中原证券股份有限公司关于 无锡智能自控工程股份有限公司 使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的核查意见 中原证券股份有限公司（以下简称"中原证券"、"保荐人"或"保荐机构"） 作为无锡智能自控工程股份有限公司（以下简称"智能自控"、"发行人"或"公 司"）2023 年度以简易程序向特定对象发行股票并在深圳证券交易所上市保荐机 构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所股票上市规则》 《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——主板上市公司规范运作》《上 市公司监管指引第 2 号—上市公司募集资金管理和使用的监管要求》等有关规定要 求，对公司使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金事项进行了审慎核查，具体情 况如下： 一、 募集资金基本情况 经中国证券监督管理委员会《关于同意无锡智能自控工程股份有限公司向特定 对象发行股票注册的批复》（证监许可〔2023〕1779 号）同意注册，公司本次以 简易程序向特定对象发行人民币普通股股票 20,905,922 股，每股面值 1 元，发行价 格为每股 8.61 元，共计募集资金人民币 179,999,988.42 元。扣除与发行有关的费用 人民币 3,83 ...

债券代码：128070 债券简称：智能转债 证券代码：002877 证券简称：智能自控 公告编号：2025-013 无锡智能自控工程股份有限公司 关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 无锡智能自控工程股份有限公司（以下简称"公司"）于2025年4月10日召开第 五届董事会第十三次会议和第五届监事会第七次会议，审议通过了《关于使用部分 闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司使用部分闲置募集资金暂时补 充流动资金，总金额为不超过人民币7,000.00万元，使用期限不超过12个月，具体时 间自公司董事会审议通过之日起算，到期前公司将及时、足额将该部分资金归还至 募集资金专户，现将具体内容公告如下： 截至 2025 年 4 月 8 日，公司募集资金使用情况如下表： 1 证券代码：002877 证券简称：智能自控 公告编号：2025-013 债券代码：128070 债券简称：智能转债 一、 募集资金基本情况 经中国证券监督管理委员会《关于同意无锡智能自控工程股份有限公司向特定 对象发行股票注册的批复》（证 ...

会议信息 - 公司第五届监事会第七次会议4月3日发通知，4月10日召开[2] - 会议应到监事3名，实到3名[2] 资金决策 - 审议通过使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金议案[3] - 资金补充期限自董事会审议通过日起不超12个月[3] - 监事会同意使用不超7000万元闲置资金补充流动资金[3]

债券代码：128070 债券简称：智能转债 证券代码：002877 证券简称：智能自控 公告编号：2025-011 无锡智能自控工程股份有限公司 无锡智能自控工程股份有限公司（以下简称"公司"）第五届董事会第十三 次会议的通知于 2025 年 4 月 3 日以邮件、电子通讯等方式向全体董事、监事发 出。会议于 2025 年 4 月 10 日在公司 303 会议室召开。会议应到董事 7 名，实际 到会董事 7 名，监事、部分高级管理人员列席了会议。会议由董事长沈剑标先生 主持。会议的召开符合有关法律、法规及《公司章程》的规定。 二、董事会会议审议情况 （一）审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》 表决结果：7 票同意、0 票反对、0 票弃权。 随着公司产能逐步扩大，公司日常生产经营中的营运资金需求也在不断增加； 同时，根据募集资金投资项目资金使用计划，预计有部分募集资金在一定时间内 将处于暂时闲置状态。公司在确保不影响募集资金投资项目建设进度的前提下， 为了提高募集资金使用效率，降低公司财务成本，满足公司流动资金需求，本着 公司及股东利益最大化原则，公司决定使用不超过人民币 7,000.0 ...

资金使用 - 2024年4月10日公司审议通过用不超5000万元闲置募集资金补流议案[1] - 闲置募集资金补流期限不超12个月[1] - 2025年4月8日公司将5000万元闲置募集资金归还专用账户[1]

可转债发行 - 2019年7月2日公开发行230万张可转换公司债券，总额2.30亿元[2] 转股价格调整 - 初始转股价格9.55元/股，经多次调整至8.26元/股[4][5][6][7][8][9] 股本变动 - 2023年发行后总股本从332,581,485股增至353,487,407股[7][8] - 2025年第一季度总股本从353,872,751股增至353,875,534股[11] 转股情况 - 2025年第一季度智能转债转股减少23,000元，转股2,783股[10] - 截至2025年3月31日，剩余金额225,613,800元，累计转股514,752股[10] 股份结构 - 限售股115,329,043股，占比32.59%[11] - 无限售股238,546,491股，占比67.41%[11]

公司基本信息 - 证券代码为 002877，证券简称为智能自控，全名为无锡智能自控工程股份有限公司 [1] - 投资者关系活动编号为 2025 - 004，活动类型为业务交流，时间是 2025 年 3 月 4 日 16：30 - 17：30，地点在公司 303 会议室 [2] - 参与单位及人员有上海荣疆投资管理有限公司的张科（副总经理）、许忠虎（投资经理），海通证券的张明华（研究员） [2] - 上市公司接待人员为副总经理、董事会秘书沈剑飞先生 [2] 公司概况 - 公司成立于 2001 年，2017 年 6 月在深交所挂牌上市，是国家高新技术企业、国家级专精特新小巨人企业 [2] - 建有江苏省调节阀工程技术中心、博士后科研工作站等科研机构，拥有国家专利 200 多项 [2] - 产品广泛应用于石油、化工、新能源等多个领域，拥有全资子公司 5 家，在全国设立多个 4S 产品售后服务站，致力于成为控制阀整体解决方案提供商 [2] 交流事项 - 就公司生产经营情况、未来发展规划、AI 技术推进及大数据接入应用等事项进行沟通交流 [2]

公司基本情况 - 公司成立于2001年，2017年6月在深交所挂牌上市，是国家高新技术企业、国家级专精特新小巨人企业 [2] - 建有江苏省调节阀工程技术中心、博士后科研工作站等科研机构，拥有国家专利200多项 [2] - 产品广泛应用于多个领域，拥有全资子公司5家，在全国设立多个4S产品售后服务站 [2][3] 产品类型 - 主要产品为控制阀，包含调节阀和开关阀，二者从功能区分，业务规模占比相当 [4] 产品寿命和替换周期 - 控制阀设计寿命通常为3 - 15年，实际应用一般大于此周期，石油化工装置大修周期3 - 4年，部分化工装置1 - 2年，不同工况产品寿命差异大 [5] 与国外厂商对比 - 国外厂商起步早、项目经验丰富、制造工艺成熟、产品技术工艺水平高、品牌效应高 [6] - 国内产品与国外差距逐步缩小，市场占有率上升，有国家政策支持，在价格和快速响应方面有优势 [6] 与同行业其他公司对比 - 技术开发与科技创新能力高，产品种类全、应用范围广、适用性强 [8] - 产品主要应用于中高端市场，坚持国产化自主研发道路 [8] - 产品品质稳定可靠，在大型炼油等领域有质量优势 [8] - 建立快速反应机制，能满足特殊应用场景需求 [8] - 提供优质检维修服务，能排查国内外其他品牌控制阀故障并提出解决方案 [8]

公司基本情况 - 公司成立于2001年，2017年6月在深交所挂牌上市，是国家高新技术企业、国家级专精特新小巨人企业 [2] - 建有江苏省调节阀工程技术中心、博士后科研工作站等科研机构，拥有国家专利200多项 [3] - 产品广泛应用于石油、化工等多个领域，拥有全资子公司5家，在全国设立多个4S产品售后服务站 [3] 产品应用市场情况 - 控制阀应用领域广泛，下游行业集中度不高，公司下游行业主要包括石化、钢铁等，客户稳定 [4] - 传统石化业转型升级为公司提供更大发展空间，公司积极探索新技术以满足客户需求 [4] 毛利率和净利率情况 - 公司毛利率、净利率一直略高于行业平均水平，反映技术能力积累和业务模式优势 [5] - 近期毛利率、净利率有所波动，原因是原材料采购成本上涨以及固定投资产能爬坡期折旧增加 [5] - 随着整体产能逐步释放和内部精益管理持续推进，公司盈利能力会进一步增强 [5] 在手订单情况 - 公司在手订单充裕，着力提升生产部门效率，缩短订单交付周期以满足客户需求 [5] 研发规划 - 未来聚焦行业需求与进步，致力于新一代产品研发和前沿应用技术探索 [6] - 持续加大研发投入，强化产、学、研合作，利用最新科研成果和技术确保产品和技术领先 [6] - 密切关注市场动态和客户需求变化，确保研究方向和应用实践精准对接市场 [7]

公司概况 - 成立于2001年，是专业设计、研发、生产和销售全系列智能控制阀产品的高新技术企业，2017年6月在深交所挂牌上市 [2] - 是国家高新技术企业、国家级专精特新小巨人企业，建有江苏省调节阀工程技术中心、博士后科研工作站等科研机构，拥有国家专利200多项 [2] - 产品广泛应用于石油、化工、新能源、新材料、电力、环保、钢铁冶金等多个领域，拥有全资子公司5家，在全国设立多个产品售后服务站，逐步打造成为控制4S阀整体解决方案提供商 [2] 研发规划 - 聚焦行业需求与进步，致力于新一代产品研发以及前沿应用技术探索，通过技术革新和市场洞察推出创新解决方案，满足客户差异化需求并推动行业进步 [3] - 持续加大研发投入，强化产、学、研合作，利用最新科研成果和技术确保产品和技术领先，密切关注市场动态和客户需求变化，精准对接市场 [3] 竞争要素 - 具有较高的技术开发与科技创新能力，自主创新能力不断提高，吸纳和培养人才，专利达200多项，在行业领先 [4] - 产品具有可靠性，不仅质量满足需求，稳定性与寿命也是核心优势 [4] - 拥有系统的工程能力，能为客户量身定制解决方案 [4] - 产品在价格上具有成本优势，完善的生产设施及上下游自我配套的产品制造体系是关键 [4] - 提供优质的附加服务，包括帮助客户节约运行成本规划、阀门系统全生命周期管理方案、4S服务体系，提升客户粘性 [4] 下游客户领域 - 在石油化工、钢铁冶金、电力能源等行业积累了优质客户资源 [4] - 近年来在新能源（太阳能）、新材料（多晶硅、半导体、锂电池）行业、环保行业的市场逐年扩大 [4]