文章核心观点 - 青岛银行2026年三季报显示业绩延续双位数增长，营业收入与归母净利润同比增幅均超15%，资产质量指标创上市以来最优水平 [1][6][8] - 公司在行业持续承压背景下，将“稳”作为底色、“进”作为惯性，践行“增量提质、强基提能、敏捷提效、稳健持续”年度经营指导思想 [2] - 业绩增长并非依赖某一项收入短期冲高，而是量价平衡与轻资本转型共同筑就业绩含金量 [7] - 区域经济活力正转化为银行报表上的结构性增量，绿色贷款、蓝色贷款等特色金融成为嵌入资产规模的结构性变量 [2][4] 规模稳健增长与特色金融辨识度提升 - 截至9月末，总资产8745.70亿元，较上年末增长7.31%；客户贷款总额4301.14亿元，增长8.34%；客户存款总额5432.94亿元，增长8.03% [3] - 公司类贷款3622.43亿元，较上年末增长12.15%；其中绿色贷款708.37亿元，增长20.44%；蓝色贷款270.92亿元，增长19.06%；普惠贷款608.18亿元，增长14.28%；科技金融贷款338.30亿元，增长7.54%；卫生健康客群贷款89.32亿元，增长13.29% [3] - 绿色、蓝色贷款增速在各项贷款中位居前列，已成为嵌入资产规模的结构性变量 [4] - 2021年公司与IFC联合制定全球首个《蓝色资产分类标准》；2026年6月山东省级蓝色金融标准试用方案落地后，完成青岛市首笔符合省级标准认定的贷款投放，蓝色金融实践与国际标准、国家标准实现有机衔接 [4] - 作为山东省首家获批CIPS直参资格的地方法人银行，公司将跨境人民币清算到账时间压缩到秒级，将结算、现金管理、供应链金融等轻资本业务嵌入企业日常经营链条 [4] - 零售端个人存款2772.04亿元，增长9.90%，在客户存款中占比超过51%，零售存款基础厚、黏性强，沉淀出稳定的负债基本盘 [4] 客群持续“增肌” - 截至9月末，公司客户31.60万户，较上年末增长4.67%；公司有贷户超1.5万户，增长9.30%，有贷户增速明显快于客户总数，说明对公客群经营深度在提升 [5] - 零售金融资产余额4104.43亿元，增长8.00%；金融资产20万元以上的中高端客户51.41万户，增长8.64%，财富端“底盘”扎实稳固 [5] 业绩双位数增长与息差走稳 - 前三季度实现营业收入126.65亿元，同比增长15.00%；实现归母净利润46.17亿元，同比增长15.67%，已连续15个报告期保持两位数增长 [1][6] - 利息净收入93.80亿元，同比增长15.24%，贡献营收增量约七成；非利息收入32.85亿元，同比增长14.30%，贡献约三成，“两条腿”同步发力，收入结构更加均衡 [6] - 资产端贷款和金融投资等生息资产持续扩量，利息收入182.23亿元，同比增加10.07亿元；负债端利息支出88.44亿元，同比减少2.34亿元，计息负债平均成本率下降对冲了资产收益率下行压力 [6] - 前三季度净息差、净利差分别为1.63%、1.66%，连续三个季度持平走稳 [6] - 手续费及佣金净收入13.45亿元，同比增加1.13亿元，交易银行、理财业务手续费收入增加是主要拉动，轻资本业务加速培育有助于降低对传统存贷利差的依赖 [7] 资产质量扎实稳固 - 截至三季度末，不良贷款率0.90%，较上年末再降0.07个百分点；拨备覆盖率355.97%，较上年末大幅提高63.67个百分点，两项指标均处于上市以来最优水平 [1][8] - 在全面风险管理体系之上，公司搭起“三位一体”的风险监测机制，让风险识别、分析和管理真正联动起来，集团资产质量管控一盘棋推进 [8] - 自2019年起持续将逾期60天以上贷款全部纳入不良贷款管理，监管硬性要求为逾期90天以上贷款应至少归为次级类，逾期60天纳入不良属于鼓励性要求，因此0.90%不良贷款率是在更严分类尺子下量出来的，成色更实 [8] - 今年公司有序退出互联网助贷业务，把零售资产端重心转向质量优先，换来零售资产质量更扎实、风险暴露更可控、资本消耗更节约 [9] - 截至9月末，核心一级资本充足率、一级资本充足率、资本充足率分别为8.76%、11.22%、13.19%，各级资本充足率均满足监管要求；三季度发行永续债及二级资本债合计金额60亿元，外源资本补充顺利落地，资本实力进一步增强 [9]