业绩表现 - 2024年收入27.25亿元同比增21.9% 归母净利润3.44亿元同比增23.5% 1Q25收入7.70亿元同比增21.9% 归母净利润1.02亿元同比增15.6% 业绩符合预期 [1] - 2024年综合毛利率降1.2ppt至29.5% 1Q25毛利率降2.9ppt至26.3% 主因低毛利新产品收入占比提升 液压破碎锤/液压件业务毛利率分别提升1.2ppt/0.71ppt至34.96%/30.36% 其他产品毛利率降1.71ppt至5.97% [1] - 2024年销售/管理/财务费用率分别+0.3/-0.6/-0.5ppt 研发费用率持平 收入增长带动费用率下降 [1] 现金流与利润率 - 2024年净利率升0.2ppt至12.6% 1Q25净利率降0.7ppt至13.2% 主因新业务占比提升 [2] - 2024年经营活动现金流净流入1.55亿元 较2023年0.12亿元显著改善 [2] 行业与业务发展 - 2025年工程机械需求回升 1Q25国内挖掘机销量3.7万台同比增38.3% 行业收入企稳回升 [3] - 泰国新工厂规划年产液压破碎锤1.6万台 多元化属具3.6万台 高端液压件0.8万台套 艾崎精密高端液压件项目推进中 [3] - 新业务拓展显著 2024年其他产品收入4.0亿元同比增103.04% 亿恩新动力锂电池PACK业务收入3.3亿元较2023年1.6亿元翻倍 [3] 盈利预测与估值 - 维持2025/2026年EPS预测0.49/0.57元 当前股价对应2025/2026年PE 38.1/32.9倍 [4] - 目标价上调17%至24.40元 对应2025/2026年PE 49.5/42.8倍 较现价有30%上行空间 [4]

公司信息 - 公司证券代码为603638，证券简称为艾迪精密，转债代码为113644，转债简称为艾迪转债[1] 业绩说明会安排 - 2025年5月13日13:00 - 14:00举行2024年度业绩说明会[3] - 召开地点为上海证券交易所上证路演中心，方式为上证路演中心网络互动[3] - 问题征集时间为2025年5月6日至5月12日16:00前[3] 参会人员 - 董事长宋飞、董事会秘书李娇云、财务总监钟志平参加业绩说明会[6] 投资者参与方式 - 2025年5月13日13:00 - 14:00登录上证路演中心在线参与[7] - 2025年5月6日至5月12日16:00前通过上证路演中心网站或公司邮箱提问[7] 联系人信息 - 联系人是李娇云，电话0535 - 6392630，传真0535 - 6934339，邮箱lijiaoyun@cceddie.com[8] 会后查看方式 - 业绩说明会召开后可通过上证路演中心查看情况及主要内容[9]

内部控制情况 - 2024年12月31日公司不存在财务和非财务报告内控重大缺陷[4][5] - 纳入评价范围单位资产总额和营收占合并报表对应总额之比均为100%[8] 内控缺陷定量标准 - 财务报告内控资产错报重大缺陷定量标准为≥合并报表总资产1%[14] - 财务报告内控利润错报重大缺陷定量标准为≥合并报表利润总额5%[14] 未来展望 - 公司将完善内控体系提高治理水平推动发展[19] 其他信息 - 董事长（已获董事会授权）为宋飞[20] - 报告日期为2025年4月30日[20]

会计政策变更 - 公司自2024年1月1日执行《企业会计准则解释第17号》和第18号变更[1] 财务数据影响 - 执行第18号使合并报表销售费用减少28,520,109.80元[3] - 执行第18号使母公司报表销售费用减少25,074,798.32元[3] - 执行第18号使合并报表营业成本增加28,520,109.80元[4] - 执行第18号使母公司报表营业成本增加25,074,798.32元[4] 影响评估 - 第17号变更对财务报表无影响[1] - 本次变更对公司无重大影响，不损害公司及股东利益[4]

审计机构聘请 - 公司拟聘请天职国际为2025年度审计机构，议案待2024年度股东大会审议[3] - 2025年4月29日董事会通过聘请议案，尚需股东大会审议生效[14][15] 审计机构情况 - 截至2023年12月31日，天职国际合伙人89人，注册会计师1165人[4] - 2023年度收入总额31.97亿元，审计业务收入26.41亿元，证券业务收入12.87亿元[4] - 2023年度上市公司审计客户263家，审计收费总额3.19亿元，同行业158家[4] 审计费用 - 2025年度审计费用85万元，年报70万元，内控15万元，较上期增加0万元[12] 执业情况 - 天职国际近三年受行政处罚1次、监管措施9次等[7] - 从业人员近三年受罚涉及37人，无刑事处罚[7]

会计政策执行 - 公司自2024年1月1日起执行《企业会计准则解释第17号》和《企业会计准则解释第18号》[4] 政策影响 - 采用《企业会计准则解释第17号》对公司财务报表无影响[5] - 执行《企业会计准则解释第18号》销售费用合并影响 -28,520,109.80元，母公司 -25,074,798.32元[7] - 执行《企业会计准则解释第18号》营业成本合并影响28,520,109.80元，母公司25,074,798.32元[7] 总体影响 - 本次会计政策变更对公司财务无重大影响[7]

审计委员会情况 - 公司第四届董事会审计委员会由3名董事组成，独立董事占2/3[1] - 2024年董事会审计委员会共召开4次会议[1] 会议审议事项 - 2024年4月30日审议多项2023年度报告及2024年度相关议案[1] - 2024年6月27日审议聘任财务总监等议案[1] - 2024年8月29日审议2024年上半年度募集资金等议案[1] - 2024年10月30日审议2024年第三季度报告等议案[1] 审计机构相关 - 拟选聘天职国际会计师事务所为2024年度会计及内控审计机构[2] - 审计委员会提议续聘该所为2024年度审计机构[2] 财务报表评价 - 审计委员会认为公司财务报表真实、完整、准确，无欺诈舞弊及重大错报[3] 未来展望 - 2025年审计委员会将继续履行监督、审查、协调职能[5]

烟台艾迪精密机械股份有限公司 董事会审计委员会对会计师事务所 2024 年度 履行监督职责情况报告 根据《上市公司治理准则》《国有企业、上市公司选聘会计师事务所 管理办法》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规范运 作》和烟台艾迪精密机械股份有限公司（以下简称"公司"）《公司章程》 《董事会审计委员会工作细则》等规定和要求，董事会审计委员会本着勤 勉尽责的原则，恪尽职守，认真履职。现将董事会审计委员会对会计师事 务所 2024 年度履行监督职责的情况汇报如下： 一、2024 年度会计师事务所基本情况 （一）会计师事务所基本情况 1.基本信息 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称"天职国际"） 创立于 1988 年 12 月，总部北京，是一家专注于审计鉴证、资本市场服务、 管理咨询、政务咨询、税务服务、法务与清算、信息技术咨询、工程咨询、 企业估值的特大型综合性咨询机构。 3.诚信记录 天职国际近三年因执业行为受到刑事处罚 0 次、行政处罚 1 次、监督 管理措施 9 次、自律监管措施 7 次和纪律处分 3 次。从业人员近三年因执 业行为受到行政处罚 1 次、监督管理措施 10 次、自律 ...

募集资金情况 - 公司获批公开发行可转债10亿元，扣除费用后净额9.840131亿元[3] - 2022 - 2024年度累计投入使用募集资金3.3872536812亿元[4] - 截至2024年12月31日，募集资金余额6.8155911692亿元[5] - 2024年公司对闲置募集资金现金管理，年末未到期余额6500万元[10] - 2024年公司不存在多种募集资金特殊使用情况[10][11] - 公司2024年度募集资金总额10亿元，本年度投入6124.16万元，累计投入33872.54万元[21] - 变更用途的募集资金总额为40272.50万元，占比40.27%[21] 项目进展 - 闭式系统高压柱塞泵和马达建设项目截至期末投入进度21.30%，预计2026年12月达预定可使用状态[21] - 工程机械用电控多路阀建设项目截至期末投入进度9.92%，预计2026年12月达预定可使用状态[21] - 补充流动资金项目截至期末投入进度100%[21] - 在泰国新建项目截至期末投入进度18.65%，预计2026年8月达预定可使用状态[21] - 各项目合计拟投入募集资金98401.31万元，本年度实际投入6124.16万元，实际累计投入33872.54万元[24] 其他情况 - 2022年5月7日，公司用255.29万元募集资金置换已支付发行费用的自筹资金[22] - 2022 - 2024年，公司多次审议通过使用不超7亿元闲置募集资金进行现金管理[22] - 受经济环境和行业竞争影响，公司调减部分项目资金用于新项目建设[22] - 公司于2024年8月29日召开第五届董事会第二次会议、第五届监事会第二次会议[25] - 公司于2024年9月23日召开第三次临时股东大会[25] - 各项目未达到计划进度情况和变更后项目可行性重大变化情况均为无[25]

会计政策变更 - 公司自2024年1月1日执行《企业会计准则解释第17号》《企业会计准则解释第18号》变更[1] - 《企业会计准则解释第17号》变更对财务报表无影响[1] - 《企业会计准则解释第18号》涉及保证类质量保证会计处理[2] 财务影响 - 执行《企业会计准则解释第18号》，销售费用合并影响 -28,520,109.80元，母公司 -25,074,798.32元[3] - 执行相关规定，营业成本合并影响28,520,109.80元，母公司25,074,798.32元[4] 其他 - 本次变更对财务无重大影响，符合规定，董事会同意实施[4][5]