| 证券代码：603730 | 证券简称：岱美股份 | 公告编号：2024-028 | | --- | --- | --- | | 债券代码：113673 | 债券简称：岱美转债 | | 二、监事会会议审议情况 1、审议并通过了《关于使用闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》 上海岱美汽车内饰件股份有限公司 第六届监事会第十一次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 一、监事会会议召开情况 上海岱美汽车内饰件股份有限公司（以下简称"公司"）第六届监事会第十 一次会议于 2024 年 5 月 20 日在公司会议室以现场表决的方式召开。会议通知 和材料于 2024 年 5 月 14 日以电子邮件及专人送达方式发出。本次会议应出席 监事 3 名，实际出席监事 3 名。会议由监事会主席陆备军先生主持，会议的召 开符合《公司法》和《公司章程》的规定。 表决结果：3 票赞成，0 票反对，0 票弃权 公司全体监事出席了本次会议 本次监事会全部议案均获通过，无反对票 特此公告。 上海岱美汽车内饰件股份有限公 ...

北京市星河律师事务所 法律意见书 北京市星河律师事务所 关 于 上海岱美汽车内饰件股份有限公司 2023 年年度股东大会的 法律意见书 致：上海岱美汽车内饰件股份有限公司 北京市星河律师事务所（以下简称本所）接受上海岱美汽车内饰件股份有限 公司（以下简称贵公司或公司）的委托，就贵公司召开 2023 年年度股东大会（以 下简称本次大会）的有关事宜，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称《公 司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、《上市公司股 东大会规则》（以下简称《大会规则》）及《上海岱美汽车内饰件股份有限公司 章程》（以下简称《公司章程》）的有关规定，出具本法律意见书。 的召集人、召开方式、召开时间、现场会议地点、股权登记日、出席对象、审议 事项、现场会议登记方式、网络投票身份认证与投票程序等内容。 2024 年 5 月 20 日 14:30 时，本次大会现场会议如期召开，会议由贵公司董 事长姜银台先生主持，本所律师列席并见证了本次大会的召开过程。 经本所律师核查，贵公司本次大会现场会议召开的实际时间、地点和审议内 容与公告的会议通知中列明的时间、地点和内容一致。 为出具本法律意见书，本所 ...

| 证券代码：603730 | 证券简称：岱美股份 | 公告编号：2024-030 | | --- | --- | --- | | 债券代码：113673 | 债券简称：岱美转债 | | 根据中国证券监督管理委员会《关于同意上海岱美汽车内饰件股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2023〕1273 号）， 公司获准向不特定对象发行可转换公司债券 907.939 万张，每张面值为人民币 100.00 元，募集资金总额为 90,793.90 万元，扣除发行费用 1,094.92 万元（不 含增值税）后实际收到的金额为 89,698.98 万元。上述募集资金到位情况业经立 信会计师事务所（特殊普通合伙）验证，并由其出具《验资报告》（信会师报字 （2023）第 ZF11051 号）。 公司已将上述募集资金全部存放于募集资金专户管理，并与保荐人、存放募 集资金的各商业银行分别签署了募集资金专户存储三方监管协议。 二、募集资金投资项目的基本情况 按照公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书披露的募集资金投 资项目及募集资金使用计划，募集资金使用计划如下： 单位：万元 上海岱美汽车内饰件股 ...

上海岱美汽车内饰件股份有限公司（以下简称"公司"）拟使用不超过人 民币 30,000.00 万元闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限不超过董事 会审议通过之日起 12 个月，到期将及时足额归还至相关募集资金专户。 一、募集资金基本情况 根据中国证券监督管理委员会《关于同意上海岱美汽车内饰件股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2023〕1273 号）， 公司获准向不特定对象发行可转换公司债券 907.939 万张，每张面值为人民币 100.00 元，募集资金总额为 90,793.90 万元，扣除发行费用 1,094.92 万元（不 含增值税）后实际收到的金额为 89,698.98 万元。上述募集资金到位情况业经立 信会计师事务所（特殊普通合伙）验证，并由其出具《验资报告》（信会师报字 （2023）第 ZF11051 号）。 | 证券代码：603730 | 证券简称：岱美股份 | 公告编号：2024-029 | | --- | --- | --- | | 债券代码：113673 | 债券简称：岱美转债 | | 上海岱美汽车内饰件股份有限公司 关于使用闲置募集资金暂时补充流动资金的 ...

| 证券代码：603730 | 证券简称：岱美股份 公告编号：2024-026 | | --- | --- | | 债券代码：113673 | 债券简称：岱美转债 | 上海岱美汽车内饰件股份有限公司 关于债券持有人及其一致行动人持有 可转换公司债券比例变动达 10%的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 上海岱美汽车内饰件股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年5月16日 收到公司控股股东浙江舟山岱美投资有限公司（以下简称"岱美投资"）及其一 致行动人姜银台先生、姜明先生、叶春雷先生的通知，2024年2月19日至2024年5 月16日期间，岱美投资、姜银台先生、姜明先生、叶春雷先生通过上海证券交易 所交易系统以集中竞价和大宗交易方式合计减持"岱美转债"942,510张，占发 行总量的10.38%。具体情况如下： 一、可转换公司债券配售情况 根据中国证券监督管理委员会《关于同意上海岱美汽车内饰件股份有限公 司向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2023〕1273 号） 同意注册，公司于 20 ...

| 证券代码：603730 | 证券简称：岱美股份 公告编号：2024-025 | | --- | --- | | 债券代码：113673 | 债券简称：岱美转债 | 上海岱美汽车内饰件股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 8 月 17 日召开了第六届董事会第六次会议和第六届监事会第六次会议，审议通过了《关 于使用闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意使用不超过人民币 30,000.00 万元闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限不超过董事会审议通 过之日起 12 个月，到期将及时足额归还至相关募集资金专户。具体内容详见公 司于 2023 年 8 月 18 日披露的《上海岱美汽车内饰件股份有限公司关于使用闲置 募集资金暂时补充流动资金的公告》（公告编号：2023-065）。 2024 年 5 月 14 日，公司已将实际用于暂时补充流动资金的 30,000.00 万元 闲置募集资金全部归还至募集资金专用账户。 特此公告。 上海岱美汽车内饰件股份有限公司董事会 上海岱美汽车内饰件股份有限公司 关于归还暂时补充流动资金的闲置募集资金的公告 2024 年 5 月 15 日 本公司董事会及全体董事保证本 ...

报告公司投资评级 - 维持"买入"评级 [5] 报告的核心观点 盈利能力稳步提升 - 24Q1实现营收15.89亿元，同比+15.83%，实现归母净利润1.95亿元，同比+26.85% [2] - 受益于公司遮阳板、头枕等业务盈利改善及顶棚集成业务上量，盈利持续稳步提升 [2] 顶棚系统集成业务加速拓展 - 公司持续稳固自身遮阳板、头枕等业务稳定发展的同时，进一步加速拓展顶棚及顶棚系统集成产品 [4] - 以北美市场顶棚系统业务为核心拓展到国内、欧洲等市场，提高公司产品的单车供货价值 [4] 优质海内外客户资源 - 公司为宾利、保时捷、奔驰、宝马等大型跨国汽车企业配套供应零部件产品 [3] - 在国内市场，公司为上汽通用、一汽大众等国内优势汽车企业配套供应产品 [3] - 凭借客户资源优势及行业内严苛的资格认证程序，奠定了良好的客户壁垒 [3] 盈利预测 - 预计公司24-26年收入依次为69.8/83.7/99.6亿元，同比增速依次为19%、20%、19% [5] - 预计24-26年归母净利润为8.4/10.2/12.3亿元，同比增速依次为29%、21%、20% [5]

报告公司投资评级 - 公司维持"买入"评级 [1] 报告的核心观点 - 公司遮阳板业务已发展为全球龙头,2022年在全球市场份额超过40% [1] - 公司正积极拓展头枕和顶棚业务,这些新产品有望成为公司未来成长的重要方向 [1] - 公司2023Q4业绩受多重因素拖累,2024Q1业绩符合预期 [1] 财务数据总结 - 2023年公司实现营业收入58.61亿元,同比增长13.90%;实现归母净利润6.54亿元,同比增长14.77% [1] - 预测2024-2026年公司归母净利润分别为8.65亿元、10.38亿元、12.69亿元,对应EPS为0.68元、0.82元、1.00元 [1] - 公司2023-2026年营业收入和归母净利润均保持较高增速,分别为19.51%、18.15%、20.43%和32.29%、20.04%、22.20% [1][2] - 公司2023-2026年毛利率和净利率水平较为稳定,分别在27.26%-28.54%和11.16%-12.73%之间 [2] 风险提示 - 全球乘用车行业销量不及预期 [1] - 公司新产品拓展不及预期 [1]

报告公司投资评级 - 买入（维持）[2][15] 报告的核心观点 - 2023Q4业绩受多重因素拖累，2024Q1业绩符合预期，公司沿着核心工艺扩展产品品类，打开长期成长空间 [15][29] 盈利预测与估值 - 2022 - 2026年营业总收入分别为51.46亿元、58.61亿元、70.05亿元、82.76亿元、99.67亿元，同比分别增长22.27%、13.90%、19.51%、18.15%、20.43% [1] - 2022 - 2026年归母净利润分别为5.6981亿元、6.5398亿元、8.6513亿元、10.3848亿元、12.6897亿元，同比分别增长36.95%、14.77%、32.29%、20.04%、22.20% [1] - 2022 - 2026年EPS分别为0.45元、0.51元、0.68元、0.82元、1.00元，P/E分别为28.51倍、24.84倍、18.78倍、15.65倍、12.80倍 [1] 财务数据 资产负债表 - 2023 - 2026年流动资产分别为44.72亿元、55.59亿元、64.85亿元、79.06亿元，非流动资产分别为24.53亿元、27.09亿元、30.28亿元、32.86亿元 [5] - 2023 - 2026年流动负债分别为13.47亿元、17.00亿元、18.51亿元、21.99亿元，非流动负债分别为10.60亿元、10.87亿元、10.87亿元、10.87亿元 [5] 利润表 - 2023 - 2026年营业总收入分别为58.61亿元、70.05亿元、82.76亿元、99.67亿元，营业成本分别为42.64亿元、50.49亿元、59.36亿元、71.22亿元 [5] - 2023 - 2026年净利润分别为6.54亿元、8.65亿元、10.38亿元、12.69亿元，归属母公司净利润分别为6.54亿元、8.65亿元、10.38亿元、12.69亿元 [5] 现金流量表 - 2023 - 2026年经营活动现金流分别为6.24亿元、7.43亿元、7.90亿元、10.09亿元，投资活动现金流分别为 - 5.50亿元、 - 4.90亿元、 - 5.58亿元、 - 5.25亿元 [26] - 2023 - 2026年筹资活动现金流分别为5.79亿元、0.50亿元、0.40亿元、0.40亿元，现金净增加额分别为6.43亿元、3.73亿元、2.72亿元、5.23亿元 [26] 业绩情况 - 2023年实现营业收入58.61亿元，同比增长13.90%；实现归母净利润6.54亿元，同比增长14.77% [8] - 2023Q4单季度实现营业收入14.53亿元，同比微降3.34%，环比微降4.97%；实现归母净利润1.15亿元，同比增长37.32%，环比下降42.50% [8] - 2024Q1实现营业收入15.89亿元，同比增长15.83%，环比增长9.36%；实现归母净利润1.95亿元，同比增长26.85%，环比增长69.57% [8] 业务拓展 - 遮阳板业务为全球龙头，2022年全球市场份额超40%，在此基础上开拓头枕和顶棚业务 [29] - 头枕业务主要客户为通用，后续有望提升对克莱斯勒和福特的配套比例，收入规模有望提升 [29] - 顶棚产品价值量高、市场空间大，与遮阳板核心工艺相通，已进入北美造车新势力等客户供应体系，后续获定点将贡献收入增量 [29]

业绩总结 - 公司2023年1季度营业收入为58.61亿元，同比增长13.9%[1] - 公司2023年全年实现营收3.34亿元，毛利率为26.2%[3] - 公司2024-2026年归母净利润预测分别为9.06、11.29、13.94亿元，对应目标价为14.91元，维持买入评级[3] - 公司1季度毛利率有所改善，预计未来几年将保持稳定增长[7] - 营业收入和净利润预计将持续增长，2026年净利润预计达到13.94亿元[7] 财务状况 - 公司的ROE和ROIC预计将保持在较高水平，分别在2026年达到23.8%和16.6%[7] - 公司的财务状况良好，资产负债率和净负债率保持在较低水平[7] - 公司的营运能力表现稳定，应收账款周转率、存货周转率和总资产周转率均在合理范围内[7]