会议安排 - 公司定于2025年8月25日举行董事会会议[3] - 董事会会议将考虑及通过截至2025年6月30日止六个月中期业绩以供发布[3] 公告信息 - 公告日期为2025年8月13日[4] - 公告时董事会含3名执行董事、3名非执行董事和3名独立非执行董事[4]

股本与股份情况 - 截至2025年7月底，公司法定/注册股本总额为10万美元，法定/注册股份数目为100亿股，每股面值0.00001美元，较上月无变化[1] - 截至2025年7月底，公司已发行股份（不包括库存股份）数目为2.76342331亿股，库存股份数目为0，已发行股份总数为2.76342331亿股，较上月无变化[2] 证券相关 - 公司本月证券发行或库存股份出售或转让已获董事会正式授权批准，且遵照相关规定进行[5]

港股生物科技板块资本化热潮 - 5月下旬恒瑞医药、觅瑞、派格生物三家药企密集登陆港股 恒瑞医药"A+H"总市值突破3600亿元成为行业标杆 [1][2] - 包括英矽智能、科望医药、瑞博生物、东方妍美、德镁医药、安序源科技等多家企业正在推进港股IPO 真实生物已二次递表 [2] - 百利天恒、迈威生物等A股药企计划赴港二次上市 药明康德、复星医药、君实生物已构建"A+H"双融资平台 [2] 政策与资本双轮驱动 - 港交所2018年修订《上市规则》第18A章允许未盈利生物科技企业上市 2024年10月将推百亿市值A股公司赴港快速通道 2025年5月推出"科企专线"支持保密提交申请 [3] - A股IPO审核收紧融资周期拉长 美股市场地缘政治不确定性加剧 港股凭借国际化程度和资本流动自由成为确定性最强的融资出口 [3] 全球化战略升级 - 港股医疗健康板块2025年一季度外资持股比例达34% 显著高于A股同行业水平 为药企提供国际资本枢纽 [4] - 港股上市助力企业建立国际资本市场认知 君实生物PD-1抗体海外授权创纪录交易受益于港股上市建立的国际信誉 [4] - 形成"国际资本注入→加速研发与全球布局→提升市场竞争力→强化资本吸引力"的良性循环 [4] 产业资本化深层意义 - 港交所从"18A章"到"科企专线"持续七年政策迭代 匹配产业从跟跑到并跑的资本需求 [5] - 赴港上市不仅是融资渠道拓展 更是中国创新药企配置全球资源、参与国际竞争的战略支点 [5]

港股市场动态 - 上周（5月19日至5月25日）共有9家公司递表 1家公司通过聆讯 5家招股 3家上市 [1] 递表公司概况 富卫集团 - 泛亚洲人寿保险公司 业务覆盖香港、澳门、泰国等多地 2024年净利润1000万美元 同比扭亏为盈 [2] - 2022-2024年净保险及投资业绩分别为4.93亿美元、4700万美元、9.11亿美元 [2] 快驴科技 - 中国内地短距离绿色出行科技综合服务商 2024年市场份额2.2% [3] - 2022-2024年收入分别为13.11亿元、12.23亿元、16.31亿元人民币 [3] 聚水潭集团 - 中国最大电商SaaS ERP提供商 2022年市场份额20.7% [4] - 2022-2024年收入分别为5.23亿元、6.97亿元、9.10亿元人民币 [4] 三一重工 - 全球第三、中国第一的工程机械制造商 2024年海外收入占比62.3% [4] - 2022-2024年收入分别为808.39亿元、740.19亿元、783.83亿元人民币 [5] 乐自天成 - 中国第二大多品类IP玩具公司 2024年收入6.30亿元人民币 [6] - 2022-2024年亏损分别为170.8万元、7193.4万元、1.22亿元人民币 [6] 福瑞泰克 - 中国L0-L2级驾驶辅助解决方案第三方供应商第二名 市场份额7.2% [6] - 2022-2024年收入分别为3.28亿、9.08亿和12.83亿元人民币 [7] 华曦达 - 全球第八大、中国第三大AI Home解决方案供应商 [7] - 2022-2024年收益分别为25.29亿元、23.67亿元和25.41亿元人民币 [7] 科望医药 - 临床阶段生物制药公司 4款重要产品处于临床开发阶段 [8] - 2023-2024年亏损净额分别为8.535亿元及8800万元人民币 [8] 安联国际 - 香港保安服务供货商 2024年净利润1740.5万港元 [9] - 2023-2024年营业收入分别为1.14亿港元和1.39亿港元 [9] 通过聆讯公司 海天味业 - 中国调味品市场龙头企业 2024年市场份额4.8% [10] - 2022-2024年收入分别为256.1亿元、245.59亿元、269亿元人民币 [10] 招股公司情况 恒瑞医药 - 香港IPO公开发售获约455倍认购 发行价44.05港元/股 [11] MIRXES-B - 香港公开发售获25.51倍认购 全球发售净筹约8.8亿港元 [12] 吉宏股份 - 拟全球发售6791万股 发售价7.48-10.68港元/股 [13] 派格生物医药-B - 拟全球发售1928.35万股 发售价15.60港元/股 [14] 手回集团 - 拟全球发售2435.84万股 发售价6.48-8.08港元/股 [15] 新上市公司表现 宁德时代 - 上市首日收盘报306.20港元/股 涨幅16.43% [16] MIRXES-B - 上市首日收盘报30港元/股 涨幅28.76% 市值82.9亿港元 [17] 恒瑞医药 - 上市首日收盘报55.15港元/股 涨幅25.20% [18]

港股医药股上市表现 - 恒瑞医药上市首日股价一度飙升逾37% [2] - MIRXES首日股价一度涨逾37% 收盘仍大涨逾30% 总市值超80亿港元 [2] - MIRXES全球发售4662万股 每股23.30港元 净筹资8.805亿港元 [2] MIRXES认购情况 - 香港公开发售获认购25.51倍 国际发售获认购0.98倍 [2] - 香港公开发售最终发售股份587.37万股 占全球发售12.60% [3] - 引入两名基石投资者：北京浔瑞和复星国际旗下Evergreen Gate [3] MIRXES业务概况 - 公司成立于2014年 总部位于新加坡 专注miRNA技术 [3] - 核心产品GASTROClear™为全球首款获批胃癌筛查分子诊断IVD产品 [4] - 拥有1种核心产品+2种商业化产品+6种临床前候选产品 [3] 核心产品技术突破 - GASTROClear™含12种miRNA生物标志物 2019年获新加坡HSA认证 [4] - 2023年获美国FDA突破性医疗器械称号 为行业首家 [4] 财务数据 - 2022-2024年收入分别为1775.90万/2418.50万/2028.27万美元 [4] - 同期毛利为932.64万/1358.20万/888.70万美元 [4] - 年内亏损逐年扩大：5620.27万/6956.93万/9221.47万美元 [4] 募资用途 - 资金将用于核心产品研发/监管备案/生产商业化 [5] - 支持其他研发项目及加强"端到端"能力 [5] - 补充营运资金及一般公司用途 [5]

上市情况 - 觅瑞集团在香港交易所主板上市 股票代码MIRXES-B 02629 中金公司和建银国际担任联席保荐人 [1] - 每股发行价23 3港元 共发行4662万股 每手100股 募资净额约8 81亿港元 [1] - 首日午市休盘股价上涨27 90%至29 80港元 市值达82 35亿港元 [1] 发展战略 - 计划在香港上市后申请新加坡证券交易所主板双重上市 以更好覆盖中国内地和东南亚市场 [1] - 商业化方向聚焦东南亚和中国两大市场 香港上市便于接触中国内地投资人 新加坡上市利于覆盖东南亚市场 [1] - 目前处于商业化初期阶段 成本逐步下降 采用自动化生产方式有效控制成本 [2] 产品与技术 - 核心产品GASTROClear是全球首款也是唯一获批用于胃癌筛查的分子诊断IVD产品 [2] - 公司专注于微小核糖核酸miRNA技术领域 [2] - 筛查检测在新加坡和东南亚已纳入商保与医保项目 中国市场正在审批过程中 [2] 行业特点 - 生物科技行业特殊性在于需要持续临床研发投入 否则难以长远发展 [1] - 生物医药企业从建立到盈利通常需要15-16年 公司目前处于第11年发展阶段 [1] - 公司预计将比大部分同业企业更早实现盈利 [1]

新股暗盘表现 - 恒瑞医药暗盘涨幅达32 24% MIRXES-B涨幅达34 76% [1][2] - 恒瑞医药申购倍数达409倍 MIRXES-B仅25倍 [6] 恒瑞医药核心数据 - 2024年研发投入占总收入29 4% 累计现金分红80 29亿元为A股募资额的16 8倍 [3] - 拥有19款已上市新分子实体创新药 90+款临床阶段在研药物 [4] - 2024年总收入280亿元 2014-2024年CAGR达14% 创新药收入占比从2022年38 1%提升至2024年46 3% [4] MIRXES-B业务特征 - 专注miRNA技术 为全球少数获癌症筛查IVD监管批准的企业 唯一拥有胃癌筛查IVD批准 [4] - 2022-2024年亏损持续扩大 从0 56亿美元增至0 92亿美元 [5] 港股新股市场热度 - 宁德时代上市后股价较发行价263港元上涨超25%至329 8港元 [7] - 2024年已上市23家港股公司中仅6家首日破发 映恩生物涨幅达116% 蜜雪集团涨43% [8][9]

港交所上市活动概览 - 上周（5月12日至5月18日）共有2家公司递表、3家通过聆讯、4家公司招股、1家公司上市 [1] 递表公司 - 东方妍美（成都）生物技术股份有限公司于5月12日递表港交所 建银国际担任独家保荐人 公司主要从事再生医学医疗器械及特医食品研发、生产及商业化 拥有13款主要再生医学材料注射剂候选产品 其中两款已进入注册审评阶段 2023年营业收入为人民币1288.2亿元 2024年营业收入为人民币1452.0亿元 2023年净亏损人民币6350.1万元 2024年净亏损人民币6938.3万元 [2] - 诺比侃人工智能科技（成都）股份有限公司于5月14日递表港交所 中金公司担任独家保荐人 公司专注于人工智能技术和数字孪生等先进技术在AI+交通、AI+能源及AI+城市治理等领域的产业化应用 提供基于AI行业模型的软硬一体化解决方案 自主研发NBK-INTARI人工智能平台 2023年为中国轨道交通行业第七大AI+检测监测解决方案提供商 2022年收入约为人民币2.53亿元 2023年收入约为人民币3.64亿元 2024年收入约为人民币4.03亿元 2022年年内利润为人民币6316.1万元 2023年年内利润为人民币8856.6万元 2024年年内利润为人民币1.15亿元 [3] 通过聆讯公司 - Mirxes Holding Company Limited（觅瑞集团）于5月12日通过港交所主板上市聆讯 中金公司、建银国际担任联席保荐人 公司是一家总部位于新加坡的微小核糖核酸(miRNA)技术公司 致力于疾病筛查诊断解决方案在亚洲关键市场（包括新加坡及中国）的推广 拥有一种核心产品GASTROClearTM、两种其他商业化产品LUNGClearTM及FortitudeTM及六种处于临床前阶段的候选产品 是全球首家且唯一一家获得分子胃癌筛查IVD产品监管批准的公司 2022年收益约为1775.90万美元 2023年收益约为2418.50万美元 2024年收益约为2028.27万美元 2022年毛利约为932.64万美元 2023年毛利约为1358.2万美元 2024年毛利约为888.7万美元 [4][5] - 手回集团有限公司于5月15日通过港交所主板上市聆讯 华泰国际、中金公司担任联席保荐人 公司是一家中国人身险中介服务提供商 核心业务为通过数字化平台促成保险交易 收入主要来自保险公司支付的佣金 按2023年长期人身险的总保费计算为中国第二大线上保险中介服务机构 占据7.3%的市场份额 按2023年长期人身险的首年保费计算同样为中国第二大线上保险中介服务机构 2022年营收为8.06亿元 2023年营收为16.34亿元 2024年营收为13.87亿元 2022年经调整后净利润为0.75亿元 2023年经调整后净利润为2.53亿元 2024年经调整后净利润为2.42亿元 [6][7] - MetaLight Inc.（元光科技）于5月16日通过港交所主板上市聆讯 中金公司担任独家保荐人 公司是中国公交领域领先的时序数据智能服务提供商 运营车来了移动APP 提供实时公交车到达信息 截至2024年12月31日为中国城市覆盖率最大的实时公交信息平台 覆盖274个城市 累计用户数约为2.98亿名 2022年营收1.35亿元 2023年营收1.75亿元 2024年营收2.06亿元 2022年年内亏损2003.7万元 2023年年内亏损2032.8万元 2024年年内亏损2613.8万元 [8] 招股公司 - 绿茶集团(06831 HK)于5月8日至5月13日招股 拟发售1.68亿股 香港发售占10% 国际发售占90% 另有15%超额配股权 每股发售价7.19港元 每手400股 已于5月16日在港交所挂牌交易 [9] - 宁德时代(03750 HK)于5月12日至15日招股 拟全球发售约1.18亿股H股 香港发售884.21万股 国际发售约1.09亿股 发售价定为263.00港元/股 融资认购倍数近120倍 预计将于5月20日在港交所挂牌交易 [10] - 恒瑞医药(01276 HK)于5月15日至5月20日招股 拟全球发售2.245亿股H股 香港发售占5.5% 国际发售占94.5% 发售价范围每股41.45港元至44.05港元 每手200股H股 预计将于2025年5月23日在联交所买卖 [11] - Mirxes Holding Company Limited(02629 HK)于5月15日至5月20日招股 拟全球发售4662万股 香港发售占10% 国际发售占90% 发售价为每股23.30港元 每手100股 预期将于2025年5月23日在联交所买卖 [12] 上市表现 - 绿茶集团于5月16日登陆港交所 开盘价7.19港元/股 当日报收6.29港元/股 下跌12.52% 收盘总市值约42.36亿港元 [13][14]

全球发售计划 - 公司拟全球发售4662万股股份 其中香港发售466.2万股 国际发售4195.8万股[1] - 招股日期为5月15日至5月20日 最高发售价23.3港元 每手100股 入场费约2353.49港元[1] - 预计募资总额10.86亿港元 净额8.81亿港元 计划2025年5月23日在主板上市[1] 资金用途分配 - 募资将用于核心产品GASTROClearTM的研发 监管备案以及生产及商业化[1] - 部分资金用于正在进行及计划中的管线产品研发[1] - 部分用于加强整合端到端能力以把握价值链商业潜力 剩余作为营运资金[1] 财务表现 - 2022至2024年度净利润持续亏损 分别为-5664.16万美元 -6922.5万美元 -9232.7万美元[2] - 净利润同比变动幅度分别为-1738.36% -22.22% -33.37%[2] 战略合作与业务定位 - 引入北京浔瑞企业管理合伙企业和Evergreen Gate Limited作为基石投资者 认购下限约1928.7万股[1] - 公司为总部位于新加坡的miRNA技术企业 专注于疾病筛查诊断解决方案在新加坡及中国等亚洲市场[1] - 联席保荐人为中国国际金融香港证券有限公司和建银国际金融有限公司[1]