股票简称：用友网络 股票代码：600588 编号：临 2024-057 用友网络科技股份有限公司 关于 2024 年半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 根据中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）《上市公司监管指引 第 2 号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求（2022 年修订）》（证监会公 告[2022]15 号）等相关规定，现将用友网络科技股份有限公司（以下简称"公司"或 "用友网络"）2024 年半年度募集资金存放与实际使用情况专项报告如下： 一、 募集资金基本情况 （一）实际募集资金金额和资金到账时间 经中国证监会《关于核准用友网络科技股份有限公司非公开发行股票的批复》 （证监许可〔2021〕2973号）核准，公司获准非公开发行不超过490,579,717股新股。 公司实际以非公开发行股票的方式发行人民币普通股（A股）165,835,214股，发行价 格 为 31.95 元 / 股 ， 募 集 资 金 总 额 人 民 币 5,298,435,0 ...

财务表现 - 营业收入为38.05亿元，同比增长12.9%[22] - 归属于上市公司股东的净利润为-7.94亿元[22] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-7.94亿元[22] - 经营活动产生的现金流量净额为-15.21亿元[22] - 归属于上市公司股东的净资产为93.29亿元，较上年度末下降8.1%[22] - 总资产为236.51亿元，较上年度末下降7.3%[22] - 报告期内公司营业收入为 38.05 亿元，同比增长 12.9%[90] - 报告期内公司营业成本为 18.06 亿元，同比增长 4.8%[90] - 报告期内公司销售费用为 11.43 亿元，同比增长 5.8%[92] - 报告期内公司管理费用为 5.65 亿元，同比增长 11.0%[92] - 报告期内公司财务费用为 5,232 万元，同比增长 125.7%[92] - 报告期内公司研发费用为 10.64 亿元，同比增长 5.1%[92] - 报告期末公司货币资金余额为 41.65 亿元，较上年期末下降 48.2%[95] - 报告期末公司长期股权投资余额为 28.38 亿元，较上年年末增加 0.2%[106] - 2024年上半年公司实现营业收入158,991,365元、总资产836,827,849元、净利润-105,482,546元[121] 业务发展 - 公司作为全球领先的企业云服务与软件提供商，专注于信息技术在企业与公共组织应用与服务领域[38] - 公司持续引领企业软件与服务产业发展，战略目标是成为全球前三的企业数智化平台与软件服务提供商[38] - 公司的云服务经营模式包括SaaS、PaaS、BaaS、DaaS等服务，可采用公有云、私有云或混合云的部署方式[39] - 公司继续推进以订阅型付费模式为主的业务收入结构升级[39] - 公司面向大型企业客户提供用友数智商业创新平台（用友 BIP），聚焦数智平台及十大领域的场景服务[40] - 公司面向中型企业客户提供基于用友 BIP 平台的 YonSuite 云服务产品和 U9 cloud 云 ERP、U8 cloud 云 ERP 产品[43][44][45] - 公司控股子公司畅捷通为中国小微企业提供以财税及业务云服务为核心的平台服务、应用服务、数据增值服务[47] - 公司控股子公司用友政务和新道科技分别为政府与其它公共组织客户和教育行业客户提供相关产品和解决方案[48][49] - 公司产品研发持续突破，用友 BIP 3 已进化成以数智平台+十大领域场景服务+大规模生态为基本产品形态的融合服务群[50][51] - 公司发布"业界首个企业服务大模型——YonGPT"，标志着中国企业软件创新进入以人工智能为中心的新阶段[52] - 公司实现营业收入380,529万元，同比增长12.9%[66] - 公司云服务业务实现收入284,511万元，同比增长21.3%，占营业收入的74.8%[66] - 公司云服务业务ARR为23.3亿元，较去年上半年末增长13.1%[66] - 公司云服务累计付费客户数为79.68万家，新增云服务付费客户数8.18万家[66] - 公司大型企业客户业务实现收入238,781万元，同比增长11.2%[72] - 公司中型企业客户业务实现收入59,976万元，同比增长8.3%[74] - 公司控股子公司畅捷通实现收入45,559万元，同比增长20.4%[76] - 公司政府与其它公共组织实现收入28,410万元，同比增长13.1%[77] - 公司海外子公司的合同签约金额同比增长34%[80] - 公司在中国aPaaS、企业应用SaaS、ERM SaaS、财务SaaS、供应链SaaS、超大型及大型企业应用SaaS市场占有率均持续保持第一[85] 行业发展趋势 - 数字经济成为推动经济社会高质量发展的重要支撑和关键引擎[33] - 信创产业保持长期景气度，2027年中国信创产业规模有望达到3.7万亿元[34] - AI是本轮技术浪潮的核心，将引发ICT产业的大转型[35] - 中企出海是长期趋势，软件企业瞄准新兴市场[35][36][37] - 企业服务软件将加速推动形成新质生产力[32] - 国家政策大力支持数字经济和信创产业发展[32][34] 公司研发及资质 - 公司拥有国家级研发中心和实验室，是多个国家标准化组织的成员单位，在企业软件与云服务的信创化发展中发挥重要作用[53][54][55] - 公司被授予"中国软件产业 40 周年贡献企业"称号，并荣获"2023 年度中国智能制造优秀推荐产品大奖"等行业殊荣，首批入选中国信通院"企业级人工智能应用推进计划"[86] 风险因素 - 部分行业不景气可能影响企业对数智化的投资[130] - 更多厂商进入企业互联网(ToB)市场,行业竞争加剧[130] - 国产化机遇窗口时间不多,央/国企信息化公司自研软件及技术平台,未来市场竞争不确定性加强[131] - 政府和客户对信息与网络安全管制升级,安全风险增加[131] 应对措施 - 公司将结合实际优化经营策略,加强具有数智化投资能力、景气行业客户的经营,积极拓展市场[132] - 公司将继续采取积极措施,保持并扩大

报告公司投资评级 报告给予公司"买入"评级。[7] 报告的核心观点 1) 公司正式发布YonGPT2.0,该企业大模型沉淀了财务、人力、供应链等垂直领域模型,可实现更强专业能力的大模型训练体系。[3][4][5] 2) YonGPT2.0的整体架构包括通用大模型底层、专业能力增强的YonGPT2.0大模型中间层,以及基于Agent、RAG、HCI等框架的三个通用型产品。这种连接通用大模型与企业应用的方式,帮助公司形成差异化优势。[4][5] 3) 公司2024年上半年业绩有所回暖,预计营收同比增长10%-15%,净亏损同比减亏0.60-1.95亿元。[6] 4) 考虑到公司2023年推进组织模式升级变革较大,下调了2024-2025年归母净利润预测,但新增了2026年预测,并维持"买入"评级。[7] 财务数据总结 1) 公司2022-2026年营业收入预计分别为9,262/9,796/11,213/13,220/15,498百万元,同比增长3.69%/5.77%/14.47%/17.90%/17.23%。[8] 2) 公司2022-2026年归母净利润预计分别为219/-967/138/399/489百万元,同比变动-69.03%/NA/NA/188.16%/22.42%。[8] 3) 公司2022-2026年ROE(摊薄)预计分别为1.91%/-9.53%/1.35%/3.73%/4.37%。[8] 4) 公司2022-2026年PE预计分别为133/NA/209/73/59。[8]

股票简称：用友网络 股票代码：600588 编号：临 2024-054 用友网络科技股份有限公司 关于控股股东部分股份质押的更正公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 公司于 2024 年 8 月 9 日披露了《用友网络关于控股股东部分股份质押的公 告》（公告编号：临 2024-053），其中股份质押数量不准确，需将 22,000,000 股 更正为 22,200,000 股，更正后的公告内容如下： 重要内容提示： 一、上市公司股份质押 1、本次股份质押基本情况 用友网络科技股份有限公司（以下简称"公司"）控股股东北京用友科技 有限公司（以下简称"北京用友科技"）持有公司股份 921,161,630 股，占 公司总股本 26.95%，本次股份质押 22,200,000 股后，北京用友科技持有 上市公司股份累计质押数量为 321,650,530 股，占其持股数量比例的 34.92%，占公司总股本比例的 9.41%。 北京用友科技及其一致行动人上海用友科技咨询有限公司、北京用友企 业管理研究所有限公司持有公司股 ...

用友网络科技股份有限公司 关于控股股东部分股份质押的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示： 一、上市公司股份质押 1、本次股份质押基本情况 2024 年 8 月 7 日，公司控股股东北京用友科技将其持有公司 22,000,000 股 无限售流通股质押给中国银河证券股份有限公司（以下简称"银河证券"），股份 质押登记手续已于 2024 年 8 月 8 日办理完毕。公司于 2024 年 8 月 8 日接到北 京用友科技通知，获悉上述股份已质押，股份质押情况具体如下： | | 是否为 | 本次质押 | 是否为限售 | 是否 | | | | 占其所 | 占公司 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 股东名 | | | 股（如是， | | | | | 持股份 | 总股本 | 质押融资 | | | 控股股 | 股数 | | 补充 | 质押起始日 | 质押到期日 | 质权人 | | | | | 称 ...

报告公司投资评级 - 报告维持买入评级 [2] 报告的核心观点 - 公司研发投入加大导致短期业绩承压,但新一轮财税体制改革有望使公司受益 [7] - 公司税务云平台在大客户市场优势突出,有望进一步拓展业务 [8][9] - 公司基于YonGPT企业服务大模型将AI融入多个业务领域,未来业务有望多点开花 [9] 报告内容总结 公司业绩情况 - 公司2024年上半年预计实现收入37.1-38.8亿元,同比增长10%-15%,归母净利-7.5至-8.8亿元,扣非归母净利-7.5至-8.8亿元,同比减亏0.6-1.9亿元 [8] - 公司业绩亏损主要由于业务经营存在季节性特征、研发投入增加以及其他非流动金融资产公允价值变动 [9] 公司发展机遇 - 新一轮财税体制改革下,公司税务云平台在大客户市场优势突出,有望进一步提升企业对税优管理的需求 [9] - 公司基于YonGPT企业服务大模型将AI融入财务、人力资源等多个业务领域,未来有望向AI+采购、AI+制造等领域拓展 [9] 公司估值 - 预计2024-2026年归母净利润分别为2.1、4.4和7.5亿元,对应PE分别为153倍、74倍和43倍 [9] - 公司税务云平台大客户优势突出,维持买入评级 [9]

股票简称：用友网络 股票代码：600588 编号：临 2024-052 用友网络科技股份有限公司 关于控股股东部分股份补充质押的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示： 一、上市公司股份质押 1、本次股份质押基本情况 北京用友科技资信状况良好，具备资金偿还能力，未来资金还款来源主要包 括营业收入、营业利润、投资收益等。 用友网络科技股份有限公司（以下简称"公司"）控股股东北京用友科技 有限公司（以下简称"北京用友科技"）持有公司股份 921,161,630 股，占 公司总股本 26.95%，本次股份质押 30,000,000 股后，北京用友科技持有 上市公司股份累计质押数量为 299,450,530 股，占其持股数量比例的 32.51%，占公司总股本比例的 8.76%。 截至 2024 年 7 月 26 日，北京用友科技及其一致行动人上海用友科技咨 询有限公司、北京用友企业管理研究所有限公司持有公司股份 1,421,079,511 股，占公司总股本的 41.57%。本次补充质押后，北京用友 科 ...

北京市天元律师事务所 关于用友网络科技股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会的法律意见 京天股字（2024）第 420 号 致：用友网络科技股份有限公司 用友网络科技股份有限公司（以下简称"公司"）2024 年第一次临时股东大 会（以下简称"本次股东大会"）采取现场投票与网络投票相结合的方式，现场会 议于 2024 年 7 月 16 日下午 14:00 在用友产业园（北京）中区 8 号楼 E102 会议 室召开。北京市天元律师事务所（以下简称"本所"）接受公司聘任，指派律师参 加本次股东大会现场会议并进行见证，并根据《中华人民共和国公司法》《中华 人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司股东大会规则（2022 年修订）》（以下简称"《股东大会规则》"）以及《用友网络科技股份有限公司章 程》（以下简称"《公司章程》"）等有关规定，就本次股东大会的召集、召开程 序、出席现场会议人员的资格、召集人资格、会议表决程序及表决结果等事项出 具本法律意见。 为出具本法律意见，本所律师审查了《用友网络科技股份有限公司关于召 开 2024 年第一次临时股东大会的通知》（以下简称"《召开股东大会通知》"）《 ...

证券代码：600588 证券简称：用友网络 公告编号：2024-051 二、 议案审议情况 用友网络科技股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 19 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 1,620,649,389 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股 | 47.4079 | | 份总数的比例（%） | | (四) 表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，大会主持情况等。 本次股东大会由用友网络科技股份有限公司董事会召集，公司董事长王文京 先生主持。所有表决方式均符合《公司法》及《公司章程》的相关规定。 (一) 股东大会召开的时间：2024 年 7 月 16 日 (二) 股东大会召开的地点：用友产业园（北京）中区 8 号楼 E102 室 (三) 出席会议的普通股股东和恢复表决权 ...

股票简称：用友网络 股票代码：600588 编号：临 2024-050 用友网络科技股份有限公司 关于控股股东一致行动人部分股份补充质押的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示： 一、上市公司股份质押 1、本次股份质押基本情况 近日，用友研究所将其持有公司 4,500,000 股无限售流通股质押给招商证券 股份有限公司（以下简称"招商证券"），作为对前期股份质押的补充质押，该 股份质押登记手续已办理完毕。 | 股东名称 | 是否为 控股股 | 本次质押 股数 | 是否为限 售股（如 是，注明 | 是否 补充 | | | 质权人 | 占其所 | 占公司 | 质押融 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | | | | | | 质押起始 | 质押到期 | | 持股份 | 总股本 | | | | | | | | 日 | 日 | | 比例 | 比例 | 资资金 | | | 东 | （股） | 限售类 ...