财务分配 - 公司以618,477,169为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.5元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本[3] - 2023年度以总股本618,477,169股为基数，每10股派现金股利0.6元，总计分配37,108,630.14元[152] - 2024年度拟定以总股本618,477,169股为基数，每10股派现金股利0.5元，总计分配30,923,858.45元[156] - 2023年度剩余累计未分配利润1,702,668,742.92元结转下年度[153] - 2024年度剩余累计未分配利润1,759,719,056.78元结转下年度[156] - 2023年度经审计母公司累计可供分配的利润为1,739,777,373.06元[152] - 2024年度经审计母公司累计可供分配的利润为1,790,642,915.23元[156] 整体财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入3,472,860,317.19元，较2023年减少1.94%[15] - 2024年归属于上市公司股东的净利润51,530,077.60元，较2023年减少39.83%[15] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润8,236,706.88元，较2023年减少80.97%[15] - 2024年经营活动产生的现金流量净额240,108,277.59元，较2023年减少38.38%[15] - 2024年末总资产6,249,279,269.11元，较2023年末减少4.25%[15] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产3,823,949,444.74元，较2023年末增加0.54%[15] - 2024年第一季度至第四季度营业收入分别为940,965,217.53元、912,743,725.44元、834,546,891.68元、784,604,482.54元[19] - 2024年第一季度至第四季度归属于上市公司股东的净利润分别为27,943,357.10元、28,302,478.43元、10,464,723.96元、 - 15,180,481.89元[19] - 2024年非流动性资产处置损益为-1,207,034.49元，2023年为-1,268,374.34元，2022年为840,893.18元[20] - 2024年计入当期损益的政府补助为34,890,288.78元，2023年为39,113,657.79元，2022年为55,113,777.57元[20] - 2024年非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益为3,609,053.70元，2023年为4,119,459.40元，2022年为294,743.88元[20] - 2024年除上述各项之外的其他营业外收入和支出为13,186,650.15元，2023年为3,793,937.01元，2022年为7,668,976.99元[20] - 2024年所得税影响额为3,579,213.08元，2023年为3,402,730.88元，2022年为5,023,502.59元[20] - 2024年少数股东权益影响额（税后）为3,606,374.34元，2023年为2,399.07元，2022年为1,207.58元[20] - 2024年合计为43,293,370.72元，2023年为42,353,549.91元，2022年为71,829,286.70元[20] - 2024年公司实现营业收入34.73亿元，归母净利润5153万元[42][49] - 2024年公司营业收入34.73亿元，同比减少1.94%；电子元器件制造业营收27.50亿元，占比79.17%；贸易业营收5.95亿元，占比17.13%；其他业务营收1.28亿元，占比3.70%[58] - 2024年营业成本合计3075005242.32元，2023年为3119347086.25元，各构成项目占比两期对比波动较小[62] - 2024年销售费用为50711259.64元，较2023年的44806876.36元增加13.18%[67] - 2024年管理费用为150277030.69元，较2023年的138169688.03元增加8.76%[67] - 2024年财务费用为 - 26562109.64元，较2023年的 - 17609947.62元减少50.84%，主要系汇兑收益同比增加影响所致[67] - 2024年研发费用为190851588.97元，较2023年的181187558.41元增加5.33%[67] - 2024年经营活动现金流入小计为3,740,106,548.47元，较2023年的3,503,869,221.80元增长6.74%[72] - 2024年经营活动现金流出小计为3,499,998,270.88元，较2023年的3,114,228,362.15元增长12.39%[72] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为240,108,277.59元，较2023年的389,640,859.65元减少38.38%，主要系本期日常经营性支出增加影响所致[72] - 2024年投资活动现金流入小计为567,476,940.19元，较2023年的388,203,708.00元增长46.18%[72] - 2024年投资活动现金流出小计为651,769,663.36元，较2023年的689,558,558.30元减少5.48%[72] - 2024年现金及现金等价物净增加额为 -3,911,445.84元，较2023年的 -73,511,282.84元增加94.68%，主要系经营活动净现金流量及筹资活动净现金流量减少，投资活动净现金流量增加共同影响所致[72] - 2024年经营性活动净现金流为24010.83万元，净利润为5437.55万元，两者相差18573.28万元[74] - 投资收益713.27万元，占利润总额比例14.50%；公允价值变动损益 -143.34万元，占比 -2.91%；资产减值 -3202.42万元，占比 -65.09%等[76] - 2024年末货币资金136366.92万元，占总资产比例21.82%，较年初比重增加0.92%[78] - 2024年末应收账款73022.51万元，占总资产比例11.68%，较年初比重增加3.86%，因部分客户信用账期延长[78] - 2024年末投资性房地产335.07万元，占总资产比例0.05%，较年初比重减少0.42%，因厂房出租合同终止[78] - 2024年末固定资产192530.34万元，占总资产比例30.81%，较年初比重增加3.47%[78] - 2024年末在建工程22830.39万元，占总资产比例3.65%，较年初比重减少3.90%，因部分厂房转入固定资产[78] - 2024年末短期借款15627.88万元，占总资产比例2.50%，较年初比重增加1.48%，因新增借款及应收票据到期终止确认[78] - 交易性金融资产期初数15155.05万元，本期公允价值变动 -143.34万元，本期购买45000万元，本期出售56000万元，期末数4011.71万元[80] - 金融资产小计期初数26695.39万元，本期公允价值变动 -143.34万元，本期购买45000万元，本期出售56099.60万元，期末数14293.15万元[80] - 截至报告期末，资产权利受限合计账面价值为787,969,694.27元，其中货币资金216,446,562.45元、应收票据571,520,200.45元、其他非流动资产2,931.37元[81][82] - 报告期投资额为247,374,165.94元，上年同期投资额为173,881,228.98元，变动幅度为42.27%[83] 各条业务线数据关键指标变化 - 公司LED业务以LED封装为主，集成电路封测业务通过子公司风华芯电开展[24][28] - 公司主要产品分为LED外延片及芯片产品、LED封装及组件产品、集成电路封测产品及第三代化合物半导体封测产品等[33] - LED外延芯片产品包括蓝绿显屏芯片、数码指示芯片等，应用于户内、户外显示屏、家电数码显示等场景[34] - LED封装产品有白光器件、显示屏用器件等，应用于酒店照明、广电显示屏等场景[34] - LED应用产品的LED组件包括背光源、Mini背光模组等，用于电视机、显示器等显示终端的背光领域[34] - 外延及芯片产品营收1.28亿元，占比3.67%，同比增长0.31%；LED封装及组件产品营收25.08亿元，占比72.21%，同比减少0.79%；贸易及应用类产品营收5.95亿元，占比17.13%，同比减少13.82%；集成电路封装测试营收1.14亿元，占比3.29%，同比增长18.60%；其他业务营收1.28亿元，占比3.70%，同比增长28.37%[59] - 国内营收26.88亿元，占比77.40%，同比减少4.37%；国外营收7.85亿元，占比22.60%，同比增长7.42%[59] - 电子元器件制造业营业成本20.97亿元，毛利率16.39%，营收同比减少0.79%，成本同比增长1.08%，毛利率同比减少1.54%；贸易业营业成本5.92亿元，毛利率0.49%，营收同比减少13.82%，成本同比减少13.65%，毛利率同比减少0.20%[60] - LED封装及组件产品营业成本20.97亿元，毛利率16.39%，营收同比减少0.79%，成本同比增长1.08%，毛利率同比减少1.54%；贸易及应用类产品营业成本5.92亿元，毛利率0.49%，营收同比减少13.82%，成本同比减少13.65%，毛利率同比减少0.20%[60] - 国内营业成本20.03亿元，毛利率14.88%，营收同比减少6.34%，成本同比减少4.56%，毛利率同比减少1.59%；国外营业成本6.86亿元，毛利率8.50%，营收同比增长6.21%，成本同比增长3.72%，毛利率同比增长2.20%[60] - 直接销售营收31.03亿元，营业成本26.89亿元，毛利率13.34%，营收同比减少3.58%，成本同比减少2.58%，毛利率同比减少0.90%[60] - 电子元器件制造销售量2024年为15692588万只，较2023年的18219061万只减少13.87%；生产量2024年为15693050万只，较2023年的18815038万只减少16.59%；库存量2024年为3505239万只，较2023年的3504777万只增加0.01%[61] - 国星半导体营业收入360,254,616.06元、净利润 - 43,697,646.31元；新立电子营业收入709,054,130.89元、净利润1,329,417.27元；风华芯电营业收入130,347,533.66元、净利润 - 8,328,290.49元[91] - 国星半导体报告期营业收入较上年同期减少32.59%，净利润减少159.06%[91] - 新立电子报告期营业收入较上年同期增长2.55%，净利润增长244.03%[92] - 风华芯电报告期营业收入较上年同期增长25.87%，净利润较上年同期减亏48.15%[93] 行业环境与政策 - 2024年LED行业竞争加剧、均价下滑，但技术创新催生新契机，车用LED和海外市场是发展重点[25][27] - 2024年广东省和工信部发布政策支持超高清视频和新型显示产业发展[30] - 到2027年，广州市智能终端产品在8大门类打造100款以上大规模使用的产品，人工智能核心产业规模超4400亿元[31] - 到2027年，广东省高端智能传感器产业规模倍增，新增3000款以上虚拟现实终端和应用[31] 公司市场地位 - 2020 - 2023年公司“高清显示用LED器件”全球同类产品市场占有率连续排名第一，2022 - 2023年“多功能指示模块”全球同类产品市场占有率保持排名第一[40] 研发情况 - 报告期

财务表现 - 2024年营业收入34.73亿元，同比下降1.94% [1] - 归属于上市公司股东的净利润5153.01万元，同比下降39.83% [1] - 基本每股收益0.0833元/股，同比下降39.86% [1] 分红方案 - 拟向全体股东每10股派发现金红利0.5元(含税) [1] - 送红股0股(含税) [1] - 不以公积金转增股本 [1]

公司营收结构 - 公司销售以国内市场为主 [1] - 2024年前三季度公司在美国销售收入占总营收约1 76% [1] - 直接销售美国市场占比较小 [1] 市场策略 - 公司会密切关注国际贸易政策环境的变化 [1] - 公司积极应对确保业务和经营稳定 [1]

文章核心观点 公司第六届监事会第五次会议审议通过转让参股子公司皓徕特公司49%股权暨关联交易的议案，监事会认为该事项符合公司战略规划，定价公允合理，决策程序合规，不存在损害股东利益情形 [1][2] 会议基本信息 - 会议于2025年3月25日发出通知，3月28日下午以通讯方式在公司召开 [1] - 会议由王伟东主持，应出席监事3人，实际出席3人，通知、召开及参会人数符合规定 [1] 议案审议情况 - 审议通过《关于转让参股子公司皓徕特公司49%股权暨关联交易的议案》，表决结果为2票同意、0票反对、0票弃权，关联监事彭奋涛回避表决 [1] 监事会意见 - 认为转让股权暨关联交易事项符合公司战略发展规划，交易定价以专业评估机构报告为依据，经双方协商确定，公允合理 [2] - 决策程序符合有关法律、法规及公司章程规定，不存在损害公司和全体股东特别是中小股东利益的情形 [2] 信息披露 - 具体内容详见2025年4月1日公司登载于《证券时报》《中国证券报》和巨潮资讯网的《关于转让参股子公司皓徕特公司49%股权暨关联交易的公告》 [2]

关联交易概述 - 公司拟以非公开协议转让方式将持有皓徕特公司49%股权以2,491.66万元价格转让给佛山照明，交易完成后不再持有皓徕特公司股权 [1] - 交易对手方佛山照明为公司控股股东，直接或间接持有公司21.48%股份，构成关联交易 [1] - 董事会审议通过议案，关联董事回避表决，独立董事专门会议同意提交董事会审议 [1][9] 关联方基本情况 - 佛山照明为中外合资上市公司，注册资本154,877.823万元，广晟控股集团为其实际控制人，持股31.57% [2] - 截至2023年底，佛山照明总资产1,693,443.99万元，净资产628,544.28万元，营业收入905,729.20万元 [2] - 截至2024年9月，总资产1,732,164.23万元，净资产639,556.62万元，1-9月营业收入688,727.36万元 [2] 交易标的财务数据 - 皓徕特公司49%股权对应评估值2,491.66万元，母公司所有者权益账面值4,358.81万元，评估增值16.66% [3][6] - 2023年资产总额7,684.50万元，净资产4,159.63万元，营业收入7,244.22万元，净利润508.78万元 [5] - 2024年9月资产总额7,834.42万元，净资产4,383.10万元，1-9月营业收入4,778.25万元，净利润223.10万元 [5] 评估与定价依据 - 评估采用资产基础法，股东权益评估值5,085.02万元，较账面值增值726.21万元 [6] - 交易价格按评估值2,491.66万元确定，定价依据合理且经双方协商 [6][7] 交易协议核心条款 - 转让方为国星光电，受让方为佛山照明，转让价款2,491.66万元需在合同生效后10个工作日内支付 [7][8] - 过渡期损益由变更后股东按股权比例承担，工商变更登记日为交割日 [8] - 股权转让前债权债务及潜在债务由变更后公司承担，税费按法律规定缴纳 [8] 交易目的与影响 - 转让符合公司聚焦LED封装主业的战略，优化业务结构并降低管理成本与市场风险 [9] - 有助于提升资产质量和运营效率，强化核心竞争力 [9] - 2025年初至3月31日公司与佛山照明累计关联交易金额1,980.43万元 [9]

股权交易 - 公司拟2491.66万元转让皓徕特49%股权给佛山照明，交易后不再持股[3] - 佛山照明持有公司21.48%股份，本次交易构成关联交易[3] 财务数据 - 2023年末佛山照明总资产1693443.99万元等多项数据[6] - 2024年9月佛山照明总资产1732164.23万元等多项数据[6] - 2024年1 - 9月皓徕特营收4778.25万元，净利润223.10万元[14] 交易情况 - 皓徕特49%股权评估值2491.66万元，按此价转让[9][15] - 受让方10个工作日内支付100%转让价款[16] 交易影响 - 转让符合公司聚焦主业规划，优化业务结构[20] 会议决议 - 2025年3月28日董事会通过转让股权暨关联交易议案[22]

会议信息 - 公司第六届监事会第五次会议于2025年3月28日召开，应出席3人，实际出席3人[1] 股权交易 - 审议通过转让参股子公司皓徕特公司49%股权暨关联交易议案，2票同意[1] - 监事会认为转让股权符合战略规划，定价公允，程序合规[2]

公司决策 - 2025年3月28日召开第六届董事会第五次会议[1] - 审议通过转让参股子公司皓徕特公司49%股权暨关联交易议案[1] - 议案表决7票同意、0票反对、0票弃权，关联董事回避表决[1] - 该议案已由独立董事专门会议第二次会议审议通过[2] - 交易具体内容详见2025年4月1日相关公告[2]

投资原则 - 投资包括股权投资、固定资产投资等[3] - 投资应遵循符合产业政策等五项原则[7] - 严控非主业投资，遵循符合政策等原则[8] 投资决策 - 年度投资预算经党委会前置研究、总裁办公会研究通过，8月底前可调整[13] - 总投资额3亿元以上或达董事会决策权限项目需立项审批[15] - 总投资额未达500万元固定资产投资项目可履行简易决策程序[15] 项目评估 - 3亿元以上或达董事会决策权限项目须委托第三方开展可行性研究[15] - 达董事会决策权限非关联交易投资项目须组织专家评审报告[16] - 投资项目开展风险评估，境外投资评估所在国家（地区）风险[16] 项目管理 - 投资项目实行进度汇报制，偏离目标分析原因并提出整改措施[19] - 项目投资额超决策额度10%及以上须重新履行决策程序[20] - 项目实施滞后2年及以上须重新履行决策程序[20] 项目评价 - 完成投资并投入使用或运营一定时间项目应开展后评价[22] - 后评价报告经党委会前置研究、总裁办公会审议通过[23] 投资处置 - 按《公司章程》等规定处置对外投资收回、转让、核销等事项[23] - 六种情况下可收回对外投资[24] - 投资处置方案为多方案比较分析后的最优方案[25] 其他 - 投资按规定履行信息披露义务[28] - 对带动企业发展且达目标责任人可按规定奖励[31] - 本制度经公司董事会审议通过之日起生效[34]

专门委员会组成与选举 - 专门委员会成员由3 - 5名董事组成，审计等委员会独立董事人数应过半数[4] - 各专门委员会委员由董事长、二分之一以上独立董事推荐或全体董事的三分之一提名，经董事会选举产生[4] 专门委员会任期与会议 - 专门委员会任期与董事会任期一致，委员任期届满，连选可连任[6] - 除审计委员会每季度至少召开一次会议外，各专门委员会可按需不定期召开会议[8] - 专门委员会会议至少提前三天通知全体委员，紧急情况可随时通知[8] - 专门委员会会议应由三分之二以上的委员出席方可举行[8] - 专门委员会会议作出的决议，须经全体委员的过半数通过[8] 会议材料保存 - 董事会办公室负责专门委员会会议材料归档保存，期限为10年[10] 各委员会职责 - 审计委员会负责审核公司财务信息及其披露等工作[12] - 提名委员会负责拟定公司董事及高级管理人员的选择标准和程序等[16] - 薪酬与考核委员会负责拟定董事、高级管理人员薪酬计划或方案[25] - 薪酬与考核委员会审查董事、高级管理人员履职情况并进行业绩考核[25] - 薪酬与考核委员会监督公司薪酬制度执行情况[25] - 薪酬与考核委员会制定或变更股权激励、员工持股计划[25] - 董事、高级管理人员薪酬计划经董事会同意后提交股东会审议批准[25] - 高级管理人员薪酬分配方案报董事会批准[25] - 风险管理委员会负责评估公司整体风险状况[28] - 风险管理委员会指导公司风险管理、合规管理体系建设[30] 风险报告 - 公司各部门遇突发风险需报告风险管理委员会等相关人员[30] - 合规管理负责人向风险管理委员会报告工作[30]