伯克希尔哈撒韦第三季度持仓变动 - 截至9月30日，公司美股总市值为2670亿美元，较上一季度增长3.4% [3] - 持仓组合共涉及41只股票 [3] 苹果公司持仓情况 - 苹果公司仍为第一大重仓股，持仓市值约607亿美元 [3] - 本季度持股从2.8亿股削减至2.382亿股，减持约4179万股，环比下降14.9% [3] - 持仓市值减少约106亿美元 [3] - 已累计出售最初持有的9.05亿股苹果股票的近四分之三 [3] - 为连续第二个季度减持苹果，且本季抛售规模较上一季度翻倍 [3] 新建仓与投资风格变化 - 新建仓谷歌母公司Alphabet（GOOGL）1785万股，持仓规模约43亿美元 [3] - Alphabet直接进入公司前十大持仓之列 [3] - 该操作与公司历来对高估值科技股保持谨慎的风格形成对比 [3] 公司管理层变动 - 报告恰逢公司首席执行官沃伦·巴菲特将于年底卸任 [3] - 95岁的巴菲特在执掌公司60年后，将把日常管理权交给长期副手格雷格·阿贝尔 [3]

伯克希尔哈撒韦持仓变动 - 公司于三季度减持苹果约4179万股，持股数环比减少逾14.9% [1] - 苹果持仓市值减少约106亿美元，但仍是公司头号重仓股，期末持有逾2.38亿股 [1] - 公司连续第二个季度抛售苹果股票 [1] 伯克希尔哈撒韦新建仓位 - 公司三季度新进建仓谷歌母公司Alphabet约1785万股，为首次建仓 [1] - 新建仓的Alphabet股份市值约43.4亿美元，在公司持仓中占比1.62% [1]

伯克希尔·哈撒韦公司美股持仓总览 - 截至二季度末美股持仓总规模达2575.2亿美元，约合人民币1.85万亿元[4] - 二季度净卖出美股约30亿美元，为连续第11个季度净卖出[4] - 前十大重仓股与上一季度一致，依次为苹果、美国运通、美银、可口可乐、雪佛龙、穆迪、西方石油、卡夫亨氏、安达保险、达维塔保健，合计占比超87%[4] 重仓股持仓变动 - 减持苹果公司2000万股，持股数量下降6.67%[5] - 减持美国银行2630万股，持股数量下降4.17%[5] - 增持雪佛龙345万股，持股数量增加2.91%[5] 新进持仓与现金状况 - 新建仓美国医保公司联合健康504万股，二季度末持股市值为15.7亿美元[5] - 联合健康公司股价年内暴跌45%[5] - 二季度末现金及现金等价物为3441亿美元，较3月底的3470亿美元小幅下降，为三年来首次减少[5] 公司管理层变动 - 巴菲特于今年5月3日宣布计划在年底退休，并推荐格雷格·阿贝尔接任首席执行官职位[5]

伯克希尔对苹果公司的持仓调整 - 伯克希尔哈撒韦在二季度出售2000万股苹果公司股票 将其持股量削减至2.8亿股 价值574亿美元 [1] - 此次抛售是自2024年第三季度以来首次出售苹果股票 此前一轮抛售已将持股削减超过三分之二 [1] - 尽管遭到减持 苹果仍是伯克希尔投资组合中最大的持仓 占其持仓总额的22.31% [2] - 在2023年达到峰值时 苹果公司约占伯克希尔投资组合的50% [6] - 过往抛售部分归因于苹果公司估值自投资以来已大幅飙升 其股价一度较2024年底下跌超过30% [2] 伯克希尔投资组合的其他变动 - 二季度新进持仓包括莱纳房产A类股704.90万股 纽柯钢铁661.41万股 联合健康503.96万股 霍顿房屋148.54万股 拉马尔户外广告116.95万股 安朗杰78.01万股 [9][10] - 主要增持标的为雪佛龙（增持345.43万股） Pool公司（增持199.49万股） 星座品牌（增持139.10万股） [9][10] - 主要减持标的为美国银行（减持2630.62万股） 苹果（减持2000万股） Charter电信（减持92.34万股） 并清仓T-Mobile US [9][10] - 目前伯克希尔前五大持仓包括苹果 美国运通 美国银行 可口可乐和雪佛龙 [10] 市场对持仓变动的反应 - 持仓文件披露后 联合健康的股价在美股盘后交易中上涨超过10% [11] - 安朗杰 拉马尔户外广告 霍顿房屋等新进或增持股也出现不同程度上涨 [11] - 伯克希尔购入股票时股价往往随之上涨 因市场视其为巴菲特认可的迹象 [10]

伯克希尔哈撒韦二季度持仓变动 - 减持苹果2000万股，持仓降至2.8亿股，但苹果仍为投资组合中最大单一持仓[3] - 减持美国银行、DaVita、特许通讯[3] - 新进建仓联合健康504万股，按6月底市值约15.7亿美元，为时隔14年再次进入医疗保险板块[3] - 新进纽柯钢铁、Lennar A类股、霍顿房屋、Lamar Advertising Company[3] - 增持Pool、Heico、Lennar B类股、达美乐披萨、饮料公司Constellation Brands[3] - 清仓电信运营商T-Mobile[3][5] 伯克希尔哈撒韦公司财务状况 - 二季度出售股票总额比买入多出约30亿美元，连续第11个季度净卖出美股[4] - 截至6月底，公司持有现金及等价物规模达3441亿美元[4] - 二季度营业利润同比下降4%至111.6亿美元[4] - 利润连续两个季度同比下滑，表现不及市场预期[5] 联合健康集团相关情况 - 伯克希尔建仓消息推动其盘后交易股价一度上涨超10%[4] - 二季度期间股价暴跌约40%，为标普500指数表现最差个股之一[4] - 公司面临暂停年度业绩指引、更换首席执行官、医疗保险欺诈刑事调查等多重危机[4] - 公司表示正配合司法部调查，并对业务操作充满信心[4] 公司治理与市场影响 - 市场普遍将伯克希尔的买入视作对相关公司的认可[4] - 交易主导者尚不清楚，可能为巴菲特本人或投资组合经理或接班人候选[4] - 巴菲特将于8月30日迎来95岁生日，预计在2026年1月1日接班人接任首席执行官后继续担任董事长[4] 宏观环境对公司影响 - 美国政府关税和国际贸易政策带来的紧张局势加速变化，结果存在不确定性[5] - 政策对公司大部分业务和股权投资产生不利影响，可能严重冲击今后业绩[5]

伯克希尔哈撒韦二季度持仓变动 - 减持苹果2000万股至2.8亿股 苹果仍为最大单一持仓 [1] - 减持美国银行 DaVita 特许通讯 [1] - 新进联合健康504万股(市值15.7亿美元) 纽柯钢铁 Lennar A类股 霍顿房屋 Lamar广告公司 [1] - 增持Pool Heico Lennar B类股 达美乐披萨 星座品牌 [1] - 清仓T-Mobile [1] 联合健康相关动态 - 伯克希尔14年来首次重返医疗保险板块建仓联合健康 [1] - 消息推动联合健康盘后股价一度涨超10% [2] - 二季度该股暴跌40% 因暂停业绩指引 CEO更替 涉嫌医保欺诈刑事调查 [2] 伯克希尔资金动向 - 连续第11个季度净卖出美股 二季度净卖出额30亿美元 [4] - 现金储备达3441亿美元 [4] - 交易决策者未明确(可能涉及巴菲特/投资经理/接班人) [4] 公司经营表现 - 二季度营业利润同比下降4%至111.6亿美元 [4] - 连续两季度利润同比下滑 不及市场预期 [4] - 归因于美国贸易政策负面影响 业务及投资受冲击 [4] 管理层动态 - 巴菲特8月30日将满95岁 [4] - 格雷格·阿贝尔2026年接任CEO后 巴菲特保留董事长职务 [4]

伯克希尔Q2持仓变动 - 减持苹果(AAPL.O)2000万股，季末持股2.8亿股，市值574.476亿美元[1][2] - 减持美国银行(BAC.N)2631万股，季末持股6.0527亿股，市值286.4125亿美元[1][2] - 增持雪佛龙(CVX.N)345.4258万股，季末持股1.2206亿股，市值174.7846亿美元[1][2] - 清仓T-Mobile US(TMUS.O)[2] 新建仓个股 - 新建仓联合健康(UNH.N)503.9564万股，季末市值15.7219亿美元，消息公布后股价盘后大涨10.37%[2][4][5] - 新建仓纽柯钢铁(NUE.N)661.4112万股，季末市值8.5679亿美元，持仓占比0.33%[2][3] - 新建仓Lennar(LEN)704.8993万股，季末市值7.7969亿美元，持仓占比0.30%[2][3] - 新建仓D.R.Horton(DHI)148.535万股，季末市值1.9149亿美元，持仓占比0.07%[2][3] 前20大持仓概览 - 苹果为第一大持仓，市值574.476亿美元[1] - 美国运通为第二大持仓，市值483.6078亿美元[1] - 美国银行为第三大持仓，市值286.4125亿美元[1] - 可口可乐为第四大持仓，市值283亿美元[1] - 雪佛龙为第五大持仓，市值174.7846亿美元[1] - 穆迪为第六大持仓，市值123.7411亿美元[1] - 西方石油为第七大持仓，市值111.3019亿美元[1] - 前20大持仓中持股数量不变的包括美国运通、可口可乐、穆迪、西方石油、卡夫亨氏、安达保险、威瑞信、克罗格、Visa、天狼星XM、万事达卡、亚马逊、第一资本金融、怡安集团[1] 联合健康公司情况 - 联合健康股价今年迄今已下跌45%，公司正接受美国政府对其医疗保险计费做法的调查[6] - 公司2024年预计收入4003亿美元，2025年预计收入4281亿美元，同比增长6.95%[5] - 公司2024年预计净利润144亿美元，2025年预计净利润292亿美元，同比增长103%[5] 美股市场表现 - 道琼斯工业指数下跌0.02%至44911.26点，标普500指数上涨0.03%至6468.54点，纳斯达克指数下跌0.01%至21710.67点[7][8] - 大型科技股中亚马逊上涨超2%，苹果下跌0.24%，特斯拉下跌逾1%[7] - 纳斯达克中国金龙指数下跌2.13%，阿里巴巴下跌3.64%，京东下跌2.86%，网易下跌3.88%[7][8]

伯克希尔哈撒韦13F持仓报告核心关注点 - 市场聚焦于伯克希尔哈撒韦即将在8月14日披露的截至6月30日的13F持仓报告，该报告将解答两大关键问题：是否继续减持苹果公司头寸，以及一笔累计近50亿美元的神秘建仓标的 [1] 神秘建仓分析 - 市场猜测神秘投资可能指向工业板块，依据是伯克希尔的季度财务报告 [2] - 在10-Q报告中，“商业、工业及其他”类别在第一季度的投资成本基础增加了近20亿美元，第二季度再度增加28亿美元，两个季度累计增加约48亿美元 [2] - 由于5月份披露的13F文件中未出现对应的大额工业股买入，市场普遍猜测其目标是一家大型工业公司 [2] 潜在减持动向 - 美国银行的减持几乎没有悬念，自去年中以来，伯克希尔的持股已从10.3亿股降至6.31亿股，跌幅近40% [3] - 二季度10-Q报告暗示，可能又卖出了约40亿美元的美银股票 [3] - 苹果公司的持仓是最大悬念，作为投资组合的最大单一持仓，截至一季度末占其整个股票投资组合约25%，市值为666亿美元 [3] - 市场关注二季度是否已重启削减苹果头寸，因公司曾表示会在估值合适时做“理性调整” [3]

日本央行股票持仓变动 - 日本央行已将从银行业买入的股票持仓完全减持至零 [1]

投资组合调整 - 老虎环球基金在一季度清仓了半导体公司高通和Arm [1] - 基金增持中国电商公司拼多多178万股 [1] - 基金增持人工智能芯片公司英伟达128万股 [1] - 基金增持全球领先的半导体代工厂台积电60万股 [1] - 基金新建521万股仓位投资线上房地产公司Zillow [1]