报告行业投资评级 - 农林牧渔行业评级为买入（维持） [4] 报告的核心观点 - 近期政策指引下猪价预期转好，产能周期底部渐明，生猪养殖板块有望开启长周期盈利上行期；生猪存栏回升提振后周期板块需求，业绩逐步回升；粮价上行趋势确立，种植&种业基本面向好；宠食行业增量、提价逻辑持续落地，龙头企业成长持续兑现 [3][68] 各部分总结 6月猪企销售月报解读 - 出栏量：13家上市猪企合计出栏生猪1626.81万头，环比+2.65%，同比+47.55%；商品猪出栏总量约1354.49万头，环比+3.30%，同比+43.36%；仔猪出栏总量约268.89万头，环比-1.90%，同比+74.14% [2][13] - 出栏价格：6月行业出栏均重等数据下降，去库存背景下猪价下跌，大部分上市公司商品猪销售价格环比跌幅在3%以内，同比下跌约20%，多数企业出栏均价维持在14 - 15元/公斤 [2][14] - 出栏均重：已公布6月销售情况的10家企业商品猪出栏均重算术均值为125.06公斤，环比-0.77kg，多数上市公司6月出栏均重下降，绝对水平低于4月 [2][17] 本周行情回顾 行业表现 - 本周（2025/7/7 - 2025/7/11）申万农林牧渔指数周上涨1.09%，与上证综指持平，跑赢沪深0.27个百分点；畜禽养殖/农产品加工/动物保健/种植业/渔业/饲料涨跌幅分别为+2.60%/+2.23%/+0.86%/+0.78%/-0.37%/-3.33% [19] 个股表现 - 本周农林牧渔板块市值70亿元以上个股中，涨幅前五为圣农发展、安德利、牧原股份、益生股份、新希望；跌幅前五为乖宝宠物、中宠股份、海大集团、神农集团、生物股份 [23] 重点数据追踪 生猪——去库存阶段 - 7月11日全国外三元生猪均价14.81元/kg，周环比下跌3.52%，15公斤仔猪均价31.89元/公斤，周环比上涨1.79%；商品猪出栏均重129.03kg，周环比上升0.39kg，全国冻品库容率14.31%，环比上升0.08pct [1][28] 白羽肉鸡——供强需弱 - 截至7月11日，白羽肉毛鸡价格6.24元/公斤，周环比下跌7.56%，鸡苗价格0.99元/羽，周环比下跌27.21% [37] 黄羽肉鸡——需求淡季 - 截至7月6日，中速鸡价格5.01元/斤，环比下跌0.4%，高温暴雨、农忙季致终端消费低迷、行情低迷 [45] 饲料板块 - 截至7月11日，玉米现货均价2421.57元/吨，环比下降0.60%；豆粕现货均价2914.86元/吨，环比下降0.05%；小麦现货均价2445.5元/吨，环比下降0.23% [48] 大宗农产品 - 截至7月11日，国内天然橡胶期货价格14385元/吨，周环比+2.20%；青岛地区橡胶库存62.5万吨，周环比+0.03万吨 [66] 投资建议 - 生猪养殖板块推荐牧原股份、温氏股份、巨星农牧、神农集团；后周期板块关注海大集团、瑞普生物；种植链关注苏垦农发、北大荒、海南橡胶、秋乐种业、隆平高科、登海种业；宠物板块关注乖宝宠物、中宠股份、佩蒂股份等 [3][68]

公司停牌及董事变动 - 中国北大荒股份于2025年7月11日下午1时起在香港联合交易所主板短暂停牌 [1] - 停牌原因是等待公布香港高等法院于同日的聆讯结果 [1] - 根据法院命令 刘小鹏 张家华 杨云光及黄德勋在传票实质聆讯或进一步法院命令前不得以公司董事身份自居或采取行动 [1] - 公司当前执行董事为柯雄瀚及陈晨 非执行董事为李进 何咏欣及李大伟 独立非执行董事为陈智锋 [1]

市场整体表现 - 沪指7月9日下跌0.13%，申万行业中有17个上涨，传媒和农林牧渔涨幅居前，分别为1.35%和0.65% [2] - 有色金属和基础化工跌幅居前，分别下跌2.26%和0.85% [2] - 两市主力资金全天净流出385.36亿元，仅3个行业净流入 [2] 行业资金流向 - 传媒行业主力资金净流入10.55亿元，商贸零售净流入8.64亿元，建筑装饰净流入4033.97万元 [2] - 电子行业主力资金净流出规模最大，达77.89亿元，有色金属、电力设备、基础化工、非银金融紧随其后，净流出分别为54.12亿元等 [2] 农林牧渔行业表现 - 农林牧渔行业上涨0.65%，主力资金净流出4.37亿元，行业103只个股中40只上涨，1只涨停 [3] - 资金净流入个股33只，12只净流入超千万元，新五丰净流入3146.65万元居首，海大集团、巨星农牧分别净流入2837.06万元、2199.41万元 [3][4] - 资金净流出个股中，5只净流出超3000万元，牧原股份、国联水产、贤丰控股净流出分别为7159.22万元、4526.07万元、3902.38万元 [3][5] 农林牧渔个股资金流向详情 - 资金净流入榜：新五丰涨0.65%换手率4.20%，海大集团跌2.82%换手率1.37%，巨星农牧涨0.76%换手率4.49% [4] - 资金净流出榜：牧原股份涨3.27%换手率1.81%，国联水产跌1.76%换手率8.74%，贤丰控股跌6.98%换手率9.31% [5]

报告行业投资评级 - 行业投资评级为增持（维持） [6] 报告的核心观点 - 本周（2025/6/30 - 7/4）农林牧渔板块跑赢大盘1.01个百分点，申万农林牧渔指数收于2,729.26，周上涨2.55%，在31个申万一级行业中周涨跌幅排名第7位 [1][15] - 从子板块看，渔业板块上涨5.13%表现最佳，养殖业、农产品加工、饲料、种植业板块分别上涨3.12%、2.96%、2.30%、1.63%，动物保健板块下跌0.07% [1][17] - 猪价继续上涨，养殖利润修复；苗价持续探底，肉鸡价格持续低迷；小麦、玉米、豆粕价格均环比上涨 [2][3] 根据相关目录分别进行总结 行情复盘 板块行情 - 本周农林牧渔板块跑赢大盘1.01个百分点，申万农林牧渔指数周上涨2.55%，跑赢沪深300指数1.01个百分点，在31个申万一级行业中周涨跌幅排名第7位 [15] - 渔业板块本周上涨5.13%表现最佳，养殖业、农产品加工、饲料、种植业板块分别上涨3.12%、2.96%、2.30%、1.63%，动物保健板块下跌0.07% [17] 个股表现 - 本周涨跌幅位居前5名的个股分别是华资实业（14.89%）、国联水产（12.22%）、晨光生物（11.47%）、秋乐种业（10.64%）、百洋股份（10.45%） [20] - 本周涨跌幅位居后5名的个股分别是贤丰控股（-16.60%）、一致魔芋（-6.81%）、驱动力（-5.44%）、雪榕生物（-3.70%）、辉隆股份（-2.51%） [20] 行业重点数据 生猪养殖 - 6月规模猪企降重去库效果明显，猪价持续反弹，截止7月4日，全国生猪均价15.35元/公斤，周环比上涨4.28%，较2024年同期下跌16.67% [2] - 自繁自养利润为119.72元/头，周环比上升69.48元/头，外购仔猪养殖利润为 - 26.26元/头，周环比上升105.45元/头 [2] 肉禽 - 近期白羽鸡苗供应压力增大，叠加高温养殖端补栏情绪低迷，鸡苗价格持续走弱，肉鸡受下游屠宰端高库存影响价格持续承压 [2] - 截止7月4日，肉鸡苗均价1.36元/羽，周环比下跌20.00%，白羽肉鸡价格6.75元/公斤，周环比下跌3.71% [2] 农产品 - 截止7月4日，全国小麦现货均价2451.06元/吨，周环比上涨0.19%；全国粳稻现货均价2892.00元/吨，周环比持平；全国玉米现货均价2367.14元/吨，周环比上涨0.61% [3] - 豆粕价格回落至2900 - 3100元/吨之间震荡，截止7月4日，全国豆粕现货均价2928.00元/吨，周环比上涨0.76% [3] 重点公司公告 温氏股份 - 2025年6月销售肉鸡10,432.32万只（含毛鸡、鲜品和熟食），收入22.88亿元，毛鸡销售均价10.29元/公斤，环比变动分别为 - 3.40%、 - 8.30%、 - 4.28%，同比变动分别为12.79%、 - 12.84%、 - 24.78% [35] - 6月销售生猪300.73万头（其中毛猪和鲜品270.39万头，仔猪30.34万头），收入49.20亿元，毛猪销售均价14.39元/公斤，环比变动分别为 - 4.69%、 - 7.57%、 - 1.98%，同比变动分别为28.93%、 - 5.40%、 - 20.50% [37] 神农集团 - 2025年6月销售生猪21.90万头（其中商品猪20.79万头，仔猪0.59万头），销售收入3.85亿元，向集团内部屠宰企业销售生猪3.83万头 [37] - 6月商品猪价格呈下降趋势，销售均价14.35元/公斤，比5月下降0.55% [37] - 2025年1 - 6月共销售生猪153.95万头（其中商品猪127.83万头，仔猪23.75万头），销售收入25.04亿元，向集团内部屠宰企业销售生猪20.22万头 [37] 投资建议 生猪养殖 - 建议关注成本管控相对优秀或降本路径清晰的优质猪企，如牧原股份、温氏股份、巨星农牧、神农集团、华统股份、天康生物 [4] 肉禽 - 白羽鸡板块建议关注产业链一体化龙头圣农发展；黄羽鸡板块建议关注产能稳健扩张、成本优势凸出的龙头立华股份 [4] 饲料 - 受益于下游养殖业存栏恢复，畜禽料需求有望逐步回升，高温临近水产料迎来销售旺季，建议关注行业龙头海大集团，区域龙头禾丰股份 [4] 农产品 - 粮食安全依然是民生之本，建议关注苏垦农发、北大荒，以及上游种业板块登海种业、隆平高科、康农种业、荃银高科 [4]

市场表现 - 中证主要消费指数(000932)下跌0 65%，成分股涨跌互现，圣农发展领涨1 76%，新诺威领跌1 98% [1] - 主要消费ETF(159672)下跌0 53%，报价0 75元，近1周累计上涨0 93%，涨幅排名可比基金1/5 [1] - 主要消费ETF近1年净值上涨2 90%，最高单月回报24 35%，最长连涨月数4个月，连涨涨幅5 70% [2] - 主要消费ETF近3个月超越基准年化收益4 68%，今年以来最大回撤6 82%，相对基准回撤0 34% [2] 流动性及估值 - 主要消费ETF盘中换手2 14%，成交157 58万元，近1年日均成交503 94万元 [1] - 中证主要消费指数最新市盈率18 8倍，处于近1年4 78%分位，估值低于历史95 22%时间 [2] - 主要消费ETF管理费率0 50%，托管费率0 10%，为可比基金中最低 [2] 行业动态 - 文旅市场热度攀升，亲子游、研学游成热门，暑运民航国内航班亲子客群出行比例预计达34 7%，国际航线23% [1] - 避暑旅游产品受青睐，"东北避暑"热度飙升，伊春搜索量涨幅155%，三亚等地推出亲子套餐及研学项目 [1] - 服务消费增长潜力大，对比发达国家提升空间显著，可通过补贴倾斜、休假优化等提振需求 [2] 指数及成分股 - 中证主要消费指数覆盖中证800样本中11个一级行业与35个二级行业，反映行业整体表现 [3] - 指数前十大权重股包括伊利股份、五粮液、贵州茅台等，合计占比67 93% [3]

根据提供的文档内容，该文章主要描述作者对北大荒生活的回忆与陆游诗句的共鸣，并未涉及公司或行业相关内容。因此无法按照要求提取公司和行业相关的关键要点。 文档内容属于个人回忆散文，主要包含以下文学性主题： 1) 北大荒生活场景与陆游诗句的意境对应 [1][2][3] 2) 知青生活的细节描写（农耕、雨季、冬季等） [2][3] 3) 重返北大荒的乡情体验 [4] 4) 陆游诞辰900周年的纪念意义 [4] 由于缺乏商业、金融或行业数据，无法进行投资分析所需的量化信息提取。建议提供包含企业运营、市场动态或经济数据的文档以进行专业分析。

公司战略与品牌发展 - 北大荒集团锚定"三大一航母"战略目标，建设现代农业大基地、大企业、大产业，打造农垦国际化大粮商 [2] - 宝泉岭分公司推出"北国宝泉47度"品牌，依托60亿斤粮食产能大基地和百亿级食品城产业支撑 [2] - "北国宝泉47度"品牌涵盖大米、玉米、山榛、干菜、坚果等系列，采取订单生产、统一包装、品牌销售的营销路线 [3] - 品牌矩阵包括"梧桐河"、"馥军川"、"龙门福地"等子品牌，提升市场竞争力 [3] 党建与业务融合 - 北大荒集团实施"链上党建"模式，推进产业链、供应链、创新链党建联建共建，赋能高质量发展 [3] - 江滨农场有限公司构建"党建领'营' 一心为'盈'"营销格局，培育产业营销、特色种养、农商文旅融合新增长点 [4] - 基层党支部推动改革发展，助力企业从"种得好"向"卖得好"转型 [5] 农业产业创新 - 江滨农场有限公司建设2万亩高端品牌米定制基地和25万亩江水优质稻种植基地 [5] - 实施2万只生态大鹅养殖和1万只林下鸡养殖项目，采用订单模式 [5] - 整合35家小微企业组建"微企联盟"，提升市场话语权 [5] 社会责任与乡村振兴 - 江滨农场创立俪群手工艺品制作有限公司和妇女互助协会，采取"协会+公司+基地"模式，带动无业女工、残疾女工创业就业 [6] - 女工手工创作基地产品包括钩编、串珠、刺绣、布艺、灯笼等，业务量持续扩大 [6] - 项目依托黑龙江省"龙江巧女培训基地"，推动编织业务向大众创业转型升级 [7]

活动概况 - 活动由黑龙江省农业农村厅、商务厅指导，北大荒农垦集团主办，北大荒食品集团与浙江省农产品流通行业协会承办，主题为"黑土优品・杭向未来"一线城市品牌行（杭州专场） [1] - 活动时间为6月29日至7月1日，地点包括杭州市农发城市厨房、和家园社区等地 [1] - 活动内容包括北大荒知青文艺表演、品牌推介、合作签约仪式、产销座谈、产品展示及农产品产销对接等环节 [5] 黑土优品品牌 - "黑土优品"是黑龙江省级农业区域公用品牌，主打"绿色、有机"核心竞争力 [3] - 品牌建设方案由黑龙江省19个单位联合印发，实施五大工程（质量提升、孵化培育、传播推广、保护利用、营销赋能） [3] - 品牌体系包括1个省级优质农业品牌、10大品类（如大米、鲜食玉米、高端肉、冷水鱼等）、40个区域公共品牌（如响水大米、海伦大豆等）、100个领军企业品牌（如和粮、乔府、完达山等） [3] 产品与市场策略 - 北大荒食品集团携大米、大豆、鲜食玉米、杂粮、食用菌、中药材、高端肉、冷水鱼、乳品等品类产品亮相 [3] - 活动通过"产地直供+渠道整合"流通体系，精准对接供应链配送企业、餐饮共建企业及大型渠道商，形成"政企商"三方联动格局 [4] - 长三角地区常住人口超2.3亿，人均可支配收入全国前列，中高端消费群体庞大，对"绿色、健康、原生态"农产品需求旺盛 [4] - 杭州的市集文化、社区团购等消费场景活跃，为"黑土优品"提供沉浸式体验营销机会 [4] 合作与渠道拓展 - 活动邀请浙江省农产品流通协会、浙江浙采供应链有限公司等机构支持 [4] - 电商企业启动电商选品前置机制，通过数字化选品平台对接长三角电商渠道 [5] - 参加活动的企业将与浙江省企业洽谈对接，并调研阿里巴巴 [5] 文化交流与品牌推广 - 活动通过杭帮菜与"黑土优品"的结合，促进文化与情感交流 [3] - 现场设有品鉴交流区和北大荒文化精神展示内容，让客商深度感受品牌魅力及文化内核 [5] - 活动旨在让长三角市民品尝美食的同时，感受黑土地的独特魅力 [6]

股东大会信息 - 2025年第一次临时股东大会于06月04日公告，06月24日14:30召开[3] - 出席股东及代表687名，代表1,189,891,177股，占比66.9350%[5] - 网络投票股东685名，代表49,616,956股，占比2.7911%[5] - 召集人为董事会，具备资格，无修改及新提案[5][6] - 表决程序和结果合法有效[7]

股东大会信息 - 2025年6月24日在哈尔滨召开股东大会[2] - 687人出席，持有表决权股份1,189,891,177股，占比66.9350%[2] 选举情况 - 选举张允海为非独立董事得票率99.7629%[3] - 选举何军为非独立董事得票率99.7555%[3] - 5%以下股东对张允海选举同意比例94.3169%[4] - 5%以下股东对何军选举同意比例94.1397%[4] 参会人员 - 7名董事、3名监事、董事会秘书出席，部分高管列席[4] 律师见证 - 北京岳成（黑龙江）律师事务所见证，律师为岳晓峰、武立新[6] - 见证结论为大会召集、召开及表决合法有效[6]