交易信息 - 财通证券为湘财股份本次交易的独立财务顾问[2] - 本次交易指湘财股份换股吸收合并上海大智慧股份并募集配套资金暨关联交易[2] 资产计算规则 - 12个月内连续对同一或相关资产买卖以累计数计算数额[2] - 已披露重大资产重组报告书的资产交易无需累计计算[2] - 交易标的属同一方所有或控制可认定为同一或相关资产[2] 资产情况 - 截至核查意见签署日，湘财股份本次交易前12个月内无需纳入累计计算的资产买卖情况[2]

交易情况 - 财通证券是湘财股份换股吸收合并大智慧并募集配套资金暨关联交易的独立财务顾问[1] - 交易完成后，大智慧将终止上市并注销法人资格[1] 控制权相关 - 交易前36个月内，湘财股份控股股东、实际控制人未变更[1] - 本次交易不会导致湘财股份控制权发生变更[1] 重组性质 - 本次交易不构成重组上市情形[1]

交易相关 - 本次交易构成重大资产重组及关联交易[2][3] - 已编制交易报告书草案及摘要[5] - 交易履行法定程序完备、合规，文件有效[6] - 聘请事务所出具报告获认可[12] 公司规划 - 制定措施填补即期回报，相关人员出具承诺[14] - 未来三年股东分红回报规划符合规定[16] 授权事项 - 提请股东会授权董事会办理交易事宜[15]

市场扩张和并购 - 公司拟换股吸收合并大智慧并募集配套资金[1] 新策略 - 公司制定严格有效的保密制度[1] - 公司控制内幕信息知情人范围[1] - 公司及时登记内幕信息知情人并制作交易进程备忘录[2] - 公司与中介机构签署《保密协议》或约定保密条款[2] - 公司督促、提示内幕信息知情人遵守保密制度[2] - 公司采取措施防止保密信息泄露[2] 其他 - 内幕信息知情人无利用内幕信息交易情形[2] - 说明由湘财股份有限公司董事会发布[1][4] - 发布时间为2025年9月25日[4]

未来展望 - 未来三年为2025 - 2027年[1] 分红政策 - 最近三年现金累计分配利润不少于年均可分配利润30%[4] - 成熟期无重大支出，现金分红比例最低80%[4] - 成熟期有重大支出，现金分红比例最低40%[4] - 成长期有重大支出，现金分红比例最低20%[4] 分红流程 - 利润分配预案由董事会提出，经表决提交股东会审议[5][6] - 年度股东会审议的下一年中期分红上限不超净利润[6] - 审计委员会监督，审议利润分配政策需过半成员通过[6] 特殊情况 - 盈利但未分红或比例低，管理层需说明并披露[7] 派发时间 - 股东会决议或董事会制定方案后，2个月内完成派发[7]

业绩数据 - 2024年大智慧资产总额194,003.68万元、营收77,085.34万元、资产净额143,324.91万元[2] - 2024年湘财股份资产总额3,855,988.77万元、营收219,210.27万元、资产净额1,182,314.56万元[2] 交易情况 - 湘财股份拟换股吸收合并大智慧并募资，交易金额预计1,712,515.45万元[1][2] - 交易构成重大资产重组和关联交易[2][4] - 吸收合并后大智慧实控人及其一致行动人预计持湘财股份超5%股份[3]

市场扩张和并购 - 公司拟换股吸收合并大智慧并募集配套资金[3] 其他新策略 - 聘请财通证券为独立财务顾问及估值机构[4] - 聘请律所、会计师事务所等专业机构开展相关工作[4] - 委托法律顾问聘请境外律所核查大智慧境外子公司[4] 其他 - 说明发布时间为2025年9月25日[6]

市场扩张和并购 - 公司拟换股吸收合并大智慧并募集配套资金[2] 事件进展 - 2025年3月17日公司股票停牌，预计不超10个交易日[2] - 2025年3月28日审议通过交易预案并签吸收合并协议[3] - 2025年3月29日发布复牌公告，3月31日起复牌[3] - 2025年9月25日审议通过交易方案等议案[4] 合规声明 - 公司已履行现阶段必需法定程序，程序完整合法有效[4] - 公司董事会及董事保证现阶段提交法律文件合法有效[5]

市场扩张和并购 - 湘财股份拟换股吸收合并大智慧并募集配套资金[3] 其他信息 - 湘财股份股票自2025年3月17日起停牌[3] - 2月14日至3月14日收盘价从6.98元/股降至6.89元/股，涨跌幅-1.29%[3] - 剔除多因素影响后，停牌前20日累计涨跌幅未超20%，无异常波动[3]

市场扩张和并购 - 公司拟换股吸收合并大智慧并募集配套资金[2] 合规情况 - 本次交易符合《重组管理办法》第十一条、第四十四条相关规定[2][5] 财务与治理 - 公司最近一年财务会计报告被出具无保留意见审计报告[3] - 公司及现任董事、高管无涉嫌犯罪或违法违规被立案情形[4] 交易优势 - 本次交易有利于增强持续经营能力、保持独立性和健全法人治理结构[2][5] - 交易购买资产权属清晰可办转移手续，定价公允不损害股东权益[2][5]