会议基本信息 - 活动类别为业绩说明会，采用网络远程方式面向全体投资者 [2] - 时间为2025年4月8日15:00 - 17:00，地点在深圳证券交易所“互动易平台”“云访谈”栏目 [2] - 公司接待人员包括董事长杜永红、总裁李欣平、独立董事张亚兵、财务总监王尚锋、副总裁兼董事会秘书常兴华 [2] 政策目标与行业机遇 - 2025年短流程炼钢产量占比需达15%，旨在推动钢铁行业低碳转型 [2] - 短流程炼钢政策推动石墨电极需求增长，开封炭素有望受益于行业扩容 [3] 业务相关问题 整体业务战略 - 公司坚定走“高端碳材 新型储能”发展战略，围绕石墨电极、负极材料、储能等业务布局，推进战略化并购、产业化重组 [3][5][6] 各业务情况 - 石墨烯导热膜项目在开封平煤超导热新材料有限公司运营，生产经营正常，产销情况关注后续定期报告 [3] - 开封炭素通过多种渠道开发国内外市场，收购山西梅山湖科技有限公司是因其生产要素价格有优势，可降低成本提升盈利 [3] - 开封时代经营状况良好，订单情况以公司公告为准 [3] 合作情况 - 公司控股股东中国平煤神马集团与宁德时代签订战略合作协议，公司与宁德时代全资子公司中州时代签订《储能项目框架合作协议》，推进河南绿色低碳新型储能项目 [5] 财务与股价问题 财务问题 - 公司盈利表现关注定期公告 [6] - 公司审慎处理恒锐新股权问题，未提及2亿多未收货款对业绩的影响 [6] 股价问题 - 公司管理层重视股东利益和投资价值，关注股价表现，专注主营业务发展提升竞争力回报股东 [4][5] 行业前景与其他问题 - 公司所处新能源新材料行业是国家重点发展方向，未来市场发展空间将提升 [5] - 关于苏州银瑞吸收合并及大股东承诺注入银浆问题，公司强调发展战略布局 [5][6]

资产交易 - 公司向中国平煤神马出售平煤隆基80.20%股权，交易对价874,190,798.55元[10] - 公司购买平煤光伏100%股权，交易对价38,367,558.45元[10] - 2024年11月4日，平煤隆基80.20%股权过户至中国平煤神马名下[11] - 2024年9月30日，中国平煤神马支付第一期股权转让款445,837,307.26元，占全部股权转让款的51%[12] - 2025年1月24日，中国平煤神马支付第二期股权转让款428,353,491.29元，占全部股权转让款的49%[12] - 2024年11月14日，平煤光伏100%股权过户至公司名下[16] - 2024年9月30日，公司支付平煤光伏全部股权转让款38,367,558.45元[17] 业绩总结 - 2024年公司新增风、光电站并网278MW，累计并网556MW，完成风、光发电量3.82亿度、结算3.44亿度[25] - 截至报告期末，公司合并报表资产总额为132.06亿元，较年初下降21.59%[35] - 负债总额为78.22亿元，较年初下降14.63%[35] - 净资产总额为53.83亿元，较年初下降29.89%[35] - 资产负债率59.23%，较上年增加4.83%[35] - 2024年公司实现营业收入34.22亿元，较上年减少64.62亿元，降幅为65.38%[36] - 2024年公司实现归属于母公司股东的净利润 - 8.51亿元[37] 未来展望 - 2025年公司计划新增开工建设500MW风、光电站，以大型风电为主[26] 新产品和新技术研发 - 公司孙公司开封时代新能源科技有限公司新一代钒电池技术生产总成本降低40%[28] - 截止到2024年12月，开封时代新能源科技有限公司全钒液流电池市场占比约20%[28] - 公司建成600MW全钒液流电池生产线，30万㎡质子膜生产线，18万㎡双极板生产线[28] 产能情况 - 公司控股子公司河南易成阳光新能源有限公司锂电池年产能8800万颗[31] - 18650电池容量范围为2000mAh至3350mAh，共5种；21700电池容量范围为4000mAh至5000mAh，共3种[31] - 河南首成科技新材料有限公司、鞍山中特新材料科技有限公司针状焦、沥青焦产能10万吨/年[32] - 开封平煤新型炭材料科技有限公司生产超高功率石墨电极规格为UHPΦ350mm - Φ800mm[33] - 2024年公司三家子公司组建10万吨负极材料生产基地[34] 公司治理 - 公司有9名董事，其中独立董事3名[41] - 公司现有监事会3名，其中1名为职工代表监事[43] 监管整改 - 2024年5月10日公司收到河南证监局行政监管措施决定书[45] - 2024年5月14日深交所向公司下发监管函[47] - 公司相关行为违反深交所规定，董事长、时任总经理等对违规行为负有责任[47] - 公司收到警示函及监管函后已针对事项进行整改[47] - 公司按要求真实、准确、及时、公平、完整披露信息[48] - 公司指定董事会秘书负责信息披露工作[48] - 独立财务顾问认为公司法人治理结构符合要求[50] - 公司针对监管警示问题已积极整改[50] - 公司能按要求真实、准确、完整、及时披露信息[50] - 持续督导期内交易各方按重组方案履行责任义务，未发现重大差异[51]

文章核心观点 易成新能公告与管理层持股平台收购海南金海棠所持梅山湖70%股权，公司2024年业绩下行，此次收购旨在提高石墨电极产能、降低成本、符合发展战略且对财务无不良影响 [1][2][3][4] 收购梅山湖股权情况 - 3月31日晚间易成新能公告与管理层持股平台共同收购海南金海棠所持梅山湖70%股权，公司以7357.39万元收购65.55%股权，管理层持股平台以500万元收购4.45%股权 [1] - 截至2024年4月30日，梅山湖股东全部权益评估值1.12亿元，交易价格0.7483元/股，交易后海南金海棠持股降至20%，易成新能控股 [1] - 2023年及2024年1 - 4月，梅山湖分别实现营收8843.23万元、5541.6万元，净利润2724.37万元、 - 4016.68万元，截至2024年4月30日资产总额7.55亿元 [1] 易成新能业务布局 - 以高端碳材、新型储能为主线，产业涵盖新能源、新材料行业多项业务，新能源业务包括风光电站等，新材料业务包括超高功率石墨电极等 [2] - 2024年全资子公司开封炭素等从事石墨及炭素新材料研制等，产品为超高功率石墨电极，首成科技等有针状焦等产能用于内部生产 [2] - 开封炭素具有石墨电极完整产业链，在国内大规格超高功率石墨电极领域居龙头地位 [2] 易成新能2024年业绩情况 - 2024年实现营业收入34.22亿元，较上年减少64.62亿元，降幅65.38%，原因是出售平煤隆基股权及电池片销量减少 [2] - 2024年归母净利润 - 8.51亿元，一是平煤隆基电池片业务亏损大，二是计提大额减值影响 [3] - 2024年石墨电极产品价格下跌，主营业务利润空间压缩，盈利能力下滑 [3] - 2024年计提资产减值损失3.9亿元，影响归母净利润减少3.12亿元 [3] 收购梅山湖股权目的 - 交易基于公司长远规划，梅山湖是高新技术企业，有相关项目，收购有利于提高石墨电极产能、做强主业 [4] - 梅山湖所处地区生产要素价格有优势，能降低成本、提高盈利水平，符合公司发展战略 [4] - 交易资金为自有资金，对公司持续经营和财务状况无不良影响，不损害股东利益 [4]

会计政策变更 - 公司自2024年1月1日起按《企业会计准则解释第17号》执行[2] - 公司自2024年12月6日起按《企业会计准则解释第18号》执行[3] - 变更对当期报表无影响，不追溯调整，无重大影响[6]

会议情况 - 公司第六届监事会第二十二次会议于2025年3月28日召开[2] - 会议应出席监事3人，实际出席3人[2] 收购情况 - 公司与管理层持股平台拟共同收购梅山湖70%股权[3] - 截至2024年4月30日，梅山湖股东全部权益评估值为11224.84万元[3] - 收购价格为0.7483元/股[3] - 公司以7357.39万元收购梅山湖65.5456%股权[3] - 管理层持股平台以500万元收购梅山湖4.4544%股权[3] 表决结果 - 收购议案表决结果为3票同意、0票反对、0票弃权[6]

证券代码：300080 证券简称：易成新能 公告编号：2025-038 河南易成新能源股份有限公司 第六届董事会第二十五次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 河南易成新能源股份有限公司（以下简称"公司"）第六届董事会第二十五 次会议于 2025 年 3 月 28 日上午 10:00 通过腾讯会议以现场和视频表决相结合的 方式召开。 本次会议的通知已于 2025 年 3 月 25 日以电子邮件、电话和微信等方式送达 至全体董事。本次会议由公司董事长杜永红先生主持，公司董事会秘书、监事和 部分高级管理人员列席了会议。会议应出席董事 9 人，实际出席董事 9 人，会议 的召集、召开符合《中华人民共和国公司法》、《河南易成新能源股份有限公司 章程》及《董事会议事规则》等有关规定。 二、董事会会议审议情况 经与会董事认真审议，全体董事以记名投票的方式审议并表决了如下议案： （一）审议通过了《关于收购山西梅山湖科技有限公司部分股权的议案》 为进一步聚焦公司主业，同意公司与公司管理层持股平台（拟设立"郑州市 高端碳材咨询合伙 ...

市场扩张和并购 - 公司与管理层平台拟7857.39万元收购梅山湖70%股权，公司出资7357.39万元收购65.5456%[2][11] 业绩总结 - 2024年1 - 4月，梅山湖营收55415963.99元，净利润 -40166770.22元[8] - 2023年度，梅山湖营收88432338.38元，净利润27243681.86元[8] 数据相关 - 截至2024年4月30日，梅山湖股东全部权益评估值11224.84万元，交易价0.7483元/股[2][11] - 2024年4月30日，梅山湖资产754986698.10元，负债674230189.36元，权益80756508.74元[8] 未来展望 - 收购梅山湖65.5456%股权利于提高石墨电极产能，降低成本[15]

存贷款业务 - 公司在财务公司存款年初余额554,416,626.82元[11] - 存款本年增加8,292,219,643.54元，减少8,512,895,701.90元[11] - 存款年末余额333,740,568.46元[11] - 公司向财务公司借款年初余额10,000,000.00元[11] - 借款本年增加100,000,000.00元，减少10,000,000.00元[11] - 借款年末余额100,000,000.00元，均为短期借款[11]

业绩总结 - 2024年度公司营业收入342,217.61万元，上年度988,420.70万元[11] - 2024年度营业收入扣除项目合计13,243.52万元，占比3.87%，上年度12,501.54万元，占比1.26%[11] - 2024年度营业收入扣除后金额328,974.09万元，上年度975,919.16万元[12] 业务收入 - 2024年度与主营业务无关业务收入13,243.52万元，主要为销售材料收入[11] - 上年度与主营业务无关业务收入12,501.54万元，含租赁等收入[11]

关于河南易成新能源股份有限公司 非经营性资金占用及 其他关联资金往来情况汇总表 专项审核报告 二〇二五年三月二十日 目 录 | 项 目 | 起始页码 | | --- | --- | | 专项审核报告 | 1 | | 非经营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总表 | 3 | 河南守正创新会计师事务所（特殊普通合伙） 地址：河南自贸试验区郑州片区（郑东）东风南路与金水东路交叉口 绿地新都会 9 号楼 9 层 906 电话：0371-65335617 65335627 关于河南易成新能源股份有限公司 非经营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总表 专项审核报告 守正创新核字 202500002 号 河南守正创新会计师事务所（特殊普通合伙） 守正创新核字 202500002 号 河南易成新能源股份有限公司全体股东： 我们接受委托，在审计了河南易成新能源股份有限公司（以下简称"易成新 能"）2024 年 12 月 31 日合并及公司资产负债表，2024 年度合并及公司利润表、 合并及公司现金流量表和合并及公司股东权益变动表以及财务报表附注的基础上， 对后附的《河南易成新能源股份有限公司 2024 年度非经营性资金占用及其 ...