权益变动交易结构 - 李宏庆转让87,620,380股（占公司总股本10.94%）给中创新航 [1][4] - 李宏庆同步放弃155,725,311股表决权，期限60个月 [1][4] - 中创新航拟现金认购不超过119,482,337股定向增发股份，金额不超过672,685,557.31元 [1][4] 控制权变更安排 - 协议转让及表决权放弃完成后，控股股东由李宏庆变更为中创新航，公司转为无实际控制人状态 [4] - 协议转让与表决权放弃为整体交易，不以上市公司定向发行为前提，但定向发行以控制权变更为前提 [4] 交易执行进展 - 协议转让尚在办理深交所合规性确认，未完成中登公司过户手续 [7][8] - 已通过经营者集中反垄断审查（公告编号2025-045） [6] - 权益变动实施程序符合《公司法》《证券法》《收购管理办法》等法规要求 [8] 信息披露义务履行 - 公司于2025年4月24日起连续发布停牌、进展及复牌公告（公告编号2025-023至025） [6] - 2025年5月6日披露《详式权益变动报告书》《股份转让协议》《表决权放弃协议》等文件 [1][6] - 财务顾问持续督导期自2025年5月6日起至权益变动完成后12个月 [1] 后续经营计划 - 中创新航暂未计划改变上市公司主营业务或进行重大调整 [10][11] - 无资产出售、合并、合资或资产重组计划 [12] - 拟通过股东大会推荐董事及高管候选人，完善法人治理结构 [13] - 暂不调整员工聘用、分红政策及公司章程，后续变更将依法履行程序 [14][16][18][20]

定向增发方案 - 公司向特定对象发行A股股票申请已获上海证券交易所审核通过 符合发行条件 上市条件和信息披露要求 后续需中国证监会注册[1] - 本次发行募集资金总额不超过23亿元 扣除发行费用后净额全部用于四个项目[1] - 发行采用竞价方式 定价基准日为发行期首日 发行价格不低于基准日前20个交易日股票交易均价的80%[3] - 发行数量不超过2616.58万股 占发行前总股本的10% 最终数量将根据申购报价情况确定[3] 募集资金投向 - 车载及5G模组扩产项目总投资9.57亿元 拟投入募集资金9.57亿元[3] - AI算力模组及AI解决方案产业化项目总投资4.11亿元 拟投入募集资金4.11亿元[3] - 总部基地及研发中心升级项目总投资7.28亿元 拟投入募集资金5.31亿元[3] - 补充流动资金项目拟投入募集资金4亿元[3] - 项目总投资额24.97亿元 募集资金投入总额23亿元[3] 发行对象安排 - 发行对象为不超过35名符合监管规定的特定投资者 包括各类金融机构及合格投资者[4] - 证券投资基金管理公司等机构以其管理的多只产品认购时视为一个发行对象 信托公司仅能以自有资金认购[4] - 所有发行对象均以人民币现金方式按同一价格认购股票[4] - 发行对象认购的股票自发行结束之日起6个月内不得转让[4] 股权结构影响 - 控股股东钱鹏鹤直接持股17.19% 通过宁波移远投资合伙企业控制6.60%表决权 合计控制23.78%表决权[5] - 若按发行上限2616.58万股测算且实际控制人不参与认购 发行后总股本将增至2.88亿股 钱鹏鹤表决权比例降至21.62% 仍保持实际控制人地位[6] - 本次发行不会导致公司控制权发生变化[6] 中介机构信息 - 本次发行保荐机构为民生证券股份有限公司（现更名为国联民生证券股份有限公司）[6] - 保荐代表人为万全和杨华伟[6]

业务合作启动 - 青岛银行与国联民生证券于8月29日正式启动公募基金投顾业务 成为山东省首家推出该业务的地方法人银行 [1] - 合作旨在响应财富管理市场高质量发展需求 提供专业化 个性化及周期性陪伴式资产配置服务 [1] 市场趋势与战略意义 - 财富管理市场进入新发展阶段 客户需求从单一产品购买转向综合资产配置与长期投资陪伴 [3] - 双方通过专业投资和陪伴服务提升金融服务质效 形成优势互补 实现"1+1>2"联动效能 [3] - 此次合作是国联民生证券在青岛及山东地区的深化布局 其青岛分公司于今年3月作为集团战略支点成立 [13] 基金投顾业务优势 - 底层资产为持牌机构严选的一篮子公募基金 实现风险分散且持仓高度透明 投资者买入次日可查看持仓明细 [5] - 持牌机构根据市场变化动态调仓优化组合表现 高净值客户可获专属定制化组合方案 [5][6] - 通过费率优惠压降交易成本 实现投资者与机构收益双赢 [6] 青岛银行发展现状 - 上半年实现营收76.62亿元（同比增长7.50%） 归母净利润30.65亿元（同比增长16.05%） 增速均高于行业平均水平 [11] - 零售业务认可度提升 个人存款占比截至6月末达50.95% [11] - 基金投顾业务是服务升级的必然选择 践行客户至上理念的重要承诺 [11] 国联民生证券背景 - 无锡国资控股的现代金融服务企业 拥有财富管理 投行 资管等完善业务体系 净资本收益率和成本管理能力突出 [13] - 作为首批基金投顾试点资格七家券商之一 2020年4月起展业 探索独立投顾等新型业务模式 [13] - 累计管理规模超400亿元 服务客户超32万户 合作机构超30家 获多项行业荣誉 [13] 未来发展方向 - 双方将通过资源整合与协同运作 提供多层次多类型公募基金投资组合策略 [16] - 坚持"专业+服务"双轮驱动 打造客户信赖 行业认可的财富管理服务品牌 [16]

限售股上市类型 - 本次限售股上市流通类型为募集配套资金向特定对象发行限售股 [1] - 获准发行股份募集配套资金不超过20亿元 [1] - 新增股份共计208,550,573股 [2] 限售股登记与锁定期安排 - 限售股锁定期为6个月 自发行结束之日起计算 [2] - 发行对象包括深圳市康曼德资本管理有限公司等机构投资者 [2] - 所有股东均严格履行股份锁定承诺 无未履行承诺影响上市流通的情况 [2] 限售股上市流通详情 - 本次上市流通限售股总数208,550,573股 占公司总股本比例3.67% [2][3] - 上市流通日期为2025年9月10日 [2] - 流通后剩余限售股数量为0股 [2][3] 股本结构变动 - 有限售条件流通股减少208,550,573股至2,640,269,065股 [3] - 无限售条件流通股增加208,550,573股至3,040,323,741股 [3] - 股份总数保持不变 仍为5,680,592,806股 [3] 合规性确认 - 本次限售股上市流通符合《上市公司重大资产重组管理办法》等法律法规 [3] - 信息披露真实准确完整 [3] - 独立财务顾问对上市流通事项无异议 [3]

股票发行上市 - 公司非公开发行股份类型为股票上市 [2] - 股票认购方式为网下 [2] - 上市股数为208,550,573股 [2] - 上市流通总数208,550,573股 [2] - 上市流通日期为2025年9月10日 [2]

限售股解禁 - 公司限售股份约2.09亿股将于2025年9月10日解禁并上市流通 [1] - 解禁股份占公司总股本比例为3.67% [1] 业务结构 - 2025年1至6月份证券投资业务收入占比最高达42.05% [1] - 证券经纪业务收入占比29.79%位列第二 [1] - 投资银行业务收入占比13.56% [1] - 信用交易业务和资产管理业务收入占比分别为7.48%和7.34% [1] 市值情况 - 公司当前市值为651亿元 [1]

证券代码：601456 证券简称：国联民生 公告编号：2025-060 号 国联民生证券股份有限公司 发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易之 募集配套资金向特定对象发行股票 限售股上市流通公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 本次股票上市类型为非公开发行股份；股票认购方式为网下，上市股数为 208,550,573股。 本次股票上市流通总数为208,550,573股。 本次股票上市流通日期为2025 年 9 月 10 日。 一、本次限售股上市类型 国联民生证券股份有限公司（以下简称"公司"或"国联民生"）本次限售股 上市流通类型为募集配套资金向特定对象发行限售股，具体如下： （一）向特定对象发行股份注册情况 2024 年 12 月 27 日，公司收到中国证券监督管理委员会出具的《关于同意国 联证券股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金注册、核准国联证券股份 有限公司和民生证券股份有限公司变更主要股东、民生基金管理有限公司和民生 期货有限公司变更实际控制人等的批复》（证监许可〔2024〕 ...

华泰联合证券有限责任公司 关于国联民生证券股份有限公司发行股份购买资产 并募集配套资金暨关联交易之募集配套资金 向特定对象发行股票之限售股上市流通的核查意见 华泰联合证券有限责任公司（以下简称"独立财务顾问""华泰联合证券"） 作为国联民生证券股份有限公司（以下简称"国联民生"、"公司"或"上市公 司"）发行股份购买资产并募集配套资金项目的独立财务顾问，根据《上市公司 重大资产重组管理办法》《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》等有关法 律、法规和规范性文件的规定，对国联民生本次募集配套资金限售股（以下简称 "本次限售股"）上市流通情况进行了核查，具体情况如下： 一、 本次限售股上市类型 国联民生本次限售股上市流通类型为募集配套资金向特定对象发行限售股， 具体如下： （一）向特定对象发行股份注册情况 2024 年 12 月 27 日，国联民生收到中国证券监督管理委员会出具的《关于 同意国联证券股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金注册、核准国联证 券股份有限公司和民生证券股份有限公司变更主要股东、民生基金管理有限公司 和民生期货有限公司变更实际控制人等的批复》（证监许可〔2024〕1911 号）， 获准 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責， 對其準確性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何 部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 （股份代號：01456） （於中華人民共和國成立的股份有限公司） 海外監管公告 本公告乃根據《香港聯合交易所有限公司證券上市規則》第13.10B條作出。 如下公告已於上海證券交易所網站刊發，僅供參閱。 特此公告。 承董事會命 國聯民生證券股份有限公司 董事長 顧偉 中國江蘇省無錫市 2025年9月4日 本次股票上市流通日期为 2025 年 9 月 10 日。 截至本公告日期，本公司執行董事為葛小波先生；本公司非執行董事為顧偉先生、 周衛平先生、吳衛華先生、楊振興先生及劉海林先生；及本公司獨立非執行董事為 高偉先生、郭春明先生及徐慧敏女士。 证券代码：601456 证券简称：国联民生 公告编号：2025-060 号 国联民生证券股份有限公司 发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易之 募集配套资金向特定对象发行股票 限售股上市流通公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或 ...

业绩概览 - 2025H1归母净利润11.3亿元 同比激增1185.2% [1] - 营业收入40.1亿元 同比增长269.4% 扣除其他业务后营业收入39.9亿元 增长270.5% [1] - 总资产1854.0亿元 同比增长98.6% 归母净资产510.9亿元 增长179.7% 2025Q2环比分别增长6.2%和1.2% [1] - 经营杠杆3.0倍 下降1.6倍 [1] 业务结构 - 经纪业务收入9.0亿元 占比23% 下降3.2个百分点 [1] - 投行业务收入5.3亿元 占比13% 下降2.3个百分点 [1] - 资管业务收入3.6亿元 占比9% 下降19.9个百分点 [1] - 净利息收入0.3亿元 占比1% 上升8.9个百分点 [1] - 净投资收入21.0亿元 占比52% 上升17.5个百分点 [1] 盈利驱动 - 经纪业务同比增长223.8% 投行业务增长214.1% 资管业务增长14.4% 净利息收入增长130.1% 净投资收入增长455.6% [2] - 金融投资资产规模926.7亿元 同比增长89.1% 成为核心盈利驱动力 [2] - 净利息收入扭亏为盈 信用业务业绩反弹 [2] - 合并带来客户基础扩张和项目资源丰富 轻资本业务补强 [2] 业绩展望 - 预计2025-2027年归母净利润分别为21亿元、24亿元和27亿元 同比增速分别为419%、15%和15% [2] - 市净率分别为1.3倍、1.2倍和1.2倍 [2]