发行相关 - 本次拟发行股份不超过3456.3717万股，占发行后总股本比例不低于25%，发行后总股本不超过13825.4866万股[12][48] - 发行股票类型为人民币普通股（A股），拟上市深交所创业板[12] - 保荐机构（主承销商）为国泰君安证券股份有限公司[12] 业绩情况 - 2020 - 2022年公司营业收入分别为55440.43万元、67972.84万元和70690.31万元，扣非归母净利润分别为3740.00万元、5035.93万元和6103.88万元，业绩呈增长趋势[27] - 2023年1 - 3月营业收入16787.85万元，较2022年同期下降3.18%；扣非归母净利润966.56万元，较2022年同期增长19.93%[84] - 2023年上半年预计营业收入34000 - 36000万元，较2022年同期增长3.83% - 9.94%；预计扣非归母净利润2300 - 2500万元，较2022年同期增长5.86% - 15.07%[90] 市场数据 - 2019 - 2022年我国新能源汽车渗透率从4.80%提升至27.25%[30][115] - 2018 - 2020年中国汽车产量从2780.92万辆降至2522.50万辆，销量从2808.06万辆降至2531.10万辆，2021年产销量同比分别增长3.4%和3.8%，2022年同比增长3.60%和2.24%[32][33][99] 产品业务 - 2021 - 2022年公司燃油车产品和新能源汽车产品业务收入分别为46060.14万元和2719.99万元以及46469.36万元和4423.65万元，新能源汽车产品收入占比分别为3.59%、5.01%和7.83%[30][115] - 2022年公司汽车电子动力系统零部件主营业务收入39327.13万元，占比57.62%；非汽车连接器及零部件主营业务收入7385.75万元，占比10.82%[54] 技术研发 - 截至2022年12月31日，公司拥有9项模具设计类、6项模具制造类、29项产品制造工艺核心类及3项自动化产线设计类核心技术[34][102] - 报告期内研发费用分别为2560.56万元、3092.48万元和3583.37万元，占营业收入的比例分别为4.62%、4.55%和5.07%[67][131] 市场份额 - 2022年喷油器部件内销3442.51万件，中国市场占有率43.95%；高压传感器组件内销619.71万件，占有率31.65%；自动变速箱电磁阀线圈内销1679.84万件，占有率10.72%；尾气处理单元部件内销39.39万件，占有率17.20%[64] - 自动变速箱零部件产品国内市场份额10.72%，全球市场份额4.21%；尾气处理单元部件国内市场占有率17.20%，全球市场占有率3.74%[64] 客户与采购 - 报告期内公司对前五大客户销售收入占比分别为89.08%、85.52%和81.58%，对联合电子销售收入占比分别为48.90%、46.09%和41.25%[37][110] - 2022年公司向大通（福建）新材料股份有限公司采购漆包线交易金额4802.38万元，占采购总额比例13.20%；向巴斯夫集团采购塑料粒子交易金额2983.88万元，占采购总额比例8.20%[53] 公司架构 - 公司控股股东为新加坡天工，实际控制人为陈燕来、张茵[45] - 公司行业分类为汽车制造业C36[45] 项目投资 - 本次募集资金项目总投资44401.18万元，募集资金投资额43500.00万元[96] - 截至招股说明书签署日，汽车电子精密零部件生产线扩建项目已发生设备采购款7554.58万元，智能制造数字化项目尚无资金投入[41][134] 风险提示 - 公司存在未为部分员工缴纳社保、公积金的情形，有被追缴或处罚风险[119] - 公司产品存在质量问题导致索赔、合作关系终止风险[112] - 公司外协供应商管理不善会导致产品质量瑕疵、供货不及时等问题[117]

业绩总结 - 2022年营业收入23205.05万元，2021年为15231.71万元，2020年为9067.57万元[36] - 2022年净利润3949.79万元，2021年为2740.92万元，2020年为1999.42万元[36] - 2022年毛利率为29.66%，2021年为32.92%，2020年为36.98%[36] - 报告期内主营业务毛利率分别为36.73%、33.73%和31.56%，逐年下降[15] - 报告期内新能源产品毛利率分别为43.81%、30.92%和30.91%，持续下滑[15] 用户数据 - 2020 - 2022年公司对前5名客户合计销售额占当期营业收入比重分别为49.92%、55.44%和59.80%，对泰科电子销售额占比分别为16.91%、23.62%和33.17%[73] 未来展望 - 预计上市后市值不低于2亿元，选择北交所市值及财务指标标准上市[55] - 本次公开发行后公司总资产、净资产和总股本增加，短期内每股收益和加权平均净资产收益率等指标将下降[90] 新产品和新技术研发 - 公司研发技术团队合计30余人，其中核心技术人员6名[50] - 截至招股书签署日，公司拥有9项发明专利及58项实用新型专利[51] - 报告期内研发投入分别为342.63万元、666.19万元、1038.14万元，占当期营业收入比重分别达3.78%、4.37%、4.47%[50] 市场扩张和并购 - 2018年9月发行人与MARK初次接洽，经9个月沟通于2019年6月正式签署合资协议设立马克精密[162][163] 其他新策略 - 本次拟公开发行股票不低于100万股且不超过1800万股（未考虑超额配售选择权），不超过2070万股（全额行使超额配售选择权），每股发行价格不低于7.5元/股[9][39] - 拟募集资金用于新能源汽车高压接线柱及高压屏蔽罩生产线扩建和研发中心扩建项目，投资分别为11824.43万元和1164.18万元[58]

发行相关 - 公司拟公开发行不超过2397.36万股，占发行后总股本比例不低于25%，发行后总股本不超过9589.41万股[10][40] - 保荐人、主承销商为中信证券股份有限公司[10] - 发行人高管、核心员工拟参与战略配售，数量不超过发行股票数量的10%[41] 业绩数据 - 2022 - 2020年营业收入分别为142,136.35万元、61,827.29万元、33,162.55万元，2021年和2022年分别较上年增长86.44%和129.89%[72][97] - 2022 - 2020年净利润分别为17,379.93万元、2,936.28万元、 - 27.26万元[72] - 预计2023年1 - 3月营业收入约42,000 - 45,000万元，同比增长约100% - 107%[73] - 预计2023年1 - 3月归属母公司股东净利润约4,100 - 4,600万元，同比增长约122% - 135%[73] 业务收入 - 2022 - 2020年新能源汽车电池系统铝合金零部件收入分别为121,811.65万元、46,442.41万元、22,047.74万元，占比分别为99.86%、95.18%、86.62%[44] - 2022 - 2020年电池盒箱体收入分别为105,375.81万元、40,588.22万元、18,143.89万元，占主营业务收入比例分别为86.39%、83.18%、71.28%[44][45] 采购数据 - 2022 - 2020年铝棒采购额分别为45,349.13万元、29,137.71万元、18,038.66万元，占采购总额比重分别为46.02%、67.53%、72.54%[47][48] - 2022年外购铝型材采购额22,699.00万元，占比23.03%；铝板及铝卷采购额8,143.12万元，占比8.26%[50] - 2022年向前五名供应商采购合计55,636.48万元，占采购总额的56.46%[50] 财务指标 - 报告期内主营业务毛利率分别为17.76%、21.51%和29.97%[36] - 报告期内归属于母公司所有者的净利润分别为 - 228.65万元、2,675.09万元和16,537.61万元[37] - 报告期内扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润分别为 - 194.59万元、3,013.40万元和16,763.98万元[37] 客户情况 - 报告期内向比亚迪销售收入占营业收入的比例分别为64.80%、70.42%和78.87%[26][84] - 2022、2021年全口径前五大客户销售收入合计分别为134,690.96万元、56,332.70万元，占营业收入比重分别为94.76%、91.11%[56] 公司历史 - 2020年1月2日，公司完成股份公司改制设立，总股本6500万股[124] - 2020年3月，国同红马以1亿元债权按18.46元/股认购新增股本541.6667万股，增资后总股本7041.6667万股[128] - 2020年5月，公司第二次增资，新增股本150.3898万股，增资总金额2990万元[131] 股权变动 - 2021年2月9日，航空航天基金以650万元受让易屏华通过润峰铝持有的50万股股份，转让价13元/股[133] - 2022年4月12日，三仪众象以4000万元受让国同红马179.8014万股股份，转让价22.25元/股[136] - 2022年5月30日，和达兴然以3600万元受让国同红马161.8213万股股份，转让价22.25元/股[139] 收购与注销 - 2021年10月8日公司以499.80万元受让久固模具60%股权[147] - 铝器装备于2022年3月注销[17][165] - 新铝道桥于2022年1月注销[17][168] 股东结构 - 截至招股书签署日，何峰直接持有公司44.9246%的股份，何妤间接控制发行人8.3564%股份的表决权，胡国萍直接持有公司2.2803%的股份，三人合计控制公司55.5613%股份的表决权[98][173] - 发行人前十名股东发行前合计持股6752.4386万股，持股比例93.8873%[193]

证券简称： 华原股份 证券代码： 838837 广西华原过滤系统股份有限公司 广西华原过滤系统股份有限公司招股说明书 本次股票发行后拟在北京证券交易所上市，该市场具有较高的投资风险。北京证券 交易所主要服务创新型中小企业，上市公司具有经营风险高、业绩不稳定、退市风险高 等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解北京证券交易所市场的投资风 险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 保荐人（主承销商） （广西壮族自治区桂林市辅星路 13 号） 广西壮族自治区玉林市玉州区玉公公路坡塘段西侧玉柴工业园坡塘工业集中区 中国证监会和北京证券交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件 及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或 者对投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投 资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收 益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 1-1-1 声明 发行人及全体董事 ...

公司概况 - 公司为广西华原过滤系统股份有限公司，证券简称为华原股份，代码838837[33] - 有限公司2001年7月25日成立，股份公司2012年12月27日成立[33] - 注册资本128,870,000元，控股股东是玉柴集团，实控人是广西国资委[33] - 2016年8月31日挂牌，主办券商为国海证券[33] 业绩总结 - 2022年资产总计620,830,371.68元，营收504,572,454.36元，净利润37,945,212.12元[36] - 2022年资产负债率（母公司）40.75%，毛利率23.77%，加权平均净资产收益率11.15%[36] - 2020 - 2022年利润总额分别为24,555,998.60元、47,720,117.58元、42,264,512.58元[156] - 2022年度归属于母公司股东的净利润（扣非孰低）3660.47万元，加权平均净资产收益率（扣非孰低）10.62%[65] 关联交易 - 报告期内对关联方销售分别为21465.88万元、26538.56万元和26256.42万元，占比分别为51.41%、51.60%和52.04%[14] - 报告期内对玉柴股份及其下属企业销售收入占比分别为48.84%、48.58%、49.56%[14] - 报告期内对关联方采购金额分别为1493.13万元、1828.18万元和1769.48万元，占比分别为4.91%、4.57%和4.60%[14] 股权结构 - 发行前控股股东玉柴集团直接持股56.74%，发行成功后持股比例下降但仍控股[20] - 华盛发展持股25.14%，中航资产持股5.03%[109][110] 市场情况 - 2021年、2022年国内新能源商用车销量同比分别增长54.00%、81.72%[17] - 工程机械新能源渗透率低于商用车和乘用车，替代难度更大[18] 研发情况 - 报告期内共完成研发项目49项，涉及1000多个产品型号，正在研发项目18项[57] - 截至2022年12月31日，已取得专利94项，29项正在申请注册[58] - 报告期内研发投入分别为1378.54万元、1580.03万元和1989.79万元，累计开展53项研发项目[60] 风险提示 - 新能源动力应用需突破技术和产业难点，否则公司或受不利影响[19] - 控股股东可能凭借控股地位影响公司，面临控制不当风险[20] - 主要原材料价格波动影响产品成本和经营业绩稳定性[21] - 募集资金投资项目可能面临新增产能无法消化、不能如期达产等风险[22][23] 发行情况 - 拟向不特定合格投资者公开发行股票不超过2000万股（未考虑超额配售），全额行使时为2300万股[9] - 每股面值1元，发行价格不低于2.70元/股[9] - 承销方式为余额包销[41] 股东承诺 - 控股股东等作出稳定股价、填补回报、限售、减持等多项承诺[159][160] - 控股股东自上市之日起12个月内不转让等，特定条件下延长锁定期[177][178] - 董事、监事、高管上市12个月内不转让，任职期间每年转让不超25%[179]

发行相关 - 公司拟公开发行不超过2397.36万股，占发行后总股本比例不低于25%[10][40][189][190] - 发行后总股本不超过9589.41万股（不包括超额配售选择权）[10][40] - 发行股票类型为人民币普通股（A股），拟上市深交所创业板[10] - 保荐人、主承销商为中信证券[10] - 发行人高管、核心员工拟参与战略配售，数量不超过公开发行股票数量的10%[41] 业绩数据 - 报告期内营业收入分别为33162.55万元、61827.29万元和142136.35万元，2021、2022年分别同比增长86.44%和129.89%[70][95] - 报告期内净利润分别为 - 27.26万元、2936.28万元和17379.93万元[70] - 预计2023年1 - 3月营业收入约42000 - 45000万元，同比增长约100% - 107%[71] - 预计2023年1 - 3月归属母公司股东净利润约4100 - 4600万元，同比增长约122% - 135%[71] - 报告期内主营业务毛利率分别为17.76%、21.51%和29.97%[35][87] 客户与销售 - 报告期内向比亚迪销售收入占比分别为64.80%、70.42%和78.87%[26][82] - 2022年全口径前五大客户销售收入合计134690.96万元，占营业收入比重94.76%，比亚迪占比78.87%[56] - 公司采取直销模式，主要采用寄售方式销售，主要寄售客户为比亚迪、吉利汽车等[54] 产品与成本 - 报告期内电池盒箱体销售均价分别为1359.71元/套、1515.87元/套和1711.24元/套[30][102] - 报告期内直接材料占主营业务成本比重分别为60.61%、67.78%和74.65%[32][103] - 2022年新能源汽车电池系统铝合金零部件收入121811.65万元，占比99.86%，电池盒箱体收入105375.81万元，占比86.39%[44] 研发情况 - 最近三年（2020 - 2022年）公司研发投入累计8224.15万元，2022年营业收入142136.35万元[68] - 2021年公司研发费用2431.05万元，研发费用率3.93%，研发人员133人，研发人员占比7.99%，专利数量98个[65] 市场与产能 - 公司现有产能远不足以满足市场需求，未来将逐步开拓下游市场[27] - 公司拟通过本次发行上市募集资金用于南川区年产新能源汽车零部件800000套项目[63][108] 股权结构 - 截至招股书签署日，何峰直接持股44.9246%，何妤间接控制8.3564%，胡国萍直接持股2.2803%，三人合计控制55.5613%[96] - 发行前总股本7192.0565万股，发行后总股本9589.4165万股，本次发行股份2397.36万股，占发行后总股本25.0001%[190] - 发行前何峰持股比例44.9246%，发行后降至33.6934%；国同红马发行前持股比例20.2096%，发行后降至15.1572%[190] 子公司与收购 - 2021年10月公司以499.80万元受让久固模具60%股权[145] - 铝器时代2022年度总资产67027.43万元、净资产27881.22万元、营业收入110421.45万元、净利润12083.61万元[157][158] - 久固模具2022年度总资产4090.19万元、净资产1293.09万元、营业收入3178.33万元、净利润583.69万元[159][160] 风险提示 - 若无法维持与比亚迪合作且无法拓展其他客户，经营业绩将受较大影响[26][27] - 与比亚迪商业合作面临技术迭代风险，影响业绩[28] - 比亚迪自身经营不佳可能影响公司业绩[29] - 主要产品电池盒箱体和原材料铝棒价格大幅波动会影响业绩[30][32] - 公司存在部分员工未缴纳社会保险及住房公积金情形，有被追缴风险[99]

发行信息 - 发行人民币普通股（A股），每股面值1元，发行股数不超过2588.00万股，不低于发行后总股本25%，预计发行后总股本不超过10338.00万股[9] - 拟上市深交所创业板，保荐人为中信建投证券[9] 业绩数据 - 2020 - 2022年主营业务收入分别为47227.47万元、58905.37万元和68740.53万元[60] - 2020 - 2022年扣非后归母净利润分别为6607.31万元、9750.79万元和10137.64万元，2021年和2022年增幅分别为47.58%和3.97%[44] - 2020 - 2022年净利润分别为6474.05万元、9537.66万元和10387.55万元[63] - 2020 - 2022年主营业务毛利率分别为37.19%、37.91%和35.16%[29] 市场数据 - 2020 - 2022年我国乘用车空滤器需求量分别为1888.90万件、1864.70万件和1873.10万件，整体呈下降趋势[26][27] - 2020 - 2022年我国二轮燃油摩托车产量分别为1250.15万辆、1467.61万辆和1233.34万辆[40] - 2022年4月国内乘用车产销环比分别下降47.1%和48.2%，同比分别下降41.9%和43.4%；2022年1 - 4月乘用车累计产销同比分别下滑2.6%和4.2%[43] 业务数据 - 2022年汽车进气系统及配件收入38363.50万元，占比55.81%；摩托车进气系统及配件收入26587.97万元，占比38.68%；通用机械进气系统及配件收入3789.06万元，占比5.51%[56] - 2022年汽车空气滤清器销量占国内乘用车空滤器市场份额为10.24%，摩托车主空气滤清器占国内二轮燃油摩托车空滤器市场份额为39.81%[57] 研发数据 - 2020 - 2022年研发费用分别为3043.81万元、3860.33万元、4124.55万元，三年累计研发投入11028.68万元[72] 募集资金 - 募集资金拟投资项目总额52815.49万元，包括年产150万套汽车进气系统及100万套燃油蒸发污染物控制系统扩产等项目[79][80] 风险提示 - 募投项目建成后新增固定资产和无形资产19601.80万元，预计年新增折旧摊销费用1549.58万元，若不能投产产生效益业绩有下降风险[97] - 实际控制人持股比例合计为91.89%，存在损害中小股东利益风险[103]

无锡锡南科技股份有限公司 本次发行股票拟在创业板上市，创业板公司具有创新投入大、新旧产业 融合存在不确定性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高 等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板的投资风险 及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 Wuxi Xinan Technology Co., Ltd. （无锡市滨湖区旭天智慧园 10-501） 首次公开发行股票并在创业板上市 招股说明书 （注册稿） 本公司的发行申请尚需经深圳证券交易所和中国证监会履行相应程序。 本招股说明书不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者 应当以正式公告的招股说明书作为投资决定的依据。 保荐人（主承销商） 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 无锡锡南科技股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿） 重要声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行 人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其 对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任 何与之相反的声明均属虚假不实陈 ...

业绩总结 - 报告期内营业收入分别为58,499.10万元、72,579.72万元和84,918.15万元，复合增长率为20.48%[34][107][130] - 扣非归母净利润分别为8,324.10万元、10,661.82万元和15,094.06万元，复合增长率达34.66%[34][130] - 2022年公司净利润15300.20万元，扣非后归母净利润15094.06万元[108] - 2022年基本每股收益2.04元，加权平均净资产收益率28.13%[108] 用户数据 - 截至2022年末已布局30多家新能源产业链客户[27][124] - 2020 - 2022年度向前五大客户销售金额占当年营业收入比例分别为73.79%、74.67%和68.77%[35][131] - 报告期内新增客户家数分别为44家、58家和23家[38][134] 未来展望 - 本次募集资金拟投资“汽车用塑料零部件项目”和“汽车零部件研发中心项目”[48] - 2023年1 - 3月预计营业收入为18300 - 19500万元，净利润2850 - 3057万元[110] 新产品和新技术研发 - 报告期内新产品在研项目转化收入分别为43,842.74万元、59,842.21万元和67,107.46万元[41][144] - 报告期内研发费用分别为2,086.11万元、2,786.32万元和3,841.71万元，占比分别为3.57%、3.84%和4.52%[94] - 拥有专利83项，其中发明专利17项，数量占比行业领先[97] 市场扩张和并购 - 以长安汽车等为根基，拓展了宁德时代等重要客户[68] - 已成为30余家整车制造企业的一级供应商[60][71] 其他新策略 - 坚持以核心技术能力为前提、项目开发为龙头的市场开拓模式[86] - 在生产和交付中应用智能化和大数据新技术实现智能制造升级[87]

发行相关 - 拟公开发行股票不低于100万股且不超过1800万股（未考虑超额配售选择权），全额行使不超过2070万股，超配不超15%（270万股），发行后公众股东持股不低于25%[9][39][132] - 每股发行价格不低于7.5元/股[9][40] - 发行有关重要承诺包括限售、减持、稳定股价等[11] - 发行前滚存未分配利润由新老股东按持股比例共享[13] - 发行尚需北交所审核通过和中国证监会注册[38] 业绩数据 - 2022年实现营业收入23205.05万元，较上年增长52.35%[23] - 2022年12月31日资产总额34392.81万元，较上年末增长51.30%[23] - 2022年12月31日所有者权益总额22398.18万元，较上年末增长78.03%[23] - 报告期内主营业务毛利率分别为37.78%、36.73%、33.73%和31.41%，逐年下降[15][76] - 新能源汽车零部件产品收入占比由2019年的12.52%增至2022年1 - 6月的49.87%[16][76] - 报告期内新能源产品毛利率分别为51.33%、43.81%、30.92%和29.74%，持续下滑[16][76] - 报告期内外销收入分别为1800.89万元、1975.64万元、3241.67万元和1315.53万元，占比分别为25.67%、22.84%、22.50%和15.01%[18][68][77] 研发与技术 - 报告期内研发投入分别为296.75万元、342.63万元、666.19万元、471.28万元，占比分别达4.08%、3.78%、4.37%、4.97%[50] - 截至招股书签署日拥有9项发明专利及58项实用新型专利[51] 公司架构 - 控股股东、实际控制人为徐爱明，合计控制公司54.40%表决权[34][91][117] - 有全资子公司南通易实金属冲压件有限公司，控股子公司南通易实汽车零部件有限公司、马克精密金属成形（南通）有限公司等[28] 风险提示 - 面临原材料价格波动、毛利率下降、市场竞争和出口业务等风险[14][15][17][18] - 公开发行股票存在认购不足导致发行失败的风险[22] 未来规划 - 拟募集资金用于新能源汽车高压接线柱及高压屏蔽罩生产线扩建项目和研发中心扩建项目，募投项目每年新增固定成本约666.65万元，约占2021年经审计净利润的24.32%[85][89]