公司资本运作 - 领益智造计划在香港上市 [1] - 此次上市预计筹集资金约10亿美元 [1]

公司资本运作 - 领益智造计划在香港上市 [1] - 此次上市或将筹集约10亿美元资金 [1]

公司概况与市场地位 - 广东领益智造股份有限公司是一家AI硬件智能制造平台 致力于为全球客户提供一站式智能制造服务及解决方案 其产品矩阵覆盖从核心材料 精密功能件 模组到精品组装的全链条 广泛应用于AI硬件 汽车以及低空经济等核心前沿领域 [2] - 根据弗若斯特沙利文资料 以2024年收入计 公司在全球AI终端设备高精密功能件市场行业中排名第一 在全球AI终端设备高精密智能制造平台行业中排名第三 [2] - 公司于2024年11月20日在港交所递交招股书 国泰君安融资有限公司为其独家保荐人 [2] 财务表现 - 2022年至2024年 公司收入分别为345.03亿元 341.54亿元 442.6亿元 年内利润分别为15.6亿元 20.14亿元 17.61亿元 [2] - 2025年前三季度 公司实现收入为375.9亿元 同比增长19.25% 期内利润为19.66亿元 同比增长39.64% [2] - 从利润表看 2022年至2024年 公司毛利率分别为19.8% 18.7% 14.4% 2025年前三季度毛利率为15.7% 同期 研发开支占收入百分比分别为6.1% 5.3% 4.5%及4.7% [3] 股权结构与实控人 - IPO前 公司由曾芳勤女士及领胜投资直接拥有约1.98%及约56.66%的权益 领胜投资由曾芳勤全资拥有 因此 曾芳勤及领胜投资被视为一组控股股东 共同持有公司已发行股本的约58.64% [3] - 公司实控人曾芳勤现年59岁 担任公司董事长 董事兼总经理 主要负责集团的战略发展规划及经营管理 于2025年10月调任为公司的执行董事 [4] - 曾芳勤在企业管理及智能制造领域拥有丰富经验 于2012年7月创立领益科技 并由此创立领益科技集团 [4] 实控人财富与行业地位 - 根据胡润研究院2025年10月30日发布的《2025胡润女企业家榜》 领益智造实控人曾芳勤以695亿元财富位列第六 成为深圳第二女富豪 [5][7] - 该榜单财富计算截止日期为2025年9月1日 列出了当年胡润百富榜中的前50名女企业家 [6] - 在消费电子行业的女企业家中 曾芳勤的财富排名紧随蓝思科技的周群飞（1100亿元 排名第二）和立讯精密的王来春（855亿元 排名第四）之后 [7]

公司H股发行上市申请 - 公司已于2025年11月20日向香港联交所递交H股发行上市申请 [1] - 申请材料同日于香港联交所网站刊登，为草拟版本，资料可能更新，不构成投资决定依据 [1] - 发行对象仅限于符合条件的境外投资者及有权进行境外证券投资的境内合格投资者 [1] 信息披露与文件获取 - 公司未在境内媒体刊登申请资料，但提供了香港联交所网站的中英文版招股书查询链接 [1][2] - 公告及申请资料不构成对任何个人或实体收购、购买或认购H股的要约或要约邀请 [2] 发行上市后续步骤 - 本次发行上市尚需取得中国证监会、香港证监会和香港联交所等机构的备案、批准或核准 [2] - 发行上市需综合考虑市场情况及其他因素方可实施，存在不确定性 [2]

公司上市申请 - 公司于2025年11月20日向香港联合交易所有限公司递交了发行H股股票并在香港联交所主板挂牌上市的申请 [1] - 申请材料于同日刊登在香港联交所网站 [1] - 申请材料为草拟版本 所载资料可能适时更新及修订 [1]

公司资本运作 - 领益智造已于2025年11月20日向香港联合交易所有限公司递交了发行H股股票并在主板挂牌上市的申请 [1] - 公司于同日已在香港联交所网站刊登了本次发行上市的申请材料 [1]

上市进展 - 2025年11月20日向香港联交所递交发行H股上市申请[2] - 同日在香港联交所网站刊登申请材料[2] 发行相关 - 发行对象为境外及境内合格投资者[2] 上市条件 - 需取得相关部门备案、批准或核准[3] - 实施存在不确定性[3] 招股书链接 - 中文版：https://www1.hkexnews.hk/app/sehk/2025/107870/documents/sehk25112000295_c.pdf[2] - 英文版：https://www1.hkexnews.hk/app/sehk/2025/107870/documents/sehk25112000296.pdf[2]

公司资本运作 - 公司于2025年11月20日向香港联合交易所有限公司递交了发行H股股票并在香港联交所主板挂牌上市的申请 [1] - 公司于同日（2025年11月20日）在香港联交所网站刊登了申请材料 [1] - 本次发行上市的申请材料为草拟版本，可能适时作出更新及修订 [1] - 本次发行上市如果实施，发行对象将仅限于符合相关条件的境外投资者及境内合格投资者 [1]

公司概况与市场地位 - 公司于2024年11月20日向港交所主板提交上市申请，独家保荐人为国泰君安融资有限公司 [1] - 以2024年收入计，公司在全球AI终端设备高精密功能件市场排名第一，在全球AI终端设备高精密智能制造平台行业排名第三 [1] - 公司是AI硬件智能制造平台，提供从核心材料、精密功能件、模组到精品组装的全链条产品，应用于AI硬件、汽车及低空经济等领域 [3] - 公司自2018年至2025年连续八年入选《财富》中国500强 [3] 业务亮点与战略布局 - 公司深耕“人形机器人”、“AI眼镜及XR设备”、“折叠屏设备”及“服务器”四大领域，作为第N增长曲线 [6] - 在支撑AI硬件的电池、热管理和快充等关键领域积累深厚 [6] - 构建“本土化运营、全球化交付”体系，拥有超过30个研发中心和50余个全球生产基地与交付中心 [7] - 销售模式为直接面向客户，无外部经销商，商务中心由1,001名人员组成，为全球客户提供服务 [7] 财务表现 - 收入从2022年的人民币345.03亿元增长至2024年的人民币442.60亿元，2025年前九个月收入为人民币375.90亿元 [9] - 年内利润2022年为人民币15.60亿元，2023年增至人民币20.14亿元，2024年为人民币17.61亿元，2025年前九个月为人民币19.66亿元 [10] - 毛利率在2022年、2023年、2024年及2025年前九个月分别为19.8%、18.7%、14.4%和15.7% [11] - 2025年前九个月经营利润率为6.9%，高于2024年全年的5.7% [8] 行业前景 - 全球AI终端设备高精密智能制造平台市场规模从2020年的2,628亿美元增长至2024年的3,019亿美元，复合年增长率为3.5%，预计到2029年将达到4,413亿美元，2025年至2029年复合年增长率预计为7.9% [12] - 全球智能机器人高精密智能制造平台市场规模从2020年的247亿美元增长至2024年的335亿美元，复合年增长率为7.9%，预计到2029年将达到673亿美元，2025年至2029年复合年增长率预计为15.3% [14] - 全球企业级商用服务器高精密智能制造平台市场从2020年的23亿美元快速增长至2024年的195亿美元，复合年增长率高达71.4%，预计到2029年将达到923亿美元，2025年起复合年增长率预计为36.2% [15] 公司治理与股权结构 - 董事会由七名董事组成，包括三名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事 [18] - 董事长兼总经理为曾芳勤女士，负责集团战略发展规划及经营管理 [19] - 截至最后实际可行日期，曾芳勤女士及其全资拥有的领胜投资共同持有公司已发行股本约58.64%，为公司控股股东 [21] - 领胜投资将其持有的252,100,000股A股（约占公司已发行股本的3.45%）质押给金融机构进行融资 [21]

公司概况与市场地位 - 广东领益智造股份有限公司于2024年11月20日向港交所主板递交上市申请，独家保荐人为国泰君安融资有限公司 [1] - 公司是全球领先的AI硬件智能制造平台，提供从核心材料、精密功能件、模组到精品组装的全链条产品矩阵，业务覆盖AI硬件、汽车及低空经济等前沿领域 [3] - 根据弗若斯特沙利文资料，以2024年收入计，公司在全球AI终端设备高精密功能件市场排名第一，在全球AI终端设备高精密智能制造平台行业排名第三 [1] - 公司客户涵盖全球市值最大的AI终端设备、新能源汽车、社交网络及扩展现实等行业领袖，并连续八年入选《财富》中国500强 [3] 业务布局与战略 - 公司深耕AI硬件领域，重点布局“人形机器人”、“AI眼镜及XR设备”、“折叠屏设备”及“服务器”四大方向，并在电池、热管理和快充等关键支撑领域积累深厚 [5] - 公司构建了“大规模、高标准、高复杂度”的生产体系，并依托“本土化运营、全球化交付”的双循环体系，实现对全球市场的高效渗透与快速响应 [3][6] - 公司拥有系统化的三级研发架构与全球超过30个研发中心，以及50余个全球生产基地与交付中心，形成了覆盖关键区域的本地化供应链网络 [6] - 销售模式为直接面向客户，无外部经销商，商务中心由1,001名人员组成，部分成员常驻海外以直接与客户技术团队沟通 [6] 财务表现 - 收入：2022年、2023年、2024年及2025年前九个月，收入分别为人民币345.03亿元、341.54亿元、442.60亿元及375.90亿元 [7][8] - 利润：同期，年内/期内利润分别约为人民币15.60亿元、20.14亿元、17.61亿元及19.66亿元 [7][9] - 毛利与毛利率：同期，毛利分别为人民币68.21亿元、63.94亿元、63.93亿元及59.09亿元，毛利率分别为19.8%、18.7%、14.4%及15.7% [7][10] - 2024年收入较2023年增长约29.6%，但毛利率从18.7%下降至14.4%，2025年前九个月毛利率回升至15.7% [7][10] 行业市场规模与前景 - 全球AI终端设备高精密智能制造平台市场规模从2020年的2,628亿美元增长至2024年的3,019亿美元，年复合增长率3.5%，预计到2029年将达4,413亿美元，2025-2029年复合增长率7.9% [11] - 全球智能机器人高精密智能制造平台市场规模从2020年的247亿美元增长至2024年的335亿美元，年复合增长率7.9%，预计到2029年将达673亿美元，2025-2029年复合增长率15.3% [13] - 全球企业级商用服务器高精密智能制造平台市场从2020年的23亿美元快速增长至2024年的195亿美元，年复合增长率高达71.4%，预计到2029年将达923亿美元，2025-2029年复合增长率36.2% [14] 公司治理与股权结构 - 董事会由七名董事组成，包括三名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事 [17] - 创始人、董事长兼总经理曾芳勤女士负责集团战略发展规划及经营管理，自2011年加入集团 [18] - 截至最后实际可行日期，公司由曾芳勤女士及其全资拥有的领胜投资共同控制，合计持有公司已发行股本约58.64% [20] - 领胜投资将其持有的2.521亿股A股（约占公司已发行股本3.45%）质押给金融机构以获取融资 [20] 上市相关中介团队 - 独家保荐人、合规顾问：国泰君安融资有限公司 [1][24] - 法律顾问：Cooley HK（香港及美国法律）、嘉源律师事务所（中国法律） [23] - 核数师及申报会计师：容诚(香港)会计师事务所有限公司 [23] - 行业顾问：弗若斯特沙利文(北京)咨询有限公司上海分公司 [24]