运营状况 - 参股公司旗下卡库拉地下矿山因矿震暂停井下作业[1] - 矿震或持续数周，将延长井下采矿暂停时间[1] - 卡库拉井下涌水量大幅增加，正制定排水计划[1] - 卡莫阿地下矿山采矿和三期选矿厂持续正常运营[2] 数据情况 - 截至2025年4月30日，地表堆存约380万吨矿石，平均铜品位约3.2%[2] 未来展望 - 2025年度产量和成本指引及冶炼厂产能爬坡计划待重新审查[2] - 矿震可能对年度计划产量实现产生不利影响[2]

股东大会召开情况 - 股东大会于2025年5月23日在北京市朝阳区京城大厦召开 [1] - 出席会议的普通股股东持股比例达90.1087% [1] - 会议采用现场记名投票与网络投票相结合的方式 表决程序符合《公司法》及《公司章程》规定 [1] 议案表决结果 - **非累积投票议案**全部通过 其中A股股东对各项议案同意率均超99.82% [1][2] - 利润分配预案议案获99.9728%同意票（4,414,131,331票） 反对票仅0.0155%（685,500票） [1] - 2025年度董事薪酬方案议案获99.9668%同意票（4,413,864,731票） 反对票占0.0208%（918,500票） [1] - 独立董事选举议案获99.9681%同意票（4,413,922,931票） 弃权票比例0.0156%（683,400票） [1] - 涉及5%以下股东的重大事项表决中 利润分配预案获99.8311%同意票（4,407,873,935票） [2] 其他事项 - 股东大会听取了《2024年度独立董事述职情况报告》 [3] - 北京市嘉源律师事务所对会议程序及表决结果出具合法有效的法律意见 [3]

会议安排 - 2025年4月24日公司召开第三届董事会第七次会议决议召开股东大会[5] - 2025年4月25日公司多渠道公告召开2024年年度股东大会通知[6] - 2025年5月23日股东大会现场与网络投票结合召开，现场在京城大厦[6] 投票情况 - 现场及网络投票股东869名，代表股份4415328831股，占比90.1087%[8] - 多项议案同意股数及占比公布，如《2024年年度报告》及摘要议案同意4414131331股，占比99.9728%[13] - 选举第三届董事会独立董事候选人议案，同意4413803831股，占比99.9654%，反对991800股，占比0.0224%，弃权533200股，占比0.0122%[21] 结果认定 - 本次股东大会审议议案均以普通决议形式通过[21] - 本所认为表决程序符合规定，表决结果合法有效[21] - 本所同意法律意见书随公司本次股东大会其它信息披露资料一并上报及公告[22]

股东大会信息 - 2025年5月23日公司在北京市朝阳区京城大厦召开2024年年度股东大会[2] - 出席会议的股东和代理人869人，持有表决权股份4,415,328,831股，占比90.1087%[2] 议案表决情况 - 《2024年年度报告》及摘要议案，A股同意票4,414,131,331，比例99.9728%[4] - 《2024年度董事会工作报告》议案，A股同意票4,413,864,731，比例99.9668%[6] - 《2024年度监事会工作报告》议案，A股同意票4,413,922,931，比例99.9681%[6] - 2024年度利润分配预案议案，A股同意票4,413,903,531，比例99.9677%[6] - 董事2025年度薪酬方案议案，A股同意票4,407,873,935，比例99.8311%[7] - 监事2025年度薪酬方案议案，A股同意票4,407,692,935，比例99.8270%[8] - 《2024年度财务决算报告》议案，A股同意票4,413,830,531，比例99.9660%[8] - 《2025年度财务预算报告》议案，A股同意票4,409,363,231，比例99.8648%[9]

公司股价与估值 - 5月21日收盘价7.77元，上涨1.17%，总市值380.73亿元 [1] - 滚动市盈率PE为14.34倍，静态PE为17.01倍，市净率1.69倍 [1][2] - 行业平均PE为44.41倍，行业中值PE为35.39倍，公司PE排名行业第17位 [1][2] 机构持仓情况 - 2025年一季报显示5家机构持仓，包括3家基金、1家券商、1家其他机构 [1] - 合计持股1789.89万股，持股市值1.39亿元 [1] 主营业务与市场地位 - 主营业务为金属及矿产品贸易，主要产品包括铌、铜、铝、镍、铁矿石、钢材等 [1] - 公司是全球最大铌产品供应商CBMM在中国的独家分销商，国内铌产品市场份额约80% [1] - 在中国铜精矿贸易企业中处于前列，未来计划通过LasBambas和艾芬豪股权投资提升铜精矿市场份额和国际影响力 [1] 财务业绩 - 2025年一季报营业收入282.49亿元，同比增长5.28% [1] - 净利润5.71亿元，同比增长268.89%，销售毛利率2.01% [1] 行业对比数据 - 行业平均总市值88.77亿元，行业中值72.23亿元，公司总市值380.73亿元显著高于行业水平 [2] - 行业平均市净率2.90倍，行业中值1.97倍，公司市净率1.69倍略低于行业中值 [2]

公司基本面 - 5月15日收盘价7 7元 下跌1 16% 总市值377 30亿元 滚动市盈率14 21倍 [1] - 2025年一季报营业收入282 49亿元 同比增长5 28% 净利润5 71亿元 同比大幅增长268 89% 销售毛利率2 01% [1] - 主营业务为金属及矿产品贸易 主要产品包括铌 铜 铝 镍 铁矿石 钢材等 其中铌产品在国内市场份额约80% [1] - 通过LasBambas和艾芬豪的股权投资 提升铜精矿市场份额和国际影响力 [1] - 机构持仓方面 5家机构合计持股1789 89万股 持股市值1 39亿元 包括3家基金 1家券商和1家其他机构 [1] 行业比较 - 贸易行业平均市盈率44 88倍 行业中值34 47倍 公司市盈率14 21倍 显著低于行业水平 行业排名第17位 [1] - 公司市净率1 68倍 低于行业平均2 90倍和行业中值1 94倍 [2] - 行业总市值平均89 00亿元 中值73 85亿元 公司总市值377 30亿元 显著高于行业平均水平 [2]

证券代码：601061 证券简称：中信金属 中信金属股份有限公司 2024 年年度股东大会 会议资料 二零二五年五月 | | | 中信金属股份有限公司 2024 年 年度股东大会会议须知 为维护投资者的合法权益，确保中信金属股份有限公 司（以下简称"公司"）2024 年年度股东大会（以下简称 "本次会议"）的正常秩序和议事效率，保证本次会议顺 利进行，依据中国证监会《上市公司股东会规则》，以及 《中信金属股份有限公司章程》《中信金属股份有限公司 股东大会议事规则》的相关规定，现将有关事项通知如下： 一、会议的组织 1.公司负责本次会议的程序安排和会务工作，出席人员 应当听从工作人员安排，共同维护好会议秩序。 2.为保证本次会议的严肃性和正常秩序，除出席会议的 股东及股东代表、董事、监事、高级管理人员、见证律师 及董事会邀请的人员外，公司有权拒绝其他人员进入会场。 为确认会议出席者资格，工作人员将进行必要的核对工作， 请给予配合。会议期间参会人员应注意维护秩序，不要随 意走动，手机请调整为静音状态。会议期间谢绝个人录音、 录像及拍照。对于干扰会议正常程序、侵犯其他股东合法 权益的行为，公司将按规定予以制止并及时 ...

业绩相关 - 2024年计划现金分红8.232亿元（含税），每10股派发1.68元，分红比例提升至36.78%[13] - 2022和2023年年度权益分派方案均为7.35亿元（含税），每10股派发1.5元，分红比例约为33%和35%[13] - 2024年度公司在乡村振兴方面投入较上一年增长22%[16] - 公司业管费占收入比例在行业内较低且控制良好，优于行业平均水平[13] 用户数据 - 无 未来展望 - 公司未来将积极寻找新的投资品种和机会，增加上游布局[19] 新产品和新技术研发 - 公司成立科创中心，2025年将成立先进材料研究院[19] - 去年公司与巴西矿冶公司、松山湖材料实验室共同成立“先进铌基电池材料联合实验室”[18] 市场扩张和并购 - 2014年公司与五矿资源、国新国际投资按15.0%:62.5%:22.5%出资比例收购秘鲁邦巴斯铜矿项目，拥有其26.25%的包销权[12] - 2018 - 2019年公司向艾芬豪矿业共投资约9.15亿美元，目前持有其22.34%股份[10] 其他新策略 - 公司通过“控费用”和“增收入”管控业管费比例[14] - 公司以“绿色贸易+可持续投资”为ESG战略发展目标[16] 矿产数据 - 公司拥有秘鲁邦巴斯铜矿所产铜精矿的26.25%产量以及KK项目一期、二期50%产量、三期40%阳极铜产量的分销权[4] - KK铜矿现查明铜资源量为4272万吨，2024年度铜产量达43.7万吨，满负荷生产后年产量有望超60万吨[11] - 艾芬豪西部前沿探矿权项目总资源矿石量2.67亿吨，铜平均品位1.86%，铜金属量495.9万吨[12] - 秘鲁邦巴斯铜矿已查明铜金属资源量约为940万吨，2024年产量达32.3万吨，四季度铜入选品位提升至0.92%[12] - 秘鲁邦巴斯铜矿Ferrobamba深部矿体新增资源量铜金属250万吨、钼金属13万吨[12] 会议数据 - 2024年公司共召开13次董事会，7次股东大会，4次独立董事专门会议及多次董事会专门委员会会议[8] - 2024年审计委员会共召开11次会议，审议议题30个[9] 行业数据 - 中国含铌钢年产量从1990年的不足几万吨发展到目前的1亿吨以上，项目成果转化率达75%[18]

公司股价与估值 - 4月28日收盘价为7.64元，下跌1.67%，总市值374.36亿元 [1] - 滚动市盈率PE为14.10倍，静态PE为16.73倍，市净率1.66倍 [1][2] - 行业平均PE为57.54倍，静态PE为63.16倍，市净率2.63倍，行业中值PE为46.17倍 [1][2] 机构持仓情况 - 截至2025年一季报，共有5家机构持仓，包括3家基金、1家券商和1家其他机构 [1] - 合计持股1789.89万股，持股市值1.39亿元 [1] 主营业务与市场地位 - 主营业务为金属及矿产品贸易，主要产品包括铌、铜、铝、镍等有色金属及铁矿石、钢材、铬矿、锰矿 [1] - 公司是全球最大铌产品供应商CBMM在中国的独家分销商，国内铌产品市场份额约80% [1] - 在中国铜精矿贸易企业中处于前列，未来将通过LasBambas和艾芬豪的股权投资提升铜精矿市场份额及国际影响力 [1] 财务表现 - 2025年一季报营业收入282.49亿元，同比增长5.28% [1] - 净利润5.71亿元，同比增长268.89%，销售毛利率2.01% [1] 行业对比 - 在贸易行业市盈率排名中位列第17位 [1] - 同行业可比公司中，天音控股PE(TTM)为-394.96倍，凯瑞德PE(TTM)为-271.29倍，赫美集团PE(TTM)为-52.31倍 [2]

业绩概览 - 2025年一季度营业总收入282.49亿元，同比增长5.28% [1] - 归母净利润5.71亿元，同比大幅增长268.89% [1] - 扣非净利润5.87亿元，同比增长82.58% [1] 盈利能力分析 - 毛利率2.01%，同比增长21.91% [2] - 净利率2.02%，同比增长250.36% [2] - 每股收益0.12元，同比增长268.67% [2] 费用控制 - 销售费用、管理费用、财务费用总计2.47亿元，占营收比0.88%，同比下降39.4% [3] 现金流与偿债能力 - 每股经营性现金流-0.57元，同比改善51.84% [4] - 货币资金62.77亿元，同比增长40.68%，但货币资金与流动负债比例仅为39.62% [4] - 近3年经营性现金流均值与流动负债比例仅为2.87% [4] 债务状况 - 有息负债174.47亿元，同比下降13.31% [5] - 有息资产负债率35.21% [5] - 有息负债总额与近3年经营性现金流均值比例39.28% [5] 应收账款 - 应收账款23.52亿元，同比下降18.10% [6] - 应收账款与利润比例高达105.07% [6] 总结 - 2025年一季度业绩表现亮眼，盈利能力大幅提升，费用控制得当 [7] - 现金流和债务状况仍需重视，特别是应收账款管理和流动性风险防控 [7]