融资计划 - 公司拟向特定对象发行股票募集资金总额不超过2.3亿元[1] - 募集资金净额将全部用于二氧化碳聚醚项目一期建设[1] 资金用途 - 项目名称为二氧化碳聚醚项目一期[1] - 募集资金在扣除发行费用后全部投入该项目[1]

融资计划 - 拟向特定对象发行股票募集资金总额不超过4.66亿元 用于越南散热产品项目、液冷散热研发中心、信息化系统建设及补充流动资金 [1] 业务概况 - 公司是以热管理材料为核心的多元化功能性材料提供商 聚焦消费电子、汽车电子、光伏储能等领域 [1] - 主要产品包括石墨散热片、导热垫片、均热板、热管及散热模组 [1] - 主要客户涵盖北美大客户、小米、vivo、三星等国内外科技行业领先企业 [1] 财务表现 - 2024年实现营业收入6.56亿元 同比增长51.10% [1] - 北美大客户订单大幅增长 市场份额持续提升 [1] 产能扩张 - 现有产能面临压力 产能不足成为制约发展的重要因素 [2] - 越南项目投资总额3.69亿元 由全资子公司越南思泉在越南北宁VSIP工业园区实施 [2] - 项目主要生产石墨散热材料、导热界面材料等产品 旨在缓解产能紧张问题 [2] 战略布局 - 境外市场是重要收入来源 韩系及北美手机厂商加大在越南投资力度 [3] - 越南设厂系优化产能布局、分散生产风险的重要举措 [3] - 有助于提升客户服务能力 深度融入核心客户全球供应链体系 [3] 项目影响 - 有助于形成规模优势 抢占国际市场 巩固行业地位 [3] - 发行完成后净资产规模将大幅增加 资本实力增强 财务结构更加稳健 [3]

思泉新材定向增发预案 - 公司拟向特定对象发行股票募集资金总额不超过4 66亿元(含)[1] - 募集资金扣除发行费用后将用于四个项目[1] 募集资金用途 - 越南思泉新材散热产品项目拟投入3 69亿元[1] - 液冷散热研发中心项目拟投入3158 94万元[1] - 信息化系统建设项目拟投入3016 05万元[1] - 补充流动资金拟投入3500 00万元[1]

融资计划 - 公司拟向特定对象发行股票募集资金总额不超过4.66亿元[1] - 募集资金扣除发行费用后将用于四个具体项目[1] 资金分配 - 越南思泉新材散热产品项目拟投入3.69亿元[1] - 液冷散热研发中心项目拟投入3158.94万元[1] - 信息化系统建设项目拟投入3016.05万元[1] - 补充流动资金拟投入3500万元[1] 业务布局 - 公司重点布局越南散热产品生产基地建设[1] - 公司加强液冷散热技术研发投入[1] - 公司同步推进信息化系统升级[1]

融资方案 - 公司拟向特定对象发行股票数量不超过发行前总股本的30% [1] - 本次发行拟募集资金总额不超过4.66亿元 [1] - 募集资金将用于越南散热产品项目、液冷散热研发中心、信息化系统建设及补充流动资金 [1] 项目投资明细 - 越南思泉新材散热产品项目总投资3.69亿元且全部使用募集资金投入 [2] - 液冷散热研发中心项目总投资3158.94万元且全部使用募集资金投入 [2] - 信息化系统建设项目总投资3016.05万元且全部使用募集资金投入 [2] - 补充流动资金项目拟投入3500万元募集资金 [2] - 全部项目投资总额合计4.66亿元与募集资金总额完全匹配 [2]

融资计划 - 公司拟定增募资不超过5.86亿元用于多个项目 [1] - 发行对象为不超过35名特定投资者 [1] - 发行价格不低于定价基准日前20个交易日股票交易均价的80% [1] 资金用途 - 募集资金净额将用于民爆生产线及仓储系统自动化、信息化改造项目 [1] - 资金将用于矿山工程机械设备购置项目 [1] - 资金将用于新建年产2000吨起爆具自动化、智能化生产线项目 [1] - 部分募集资金将用于补充流动资金 [1]

融资计划 - 公司拟定增募集资金不超过5 86亿元 资金用途包括民爆生产线及仓储系统自动化 信息化改造项目 矿山工程机械设备购置项目 新建年产2000吨起爆具自动化 智能化生产线项目及补充流动资金 [1] - 本次发行股票对象为不超过35名特定投资者 发行价格不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80% [1]

募资项目概况 - 公司拟向特定对象发行股票募集资金总额不超过50,000万元，用于四大项目：九华山狮子峰景区客运索道项目、九华山聚龙大酒店改造项目、九华山中心大酒店北楼客房升级改造项目和交通设备提升项目 [1] - 募资用途明确为业务规模拓展和服务质量升级，扣除发行费用后全部投入主业相关项目 [1][2] 项目必要性分析 - 狮子峰索道项目将缓解景区客流分布不均问题，建成后公司索道数量增至四条，预计首年乘坐人次22.4万，之后年均增长15%至第15年趋稳 [2] - 酒店改造项目针对设备老化与市场竞争，旨在提升品质与竞争力；交通设备项目旨在解决景区运力缺口与出行安全需求 [2] - 同行业公司在景区扩容时普遍采用新建/改造索道模式，项目设计符合行业惯例 [2] 项目实施进展 - 狮子峰索道项目已完成规划设计和报建审批，土地招拍挂进行中，配套桥梁工程（黑虎松桥）主体基本完工 [3] - 投资测算显示各项目单位造价合理，例如狮子峰索道总投资32,607万元，含工程费用、步道建设等明细 [3] 经济效益预测 - 狮子峰索道客单价参考同类项目定为160元/人次，首年毛利率逐步提升至第15年达71.69% [4] - 新增折旧摊销对业绩影响有限，前期压力可控（占收入利润比例低），后期收入增长将稀释影响 [4] 融资合理性 - 截至2025年3月末公司货币资金及金融资产余额59,360.04万元，但未来资本支出存在资金缺口 [5] - 当前资产负债率较低，股权融资可增强资本实力，支撑中期发展规划实施 [5][6] 战略意义 - 项目是公司强化资源配置优势的关键举措，将改善九华山基础设施条件，提升核心竞争力与市场地位 [6]

股东减持计划 - 股东四海君芯、控股股东暨实际控制人之一李杰、董事冼永辉、董事张燕祥、副总经理兼董事会秘书张敏计划在2025年8月12日至2025年11月11日期间减持公司股份合计263万股，占总股本比例0.5450% [1] - 具体减持计划：四海君芯减持80万股（0.1658%）、李杰减持80万股（0.1658%）、冼永辉减持60万股（0.1243%）、张燕祥减持18万股（0.0373%）、张敏减持25万股（0.0518%） [1] 股东持股情况 - 截至公告日，四海君芯持股681.8万股（1.41%）、李杰持股1871.78万股（3.88%）、冼永辉持股993.64万股（2.06%）、张燕祥持股75.73万股（0.16%）、张敏持股135.14万股（0.28%） [2] - 四海君芯为公司控股股东刘强控制的企业，刘强与李杰为一致行动人，减持不会导致公司控制权变更 [2] 历史融资情况 - 2020年非公开发行股份募集资金14.999亿元，发行价格82.50元/股，发行数量1818.18万股 [3] - 2021年向特定对象发行股票募集资金13.067亿元，发行价格103.77元/股，发行数量1259.25万股 [4] 股东历史减持记录 - 四海君芯最初持股909.09万股（1.89%），自2023年7月12日起累计减持227.29万股，套现约2.21亿元 [4] - 冼永辉最初持股460.8万股（5.76%），自2013年12月20日起累计减持139.23万股，套现约1.12亿元 [4]

定增获批与资金用途 - 80亿元定增获上交所通过 将提交证监会注册 用于建造6艘VLCC、2艘LNG运输船和3艘阿芙拉型原油轮 合计11艘轮船 [1][2] - 具体资金分配：45.98亿元用于6艘VLCC 剩余资金用于LNG运输船及阿芙拉型原油轮 [2] - 6艘VLCC已于2024年11月签署建造合同 支付20%造船款 预计2028年前全部交付 [2] 船队规模与行业地位 - 油轮运力规模世界第一 拥有159艘油轮共2374万载重吨 覆盖全球主流船型 [1][4] - 在建油轮12艘共236.4万载重吨 LNG船舶参与投资87艘 其中50艘已运营（842万立方米） 37艘在建（663万立方米） [4] - 全资子公司上海LNG及持股50%的CLNG为国内领先大型LNG运输公司 [1][4] 财务业绩表现 - 2024年营业收入232.4亿元 同比增长2.25% 净利润40.37亿元 同比增长19.37% [1][5] - 2025年一季度营业收入57.53亿元 同比下降4.01% 净利润7.08亿元 同比下降43.31% [6] - LNG运输业务一季度净利润2亿元 同比增长12.3% 油轮板块营收49.7亿元 同比下降5.6% 毛利率17.5% [6] 行业趋势与战略规划 - 油轮行业处于周期上行方位 新造船项目符合行业发展趋势 [3] - 定增有助于优化船龄结构 扩充LNG运力 提升内外贸油运竞争优势 [2] - 公司计划通过市场研判和运营能力提升 逐步壮大船队规模 [3]