核心财务表现 - 2025年首九个月提取减值准备前的净经营收入按年上升6.3%至港币571.79亿元 [1] - 2025年首九个月净利息收入按年下降0.7%至港币433.00亿元，净息差按年收窄8个基点至1.54% [1] - 2025年首九个月净服务费及佣金收入按年上升22.1%至港币90.51亿元 [1] - 2025年第三季度提取减值准备前的净经营收入按季下降13.9% [2] 收入驱动因素 - 净服务费及佣金收入增长主要由于投资市场气氛回暖，证券经纪、保险、基金分销及管理佣金收入上升 [1] - 净交易性收入按年上升主要由于全球市场交易业务收入上升 [1] - 第三季度净利息收入按季上升1.6%，净息差按季扩阔1个基点至1.54%，主要由于港元利率回升及存款定价改善 [2] - 第三季度净服务费及佣金收入按季下降3.8%，主要由于贷款佣金收入下降 [2] 资产负债状况 - 截至2025年9月30日，集团资产总额达港币44,657.13亿元，较2024年末上升6.5% [2] - 客户存款总额为港币30,013.06亿元，较2024年末增长10.2%，支储存款占比上升6.6个百分点至53.0% [2] - 客户贷款总额较2024年末上升3.1%至港币17,290.39亿元 [2] - 减值贷款比率为0.96%，持续优于市场平均水平 [2] 业务运营亮点 - 公司通过加强存款定价和期档管理，优化存款结构，推动支储存款增长，以纾缓市场利率下降的影响 [1] - 公司把握客户财富管理需求殷切的机遇，强化理财产品和综合服务能力 [1] - 证券投资及其他债务工具较2024年末上升 [2] - 流动性覆盖比率、稳定资金净额比率和资本比率保持稳健 [2] 股东回报 - 董事会宣布将于2025年11月26日派发2025年度第三次中期股息，每股港币0.29元 [3]

收入和利润表现 - 2025年首九個月提取減值準備前的淨經營收入為571.79億港元，按年增長6.3%[4][5] - 2025年第三季度提取減值準備前的淨經營收入為171.57億港元，按季下降13.9%[4][5] - 2025年首九個月淨服務費及佣金收入為90.51億港元，按年上升22.1%[4][5] 成本和费用 - 2025年首九個月成本對收入比率為22.05%[6] 减值准备拨备 - 2025年首九個月減值準備淨撥備為51.23億港元，按年上升18.00億港元[6] - 2025年第三季度減值準備淨撥備為18.05億港元，按季下降2.49億港元[8] 净息差与贷款质量 - 2025年第三季度淨息差為1.54%，按季擴闊1個基點[4][7] - 截至2025年9月30日減值貸款比率為0.96%[4][9] 客户存贷款总额 - 截至2025年9月30日客戶存款總額為30,013.06億港元，較2024年末增長10.2%[4][9] - 截至2025年9月30日客戶貸款總額為17,290.39億港元，較2024年末增長3.1%[4][9] 业务亮点与市场地位 - 按主板上市項目集資金額統計，新股上市主收款行業務保持市場第一[12] - 人民幣跨境支付系統間參行數量市場領先[12] - 保持港澳地區銀團貸款市場安排行首位[12] - 中銀香港正式成為倫敦清算所ForexClear清算會員，為首家在香港註冊的中資機構會員[13] 产品与服务创新 - 協助一家韓國政策性銀行發行其首筆以港元計價的公募債券[12] - 成功協助離岸市場參與者發行全球首筆上海自貿區離岸債券[13] - 大灣區「開戶易」見證服務的地區擴大至所有內地大灣區城市[11] - 推出全新大灣區「置業易」人民幣按揭貸款及物業抵押貸款方案[11] 市场交易量 - 2025年首九個月股票交易量較去年同期顯著提升[11] 股东回报 - 2025年度第三次中期股息為每股港幣0.29元[15]

股息信息 - 2025年度第三次中期股息为每股0.29 HKD[1] - 除净日为2025年11月12日[1] - 股息派发日为2025年11月26日[1] 时间安排 - 符合获取股息分派递交换股文件最后时限为2025年11月13日16:30[1] - 暂停办理股份过户登记手续日期为2025年11月14日至20日[1] - 记录日期为2025年11月20日[1] 其他信息 - 公司为中銀香港（控股）有限公司，股份代号02388，多柜台股份代号82388 RMB[1] - 股份过户登记处为香港中央证券登记有限公司[1] - 公司董事会由葛海蛟、张辉、孙煜等组成[3] - 财政年末为2025年12月31日，宣派股息报告期末为2025年9月30日[1]

南向资金近期持股变动 - 10月27日南向资金增持中银香港384.95万股，持股变动幅度为1.09% [1][2] - 近5个交易日中有3天获得增持，累计净增持487.65万股 [1] - 近20个交易日中有12天遭遇减持，累计净减持408.21万股 [1] 当前持股状况 - 截至目前南向资金持有中银香港3.56亿股，占公司已发行普通股的3.36% [1][2] 公司业务概况 - 中银香港是香港三家发钞银行之一，亦是香港唯一的人民币业务清算行 [2] - 公司在人民币业务方面具有优势，人民币服务成为客户的当然选择 [2] - 公司在香港拥有最庞大的分行网络及多元化服务渠道，包括网上银行和手机银行等电子渠道 [2] - 公司与母行中国银行紧密联动，为跨国公司、跨境客户及内地“走出去”企业提供全方位跨境服务 [2]

银华心怡灵活配置混合型基金三季度持仓变动 - 基金近1年净值增长率为23.93% [1] - 前十大重仓股新增汇丰控股（持有268.0万股，持仓市值2.68亿元）、渣打集团（持有181.43万股，持仓市值2.48亿元）、中银香港（持有741.3万股，持仓市值2.47亿元）、泸州老窖（持有147.02万股，持仓市值1.94亿元）、中通快递-W（持有137.49万股，持仓市值1.85亿元）、五粮液（持有149.07万股，持仓市值1.81亿元）、申洲国际（持有314.77万股，持仓市值1.77亿元） [1] - 对中国移动增仓22.35万股，增仓幅度6.04%，持有392.25万股，持仓市值3.03亿元，为该基金第一大重仓股 [1] - 对中国联通增仓幅度3.29%，持有2137.0万股，持仓市值1.73亿元 [1] - 对分众传媒减仓幅度-34.09%，持有2112.57万股，持仓市值1.7亿元 [1] - 中芯国际、小米集团-W、宁德时代、腾讯控股、汇川技术、中海油田服务、科达利退出前十大重仓股 [1] 相关ETF市场表现 - 食品饮料ETF（515170）近五日下跌1.36%，市盈率20.21倍，最新份额118.5亿份，减少1350.0万份，主力资金净流出4777.5万元，估值分位18.72% [3] - 游戏ETF（159869）近五日上涨0.97%，市盈率42.23倍，最新份额76.4亿份，增加3300.0万份，主力资金净流出4784.6万元，估值分位61.06% [3] - 科创半导体ETF（588170）近五日上涨6.07%，最新份额27.9亿份，增加4000.0万份，主力资金净流入5381.6万元 [3] - 云计算50ETF（516630）近五日上涨8.67%，市盈率119.15倍，最新份额3.5亿份，主力资金净流入846.3万元，估值分位90.34% [4]

基金业绩与持仓概况 - 鹏华基金旗下张羽翔管理的鹏华港股通中证香港银行投资指数基金(LOF)公布三季报，该基金近1年净值增长率为34.47% [1] - 汇丰控股为该基金第一大重仓股，持仓占比为16.27% [1] 前十大重仓股持仓变动 - 基金对前十大重仓股均进行了减持操作，减持比例高度一致 [1] - 汇丰控股遭减持3.64%，持有1140.96万股，持仓市值为11.4亿元 [1] - 建设银行遭减持3.64%，持有14387.9万股，持仓市值为9.83亿元 [1] - 工商银行遭减持3.64%，持有15521.3万股，持仓市值为8.13亿元 [1] - 中国银行遭减持3.64%，持有14954.1万股，持仓市值为5.82亿元 [1] - 渣打集团遭减持3.64%，持有419.18万股，持仓市值为5.73亿元 [1] - 农业银行遭减持3.64%，持有9653.7万股，持仓市值为4.63亿元 [1] - 中银香港遭减持3.64%，持有1328.15万股，持仓市值为4.43亿元 [1] - 招商银行遭减持3.63%，持有1035.5万股，持仓市值为4.42亿元 [1] - 交通银行遭减持3.64%，持有5498.0万股，持仓市值为3.28亿元 [1] - 恒生银行遭减持3.64%，持有236.46万股，持仓市值为2.56亿元 [1]

债券发行核心信息 - 印度尼西亚政府首次发行离岸人民币债券（点心债），规模为人民币60亿元，包括5年期35亿元和10年期25亿元 [1] - 债券定价利率分别为2.5%及2.9%，簿记定价峰值订单规模达人民币220亿元，订单倍数高达3.67倍 [1] - 这是东南亚主权机构首次发行以离岸人民币计价的长期限公募点心债 [1] 发行安排与市场反应 - 本次债券发行由中银香港担任结算交割行、联席牵头经办人及联席账簿管理人 [1] - 债券通过香港金融管理局债务工具中央结算系统，并连同欧洲结算系统及卢森堡结算系统进行结算 [1] - 债券在国际投资者以及印尼本地投资者中取得热烈反响，体现市场对印度尼西亚经济前景的信心 [1] 战略意义与行业影响 - 印度尼西亚为东盟始创成员国，人口、经济和领土规模最大，GDP总量位居东南亚国家首位 [1] - 点心债发行是印度尼西亚政府拓宽多元化融资渠道的重要举措 [1] - 此次发行有助于深化中国与印度尼西亚的经济往来，从贸易合作拓展到资本市场和货币市场合作 [1]

债券发行核心信息 - 哈萨克斯坦国家石油天然气公司首次发行5年期离岸人民币债券，规模为人民币12.5亿元，最终定价3.15%，票息2.95% [1] - 簿记建档峰值订单规模达人民币37.8亿元，订单倍数高达3.02倍，显示投资者认购踊跃 [1] - 该债券是发行人首笔在债务工具中央结算系统清算的债券 [1] 参与机构与市场意义 - 中银香港担任联席全球协调人、联席账簿管理人、联席牵头经办人、信托人和付款代理 [1] - 此次发行协助发行人建立了离岸人民币的中期票据计划 [1] - 债券发行进一步增强香港作为亚洲领先债券发行中心的竞争力 [1] 市场趋势与前景 - “点心债”作为离岸人民币融资工具获得本地及国际投资者的高度认可及踊跃参与 [1] - “点心债”市场正迎来崭新的发展机遇，吸引力提升 [1] - 本次发行有望吸引更多国际企业参与离岸人民币债券市场 [1]

活动概况 - 中共滨州市委统战部主办，中国银行旗下中银香港、中银国际及山东省分行、滨州分行共同参与举办“滨州企业全球化布局新机遇”专题讲座 [1] - 活动旨在助力滨州企业对接香港及国际资本、优化全球竞争格局 [1] - 滨州市直有关部门、重点企业及金融机构代表参加活动 [1] 核心金融服务方案 - 推出“中银香港·护航出海”综合金融服务方案，覆盖跨境结算、融资支持及风险对冲等全链条保障 [2] - 详解“开启全球商机·畅达跨境之路”贸易产品，针对企业进出口场景提供高效结算工具 [2] - 介绍现金管理配套服务，通过全球化资金归集和流动性管理提升跨境资金使用效率 [2] - 围绕“滨企上市·中银同行”主题，解读赴港上市政策要点并提供专属金融服务 [2] 中国银行滨州分行具体业务成果 - 支持魏桥集团印尼氧化铝项目建设，并为创新集团等本地重点走出去企业境外融资提供全方位金融服务方案 [3] - 落地滨州市首笔境外融资项下CCS保值交易，金额达4229万美元 [3] - 2025年以来新增汇率避险首办户22户，贸易外汇收支便利化企业扩容80家 [3] - 贸易外汇收支便利化业务量超过6亿美元 [3] 后续计划 - 中国银行山东省分行将以此次讲座为契机，持续深化与本地企业的合作 [3] - 依托全球化服务网络与专业能力，为企业拓展国际市场、实现高质量发展提供更优质精准的金融支持 [3]

南向资金持股变动 - 10月22日南向资金减持中银香港166.75万股，持股变动幅度为-0.48% [1] - 近5个交易日中有4天为减持，累计净减持342.7万股 [1] - 近20个交易日中有13天为减持，累计净减持1145.46万股 [1] 当前持股状况 - 截至目前南向资金持有中银香港3.48亿股，占公司已发行普通股的3.28% [1] - 10月16日持股出现增持，单日增持149.85万股，变动幅度为0.43% [2] 公司业务概况 - 公司是香港三家发钞银行之一，亦是香港唯一的人民币业务清算行 [2] - 公司在各主要业务市场位居前列，人民币服务凭借优势成为客户当然选择 [2] - 公司透过香港最庞大的分行网络及多元化服务渠道为个人、企业和机构提供全面金融服务 [2] - 公司与母行中国银行紧密联动，为跨国公司和跨境客户提供全方位跨境服务 [2]