公司财务数据 - 第一季度报告未经审计 [3] - 公司不存在非经常性损益项目界定为经常性损益的情形 [3] - 公司以特别分红预案实施所确定的股权登记日的总股本236,639,912股剔除回购专户股份2,398,850股后的234,241,062股为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币12.81元（含税），共实际派发人民币300,062,799.50元 [5] 股东信息 - 截至2025年3月31日，鸿合科技股份有限公司回购专用证券账户持有公司股票2,398,850股，占公司总股本的1.01% [5] - 持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东未参与转融通业务出借股份 [5] 公司治理 - 公司于2025年3月3日召开了第三届董事会第十一次会议和第三届监事会第九次会议，于2025年3月19日召开2025年第一次临时股东大会，审议通过了《关于特别分红预案的议案》 [5] - 特别分红权益分派事项已于2025年3月31日实施完成 [5] 财务报表 - 合并资产负债表、合并利润表、合并现金流量表已披露 [7] - 2025年起首次执行新会计准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况不适用 [7]

财务表现 - 公司2025年一季度营业总收入为5.10亿元，同比下降7.40%，较去年同期减少4077.95万元 [1] - 归母净利润为585.05万元，同比下降76.67%，较去年同期减少1923.17万元，在同业公司中排名第37 [1] - 经营活动现金净流入为-2.00亿元，较去年同期减少3886.01万元，在同业公司中排名第51 [1] - 摊薄每股收益为0.01元，同比下降90.91%，较去年同期减少0.10元，在同业公司中排名第38 [3] 资产负债与盈利能力 - 最新资产负债率为30.23%，较上季度增加2.18个百分点，较去年同期增加4.86个百分点 [3] - 最新毛利率为27.63%，较上季度减少0.37个百分点，较去年同期减少4.99个百分点 [3] - 最新ROE为0.18%，较去年同期减少0.55个百分点，在同业公司中排名第38 [3] 运营效率 - 最新总资产周转率为0.11次，同比下降8.76%，较去年同期减少0.01次，在同业公司中排名第34 [3] - 最新存货周转率为0.45次，同比下降19.58%，较去年同期减少0.11次，在同业公司中排名第45 [3] 股东结构 - 公司股东户数为2.14万户，前十大股东持股数量为1.59亿股，占总股本比例为67.08% [3] - 前十大股东中，鸿达成有限公司持股17.3%，那正持股13.5%，王京持股11.0%，张树江持股10.00% [3]

财务概况 - 公司2025年一季度营业总收入为5.1亿元，同比下降7.4% [2] - 归母净利润为585.05万元，同比大幅下降76.67% [2] - 扣非净利润为-296.17万元，同比下降115.29% [2] 盈利能力分析 - 毛利率为27.63%，同比减少12.87个百分点 [3] - 净利率为0.76%，同比大幅减少81.82% [3] - 主营业务盈利空间压缩，可能受市场竞争加剧或成本上升影响 [3] 成本与费用控制 - 三费(销售费用、管理费用、财务费用)占营收比例从21.07%降至18.85% [4] - 三费绝对金额仍高达9617.08万元 [4] - 费用控制取得一定成效，但成本结构仍需优化 [4] 现金流与资产负债 - 每股经营性现金流为-0.85元，同比减少23.44% [5] - 应收账款达3.44亿元，占最新年报归母净利润的154.97% [5] - 经营活动现金流压力增大，坏账风险较高 [5] 商业模式与未来发展 - 公司业绩依赖研发和营销驱动，但当前模式面临挑战 [6] - 未来需提升产品附加值和服务质量 [6] - 需加强应收账款管理以改善财务状况 [6] 总结 - 公司2025年一季度财务表现疲软 [7] - 盈利能力、现金流和应收账款管理存在较大问题 [7] - 需关注后续经营策略调整和财务改善措施 [7]

募集资金情况 - 公司公开发行3431万股，发行价52.41元/股，募资总额179,818.71万元，净额169,158.38万元[12] - 截至2024年12月31日，累计使用136,225.33万元，2024年投入1,349.89万元[13] - 节余募集资金永久性补充流动资金21,779.82万元，专户余额11,677.78万元[13] - 发行费用10,660.33万元，闲置募集资金现金管理8,300.00万元[15] 财务收支情况 - 财务费用银行手续费1.22万元，存款利息收入427.76万元，理财产品投资收益8,284.73万元[15] - 截至2024年12月31日，募集资金净额余额11,564.50万元，账户余额11,677.78万元[15] 账户余额用途 - 宁波银行北京亚运村支行账户余额8,888.20万元用于研发中心系统建设项目[18] - 交通银行北京北清路支行一账户余额128.13万元用于信息化系统建设项目[18] - 交通银行北京北清路支行另一账户余额1,468.59万元用于教室服务项目[18] 项目进展与调整 - 拟将“研发中心系统建设项目”等四个募投项目达预定可使用状态时间延至2025年12月31日[23] - 交互显示产品生产基地等项目2024年未达预期效益，因国内市场竞争激烈业绩压力增加[23] - 2019 - 2022年多次对募投项目实施方式、房产购置方式等进行调整[23] 资金使用与管理 - 2019年度以募集资金置换预先投入募投项目自有资金5078.03万元[23] - 2020 - 2021年多次使用闲置募集资金补充流动资金，均提前归还[24] - 2019 - 2024年多次通过闲置资金现金管理议案，2024年可使用不超2.5亿元闲置募集资金和不超20亿元闲置自有资金[24][25] - 截至2024年12月31日，闲置募集资金现金管理未到期余额为8300万元[25] - 2023年和2024年分别将两个募投项目结项，节余资金永久性补充流动资金[25] - 募集资金节余原因是控制成本和现金管理获收益[25] - 截至2024年12月31日，尚未使用的募集资金余额为1.997778亿元，专户余额1.167778亿元，理财余额8300万元[25] 其他情况 - 报告期不存在募集资金变更项目情况[27] - 天健会计师事务所（特殊普通合伙）具有合法执业资质且合法经营[28][30] - 叶涵、雷丽娜是中国注册会计师[31][33]

募资情况 - 公司公开发行3431万股，发行价52.41元/股，募资总额179,818.71万元，净额169,158.38万元[2] 项目投入 - 截至2024年12月31日，交互显示产品生产基地项目累计投入75,895.61万元，承诺投资88,650.00万元[5] - 研发中心系统建设项目累计投入8,161.80万元，承诺投资16,603.03万元[5] - 营销服务网络建设项目累计投入5,547.49万元，承诺投资5,771.37万元[5] - 信息化系统建设项目累计投入7,368.56万元，承诺投资13,633.98万元[5] - 补充流动资金累计投入27,000.00万元，承诺投资27,000.00万元[5] 现金管理 - 公司拟用不超2.2亿元闲置募集资金和不超20亿元闲置自有资金现金管理[9] - 现金管理单项产品投资期限最长不超12个月，使用期限自2024年年度股东大会通过至2025年年度股东大会召开[9] - 2025年4月25日董事会审议通过现金管理议案并提交2024年年度股东大会[18] - 监事会同意使用不超2.2亿元闲置募集资金和不超20亿元闲置自有资金现金管理[20]

2024年会议情况 - 召开7次董事会会议和3次股东大会[6] - 薪酬与考核委员会审议通过4项议案[7] - 提名委员会审议通过2项议案[8][9] 独立董事履职 - 杨一平参加7次董事会和3次股东大会[6] - 完成15天现场工作要求[15] - 核查股权激励计划事项[17] 未来展望 - 2025年依法合规履职[19] - 加强沟通跟进重大事项[19] - 提供更多建设性意见[19]

人事变动 - 2023年9月26日马哲被选举为第三届董事会独立董事[3] - 2024年9月30日补选第三届董事会非独立董事并聘任总经理冷宏俊[18] 会议情况 - 2024年召开7次董事会会议、3次股东大会，马哲均出席[6] - 2024年马哲主持提名委员会1次、出席审计委员会6次[7] - 2024年8月6日和12月20日分别审议通过参股子公司增资和2025年度日常关联交易议案[10][11] 信息披露 - 2024年及时准确披露多份报告[19] 审计相关 - 2024年9月30日聘任天健会计师事务所为审计机构[20] 未来展望 - 2025年独立董事持续跟进内控体系建设并加强沟通[23]

人员任职 - 兰佳于2023年9月26日被选举为公司第三届董事会独立董事[3] 履职情况 - 2024年兰佳参加董事会7次，现场出席1次，通讯出席6次，参加股东大会3次[6] - 2024年兰佳主持审计委员会6次，出席薪酬与考核委员会1次[7] - 兰佳任职期间未发生行使特别职权的事项[12] - 兰佳任职期间组织召开审计委员会审议每个季度的内部审计工作报告[13] - 兰佳通过多种方式了解投资者诉求，督促公司回复问询[14] - 兰佳任职期间满足独立董事现场工作15天的要求[15] 议案审议 - 2024年8月6日审议通过《关于对参股子公司增资暨关联交易的议案》[10] - 2024年12月20日审议通过《关于公司及子公司2025年度日常关联交易预计的议案》[11] - 2024年4月25日审议通过调整2022年股票期权激励计划行权价格等议案[23] 审计机构 - 2024年9月30日审议通过聘任天健会计师事务所为2024年度审计机构议案[21] - 2024年10月23日股东大会审议通过聘任会计师事务所议案[21] 报告披露 - 2024年公司按时编制并披露《2023年年度报告》等四份报告[19] 未来展望 - 2025年独立董事将继续为公司发展建言献策，维护股东权益[24]

公司基本信息 - 公司于2019年4月26日核准首次公开发行3431万股A股，5月23日在深交所上市[7] - 公司注册资本为236,639,912元[7] - 公司股份总数为236,639,912股，均为普通股[16] 股权结构 - 鸿达成有限公司持股24,107,529股，持股比例24.11%[12] - 王京持股19,578,077股，持股比例19.58%[12] - 邢正持股18,888,643股，持股比例18.89%[12] - 张树江持股16,784,997股，持股比例16.78%[12] 股份限制 - 公司收购本公司股份用于特定情形时，合计持有的本公司股份数不得超已发行股份总额的10%，并应在3年内转让或注销[17] - 公司董事、监事和高级管理人员任职期间每年转让股份不得超所持总数的25%，上市1年内不得转让，离职后半年内不得转让[19] - 发起人持有的公司股份，自公司成立之日起1年内不得转让；公司公开发行股份前已发行的股份，自公司股票上市交易之日起1年内不得转让[21] 股东权益与责任 - 公司董事、监事、高管和持有公司5%以上股份的股东，6个月内买卖股票所得收益归公司[22] - 股东有权在股东大会、董事会决议作出之日起60日内请求法院撤销违规决议[25] - 连续180日以上单独或合并持有公司1%以上股份的股东，可书面请求监事会或董事会对违规董高监提起诉讼[25] - 监事会、董事会收到请求后30日内未提起诉讼，相关股东可直接起诉[25] - 持有公司5%以上有表决权股份的股东质押股份，应当日书面报告公司[29] 重大事项审议 - 单笔担保额超过公司最近一期经审计净资产10%的担保，须经股东大会审议[32] - 公司及其控股子公司对外担保总额超过最近一期经审计净资产50%后提供的任何担保，须经股东大会审议[32] - 公司一年内购买、出售重大资产超过公司最近一期经审计合并报表总资产30%的事项，须经股东大会审议[33] 股东大会相关 - 年度股东大会每年召开1次，应于上一会计年度结束后的6个月内举行[34] - 董事人数不足规定人数或章程所定人数的2/3、公司未弥补亏损达实收股本总额1/3等情形发生时，公司需在2个月内召开临时股东大会[34] - 单独或合计持有公司10%以上股份的股东可请求召开临时股东大会[34][37][39] - 董事会收到独立董事、监事会、股东召开临时股东大会提议后，应在10日内作出书面反馈[37][38][39] - 董事会同意召开临时股东大会，应在作出决议后5日内发出通知[37][38][39] - 单独或合计持有公司3%以上股份的股东，可在股东大会召开10日前提出临时提案，召集人收到提案后2日内发出补充通知[42] - 召集人将在年度股东大会召开20日前、临时股东大会召开15日前以公告方式通知各股东[42] - 股东大会网络或其他方式投票开始时间不得早于现场大会当日上午9:15，结束时间不得早于现场大会结束当日下午3:00[46] - 股权登记日与会议日期间隔不多于7个工作日，且一旦确认不得变更[46] 决议通过条件 - 股东大会普通决议需出席股东（含代理人）所持表决权1/2以上通过[56] - 股东大会特别决议需出席股东（含代理人）所持表决权2/3以上通过[56] - 公司年度预算方案、决算方案等事项由普通决议通过[60] - 公司增加或减少注册资本等事项由特别决议通过[60] - 部分提案除经出席股东大会股东所持表决权2/3以上通过外，还需经出席会议特定股东所持表决权2/3以上通过[61] - 公司在一年内购买、出售重大资产或者担保金额超过公司最近一期经审计合并报表总资产30%需特别决议通过[61] 其他规定 - 股东买入超规定比例部分股份在买入后三十六个月内不得行使表决权[61] - 公司董事会等可公开征集股东投票权，禁止有偿或变相有偿征集[62] - 股东大会审议关联交易事项时，关联股东不参与投票表决[62] - 关联事项决议须参会非关联股东有表决权股份数半数以上通过，特别决议范围需2/3以上通过[63] - 单一股东及其一致行动人拥有权益股份比例30%及以上，股东大会选举两名以上董事或监事时应实行累积投票制[64] 人员提名与任期 - 非独立董事候选人由董事会、单独或合并持股3%以上股东提名[65] - 独立董事候选人由董事会、监事会、单独或合计持有公司已发行股份1%以上股东提名[65] - 非职工代表监事候选人由监事会、单独或合并持股3%以上股东提名[65] - 董事任期3年，可连选连任，兼任高管及职工代表董事总计不得超董事总数1/2[73] - 公司设总经理1名，每届任期3年，连聘可连任[90][92] 利润分配 - 公司分配当年税后利润时，提取利润的10%列入法定公积金，法定公积金累计额为注册资本的50%以上可不再提取[111] - 法定公积金转为资本时，留存的该项公积金不少于转增前公司注册资本的25%[110] - 以现金方式分配的利润不少于当年可分配利润的10%，最近三年以现金形式累计分配的利润不少于最近三年年均可分配利润的30%[114] - 成熟期无重大资金支出安排，现金分红在本次利润分配中所占比例最低达80%[114] - 成熟期有重大资金支出安排，现金分红在本次利润分配中所占比例最低达40%[114] 其他事项 - 公司在会计年度结束之日起4个月内披露年度报告，上半年结束之日起2个月内披露中期报告，前3个月和前9个月结束之日起1个月内披露季度报告[108] - 会计师事务所聘期1年，可续聘[126] - 公司分立应自作出分立决议之日起10日内通知债权人，并于30日内在指定报纸公告[132] - 公司减资应自作出决议之日起10日内通知债权人，并于30日内在指定报纸公告，债权人自接到通知书之日起30日内，未接到通知书的自公告之日起45日内，有权要求公司清偿债务或提供担保[133] - 持有公司全部股东表决权10%以上的股东，可请求人民法院解散公司[139]

独立董事评估 - 公司对三位独立董事独立性评估，他们符合相关要求[1] 报告信息 - 报告日期为2025年4月25日[2]