报告行业投资评级 - 看好，维持 [7] 报告的核心观点 - 上周计算机板块随大盘大幅上涨3.02%，在长江一级行业中排名第7，两市成交额占比10.43%，稳定币等相关题材活跃 [2][4] - 建议关注具有深厚密码技术储备和密码相关资质尤其是金融产业相关资质的标的 [2][6] - Grok - 4发布，在多方面取得突破，有望加速AI应用层商业化落地 [19][24] - 稳定币热度提升，人民币稳定币探索工作有望开展，上海或率先探索，多个城市积极研究稳定币，建议关注相关投资机会 [26][30] - 稳定币发展将带动密码产业快速发展 [6][42] 根据相关目录分别进行总结 上周复盘：计算机板块大幅上涨 - 计算机板块走势：上周大盘上攻，上证综指突破3500点，周五报收3510.18点，涨1.09%，计算机板块随大盘涨3.02%，在长江一级行业排第7，两市成交额占比10.43% [4][12] - 热点板块及个股：稳定币/RDA/跨境支付/互金/金融IT相关题材活跃，普联软件等多只个股涨幅居前 [15][16] 上周关键词：Grok - 4、稳定币 - 马斯克发布Grok - 4：7月10日xAI发布Grok - 4，有单智能体和多智能体版本，定价不同，支持256k token上下文窗口；多项基准测试表现顶尖；训练有突破，有更强大的Agent能力；语音模式改进，产品化落地速度加快，有望加速AI应用层商业化落地；2025年内模型能力预计持续补强 [19][24][25] - 上海组织学习稳定币：7月10日上海市国资委党委学习稳定币发展趋势及应对策略；稳定币热度提升，人民币稳定币探索工作有望开展，上海或率先探索，多个城市积极研究稳定币，建议关注相关投资机会 [26][29][30] 重点推荐：密码 - 关注稳定币核心配套密码产业投资机会：8月1日香港《稳定币条例》生效，互联网巨头加快布局稳定币市场；区块链是稳定币核心技术，密码学保障其安全性和可靠性；稳定币应用扩展将带动密码产业发展，建议关注有深厚密码技术储备和相关资质的标的 [6][32][42]

参会股东情况 - 出席会议股东及代表98人，代表有表决权股份67,700,160股，占比56.4168%[5] - 现场参会股东及代表9人，代表有表决权股份67,506,200股，占比56.2551%[5] - 网络投票参会股东89人，代表有表决权股份193,960股，占比0.1616%[5] - 中小股东及代表91人，代表有表决权股份474,560股，占比0.3955%[5] 议案表决情况 - 《关于取消监事会等议案》同意67,655,860股，占比99.9346%[6] - 《北京中亦安图科技股份有限公司股东会议事规则》同意67,655,600股，占比99.9342%[9] - 《北京中亦安图科技股份有限公司董事会议事规则》同意67,655,500股，占比99.9340%[11] - 《北京中亦安图科技股份有限公司对外担保决策制度》同意67,653,000股，占比99.9303%[14] - 《北京中亦安图科技股份有限公司募集资金管理办法》同意67,656,980股，占比99.9362%[16] - 《北京中亦安图科技股份有限公司对外投资制度》同意67,656,900股，占比99.9361%[21] - 中小股东对议案表决，同意431,480股，占比90.9221%，反对13,580股，占比2.8616%，弃权29,500股，占比6.2163%[24] - 《北京中亦安图科技股份有限公司关联交易决策制度》表决，同意67,656,900股，占比99.9361%，反对13,760股，占比0.0203%，弃权29,500股，占比0.0436%[25] - 《北京中亦安图科技股份有限公司独立董事工作制度》表决，同意67,655,780股，占比99.9344%，反对14,980股，占比0.0221%，弃权29,400股，占比0.0434%[27] - 《北京中亦安图科技股份有限公司董事、高级管理人员薪酬管理制度》表决，同意67,651,100股，占比99.9275%，反对17,660股，占比0.0261%，弃权31,400股，占比0.0464%[29] - 《关于使用部分暂时闲置募集资金和自有资金进行现金管理的议案》表决，同意67,656,900股，占比99.9361%，反对12,680股，占比0.0187%，弃权30,580股，占比0.0452%[32] - 《关于续聘2025年度会计师事务所的议案》表决，同意67,654,180股，占比99.9321%，反对12,500股，占比0.0185%，弃权33,480股，占比0.0495%[34] 其他情况 - 律师认为股东大会召集和召开程序等均合法有效[37] - 备查文件包括2025年第一次临时股东大会决议和法律意见书[38] - 公告由公司董事会于2025年7月11日发布[40]

股东大会情况 - 公司于2025年7月11日14点30分召开2025年第一次临时股东大会现场会议[3] - 出席现场会议股东或股东代理人9名，代表有表决权股份67,506,200股，占比56.2551%[4] - 通过网络投票股东89名，代表有表决权股份193,960股，占比0.1616%[5] 议案表决情况 - 《关于取消监事会、修订<公司章程>并授权董事会办理工商备案手续的议案》，同意67,655,860股，占比99.9346%[6] - 《北京中亦安图科技股份有限公司股东会议事规则》，同意67,655,600股，占比99.9342%[8] - 《北京中亦安图科技股份有限公司董事会议事规则》，同意67,655,500股，占比99.9340%[9] - 《北京中亦安图科技股份有限公司对外担保决策制度》，同意67,653,000股，占比99.9303%[10] - 《北京中亦安图科技股份有限公司投资者关系管理办法》，同意67,649,700股，占比99.9255%[12] - 《北京中亦安图科技股份有限公司对外投资制度》，同意67,656,900股，占比99.9361%[15] - 《北京中亦安图科技股份有限公司规范与关联方资金往来管理制度》，同意67,657,080股，占比99.9364%[15] - 《关于使用部分暂时闲置募集资金和自有资金进行现金管理的议案》，同意67,656,900股，占比99.9361%[21] - 《关于续聘2025年度会计师事务所的议案》，同意67,654,180股，占比99.9321%[22] 中小股东表决情况 - 中小股东对《关于取消监事会、修订<公司章程>并授权董事会办理工商备案手续的议案》同意430,260股，占出席中小股东有效表决权股份的90.6650%[7] - 中小股东对《北京中亦安图科技股份有限公司股东会议事规则》同意430,000股，占出席中小股东有效表决权股份的90.6102%[8] - 中小股东对《北京中亦安图科技股份有限公司董事会议事规则》同意429,900股，占出席中小股东有效表决权股份的90.5892%[9] - 中小股东对《北京中亦安图科技股份有限公司投资者关系管理办法》同意424,100股，占比89.3670%[14] - 中小股东对《北京中亦安图科技股份有限公司对外投资制度》同意431,300股，占比90.8842%[15] - 中小股东对《北京中亦安图科技股份有限公司规范与关联方资金往来管理制度》同意431,480股，占比90.9221%[16] - 中小股东对《关于使用部分暂时闲置募集资金和自有资金进行现金管理的议案》同意431,300股，占比90.8842%[21] - 中小股东对《关于续聘2025年度会计师事务所的议案》同意428,580股，占比90.3110%[22]

董事会组成 - 公司董事会由8名董事组成，含3名独立董事和1名职工代表董事[1] 人员选举 - 2025年7月11日公司选举杜大山为第五届董事会职工代表董事[1] 人员信息 - 杜大山1971年出生，硕士学历，曾就职于安徽合力股份有限公司[5] 股份情况 - 截至公告披露日，杜大山持有公司股份2,031,600股[6] 合规情况 - 杜大山任职资格符合规定，无相关处罚等情况[6]

数字货币概念股表现 - 中亦科技（301208）股价跌幅超过10% [1] - 金一文化（002721）股价接近跌停 [1] - 京北方（002987）、雄帝科技（300546）、楚天龙（003040）、四方精创（300468）股价均出现不同程度下挫 [1]

高管减持计划 - 杜大山计划减持不超67.5万股，占比0.56%[1] - 杨玲计划减持不超49.5万股，占比0.41%[2] - 张爱红计划减持不超18万股，占比0.15%[2] 实际减持情况 - 杜大山实际减持66.84万股，价格40.51 - 47.19元/股[4] - 杨玲实际减持49.5万股，价格41.08 - 46.64元/股[4] - 张爱红实际减持18万股，价格40.94 - 46.75元/股[4] 减持后持股情况 - 杜大山减持后持股203.16万股，占总股本1.69%[5] - 杨玲减持后持股148.5万股，占总股本1.24%[5] - 张爱红减持后持股54万股，占总股本0.45%[5] 合计减持 - 三人合计减持134.34万股，占总股本1.12%[4]

跨境支付板块市场表现 - 跨境支付板块午后走高，信雅达回封涨停 [1] - 中亦科技涨超8% [1] - 中油资本、长亮科技、启明星辰跟涨 [1]

市场整体表现 - 沪指微涨0.02%报3473.13点，深证成指跌0.7%报10435.51点，创业板指跌1.21%报2130.19点，北证50指数跌近1% [1] - 沪深北三市合计成交12272亿元，较前一交易日减少近2300亿元 [1] - 场内超3200股飘红，电力、充电桩、地产等板块表现强势 [1] 电力板块 - 电力板块爆发，韶能股份连续两日涨停，华银电力近5日斩获4板，乐山电力等涨停 [1][4] - 全国最大电力负荷达14.65亿千瓦，创历史新高，较6月底上升约2亿千瓦，同比增长1.5亿千瓦 [6] - 南方电网预测迎峰度夏期间最高电力负荷将达2.7亿千瓦 [6] - 湘财证券推荐关注水电、火电及绿电龙头三条主线 [6] 充电桩概念 - 充电桩概念午后快速走高，苏文电能、欣灵电气、长城电工、奥特迅等涨停 [7][9] - 国家发改委提出到2027年底全国大功率充电设施超10万台目标 [10] - 政策支持专用充电设施建设，鼓励充电站与商业业态融合 [10] 地产板块 - 地产板块强势拉升，渝开发、沙河股份、南山控股等涨停 [11][12] - 住建部调研强调因城施策稳定房地产市场，推动"好房子"建设 [14] - 国金证券建议逢低配置地产股，关注潜在政策利好标的 [14] 港股消费股 - 港股尾盘回升，恒生科技指数翻红，百果园集团涨近14%，茶百道涨超11%，古茗、蜜雪集团、沪上阿姨等涨超5% [2]

A股市场表现 - 沪指全天窄幅震荡微涨0.02%，深成指跌0.7%，创业板指跌1.21% [3] - 全市场3255只个股上涨（占比60.1%），1978只下跌，76只涨停，4只跌停 [4][5] - 电力板块爆发，韶能股份、华银电力等10余股涨停，主因全国用电负荷创历史新高带动需求 [5] - 跨境支付概念活跃，中亦科技、京北方等涨停 [6] - 地产股受政策预期拉动，渝开发、沙河股份等涨停 [7] - 创新药板块回调，科兴制药跌14.19%，长春高新跌5.62% [9] 港股茶饮板块异动 - 茶百道大涨11.46%，古茗涨7.69%，蜜雪集团、奈雪的茶均涨约5% [11] - 上涨主因阿里与美团展开大规模补贴战，茶饮品牌成为流量受益方 [10] 充电桩行业政策利好 - 四部门联合发文提出到2027年底全国大功率充电设施超10万台目标 [15] - 优先改造高速公路服务区利用率超40%的充电设施，推动与配电网规划衔接 [15] - 鼓励配建光伏+储能设施，支持参与电力市场交易，探索兆瓦级充电技术 [16][17] - 奥特迅直线涨停，量比达2.42，成交额3.26亿元 [13] - 政策要求新能源汽车企业开放自建充电网络，推广"充电+"商业融合模式 [17] 行业技术升级方向 - 加快高压碳化硅模块、主控芯片国产化替代 [17] - 应用无人机巡检、智慧消防等技术提升运维水平 [17] - 重点布局公交、物流等专用大功率充电设施 [17]

市场表现 - 港、A股稳定币相关个股表现活跃，中亦科技20CM涨停，华峰超纤涨超13%，京北方、青岛金王、信雅达、永安期货涨停，弘业期货涨超7%，新国都、拉卡拉涨超6%，中油资本、四方精创、翠微股份涨超4% [1] - 港股国泰君安国际涨超7%，移卡、胜利证券、众安在线涨超5%，渣打集团涨超2% [2] - 具体个股涨幅：中亦科技（+20.01%）、华峰超纤（+13.36%）、京北方（+10.00%）、青岛金王（+9.99%）、信雅达（+9.98%）、新国都（+6.52%）、拉卡拉（+6.25%）、四方精创（+4.50%）、翠微股份（+4.82%）、众安在线（+5.28%）、移卡（+5.18%） [2][3] 政策动态 - 香港立法会三读通过《稳定币条例草案》，将于8月生效，金管局本月内公布落实条例指引，涉及反洗钱等要求 [4] - 香港特区政府表示稳定币牌照数目将是个位数，目标今年内发出牌照，并探讨与人民币挂钩的稳定币发行可能性 [4] - 美国参议院通过《Genius法案》，已提交众议院审议，全球稳定币监管框架加速推进 [5] 市场规模预测 - 渣打银行预测2028年稳定币市场规模达2万亿美元 [6] - 伯恩斯坦预测未来十年稳定币供应量增长至约4万亿美元 [7] - 摩根大通持保守态度，预计2028年稳定币市值仅5000亿美元，认为数万亿美元预测"过于乐观"，应用仍局限在加密货币交易和DeFi领域 [8][9] 投资主线与机会 - 国海证券建议关注三大方向：发行方、跨境支付商、金融IT服务商 [10] - 发行方分为三类：知名稳定币公司（如Circle、Tether）、大型电商与金融机构（如蚂蚁数科、京东）、其他发行商，牌照稀缺性为核心溢价点 [11] - 跨境支付受益于汇兑及链上清算收入，金融IT服务商涉及区块链系统开发、智能合约定制等技术环节，传统银行IT厂商及数字人民币建设厂商具备技术迁移优势 [12] - 具体标的：发行方（众安在线、光大控股）、跨境支付（拉卡拉、新国都、移卡）、金融IT（京北方、信雅达、四方精创） [13]