公司信息披露 - 公司于2月24日在互动平台回应投资者提问，表示其始终严格遵守相关规定[1] - 公司明确声明不存在应披露而未披露的重大事项[1]

公司股价与市场表现 - 沃尔核材H股盘中一度上涨近8% 截至发稿涨6.76% 报21.76港元 成交额达6929.88万港元 [1] 公司资本运作与投资者关系 - 公司H股将于2026年2月13日起被调入沪港通及深港通标的证券名单 [1] - 此举将允许符合条件的中国内地投资者直接投资公司H股 [1] - 此举有利于扩大公司的投资者基础 并可能提高H股的交易流动性 [1] 公司业务与行业地位 - 沃尔核材是全球最大的热缩材料及通信电缆产品提供商之一 [1] 公司产品与技术进展 - 随着AI快速增长 高速铜缆需求总量正在快速增长 [1] - 公司下一代更高速率的单通道448G高速线已率先开发出来 此款线能更好满足未来更高等级的终端产品需求 [1] - 公司持续关注下游技术路线及相关产品架构的演进情况 并与核心客户保持密切沟通 [1]

公司股价与交易动态 - 公司H股盘中涨幅近8%，截至发稿上涨6.76%，报21.76港元，成交额达6929.88万港元 [1] - 公司H股将于2026年2月13日起被调入沪港通及深港通标的证券名单 [1] - 此举将允许符合条件的中国内地投资者直接投资公司H股，有助于扩大投资者基础并潜在提高H股交易流动性 [1] 公司业务与产品进展 - 公司是全球最大的热缩材料及通信电缆产品提供商之一 [1] - 随着AI快速增长，高速铜缆需求总量正在快速增长 [1] - 公司下一代更高速率的单通道448G高速线已率先开发出来，能更好满足未来更高等级的终端产品需求 [1] - 公司持续关注下游技术路线及相关产品架构的演进，并与核心客户保持密切沟通 [1]

公司上市与募资 - 沃尔核材于2月13日成功在香港交易所主板上市 [1] - 公司全球发售约1.40亿股H股，募集资金约28.13亿港元 [3] - 募资将主要用于产品多元化升级、全球业务拓展、产能提升及潜在战略投资 [3] 公司业务与技术实力 - 公司专注于高分子辐射改性新材料和通信线缆的研发、制造与销售 [3] - 产品广泛应用于AI、电子、电力、冶金、石化、汽车及航天航空等多个关键领域 [3] - 公司具备雄厚的技术实力、稳定的市场竞争力及良好的发展前景 [3] 产能布局与战略规划 - 沃尔核材在惠州拥有重要生产基地 [3] - 惠州基地三期扩产是本次募资的主要投向之一 [3] - 上市旨在进一步巩固公司在行业内的领先地位 [3] 投资方背景与意义 - 惠州国投作为基石投资者投资了沃尔核材的港股份额 [3] - 此举开创了惠州国企A+H股跨境资本运作的先例 [3] - 投资是服务本土产业、以投促引支持全市高端制造的重要举措 [3]

公司上市与战略定位 - 沃尔核材于2月13日在香港联交所主板挂牌上市，实现“A+H”双重上市 [1] - 公司始终专注于高分子辐射改性新材料领域 [1] - 公司致力于成为全球领先的热缩材料与高速铜缆制造商 [1] 业务与产品体系 - 公司构建了“电子材料、通信线缆、电力、新能源汽车及风力发电”五大核心产品体系 [1] - 公司布局智能智造领域，以领先技术为全球客户提供安全保护与智能连接解决方案 [1] - 公司产品已广泛应用于AI数据中心、智能驾驶、机器人以及核电等高精尖领域 [1] 市场前景与未来规划 - 随着AI算力需求释放，公司高速铜缆业务发展空间广阔 [1] - 公司将持续强化核心技术优势，加快拓展全球市场 [1] - 公司将借助香港国际金融中心的优势，更深入地融入全球产业链，开启高质量发展新篇章 [1]

公司回购行动 - 公司于2月13日耗资198.7万港元进行了股份回购 [1] - 此次回购涉及5.26万股公司股份 [1]

公司上市概况 - 沃尔核材于2026年2月13日在香港联交所主板上市，股票代码09981.HK，上市首日收盘价为20.68港元，较发行价上涨2.94% [1] - 公司主要业务涵盖电子通信业务、电力传输业务以及风力发电业务等其他业务 [1] 发行与募资详情 - 本次全球发售股份总数为139,988,800股，其中香港公开发售13,999,000股，国际发售125,989,800股 [1][2] - 发行最终定价为每股20.09港元，为最高发售价，所得款项总额约为28.124亿港元 [2][3] - 扣除约0.788亿港元的估计上市开支后，本次发行所得款项净额约为27.336亿港元 [2][3] - 上市后公司总发行股本为1,399,887,362股 [2] 募集资金用途 - 募集资金计划用于实现产品组合多元化及升级产品以扩展业务范围并增加市场份额 [3] - 资金将用于拓展全球业务版图，并提升中国及马来西亚的产能 [3] - 部分资金将用于潜在的战略投资及/或收购，以及补充营运资金和一般企业用途 [3] 发行中介机构 - 本次发行的联席保荐人、保荐人兼整体协调人、联席全球协调人、联席账簿管理人及联席牵头经办人为中信建投(国际)融资有限公司和招商证券(香港)有限公司 [3] - 整体协调人、联席全球协调人、联席账簿管理人及联席牵头经办人还包括山证国际证券有限公司 [3] - 星展亚洲融资有限公司、富途证券国际(香港)有限公司、老虎证券(香港)环球有限公司担任联席账簿管理人及联席牵头经办人 [3] 基石投资者构成 - 本次发行共引入16名基石投资者，合计认购48,231,800股发售股份，占全球发售股份的34.45%，占上市后总股本的3.45% [5][6] - 主要基石投资者包括：HHLR Advisors, Ltd. (认购9,703,000股，占发售股份6.93%)、惠州市惠联投资合伙企业(有限合伙) (认购9,960,800股，占发售股份7.12%)、上海景林及华泰资本投资有限公司 (认购6,986,000股，占发售股份4.99%) [6] - 其他基石投资者还包括Jump Trading、江西铜业、深圳新世界、高时、雾凇资本、SCV Alpha、Yield Royal、国惠香港、璞信、新宙邦香港、易亚投资管理、Factorial Master Fund、前海辰星投资等 [5][6] A/H股比价情况 - 沃尔核材A股(002130.SZ)已于2007年4月20日在深圳证券交易所上市 [6] - 截至2026年2月12日，其A股收盘价为28.18元人民币，按当日汇率(1港元兑0.88881元人民币)折算约合31.71港元 [6] - 本次港股发行价20.09港元，较A股前一日收盘价折让约36.64% [6]

公司H股上市 - 公司本次发行的H股股票已获得香港联交所批准 并于2026年2月13日在香港联交所主板挂牌并上市交易 [1] - 公司H股股票中文简称为“沃爾核材” 英文简称为“WOER” 股份代号为“9981” [1]

公司资本运作 - 公司完成全球发售1.40亿股H股并于2月13日在香港联交所主板挂牌上市交易 [1] - 本次H股发行所得款项净额约为27.34亿港元 [1] - 发行后公司总股本由12.60亿股增加至14.00亿股 [1] 股权结构变化 - H股发行后A股股东持股比例由100%降至90% H股股东持股占比为10% [1] - 第一大股东周和平及其一致行动人合计持股比例由15.05%被动稀释至13.54% [1] - 股东邱丽敏及其一致行动人合计持股比例由9.21%被动稀释至8.29% [1] - 上述股东持股比例变化均为发行导致的被动稀释 不涉及主动减持行为 [1]

发售情况 - 公司全球发售H股139,988,800股，港公开发售占10%，国际发售占90%[3] - 公司发行H股每股发售价20.09港元，所得净额约27.34亿港元[3] 上市信息 - 139,988,800股H股于2026年2月13日在港交所主板上市，简称“沃爾核材”[3] 股权变动 - 发行上市后A股股东持股90%，H股股东持股10%[4] - 周和平、邱丽敏等股东持股比例被动稀释[5][6][7] - 权益变动不涉减持和要约收购，不影响控股权[8][9]