沪深两市主力资金流向 - 沪深两市全天主力资金净流出218.54亿元，科创板主力资金净流出17.80亿元 [1] - 主力资金净流入的个股有211只，净流出的有370只 [1] - 科创板个股上涨180只，下跌401只 [1] 主力资金净流入个股 - 天准科技主力资金净流入5365.79万元，居首 [1] - 寒武纪、中邮科技分别净流入5062.40万元、3780.80万元 [1] - 7只个股主力资金净流入超3000万元 [1] 主力资金净流出个股 - 中芯国际主力资金净流出2.49亿元，居首 [1] - 绿的谐波、中无人机分别净流出9520.21万元、6010.18万元 [1] 连续资金流向 - 43只个股主力资金连续3个交易日以上持续净流入 [2] - 特宝生物连续15个交易日净流入，芯导科技、百济神州分别连续流入10天、9天 [2] - 162只个股主力资金连续流出，先锋精科连续30个交易日净流出 [2] 科创板个股表现 - 中科微至涨幅15.45%，换手率4.58% [3] - 卓然股份涨幅8.09%，换手率14.68% [3] - 德科立涨幅7.58%，换手率9.48% [4]

协创数据 - 拟采购服务器总金额不超过40亿元，主要用于算力租赁服务，交易金额占最近一期经审计净资产和总资产的50%以上，需提交股东会审议 [1] 京华激光 - 股票连续四个交易日涨停，累计涨幅46.44%，文创业务受市场关注度较高 [2] - 文创业务波动性大，2022-2024年营业收入分别为8868万元、5417万元、18462万元，波动主要与新IP数量及市场接受度有关 [2] - 目前主营业务仍以烟标为主 [2] 罗平锌电 - 控股股东筹划控制权变更，拟向曲靖市发展投资集团转让7242.76万股，占总股本22.3960%，需国资监管部门批准 [3] - 股票自2025年5月28日起停牌，预计不超过2个交易日 [3] 牧原股份 - 已向香港联交所递交H股发行并上市的申请，申请资料为草拟版本，可能更新修订 [4] 科博达 - 全资子公司德国科博达拟以942.5567万欧元收购捷克IMI公司100%股权，旨在推进全球化战略和完善生产布局 [5] - 交易不构成关联交易或重大资产重组，无需提交股东大会审议 [5] 会稽山 - 股票连续2个交易日涨幅偏离值累计超20%，生产经营正常，成本销售无大幅波动 [6] 苏州龙杰 - 股票TTM市盈率73.68，高于行业中值31.76，换手率19.65% [7] 尤夫股份 - 股票连续3个交易日涨幅偏离值累计超20%，经营情况及内外部环境未发生重大变化 [9] 中超控股 - 实控人杨飞在股价异动期间卖出0.26%股份，部分资金用于江苏精铸土地购买及厂房建设 [10] 凯美特气 - 股票连续2个交易日涨幅偏离值累计超20%，光刻气产品获日本GIGAPHOTON认证，但不会对营收利润产生直接影响 [11] 招商轮船 - 终止分拆子公司中外运集运、招商滚装与安通控股重组上市，因交易条款未达成一致且市场环境变化 [12] 重要事项 股权转让 - 安必平询价转让价格为24.09元/股 [13] - 聚辰股份询价转让初步确定价格为63.19元/股 [13] 项目中标 - 华康洁净预中标湖北省县域医共体设备标准化和提质升级项目二标包 [13] - 玉禾田全资子公司中标兰州市城关区城市管理一体化项目 [13] 投资合作 - 爱克股份控股子公司收到比亚迪等客户项目定点通知书 [13] - 四川路桥筹划购买新筑股份持有的成都市新筑交通科技100%股权及债权 [13] - 中科海讯签订1.63亿元信息处理分系统采购合同 [13] 再融资 - 国泰海通拟向国泰君安期货增资15亿元 [13] 医药批准 - 信立泰沙库巴曲阿利沙坦钙片获得药品注册证书 [14] - 君实生物昂戈瑞西单抗注射液新适应症上市申请获批 [14] - 康恩贝清喉咽含片获得药品注册证书 [14] - 诺泰生物马来酸氟伏沙明片获得药品注册证书 [14] 其他事项 - 鼎阳科技发布SDS7000L系列高端紧凑型高分辨率数字示波器 [14] - 五芳斋向股东赠送粽子礼盒并征集意见 [14] 增减持/回购 增持 - 深高速云杉资本增持H股1081万股，持股比例上升至10% [14] 减持 - 乐山电力股东天津渤海减持690万股 [14] - 福赛科技股东芜湖高新毅达拟减持不超过2.9494%股份 [14] 回购 - 汇丰控股以约2.9449亿港元回购近317万股 [14] - 能科科技拟1000万元—2000万元回购股份 [14] - 邦彦技术拟以3000万元—5000万元回购股份 [14]

证券代码：688123 证券简称：聚辰股份 公告编号：2025-029 聚辰半导体股份有限公司 股东询价转让定价情况提示性公告 宁波亦鼎创业投资合伙企业（有限合伙）保证向聚辰半导体股份有限公司提 供的信息内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其真实性、 准确性和完整性依法承担法律责任。 本公司及董事会全体成员保证公告内容与信息披露义务人提供的信息一致。 重要内容提示： 根据 2025 年 5 月 27 日询价申购情况，本次询价转让初步确定的转让价 格为 63.19 元/股。 （二）本次询价转让不涉及公司控制权变更，不会影响公司治理结构和持续 经营。 特此公告。 聚辰半导体股份有限公司董事会 2025 年 5 月 28 日 一、本次询价转让初步定价 （一）经向机构投资者询价后，聚辰半导体股份有限公司（以下简称"公司"） 股东询价转让（以下简称"本次询价转让"）初步确定的转让价格为 63.19 元/股。 （二）参与本次询价转让报价的机构投资者家数为 17 家，涵盖了基金管理 公司、合格境外机构投资者、私募基金管理人、证券公司等专业机构投资者。参 与本次询价转让报价的机构投资者合计有效认购股份数量为 ...

智通财经5月27日电，聚辰股份(688123.SH)公告称，根据2025年5月27日询价申购情况，本次询价转让 初步确定的转让价格为63.19元/股。参与报价的机构投资者家数为17家，合计有效认购股份数量为 5,170,000股，对应有效认购倍数为1.36倍。本次询价转让拟转让股份已获全额认购，初步确定受让方为 15家机构投资者，拟受让股份总数为3,800,000股。 聚辰股份：询价转让初步确定价格为63.19元/股 ...

证券代码：688123 证券简称：聚辰股份 公告编号：2025-028 ? 本次询价转让不通过集中竞价交易或大宗交易方式进行，不属于通过二 级市场减持。受让方通过询价转让受让的股份，在受让后 6 个月内不得转让； ? 本次询价转让的受让方为具备相应定价能力和风险承受能力的机构投资 者。 聚辰半导体股份有限公司 股东询价转让计划书 宁波亦鼎创业投资合伙企业（有限合伙）保证向聚辰半导体股份有限公司提 供的信息内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其真实性、 准确性和完整性依法承担法律责任。 本公司及董事会全体成员保证公告内容与信息披露义务人提供的信息一致。 重要内容提示： ? 拟参与聚辰半导体股份有限公司（以下简称"聚辰股份"或"公司"）首 发前股东询价转让（以下简称"本次询价转让"）的股东为宁波亦鼎创业投资合 伙企业（有限合伙）（以下简称"亦鼎投资"或"出让方"）； ? 出让方拟转让股份的总数为 3,800,000 股，占聚辰股份总股本的比例为 ? 本次询价转让的出让方为公司持股 5%以上股东，与公司控股股东、实际 控制人、董事、高级管理人员不存在关联关系； 出让方不存在《上市公司股东减持股份管理 ...

证券代码：688123 证券简称：聚辰股份 公告编号：2025-028 聚辰半导体股份有限公司 股东询价转让计划书 宁波亦鼎创业投资合伙企业（有限合伙）保证向聚辰半导体股份有限公司提 供的信息内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其真实性、 准确性和完整性依法承担法律责任。 本公司及董事会全体成员保证公告内容与信息披露义务人提供的信息一致。 重要内容提示： 拟参与聚辰半导体股份有限公司（以下简称"聚辰股份"或"公司"）首 发前股东询价转让（以下简称"本次询价转让"）的股东为宁波亦鼎创业投资合 伙企业（有限合伙）（以下简称"亦鼎投资"或"出让方"）； 出让方拟转让股份的总数为 3,800,000 股，占聚辰股份总股本的比例为 2.40%； 本次询价转让的出让方为公司持股 5%以上股东，与公司控股股东、实际 控制人、董事、高级管理人员不存在关联关系； 本次询价转让不通过集中竞价交易或大宗交易方式进行，不属于通过二 级市场减持。受让方通过询价转让受让的股份，在受让后 6 个月内不得转让； 本次询价转让的受让方为具备相应定价能力和风险承受能力的机构投资 者。 一、拟参与转让的股东情况 （一）出让方的名称 ...

中信证券股份有限公司 关于聚辰半导体股份有限公司股东 向特定机构投资者询价转让股份 相关资格的核查意见 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 1 中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"）受聚辰半导体股份有限公 司（以下简称"聚辰股份"）股东宁波亦鼎创业投资合伙企业（有限合伙）（以 下简称"出让方"）委托，组织实施本次聚辰股份首发前股东向特定机构投资者 询价转让（以下简称"本次询价转让"）。 根据《关于在上海证券交易所设立科创板并试点注册制的实施意见》《科创 板上市公司持续监管办法（试行）》《上海证券交易所科创板股票上市规则（2025 年 4 月修订）》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 4 号——询价 转让和配售（2025 年 3 月修订）》（以下简称"《询价转让和配售指引》"）等 相关规定，中信证券对参与本次询价转让股东的相关资格进行核查，并出具本核 查意见。 二、关于参与本次询价转让股东相关资格的核查情况 （一）核查过程 根据相关法规要求，中信证券对出让方的相关资格进行了核查。出让方已出 具《关于向特定机构投资者询价转让首次公开发行前已发行股份出让方资格相关 事宜的承诺 ...

股东减持 - 股东亦鼎投资拟通过询价转让方式转让380万股，占公司总股本的2 40% [1] - 出让方与公司控股股东、实际控制人、董事、高级管理人员无关联关系 [1] - 所持股份已解除限售 [1] - 转让原因为自身资金需求 [1] 受让方要求 - 受让方需具备相应定价能力和风险承受能力 [1] - 符合条件的机构投资者可参与受让 [1] - 已在中国证券投资基金业协会完成登记的其他私募基金管理人可参与受让 [1]

报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 - 消费类存储产品迎来涨价，有望引领存储市场开启新一轮景气周期 [5] - 服务器市场率先享受AI产业红利，端侧AI应用一旦落地也有望带动供应链厂商需求量价齐升 [6] - “供给收缩+技术升级”驱动国产替代加速，国内存储厂商迎来历史性机遇 [10] 根据相关目录分别进行总结 存储产业周期或见底，AI应用驱动需求持续向上 - 存储市场主要产品分为易失性和非易失性存储器，DRAM和NAND Flash是核心产品，2024年全球存储市场规模近1720亿美元，预计2032年达3549亿美元，CAGR约9.5%，中国占比约45% [17][19] - DDR5逐步取代DDR4/DDR3成主流，HBM因高带宽、低功耗优势，是厂商扩产方向；NAND Flash用于大容量存储，企业级SSD是新技术主要应用方向 [25][29] - NOR Flash用于低容量存储，以中国台湾和大陆厂商为主；相变存储是产业化、商业化进展最快的新型存储器，国内厂商积极布局 [35][40] - 预计2028年全球数据总量突破393ZB，23 - 28年CAGR超20%，数据中心和企业级应用是存储需求提升主要驱动力 [42] - 移动终端、服务器、PC和智能驾驶等领域对存储需求有不同程度增长，数据中心是头部存储厂商业绩主要增长点 [49] - 存储市场需求周期25H1或将见底，本轮周期波动区间预计收窄 [54][57] - DRAM市场三星、海力士、美光占95%，NAND市场竞争格局相对分散；海外头部厂商减产中低端产能，加大高端市场CAPEX投资 [58][68] - 头部厂商收缩利基型存储产能，为国产替代打开空间，国内存储芯片厂商以生产利基型产品为主 [71] - 长江存储3D NAND技术追平海外大厂，长鑫存储在利基型市场持续突破，两者市场份额有望提升 [72][73] - 内存条市场金士顿占比近7成，SSD市场国内厂商有进步但仍有提升空间 [78] - 存储厂商各环节库存总体稳中有降，存储芯片价格降幅收窄，Q2有望企稳回升，需求改善叠加供给减产，或将开启新一轮景气周期 [79][83][87] 云服务厂商资本支出加码，企业级存储率先放量 - 全球服务器市场出货量维持每年1200万台左右，AI服务器渗透率提升，有望拉动服务器市场价值量增长超30% [91][97] - AI服务器单机DRAM价值量提升最高达6倍，NAND达2 - 3倍；DDR5内存接口芯片及其配套芯片价值量相对DDR4提升2倍以上 [102][105] - AI服务器显著提升PCIe Retimer需求，CXL市场规模预计2028年达150亿美元 [112] - 国内互联网厂商上调2025年资本开支规模，加大数据中心建设力度，有望打开国产品牌企业级存储需求空间 [115] - 国产大模型和政策支持加速服务器存储国产化，国内模组厂积极布局企业级SSD市场 [120] AI+推动端侧存储产品量价齐升 - 智能手机和PC在存储市场终端需求中合计占比超60%，IoT和汽车电子作为新兴领域正快速放量 [122][123] - AI手机生态逐步完善，25年渗透率预期接近30%，单机存储价值量提升50%以上，有望带来换机周期 [124][129] - AI PC渗透率开始提升，单机容量显著提升，上游存储供应链厂商有望受益 [138] - AI眼镜或成为下一个IoT爆点，为小容量存储带来增量需求 [139] - 自动驾驶普及将带动车规级存储需求量价齐升，预计2028年汽车存储芯片规模超100亿美金 [145] 国产替代加速或为国内存储厂商带来新一轮成长机遇 - 德明利布局企业级存储和车规级存储，打开业绩成长空间 [147] - 江波龙企业级SSD受益AI服务器需求，自研主控芯片加强核心竞争力 [151] - 兆易创新是国内利基型存储龙头，DRAM业务有望成第二增长曲线 [155] - 北京君正“计算+存储+模拟”三大产品线协同布局，提升综合竞争力 [158] - 澜起科技DDR5接口芯片与AI“运力”芯片共振，保持领先地位 [162] - 聚辰股份“DDR5渗透率提升+汽车电子份额扩张”打开成长空间 [165]

聚辰半导体股份有限公司 关于核心技术人员调整的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 证券代码：688123 证券简称：聚辰股份 公告编号：2025-027 ● 公司结合全球市场副总裁邵丹先生的任职履历，以及对公司多个主要产品 线业务发展及研发项目的领导和参与情况等因素，认定其为公司核心技术人员。 ● 考虑到公司原核心技术人员李强先生现担任公司控股子公司上海聚栋半 导体有限公司总经理职务，不再参与具体研发项目，公司不再认定李强先生为公 司核心技术人员。 ● 上述核心技术人员调整不会对公司核心竞争力与持续经营能力产生影响。 一、核心技术人员调整的具体情况 聚辰半导体股份有限公司（以下简称"公司"）结合全球市场副总裁邵丹先 生的任职履历，以及对公司多个主要产品线业务发展及研发项目的领导和参与情 况等因素，认定其为公司核心技术人员。同时，考虑到公司原核心技术人员李强 先生现担任公司控股子公司上海聚栋半导体有限公司总经理职务，不再参与具体 研发项目，公司不再认定李强先生为核心技术人员。 邵丹，男，19 ...