022年6月30日非流动负债合计3.22亿元，较2022年1月1日的3.18亿元增长1.27%[151] - 2022年6月30日所有者权益合计13.85亿元，较2022年1月1日的13.69亿元增长1.16%[151] - 2022年半年度投资收益3512.80万元，较2021年半年度的3858.74万元下降9.00%[153] - 归属于母公司所有者的净利润2022年上半年为4380.29万元，2021年上半年为1626.03万元[154] - 母公司2022年上半年营业收入为2.35亿元，2021年上半年为1.25亿元[155] - 2022年上半年营业利润为1308.64万元，2021年上半年亏损4032.33万元[156] - 2022年上半年利润总额为1588.98万元，2021年上半年亏损3919.63万元[156] - 2022年上半年净利润为1586.45万元，2021年上半年亏损2070.50万元[156] - 2022年上半年综合收益总额为1586.45万元，2021年上半年亏损2070.50万元[157] - 2022年上半年经营活动现金流入小计为10.29亿元，2021年上半年为9.33亿元[158] - 2022年上半年经营活动现金流出小计为10.81亿元，2021年上半年为9.30亿元[158] - 2022年上半年经营活动产生的现金流量净额为 - 5208.74万元，2021年上半年为279.73万元[158] - 2022年上半年投资活动现金流入小计为4625.90万元，2021年上半年为2.07亿元[158] - 2022年半年度投资活动现金流出小计36,560,095.62元，2021年同期为16,418,054.13元[159] - 2022年半年度投资活动产生的现金流量净额9,698,854.57元，2021年同期为190,304,175.87元[159] - 2022年半年度筹资活动现金流入小计240,567,361.11元，2021年同期为194,414,314.24元[159] - 2022年半年度筹资活动产生的现金流量净额10,604,798.34元，2021年同期为 - 318,961,101.52元[159] - 2022年半年度经营活动现金流入小计457,336,779.22元，2021年同期为404,216,586.74元[160] - 2022年半年度经营活动产生的现金流量净额 - 131,789,813.81元，2021年同期为 - 41,576,234.72元[160] - 2022年半年度母公司投资活动现金流入小计46,255,698.19元，2021年同期为203,645,600.00元[160] - 2022年半年度母公司投资活动产生的现金流量净额46,135,604.89元，2021年同期为197,902,039.91元[161] - 2022年半年度母公司筹资活动现金流入小计142,000,000.00元，2021年同期为146,377,353.15元[161] - 2022年半年度母公司筹资活动产生的现金流量净额 - 19,475,837.82元，2021年同期为 - 358,730,648.03元[161] 非经常性损益情况 - 非流动资产处置损益-54,937.85元[26] - 计入当期损益的政府补助4,081,966.03元[26] - 持有交易性金融资产等产生的公允价值变动损益及投资收益-7,331,739.68元[26] - 除上述各项之外的其他营业外收入和支出1,729,828.81元[26] 公司知识产权与人员情况 - 截至2022年6月末，公司拥有软件著作权115项，专利211项，其中实用新型专利185项，发明专利26项[32] - 截至2022年6月末，公司在职员工2942人，其中具有大学以上学历1832人，技术研发人员862人，研发人员中高级人才78名，21名入选天津市“131”人才工程[34] 各条业务线数据关键指标变化 - 报告期内，模具业务销售收入32353.63万元，较上年同期增长47.18%，在手模具订单金额27.23亿元[36] - 报告期内，冲压业务销售收入34602.05万元，较上年同期下降17.63%[37] - 报告期内，沈阳天汽模销售收入3047.87万元，同比增长47.95%；净利润699.78万元，同比增长130.71%[37] - 模具检具收入323,536,250.22元，同比增长47.18%；冲压件收入346,020,486.25元，同比下降17.63%；航空产品收入30,228,062.49元，同比增长47.95%；军工产品收入690,261.89元，同比下降69.49%[41] - 国内收入641,827,962.57元，同比增长0.53%；国外收入95,293,716.54元，同比增长88.52%[41] 公司行业地位与技术能力 - 国内汽车模具制造企业约300家，公司是全球生产规模最大的汽车覆盖件模具供应商[31] - 公司实现了100%的制件CAE分析、100%的模具全三维实体设计、100%的模具设计防干涉检查、100%的实型数控加工等[32] 募集资金相关情况 - 2019年公司获准发行可转换公司债券，面值总额47,100万元，扣除费用后实际募集资金净额460,736,900元[56][57] - 本期已使用募集资金299.48万元，已累计使用40,713.14万元，尚未使用6,386.86万元，累计变更用途比例0.00%[56] - 大型高品质模具柔性生产线智能化扩充升级项目承诺投资34,073.69万元，截至期末累计投入3,217.569万元，投资进度9.44%[58] - 补充流动资金承诺投资12,000万元，截至期末累计投入12,000万元，投资进度100.00%[58] - 承诺投资项目合计承诺投资46,073.69万元，截至期末累计投入15,217.51万元[58] - 公司使用募集资金1833.31万元置换预先已投入募集资金投资项目及已支付发行费用的自筹资金[60] - 2020年公司使用不超过1.5亿元闲置募集资金临时补充流动资金，2021年1月20日全部归还[60] - 2021年公司使用不超过2.5亿元闲置募集资金临时补充流动资金，2021年12月22日全部归还[60] - 2021年12月23日公司同意使用不超过2.8亿元闲置募集资金临时补充流动资金，使用期限不超过12个月[60] 子公司财务数据 - 东实汽车科技集团股份有限公司注册资本1.8亿元，总资产545.85万元，净资产191.26万元，营业收入183.74万元，营业利润1632.43万元，净利润1549.53万元[64] - 天津天汽模汽车部件有限公司注册资本1800万元，总资产3.25亿元，净资产2.02亿元，营业收入2.14亿元，营业利润709.09万元，净利润533.40万元[64] - 天津天汽模志通车身科技有限公司注册资本2.5亿元，总资产7.67亿元，净资产4.28亿元，营业收入

公司信息 - 股票代码为002510，公司简称为天汽模，债券代码为128090，债券简称为汽模转2 [1] 活动信息 - 活动名称为2022年度天津辖区上市公司半年报业绩说明会与投资者网上集体接待日活动 [1] - 活动时间为2022年9月6日13:40 - 16:40 [1] - 活动方式为网络远程，投资者可登陆“全景▪路演”（http://rs.p5w.net）参与交流 [1] 出席人员 - 公司董事长兼总经理任伟、财务负责人邓应华、董事会秘书孟宪坤（如有特殊情况，参与人员会有调整） [1]