地缘政治与货币政策对外汇市场的影响 - 以色列与伊朗达成停火协议导致原油价格暴跌5%，市场避险情绪降温 [1][2] - 美联储官员支持"尽快降息"，7月降息概率飙升至23%69，美元指数跌破关键支撑位创六周新低 [1][3] - 非美货币迎来上行窗口期，欧元/美元突破1.08，日元因套利平仓潮强势反弹 [1][4][7] 中东停火事件分析 - 停火协议迅速降低地缘政治风险，原油价格从高位回落5%，缓解全球通胀压力 [2] - 美元作为避险货币吸引力下降，资金从避险资产流出，为非美货币反弹创造条件 [2][4] 美联储货币政策转向 - 美联储副主席鲍曼与理事沃勒的鸽派言论强化降息预期，反映对美国经济放缓的担忧 [3] - 前瞻性指标如应届毕业生失业率上升及全球贸易摩擦加剧经济下行风险 [3] 外汇市场主要货币表现 - **美元指数**：技术面破位下行，避险需求减少叠加降息预期升温导致资金外流压力增大 [4] - **欧元/美元**：突破1.08关键阻力位，欧元区经济相对稳定性支撑多头情绪 [5][6] - **日元**：套利交易平仓潮推动空头回补，避险属性助推汇率强势反弹 [7] G10货币分化与交易策略 - **英镑**：受脱欧后续影响和英国经济数据制约，上行潜力与不确定性并存 [8] - **瑞郎**：避险属性减弱但出口依赖度高，当前弹性较弱 [8] - **商品货币**：加元受原油价格下跌压制，澳元依赖中国经济复苏与澳洲联储政策 [8] 人民币市场动态 - 当前汇率水平为出口企业提供有利结汇窗口，需关注港股分红季购汇需求对汇率的短期压力 [9] - 建议运用外汇衍生品工具对冲风险，构建多元化投资组合 [9]

铁矿石 - 中国45港铁矿石到港总量2562 7万吨 环比增加178 2万吨 [1] 棕榈油 - 马来西亚棕榈油单产环比增加2 67% 出油率环比减少0 03% 产量环比增加2 5% [2] 红枣期货 - 郑商所增设4家公司为指定红枣车（船）板交割服务机构 即日起开展交割业务 [3] 苯乙烯 - 江苏苯乙烯港口库存8 5万吨 较上周期增加1 87万吨 增幅28 21% [4] 豆油 - 全国重点地区豆油商业库存88 63万吨 环比增加3 93万吨 增幅4 64% [5][6] 美国农作物 - 美国大豆优良率66% 低于市场预期67% [7] - 美国玉米优良率70% 低于市场预期72% [7] - 美国春小麦优良率54% 低于市场预期57% [7] - 美国冬小麦优良率49% 低于市场预期52% [7] - 美国棉花优良率47% 前一周为48% [7]

LME新规限制巨额头寸 - 伦敦金属交易所对近月合约中持有巨额头寸的投资者施加新限制 [1] - 新规出台背景为库存水平较低且铜合约升水达2022年10月以来最高 [1] - 交易所近期持续监控巨额头寸并在特定情况下采取干预措施 [1] 规则调整细节 - 新规扩展对"tom/next"头寸的现有限制 [1] - 要求持有超过总库存水平的多头头寸者以零溢价向市场借出 [1] - 特别委员会认为当前低库存环境需采用透明且普遍适用的规定 [1]

纯苯期货和期权注册 - 证监会同意大连商品交易所纯苯期货和期权注册 [1] - 证监会将督促大连商品交易所做好准备工作，确保纯苯期货和期权平稳推出 [1]

智通财经6月20日电，大连商品交易所公告，自2025年6月24日交易时起对期权行权及对冲业务功能进行 升级调整。新增期权放弃申请，期权买方对到期日不想执行的期权合约数量进行直接的意愿表达，并取 消"取消到期日自动行权申请"功能。 ...

LME市场改革与流动性提升 - 伦敦金属交易所(LME)正推动更多大宗交易转移至电子平台LME Select以增强市场流动性和透明度[2][3] - 改革要求会员以代理方式处理客户订单并在LME Select发布订单供其他会员竞价可能为客户争取更优价格[3] - 2022年镍危机后LME更坚定限制场外交易(OTC)头寸的决心认为其加剧价格波动[3] - LME拒绝转型为期货式市场坚持通过会员渠道交易以维持现有市场结构[4] LME市场特性与挑战 - LME是融合实物与期货特性的混合市场交易规模多样铝和铜合约流动性稳定而铅锡等依赖会员做市[4][5] - 改革可能增加会员交易记录复杂性但LSEG先进交易平台通过AI技术提升效率降低错误率[5] - LME需平衡改革力度避免过度冲击会员商业模式同时引导交易流向电子平台[4] LSEG技术升级与产品优势 - LSEG先进交易平台整合AI技术从谈判对话中提取关键经济数据提升双边交易效率[2][5] - LSEG Workspace提供增强型定价分析基本面信息和可视化工具覆盖大宗贸易流向天气等变量[8][11] - 平台整合路透社全球记者网络实时新闻及10,000多个权威信息来源帮助用户抢占市场先机[9][13] - 提供独家大宗商品市场研究和预测支持用户风险管理与盈利头寸锁定[12]

大商所新增期货期权合约 - 大连商品交易所将自2025年6月20日交易起扩大合格境外投资者可交易品种范围 [1] - 新增开放乙二醇和液化石油气期货合约供境外投资者交易 [1] - 新增开放乙二醇和液化石油气期权合约供境外投资者交易 [1] 交易品种扩展 - 新增乙二醇期货合约作为合格境外投资者可交易品种 [1] - 新增液化石油气期货合约作为合格境外投资者可交易品种 [1] - 新增乙二醇期权合约作为合格境外投资者可交易品种 [1] - 新增液化石油气期权合约作为合格境外投资者可交易品种 [1] 实施时间 - 新规将于2025年6月19日晚夜盘开始实施 [1]

地缘政治冲突对市场的影响 - 以色列与伊朗冲突进入第四天，但全球股市普遍上涨，纳斯达克指数创5月底以来最大单日涨幅1.52%至19701.21点，标普500指数上涨0.94%至6033.11点，道琼斯工业指数上涨0.75%至42515.09点 [4][5] - 避险资产价格回落，金价下跌1.4%录得6月以来最大单日跌幅，布伦特原油期货跌1美元至73.23美元/桶，WTI原油期货下跌1.66%至71.77美元/桶 [5][6] - 市场情绪反转，周二WTI原油短线走高1.44%，现货黄金重回3400美元上方，美股股指期货走低，纳指期货跌0.68%，道指期货跌0.56%，标普500指数期货跌0.61% [2] 分析师观点 - 法国巴黎富通银行首席战略官认为市场未对冲突大规模升级（如美国卷入或霍尔木兹海峡封锁）充分定价，后续若事态升级将引发重新定价 [1] - Quantum Strategy策略师警示此次冲突持续时间将长于以色列过往的闪电袭击模式 [1] - 加拿大皇家银行预测标普500可能暴跌20%至4800~5200点区间，认为当前估值和盈利增长已超前于市场实际表现 [7][8] - AJ Bell投资总监警告市场低估中东广泛冲突风险，Verisk Maplecroft分析师称升级仍是"巨大担忧"，可能演变为无休止战争 [7] 市场动态与驱动因素 - 中东股市反弹，特拉维夫35指数周一上涨1%，上周曾跌1.5% [4] - 亚太股市延续涨势，日经225指数涨0.47%，韩国Kospi指数涨1.07%，澳大利亚标普/澳交所200指数涨0.12% [5] - 油价回调主因伊朗寻求结束敌对行动的消息缓解供应中断担忧，瑞穗分析师指出主要石油出口设施（如哈格岛）未受袭击 [6] - High Ridge Futures金属交易主管认为金价下跌源于冲突溢价后的获利了结 [5]

比特币期货市场表现 - CME比特币期货BTC主力合约周五纽约尾盘报10 6万美元 较周四下跌1 25% [1] - 本周累计上涨0 94% 交投区间为11 1万-10 3万美元 [1] 以太币期货市场表现 - CME以太币期货DCR主力合约周五纽约尾盘报2555 50美元 较周四下跌3 60% [1] - 本周累计上涨2 40% 交投区间为2891 00-2446 00美元 [1]

加密货币期货市场表现 - CME比特币期货BTC主力合约周一纽约尾盘报10 9万美元 较上周五纽约尾盘上涨4 36% [1] - CME以太币期货DCR主力合约周一纽约尾盘报2605 00美元 较上周五纽约尾盘上涨3 62% [1]