董事补选 - 公司需在董事提出辞任60日内完成补选[6] 职务解除 - 股东会审议解除董事职务提案需出席股东所持表决权过半数通过[7] - 董事会审议解除高级管理人员职务提案需出席董事所持表决权过半数通过[7] 信息申报 - 董事、高级管理人员应在离职后2个交易日内委托公司申报个人信息[9] 股份转让 - 董事、高级管理人员离职后6个月内不得转让所持公司股份[13] - 任期届满前离职的董事、高级管理人员每年减持股份不得超所持总数25%[13] - 所持股份不超1000股的董事、高级管理人员可一次全部转让[13] 监督与生效 - 离职董事、高级管理人员持股变动情况由董事会秘书监督[18] - 本制度自公司董事会审议通过之日起生效并实施[21]

担保原则 - 公司对外担保需遵循合法、审慎、互利、安全原则，控制担保风险[2] 担保要求 - 为控股股东等提供担保应要求对方提供反担保[5] 决议规则 - 董事会对外担保决议需全体董事过半数且出席会议董事三分之二以上通过[7] - 股东会普通决议需出席股东表决权过半数通过，特别决议需三分之二以上通过[7] 审议标准 - 对外担保总额超最近一期经审计净资产50%后、超最近一期经审计总资产30%后提供的担保须经股东会审议通过[7] - 单笔担保额超最近一期经审计净资产10%的担保须经股东会审议通过[8] - 按担保金额连续十二个月内累计计算，超公司最近一期经审计总资产30%的担保，需经出席会议股东所持表决权三分之二以上通过[8] 额度管理 - 可对资产负债率70%以上及低于70%的两类子公司分别预计未来12个月新增担保总额度并提交股东会审议，任一时点担保余额不得超额度[10] - 向合营或联营企业提供担保可对未来12个月拟提供担保对象及对应新增担保额度预计并提交股东会审议，任一时点担保余额不得超额度[10] - 合营或联营企业担保额度调剂时，获调剂方单笔调剂金额不超公司最近一期经审计净资产10%[10] - 调剂发生时，资产负债率超70%的担保对象仅能从资产负债率超70%的担保对象处获担保额度[10] 担保管理 - 妥善管理担保合同及相关原始资料，保证存档完整准确有效，注意担保时效期限[15] - 指派专人关注被担保人情况，分析其财务及偿债能力，重大事项及时报告董事会[15] - 督促被担保人在债务到期后履行偿债义务，未履行时及时应对[15] 信息披露 - 按规定履行对外担保信息披露义务，相关人员及时报告并提供资料[17] - 担保信息未公开前应控制知情范围，知悉人员负有保密义务[17] - 办理贷款担保业务时需向银行提交章程、决议原件、指定报刊等材料[17] - 董事会决定担保前应分析利益风险并详尽披露，记录会议表决情况，决议应公告[17] - 董事会或股东会批准的对外担保需在指定报刊披露相关内容[18] 违规处理 - 公司违反担保制度，董事会视情况处分有过错责任人[20] 生效范围 - 本办法自公司股东会审议通过之日起生效，适用于公司及下属公司[23]

江苏三房巷聚材股份有限公司 董事会提名委员会实施细则 第一章 总则 第一条、为规范江苏三房巷聚材股份有限公司（以下简称"公司"）领导人员的产生， 优化董事会组成，完善公司治理结构，根据《中华人民共和国公司法》《上市公司治理 准则》《上市公司独立董事管理办法》《江苏三房巷聚材股份有限公司章程》（以下简 称"《公司章程》"）及其他有关规定，公司特设立董事会提名委员会，并制定本实施细 则。 第二条、董事会提名委员会是董事会按照股东会决议设立的专门工作机构，主要负 责对公司董事和高级管理人员的人选、选择标准和程序进行选择并提出建议。 第二章 人员组成 第三条、提名委员会成员由三名董事组成，其中独立董事二名。 第四条、提名委员会委员由董事长、二分之一以上独立董事或者全体董事的三分之 一提名，并由董事会选举产生。 第五条、提名委员会设主任委员（召集人）一名，由独立董事委员担任，负责主持 委员会工作；主任委员在委员内选举，并报请董事会批准产生。 第六条、提名委员会任期与董事会任期一致，委员任期届满，连选可以连任。期间 如有委员不再担任公司董事职务，自动失去委员资格，并由委员会根据上述第三至第五 条规定补足委员人数。 第三章 ...

财务表现 - 2025年上半年营业收入100.8亿元，同比下降13.97% [1] - 归属于上市公司股东的净亏损2.71亿元，较上年同期净亏损1.42亿元扩大90.8% [1] 经营状况 - 公司连续两个报告期出现净亏损，亏损额同比显著增加 [1] - 营业收入呈现双位数下滑态势 [1]

板块整体表现 - 化学纤维板块单日上涨2.11%，显著跑赢上证指数（下跌0.39%）和深证成指（上涨0.26%）[1] - 板块内10只个股全部实现上涨，涨幅区间为1.50%至10.01%[1] 个股表现亮点 - 海阳科技以10.01%涨幅领涨板块，收盘价35.94元，成交8.41万手，成交额2.93亿元[1] - 苏州龙杰涨幅7.51%位列第二，成交36.26万手，成交额5.97亿元[1] - 新凤鸣上涨4.58%，成交24.97万手，成交额3.81亿元[1] - 华峰化学上涨3.91%，成交量61.22万手为板块最高，成交额5.00亿元[1] 资金流向特征 - 游资资金净流入2362.52万元，显示短期资金活跃度较高[3] - 主力资金净流出711.76万元，散户资金净流出1650.76万元[3] - 资金流向呈现游资主导、主力和散户净流出的分化格局[3]

报告行业投资评级 - 对二甲苯：趋势偏强，正套 [2][7] - PTA：正套，单边价格偏强 [2][8] - MEG：趋势偏强，9 - 1正套 [2][8] 报告的核心观点 - 短期PX供需偏紧，旺季聚酯需求逐步修复，原料端涨价能力强，转为正反馈格局，应回调多，关注11 - 1正套头寸 [7] - PTA单边价格偏强，应回调做多，进行基差月差正套，多PTA空PX（11合约），8月去库，需求季节性改善，关注10/11 - 1正套头寸 [8] - MEG短期趋势偏强，进行9 - 1正套，但4600以上有较大压力，进口到港量低，港口库存去化，10月裕龙石化投产，01合约面临供应增加压力，建议关注1 - 5反套 [8] 市场动态 - PX涨幅受中国PX和PTA期货疲软限制，三房巷新的150万吨/年PTA线2号线上线，生产商运行量约为总产能95%，8月25日PX - 石脑油价差收窄3.83美元/吨至266.50美元/吨 [4] - 8月25日PX价格上涨，两单10月亚洲现货分别在860、859成交，尾盘实货10月在859/864商谈，11月在856/861商谈，估价较上周五涨2美元 [6] - PTA华东一套320万吨新装置第二条线上周末投料出产品，负荷调整中 [6] - 8月25 - 31日，主港计划到货总数约5.4万吨 [6] - 江浙涤丝25日产销整体偏弱，平均产销约4成；直纺涤短销售偏弱，平均产销45% [6][7] 期货价格及价差数据 |期货|主力昨日收盘价|涨跌|涨跌幅|月差昨日收盘价|月差涨跌|现货昨日价格|现货涨跌|现货加工费昨日价格|现货加工费涨跌| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |PX|6970|6966|0.06%|122|-16|859|1.67|270.33|1.16| |PTA|4862|-6|-0.12%|-34|-14|4860|-5|248.5|13.1| |MEG|4509|35|0.78%|-59|-5|4550|38|/|/| |PF|6596|-18|-0.27%|-90|-32|/|/|102.62|16.36| |SC|492.9|-0.7|-0.14%|-7.3|-0.7|/|/|/|/| [3] 趋势强度 - 对二甲苯、PTA、MEG趋势强度均为1，取值范围为【-2,2】，强弱程度分弱、偏弱、中性、偏强、强，-2最看空，2最看多 [7]

公司公告 - 三房巷于8月20日晚间发布公告称无逾期担保 [2]

担保情况 - 海伦石化和兴佳新材料为兴业塑化提供最高额12亿元抵押担保[2] - 海伦石化为兴宇新材料提供最高额5亿元抵押担保[2] - 公司及下属公司为兴业塑化提供担保20.206亿元，为兴宇新材料提供担保6.5亿元[2] - 公司对外担保86.631341亿元，占公司最近一期经审计合并报表归属于母公司净资产的比例150.12%[3] - 公司与下属公司、下属公司之间互相提供担保额度合计不超110亿元[6] 公司数据 - 截至2024年12月31日，兴业塑化资产总额68.124935亿元，负债总额35.385391亿元，净资产32.739544亿元，资产负债率51.94%，2024年度营业收入109.301938亿元，净利润 - 1.611868亿元[8] - 截至2025年3月31日，兴业塑化资产总额70.069297亿元，负债总额37.793635亿元，净资产32.275662亿元，资产负债率53.94%，2025年1 - 3月营业收入23.399338亿元，净利润 - 0.463882亿元[9] - 截至2024年12月31日，兴宇新材料资产总额16.991104亿元，负债总额10.140134亿元，净资产6.85097亿元，资产负债率59.68%，2024年度营业收入27.046401亿元，净利润 - 0.209513亿元[11] - 截至2025年3月31日，兴宇新材料资产总额17.241487亿元，负债总额10.408181亿元，净资产6.833306亿元，资产负债率60.37%，2025年1 - 3月营业收入3.513031亿元，净利润 - 0.017664亿元[11] 其他信息 - 海伦石化持有兴业塑化97.37%股权，持有兴宇新材料100%股权[8][11] - 兴佳新材料抵押物总建筑面积2427.12平方米，土地总面积209799.00平方米[14] - 海伦石化抵押物总建筑面积79932.38平方米，土地总面积474392.60平方米[18] - 本次下属公司间抵押担保基于公司经营需求，担保风险可控[19] - 无逾期担保[20] - 公告发布时间为2025年8月21日[22]

板块整体表现 - 化学纤维板块较上一交易日上涨2.77%，领涨股为吉林碳谷（涨跌幅11.16%）[1] - 当日上证指数报收3766.21点（上涨1.04%），深证成指报收11926.74点（上涨0.89%）[1] - 板块主力资金净流入4.53亿元，游资资金净流出1.37亿元，散户资金净流出3.16亿元[2] 个股价格表现 - 吉林碳谷（836077）收盘价16.23元，涨幅11.16%，成交额4.44亿元[1] - 苏州龙杰（603332）收盘价15.83元，涨幅10.01%，成交额5.15亿元[1] - 吉林化纤（000420）收盘价4.64元，涨幅9.95%，成交额6.02亿元[1] - 聚合顺（605166）收盘价13.00元，涨幅7.17%，成交额4.00亿元[1] - 南京化纤（600889）收盘价16.77元，涨幅6.68%，成交额6.02亿元[1] - 优彩资源（002998）收盘价8.48元，跌幅0.70%，为板块唯一下跌个股[2] 资金流向分布 - 吉林化纤（000420）主力净流入2.00亿元（占比33.27%），游资净流出9947.15万元[3] - 苏州龙杰（603332）主力净流入1.19亿元（占比23.14%），游资净流出3164.61万元[3] - 南京化纤（600889）主力净流入6387.55万元（占比10.61%），游资净流出1289.80万元[3] - 尤夫股份（002427）主力净流入6268.02万元（占比8.73%），游资净流入69.61万元[3] - 三房巷（600370）主力净占比达21.91%，为板块最高比例[3]

股权结构 - 三房巷集团持股2,967,261,031股，占总股本76.15%[2] - 三房巷国贸持股200,194,552股，占总股本5.14%[2] 股份质押 - 本次解除质押20,000,000股，占集团持股0.67%，总股本0.51%[2] - 解除后集团剩余质押1,729,049,900股，占集团持股58.27%，总股本44.37%[3] - 本次质押20,000,000股，占集团持股0.67%，总股本0.51%[5] - 质押后集团累计质押1,749,049,900股，占集团持股58.94%，总股本44.89%[2] 到期情况 - 集团未来半年内到期质押8,417.00万股，占集团持股2.84%，总股本2.16%，融资余额10,000.00万元[7] - 集团未来一年（不含半年内）到期质押9,604.00万股，占集团持股3.24%，总股本2.46%，融资余额50,900.00万元[7] 影响说明 - 集团股份质押对公司多方面无影响[8] - 控股股东无业绩补偿义务[8]