证券代码：605319 证券简称：无锡振华 公告编号：2024-038 无锡市振华汽车部件股份有限公司 关于向不特定对象发行可转换公司债券预案及相关文件修 订情况说明的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 | 章节 | 修订情况 | | --- | --- | | 释义 | 更新预案和报告期释义 | | 二、本次发行概 | 募投项目调整为"廊坊振华全京申汽车零部件项目"和补充流动资金，调 整后本次募投项目投资总额为 74,834 万元，拟使用募集资金金额为 | | 况 | 52,000 万元。 | | | 发行方案有效期十二个月，自修订后的发行方案经股东大会审议通过之日 | | | 起计算。 | | 三、财务会计信 息及管理层讨论 | 更新 年度及 年一季度的财务数据，并相应更新分析内容 2024 | | | 2023 | | 与分析 | | 一、向不特定对象发行可转换公司债券预案的主要修订情况 | 章节 | 修订情况 | | --- | --- | | 四、本次发行募 | 募投项目调整为"廊坊振华全京申 ...

无锡市振华汽车部件股份有限公司 监事会议事规则 无锡市振华汽车部件股份有限公司 监事会议事规则 第一章 总则 第一条 为进一步规范本公司监事会的议事方式和表决程序，促使监事和 监事会有效地履行监督职责，完善公司法人治理结构，根据《中华人民共和国公 司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》和《无锡市振华汽车 部件股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）等有关规定，制订本规则。 第二条 监事会设监事会办公室，处理监事会日常事务。监事会主席兼任 监事会办公室负责人。监事会主席可以要求公司证券事务代表或者其他人员协助 其处理监事会日常事务 第三条 监事会会议分为定期会议和临时会议。 第四条 监事会定期会议每六个月至少召开一次。 第五条 在发出召开监事会定期会议的通知之前，监事会办公室应当向全 体监事征集会议提案。在征集提案时，监事会办公室应当说明监事会重在对公司 规范运作和董事、高级管理人员职务行为的监督而非公司经营管理的决策。 第六条 出现下列情形之一的，监事会应当在十个工作日内召开临时会 议： （一）任何监事提议召开时； （二）股东会、董事会会议通过了违反法律、法规、规章、监管部门的各种 ...

无锡市振华汽车部件股份有限公司 董事会议事规则 无锡市振华汽车部件股份有限公司 董事会议事规则 第一章 总则 第一条 为了进一步规范公司董事会的议事方式和决策程序，促使董事和 董事会有效地履行其职责，提高董事会规范运作和科学决策水平，根据《中华人 民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》、《无锡市 振华汽车部件股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）等有关规定，制订 本规则。 第二条 董事会下设董事会办公室，处理董事会日常事务。董事会秘书兼 任董事会办公室负责人。 第二章 董事会会议和提案 第三条 董事会会议分为定期会议和临时会议。 第四条 董事会每年应当至少在上下两个半年度各召开一次定期会议。 第五条 在发出召开董事会定期会议的通知前，董事会办公室应当充分征 求各董事的意见，初步形成会议提案后交董事长拟定。董事长在拟定提案前，应 当视需要征求总经理和其他高级管理人员的意见。 第六条 有下列情形之一的，董事会应当召开临时会议： （一）代表十分之一以上表决权的股东提议时； 第七条 按照前条规定提议召开董事会临时会议的，应当通过董事会办公 室或者直接向董事长提交经提议人签字（盖章 ...

证券代码：605319 证券简称：无锡振华 公告编号：2024-037 无锡市振华汽车部件股份有限公司 关于向不特定对象发行可转换公司债券摊薄即期回报与填 补回报措施及相关主体承诺（修订稿）的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 为进一步落实《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益 保护工作的意见》（国办发〔2013〕110 号）、《国务院关于进一步促进资本市 场健康发展的若干意见》（国发〔2014〕17 号）以及中国证券监督管理委员会 （以下简称"中国证监会"）《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报 有关事项的指导意见》（证监会公告〔2015〕31 号）等相关文件要求，保障中 小投资者知情权，维护中小投资者利益，无锡市振华汽车部件股份有限公司（以 下简称"公司"或"无锡振华"）对本次向不特定对象发行可转换公司债券（以 下简称"本次发行"）摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响进行了认真分析， 并提出了填补回报的具体措施，相关主体对公司填补回报拟采取的措施能够得到 切实履行作出了承诺。具 ...

证券代码：605319 证券简称：无锡振华 公告编号：2024-035 无锡市振华汽车部件股份有限公司 第三届董事会第三次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 无锡市振华汽车部件股份有限公司（以下简称"公司"）第三届董事会第三 次会议于 2024 年 7 月 19 日通过专人或电子邮件的方式发出通知，于 2024 年 7 月 24 日上午 10 时以现场方式召开。本次会议由董事长钱金祥主持，会议应参会 董事 7 名，实际参会董事 7 名，符合《公司法》及《公司章程》的有关规定，会 议合法、有效。经董事认真审议，通过以下决议： 一、审议通过《关于公司符合向不特定对象发行可转换公司债券条件的议 案》 根据现行有效的《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》以及《上 市公司证券发行注册管理办法》等有关法律、法规及规范性文件的规定，经结合实 际情况逐项自查，公司符合现行上海证券交易所主板上市公司向不特定对象发行可 转换公司债券的规定，具备向不特定对象发行可转换公司债券的条件。 本议案已经公司独立董事 ...

投资评级与目标价 - 报告对无锡振华的投资评级为“增持”，目标价下调至28.25元（原为32.08元），维持2024/2025/2026年的EPS预测为1.49/1.84/2.21元 [3][10] - 考虑到欧盟反补贴调查对公司部分客户的影响，给予公司2024年19倍PE，略低于可比公司平均 [3] 业绩表现与预测 - 2024年H1预计实现归母净利润1.55亿元至1.60亿元，同比增长71.23%至76.76%；扣非归母净利润1.52亿元至1.57亿元，同比增长83.41%至89.44% [3] - 2024年Q2预计实现归母净利润0.78亿元至0.83亿元，同比增长47.9%至57.4%，环比增长0.3%至6.8%；扣非归母净利润0.76亿元至0.81亿元，同比增长49.5%至59.4%，环比-0.7%至+5.8% [3] - 2024年营业收入预计为29.43亿元，同比增长27.0%；净利润预计为3.72亿元，同比增长34.3% [12] 客户与业务增长 - 2024年H1公司重要客户小米汽车等销量表现较好，推动公司相关业务稳定增长 [3] - 公司分拼总成业务配套上汽乘用车，受欧洲反补贴调查影响，上汽乘用车2024H1销量同比-18.49%，后续随着上汽乘用车出口结构调整，公司分拼总成业务有望恢复增长 [3] - 公司拟投资6亿元建设廊坊振华全京申二期工程，提升客户粘性及单车价值量，为小米汽车、理想汽车、北京汽车等客户的新增产能进行配套 [3] 财务数据与估值 - 2024年预计每股净收益为1.49元，净资产收益率为15.5%，市盈率为11.48倍 [12] - 2024年预计销售毛利率为25.7%，EBIT Margin为16.7%，销售净利率为12.7% [13] - 2024年预计总资产为51.64亿元，总负债为27.66亿元，资产负债率为53.6% [13] 行业与市场表现 - 无锡振华属于运输设备业/可选消费品行业，当前股价为17.07元，52周内股价区间为15.07-24.52元 [5][10] - 过去12个月股价绝对升幅为8%，相对指数升幅为16% [11]

净利润及增长预期 - 预计2024年半年度归属于上市公司股东的净利润为15,500.00万元至16,000.00万元，同比增长71.23%至76.76%[1][2] - 预计2024年半年度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为15,200.00万元至15,700.00万元，同比增长83.41%至89.44%[1][2] - 2023年半年度归属于母公司所有者的净利润为9,051.91万元，扣除非经常性损益的净利润为8,287.50万元[9] 宏观经济与行业状况 - 2024年上半年全球宏观经济温和复苏，汽车行业保持高景气度，公司业务订单量稳定增长[4] - 公司主要原材料价格较上年同期有所下降，产品毛利率提高带动利润增长[4] 财务数据与披露 - 2024年上半年每股收益为0.39元[4] - 公司2024年半年度经营业绩符合上海证券交易所股票上市规则第5.1.1条中应当进行预告的情形[7] - 本次业绩预告未经审计[8] - 预告数据为初步核算数据，具体财务数据以公司正式披露的2024年半年度报告为准[10]

报告公司投资评级 - 下调盈利预测,维持"买入"评级。[10] 报告的核心观点 依托区位优势,加强对小米、理想等周边主机厂配套能力 - 依托其优势区位,将可以为小米汽车、理想汽车、北京汽车等客户在该地区的新增产能进行配套。[7] 新能源赋能冲压零部件传统业务,新产能释放配套能力增强带动分拼业务增长 - 特斯拉、理想等新能源客户为冲压零部件传统业务带来新增量;宁德振德和郑州君润产能逐渐释放,配套客户量逐渐增加,分拼总成业务大幅上升。[8] 盈利能力持续改善,费用水平基本维稳 - 23 全年公司实现毛利率 25.07%,同比+9.67pct。利润端主要受益于上游原材料价格下降,高毛利率的分拼总成业务占比提升,以及产能释放带来规模效应。[9] 财务数据及盈利预测 - 2023年公司实现营收23.17亿元,同比+23.19%。[8] - 2024-2026年归母净利润预测为3.57/4.26/5.18亿元。[10] - 2023年公司毛利率为25.07%,同比+9.67pct。[9]

国泰君安证券股份有限公司 关于无锡市振华汽车部件股份有限公司 首次公开发行限售股解禁上市流通的核查意见 国泰君安证券股份有限公司（以下简称"国泰君安"或"保荐机构"）作为 无锡市振华汽车部件股份有限公司（以下简称"无锡振华"或"公司"）首次公 开发行股票并上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海 证券交易所股票上市规则》以及《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号 ——规范运作》等有关规定，对无锡振华首次公开发行股票限售股解禁上市流通 事项进行了核查，核查情况及核查意见如下： 一、本次限售股上市类型 无锡振华本次申请上市流通的限售股类型为首次公开发行限售股。 （一）股票发行的核准情况 经中国证券监督管理委员会《关于核准无锡市振华汽车部件股份有限公司首 次公开发行股票的批复》（证监许可[2021]276号）批准，无锡振华于2021年5月 26日，采取"网下向配售对象询价配售和网上向社会公众投资者定价发行相结合" 的方式，首次向社会公开发行人民币普通股（A股）50,000,000股，于2021年6月 7日起在上海证券交易所挂牌上市，首次公开发行后总股本200,000,000股，其中 有限售 ...

关于首次公开发行限售股解禁上市流通的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 要内容提示： 本次股票上市类型为首发股份；股票认购方式为网下，上市股数为 130,000,000 股。 证券代码：605319 证券简称：无锡振华 公告编号：2024-033 无锡市振华汽车部件股份有限公司 本次股票上市流通总数为 130,000,000 股。 本次股票上市流通日期为 2024 年 7 月 2 日。 一、本次限售股上市类型 无锡市振华汽车部件股份有限公司（以下简称"公司"）本次申请上市流通的限 售股类型为首次公开发行限售股。 （一）股票发行的核准情况 经中国证券监督管理委员会《关于核准无锡市振华汽车部件股份有限公司首 次公开发行股票的批复》（证监许可[2021]276 号）批准，无锡市振华汽车部件股份 有限公司（以下简称"公司"或"无锡振华"）于 2021 年 5 月 26 日，采取"网下向配 售对象询价配售和网上向社会公众投资者定价发行相结合"的方式，首次向社会公 开发行人民币普通股（A 股）50,000,000 股 ...