文章核心观点 三菱日联金融集团因违反客户保密规定被日本金融监管机构处罚 其他金融公司也面临法律问题 [1][10] 三菱日联金融集团受罚情况 - 三菱日联金融集团旗下银行和证券部门因违反客户保密规定被日本金融监管机构处罚 [1] - 金融厅责令三菱日联及其子公司加强合规措施 并在7月24日前提交违规原因及预防措施报告 [1][2] - 证券交易监督委员会发现三菱日联银行与旗下证券子公司至少26次交换客户机密数据 [4] - 部分客户因监管行动转移债券承销业务 集团虽未滥用优势谈判地位 但未经客户同意共享信息是“大问题” [5] - 日本“防火墙”规定禁止同集团银行和证券公司未经客户同意交换数据 三菱日联接受处罚并将按时提交业务改进报告 [6] - 过去六个月 三菱日联在纽交所股价上涨13.2% 高于行业3.9%的涨幅 [6] 其他公司法律问题 - 5月 花旗集团因系统和控制缺陷被英国两家监管机构罚款7840万美元 [10] - 摩根大通预计向美国商品期货交易委员会支付1亿美元 以解决交易报告失误相关索赔 并同意承认违规 [12][13]

文章核心观点 日本证券监管机构调查三菱日联金融集团（MUFG）旗下部门绕过防火墙损害客户机密问题，该事件或影响其与摩根士丹利合资企业竞争力及摩根士丹利在日市场地位，MUFG声誉受损且股价表现不佳，推荐关注NatWest Group [1][5][8] 分组1：MUFG违规情况 - 日本证券交易监督委员会（SESC）称MUFG银行、摩根士丹利三菱日联证券等至少10次共享客户机密信息以吸引业务，违反监管防火墙规定 [1] - 三家公司明知客户不愿仍共享非公开客户数据，包括影响投资决策的重要信息，且MUFG员工绩效部分基于导向三菱日联摩根士丹利证券的业务来评估 [2] 分组2：MUFG过往损失与行业情况 - 去年MUFG通过与摩根士丹利经纪合作购买瑞士信贷风险最高债券致客户损失超7亿美元 [3] - 长期以来日本银行呼吁放宽防火墙，称其阻碍并购咨询和业务 succession 规划 [6] 分组3：调查影响 - 调查导致业务流失，永旺、神奈川县和日本住房金融机构决定退出与三菱日联摩根士丹利证券的债券承销合同 [7] - 调查或扰乱MUFG与摩根士丹利合资企业竞争地位，该合资企业原计划超越野村控股成为日本顶级经纪商，MUFG丑闻或影响摩根士丹利在日市场地位和前景 [8] 分组4：MUFG态度与股价表现 - MUFG管理层道歉并表示接受加强和加速集团内部控制和检查功能的建议，此前事件已损害声誉，此次丑闻使其更难重拾客户信任和重塑形象 [11] - 过去六个月MUFG在纽交所股价下跌2.9%，而行业增长1%，目前Zacks评级为4（卖出） [12][13] 分组5：推荐股票 - NatWest Group过去60天2024年盈利预期上调1%，过去三个月股价上涨27.2%，目前Zacks评级为1（强力买入） [4][14]

文章核心观点 三菱日联金融集团推进股票回购计划并拥有良好股息政策，旨在提升股东回报，且资本分配活动具有可持续性，同时其他金融公司也采取了类似的股票回购行动 [1][3][6] 三菱日联金融集团股票回购情况 - 2024年5月16日至5月31日，公司以总计402亿日元的价格回购2563.93万股普通股，该回购在2024年5月15日宣布的1000亿日元股票回购计划下进行，此计划允许回购最多8000万股，占已发行股份总数（不包括库存股）的0.68% [1] - 自2017年5月以来，公司完成多个股票回购计划以增强投资者对股票的信心，2024年2月，公司回购价值730亿日元的5641.89万股 [2] 三菱日联金融集团股息政策 - 2024财年，公司将普通股股息预测从2023财年的每股41日元提高到每股50日元，并目标在2024财年末实现39.1%的股息支付率，通过增加股息和灵活执行股票回购，公司旨在提高股东回报 [3] 三菱日联金融集团财务状况与股价表现 - 截至2024年3月31日，公司现金及银行存款为113.6万亿日元，远高于借款24.86万亿日元，鉴于良好的资产负债表和充足的流动性，公司的资本分配活动长期来看具有可持续性 [4] - 过去六个月，公司股票在纽约证券交易所上涨2.6%，而行业增长7.7% [4] 其他金融公司股票回购情况 - 上周，国泰万通金控宣布新的股票回购计划，董事会授权回购价值1.25亿美元的股票，该计划无固定到期日，此前公司在2022年5月宣布的1.25亿美元股票回购计划于2023年2月完成，回购290万股，平均成本为每股43.14美元 [6][7] - 罗宾汉市场公司董事会批准股票回购计划，授权回购至多10亿美元的已发行普通股，计划无到期日，公司预计从2024年第三季度开始在两到三年内回购股票 [7][8]

财务数据和关键指标变化 - 总营业利润增加2295亿日元,主要由于利息收入大幅下降但其他营业利润大幅增加 [8][9] - 手续费及佣金收入增加约1300亿日元,主要来自海外贷款费用增加和资产管理/投资银行业务及财富管理业务的费用收入增加 [10] - 经营费用下降199亿日元,主要由于出售MUB的影响 [11] - 成本收入比大幅改善至61%,主要由于营业利润增加和成本控制 [11] - 税后利润增加3742亿日元至14907亿日元,创历史新高 [15] - ROE为8.5%,剔除摩根士丹利会计日期变更影响后为8.1% [15] 各条业务线数据和关键指标变化 - 客户业务分部的营业利润大幅增加4703亿日元,主要由于贷款和存款利息收入以及手续费收入增加 [16] - 全球市场分部的营业利润下降,主要由于外币调拨成本上升和投资组合重新平衡的影响 [16] - 各业务分部的净利润变化:JCIB下降,全球市场下降,其他分部上升 [17] 各个市场数据和关键指标变化 - 国内贷款方面,大型企业和中小企业贷款利差呈改善趋势 [20] - 海外贷款方面,通过努力提高盈利能力,利差保持改善趋势 [21] - 不良贷款略有上升,但仍维持在较低水平 [21] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 新中期经营计划的三大支柱:拓展和完善增长战略、推动社会和环境进步、加速转型和创新 [30][31][32] - 在新中期经营计划期间,计划通过上述三大支柱实现约9%的ROE目标 [33][34] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2024财年的利润目标设定为1.5万亿日元,较市场预期略高,体现了公司的积极态度 [37][40][41] - 未来如果利率上升,将会带来额外的正面影响 [42] - 公司将继续保持约40%的派息率政策,并计划实施100亿日元的股票回购 [43][44][46] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Ken Takamiya 提问** 对2024财年1.5万亿日元利润目标的看法 [37][38] **Jun Togawa 回答** 公司经过充分讨论后决定设定1.5万亿日元的目标,考虑了利率上升的正面影响等因素 [40][41][42][43] 问题2 **Shinichiro Nakamura 提问** 对CET1资本充足率下降50个基点的原因 [48][49] **Jun Togawa 回答** 主要由于第四季度利润积累较少、外汇折算储备的技术性因素等 [50][51][55][56] 问题3 **Maoki Matsuno 提问** 新中期经营计划的股东回报政策是否有变化 [59][60] **Jun Togawa 回答** 股东回报政策保持不变,仍以约40%的派息率为目标 [60]

文章核心观点 - 三菱日联金融集团2023财年业绩表现良好，利润和营收增长，但净利息收入下降，短期内高成本或影响盈利；同时介绍了瑞银集团和德意志银行2024年第一季度业绩情况 [1][2][9] 三菱日联金融集团业绩情况 盈利情况 - 2023财年摊薄后每股收益为124.33日元，高于上年同期的90.41日元 [1] - 2023财年归属于母公司所有者的利润为1.5万亿日元（104亿美元），高于上年同期的1.12万亿日元，增长得益于客户部门收入增加、摩根士丹利会计期变化和日元贬值 [2] 收入与成本情况 - 2023财年净收入为4.8万亿日元（321.4亿美元），同比增长5.7%；毛利润（信托账户信贷成本前）为4.7万亿日元（318.8亿美元），同比增长5.1%，主要受净手续费和佣金增加推动 [4] - 报告期内净利息收入为2.5万亿日元（165.5亿美元），同比下降15.5%；信托费、净手续费和佣金总计1.8万亿日元（122.6亿美元），同比增长7.4%；净交易利润（含其他净营业利润）为4540亿日元（30.6亿美元），上年同期为亏损1000亿日元 [5] - 总信贷成本为负4980亿日元（33.5亿美元），低于上年的负6750亿日元；一般及行政费用同比略有下降至2.889万亿日元（194.6亿美元）；费用比率为61%，低于上年的64.5% [6] 资产负债表情况 - 截至2024年3月31日，贷款为116.83万亿日元（7717.5亿美元），同比增长7%；存款增长4.9%至224.04万亿日元（1.48万亿美元）；总资产为403.7万亿日元（2.67万亿美元），较2023年3月31日增长4.4% [7] 资本分配情况 - 公司将2023财年普通股每股股息预测从41日元提高到50日元 [8] 公司观点 - 公司拥有稳健商业模式和坚实资本比率，强大流动性支持无机增长战略，但短期内高成本可能影响盈利，目前Zacks评级为3（持有） [9] 其他外国银行业绩情况 瑞银集团 - 2024年第一季度归属于股东的净利润为17.5亿美元，较上年同期增长70.6%，得益于总收入增加，部分受收购瑞士信贷推动，但运营费用和信贷损失费用增加是近期担忧因素 [10] 德意志银行 - 2024年第一季度归属于股东的利润为13亿欧元（14.1亿美元），同比增长10.1%；税前利润为20亿欧元（21.7亿美元），同比增长10%，业绩受净收入增加和费用降低积极影响，但信贷损失拨备增加是抵消因素 [10][11]

三菱日联金融集团（MUFG） 股票回购计划 - 公司宣布从2024年5月16日至6月30日回购不超过8000万股普通股，占已发行股份（不包括库存股）的0.68%，回购金额达1000亿日元 [1] - 自2019财年以来已完成多个股票回购计划，2019、2021、2022和2023财年分别回购价值500亿、1500亿、4500亿和4000亿日元的股票，2020财年未进行回购 [2] 股息政策 - 2024财年普通股股息预计从2023财年的每股41日元增至50日元 [2] - 截至2023年3月的四年里，股息复合年增长率（CAGR）为9.8% [3] 业务拓展 - 完成对澳大利亚领先养老金管理公司Link Administration Holdings的收购，收购后公司更名为MUFG Pension & Market Services Holdings Limited [4] - Link Administration Holdings服务约40%（1000万个账户）的澳大利亚私人养老金成员，并在澳大利亚、英国和印度提供股票管理服务 [5] 市场表现 - 过去六个月，公司股票在纽约证券交易所上涨23%，而行业涨幅为16.1% [6] 其他银行股票回购计划 瑞银集团（UBS） - 宣布从2024年4月3日起的股票回购计划，授权回购不超过20亿美元的普通股，计划于2026年4月2日到期 [8] - 预计今年在新计划下回购不超过10亿美元的股票，将在UBS AG与瑞士信贷集团（Credit Suisse AG）合并完成后开始，合并预计在2024年第二季度进行 [9] TrustCo Bank Corp NY（TRST） - 董事会批准股票回购计划，可回购不超过20万股或已发行股票的1% [9] - 上一次回购计划于2024年3月17日到期，2023年3月17日董事会曾批准回购不超过20万股的计划 [10]

三菱日联金融集团（MUFG）收购情况 - 三菱日联信托银行完成对Link Administration Holdings的收购，收购其全部已发行股份，公司将更名为MUFG Pension & Market Services Holdings Limited [1] - Link Administration Holdings是澳大利亚领先的养老金管理公司，服务约40%（1000万个账户）的澳大利亚私人养老金成员，还在澳、英、印提供股票管理服务 [2] - 收购使其获得全球养老金和股票管理能力，通过接触澳大利亚基金和全球企业客户进一步推动全球业务扩张，增强全球影响力、创造增长机会并扩大业务规模 [3] 三菱日联金融集团（MUFG）其他业务动态 - 2023年6月通过MUFG Bank和PT Adira Dinamika Multi Finance Tbk收购PT Mandala Multifinance Tbk 80.6%股份，有望扩大印尼汽车贷款业务 [4] - 2022年11月宣布收购Home Credit B.V.旗下菲律宾和印尼子公司部分股份，以进一步拓展亚洲零售业务 [4] - 2024年2月与日本顶级机器人顾问WealthNavi合作，满足客户多元化资产积累需求并实现资产管理服务数字化 [5] - 2024年1月宣布优化另类投资和信贷领域投资功能，到2029财年末将管理资产增至200万亿日元 [5] 三菱日联金融集团（MUFG）股价表现 - 过去六个月，MUFG在纽交所股价上涨23%，行业涨幅为16.1% [6] 其他金融服务公司扩张情况 - 本月初，贝莱德完成对SpiderRock Advisors的收购，加强为客户提供定制化独立管理账户解决方案的能力，预计满足财富管理公司对个性化、节税投资组合的需求，对2024年收益影响不大 [8] - LPL Financial完成对Crown Capital Securities的收购，扩大其在加州市场的影响力并巩固财富管理业务，Crown Capital顾问将受益于LPL Financial的强大基础设施，同时保持独立服务客户 [9][10]

日本经济 - 日本实际国内生产总值（GDP）在2023年6月30日的季度内提高了0.9%，在2023年9月30日的季度内按季度计算下降了0.7%[5] - 日本企业在2023年4月至9月期间破产的数量为4,208家，较上一财年同期增加了34.7%[6] - 日元兑美元汇率从2023年3月31日的133.53日元升值至2023年9月30日的149.58日元[9] - 日元兑欧元汇率在2023年9月30日为158.00日元，较2023年3月31日的145.72日元贬值[10] - 日经股票平均指数的收盘价从2023年3月31日的28,041.48日元上涨至2023年9月30日的31,857.62日元[11] 美国经济 - 美国实际GDP在2023年6月30日的季度内提高了2.1%，在2023年9月30日的季度内按年度计算提高了2.9%[7] - 美国联邦公开市场委员会决定将联邦基金利率目标范围维持在5.25％至5.50％，并预示2024年将进行三次四分之一的利率削减[8] 公司财务 - 公司在当前六个月期间进行了交易以确保充足的资本基础和结构，同时追求改善资本管理和简化集团公司的战略[12] - 公司董事会批准了股份回购计划，计划在2023年11月15日至2024年3月31日之间回购最多4亿股普通股和4000亿日元的股份[13] - 公司在2023年11月回购了4021.41万股普通股，总计510.13亿日元[13] - 预计如果公司按照计划回购4000亿日元的普通股，每个资本比率将下降约0.3个百分点[13] - 公司取消了2023年11月30日持有的3.5亿股普通股[13] - 公司在2023年前6个月获得了25亿美元、3740亿日元、2550亿日元和0.5亿欧元、790亿日元的外部TLAC合格的高级债务融资[14] - 公司在2023年前6个月获得了4430亿日元的永续次级Additional Tier 1债务融资[16] - 公司计划收购印尼金融公司PT Mandala Multifinance Tbk，预计将于2024年初完成[17] - 公司收购了菲律宾HC Consumer Finance和印尼HC Home Credit，分别为约4680万欧元和约2000万欧元[18] - 公司在2023年8月收购了美国银行U.S. Bancorp 2400万股普通股，总计约9360万美元[19] - 公司决定收购澳大利亚上市的养老金和股票管理公司Link Administration Holdings Limited，预计从2024年6月开始[22] 公司财务细节 - 2023年上半年，公司的净利息收入增长了6.7%，主要是由于外国利息收入增加，反映了外国利息收入资产的平均利率上升的影响[27] - 2023年上半年，公司的总平均利率差增加了0.13个百分点[27] - 2023年上半年，公司的信贷损失准备为618亿日元，主要是由于在Krungsri部门收购了包括HC Philippines在内的消费金融公司[28] - 2023年上半年，公司的非利息收入改善至6566亿日元的净收入，主要是由于投资证券净收益增加和交易账户净损失减少[29] - 2023年上半年，公司的净外汇损益为329.1亿日元，主要是由于除衍生合同外的其他外汇损失增加[30] - 2023年上半年，公司的净交易账户损益为940.7亿日元，主要是由于交易账户证券净损失减少[33] - 本期净交易账户损益较上一财年同期减少，主要反映了交易账户证券净损失较小[38] - 本期投资证券净收益为743.4亿日元，较上一财年同期的投资证券净损失493.3亿日元有显著增长[38] - 非利息支出减少1.7%，主要因之前记录的贷款持有待售估值调整损失的缺失[39] - 外包费用，包括数据处理费用减少8.9%，主要是由于出售MUFG Union Bank[40] - 手续费及佣金支出增加17.2%，主要是由于贷款业务和证券子公司业务联盟安排相关的手续费及佣金支出增加[40] 公司财务状况 - 2023年9月30日，公司总资产为392,246.7亿日元，较2023年3月31日的381,735.7亿日元增加了10,511.0亿日元[49] - 2023年9月30日，公司总贷款余额较2023年3月31日增长了3.7%，占总资产的比例为31.7%[50] - 2023年9月30日，公司的固定资产为1,376.9亿日元，较2023年3月31日的1,303.3亿日元增加了73.6亿日元[47] - 2023年9月30日，公司的营业利润为1,077.9亿日元，较2023年3月31日的889.6亿日元增加了188.3亿日元[47] - 2023年9月30日，公司的净收入为2,504.5亿日元，较2023年3月31日的2,344.9亿日元增加了159.6亿日元[47] - 2023年9月30日，公司的固定资产增加了114.0亿日元，较2023年3月31日的87.2亿日元增加了26.8亿日元[47] - 2023年9月30日，公司的营业支出为1,426.6亿日元，较2023年3月31日的1,455.3亿日元减少了28.7亿日元[47] - 2023年9月30日，公司的净利息收入为886.5亿日元，较2023年3月31日的1,160.0亿日元减少了273.5亿日元[47] - 2023年9月30日，公司的营业利润主要由全球市场业务集团和日本企业及投资银行业务集团推动增长[47] - 2023年9

公司面临的主要顶级风险 - 2023年10月风险委员会确定的主要顶级风险包括资本充足率下降、外币流动性风险、信贷成本增加、IT风险和气候变化相关风险等[12][13] LIBOR设定停止发布及过渡情况 - ICE基准管理有限公司在2021年12月31日后停止发布一周和两个月期美元LIBOR设定及所有非美元LIBOR设定，在2023年6月30日后停止发布所有其他美元LIBOR设定[14] - 公司已完成大部分参考2021年12月31日后停止发布的LIBOR设定的交易向替代参考利率的过渡，对于参考2023年6月30日后停止发布的美元LIBOR设定的交易也取得了重大进展[15] - 从LIBOR和其他利率基准向替代参考利率的过渡复杂且存在不确定性，可能对公司业务、财务状况和经营成果产生各种不利影响[16][17] 公司关键财务指标对比（2022 - 2023年截至9月30日六个月） - 截至2023年9月30日的六个月，公司税前利润为12370.93亿日元，而2022年同期为5337.44亿日元[18] - 截至2023年9月30日的六个月，公司折旧和摊销为1661.62亿日元，2022年同期为1539.22亿日元[18] - 截至2023年9月30日的六个月，公司减值损失为237.78亿日元，2022年同期为68.38亿日元[18] - 截至2023年9月30日的六个月，公司利息收入（现金基础）为3446.753亿日元，2022年同期为2322.079亿日元[18] - 截至2023年9月30日的六个月，公司利息支出（现金基础）为2241.221亿日元，2022年同期为577.003亿日元[18] - 截至2023年9月30日的六个月，公司经营活动净现金使用量为12538.55亿日元，2022年同期为7551.783亿日元[18] - 2022年和2023年截至9月30日的六个月，权益法投资收益分别为2392.46亿日元和3053.05亿日元[113] - 2022年和2023年截至9月30日的六个月，人员费用分别为6602.22亿日元和6636.83亿日元[113] - 2022年和2023年截至9月30日的六个月，信贷损失拨备分别为143.1亿日元和1494.79亿日元[113] 公司现金流量变化（2022年9月30日 - 2023年9月30日） - 2022年9月30日至2023年9月30日，投资活动产生的净现金由 - 24.80103亿日元变为51.9436亿日元[19] - 2022年9月30日至2023年9月30日，融资活动产生的净现金由 - 3.03581亿日元变为3.72336亿日元[19] - 2022年9月30日至2023年9月30日，现金及现金等价物净增加（减少）额由 - 83.82618亿日元变为 - 50.09342亿日元[19] 公司合并子公司和联营公司情况 - 截至2023年9月30日，合并子公司数量为252家[25] - 截至2023年9月30日，权益法核算的联营公司数量为46家[27] - 2023年6个月内，13家公司新纳入合并范围，7家公司被排除出合并范围[20][21] - 2023年6个月内，2家公司新纳入权益法适用范围，2家公司被排除出权益法适用范围[23][24] 公司特定金额指标变化（2023年3月31日 - 2023年9月30日） - 截至2023年9月30日，核销总额为225.101亿日元（2023年3月31日为216.625亿日元）[48] - 截至2023年9月30日，调整金额为63.094亿日元（2023年3月31日为69.569亿日元）[54] - 2023年3月31日至9月30日，关联公司权益证券从3,757,973百万日元增至4,259,046百万日元[96] - 2023年3月31日至9月30日，无担保和有担保证券借贷交易借出证券从87,730百万日元增至92,110百万日元[97] - 2023年3月31日至9月30日，需披露贷款总额从123,329,622百万日元增至128,409,121百万日元[100] - 2023年3月31日至9月30日，抵押资产总额从22,079,777百万日元增至22,270,840百万日元[105] - 2023年3月31日至9月30日，综合特殊目的公司无追索权债务中应付债券从9,074百万日元降至8,726百万日元[107] - 2023年3月31日至9月30日，未使用透支额度和承诺信贷额度从96,203,085百万日元增至100,195,295百万日元[107] - 2023年3月31日至9月30日，国内信托银行子公司作为委托人和受托人的信托声明所属资产中贷款和贴现票据从259,749百万日元增至268,613百万日元[107] - 2023年3月31日和9月30日，有形固定资产累计折旧分别为10828.97亿日元和11007.96亿日元[110] - 2023年3月31日和9月30日，次级借款分别为260.5亿日元和373.5亿日元[110] - 2023年3月31日和9月30日，次级债券分别为36376.7亿日元和41361.39亿日元[110] - 2023年3月31日和9月30日，本金担保货币信托分别为64088.38亿日元和69887.34亿日元[110] - 2023年3月31日和9月30日，不可撤销经营租赁未来租赁付款总额分别为14263.7亿日元和15774亿日元[127] - 截至2023年3月31日，按公允价值计量的金融资产总计7449.5292亿日元，负债总计582.7867亿日元[134] - 截至2023年9月30日，按公允价值计量的金融资产总计7085.1687亿日元，负债总计631.1947亿日元[137] - 2023年3月31日，未按公允价值计量的金融资产总计13329.6393亿日元，负债总计26687.0518亿日元[142] - 2023年9月30日，未按公允价值计量的金融资产总计14032.5461亿日元，负债总计27464.0321亿日元[146] - 截至2023年3月31日，按特定准则核算的投资信托金融资产为56.3208亿日元[135] - 截至2023年9月30日，按特定准则核算的投资信托金融资产为69.6761亿日元[138] - 2023年3月31日，套期会计处理的衍生交易在合并资产负债表上报告为 - 57.0813亿日元[136] - 2023年9月30日，套期会计处理的衍生交易在合并资产负债表上报告为 - 161.4518亿日元[140] - 2023年3月31日，贷款对应的一般和特定信贷损失准备金为98.3319亿日元[143] - 2023年9月30日，贷款对应的一般和特定信贷损失准备金为109.9714亿日元[147] 公司信贷损失准备相关情况 - 部分采用美国公认会计原则的海外子公司采用会计准则汇编第326号主题核算信贷损失准备[56] - 截至2023年9月30日的六个月，信贷损失准备估计假设基本不变，但2023年12月31日止九个月及后续报告期可能确认额外信贷损失准备[60] 公司会计政策相关情况 - 从本半年度报告期开始，不再根据考虑近期信用损失率或违约概率上升率的未来预测进行调整[55] - 退休福利义务计算中，2023年9月30日止六个月预计福利义务部分按福利公式确定，前期服务成本主要在10年内直线摊销[69] - 净精算利得（损失）主要在10年内直线摊销，通常从确认后的下一财年开始[70] - 客户合同收入根据合同履行情况确认，不同类型手续费和佣金收入确认时间不同[71][73][74][75][76][77][78][79][80] - 外币资产和负债主要按合并资产负债表日汇率折算为日元，非合并联营企业投资按收购日汇率折算[81] - 国内合并子公司的融资租赁，除转移所有权的外，承租人按类似购买处理，出租人按类似销售处理[83][84] - 国内合并银行子公司和信托银行子公司对利率风险、外汇风险、股价波动风险采用不同套期会计方法[85][88][90] - 合并子公司间符合条件的衍生交易按套期会计处理，不进行抵销[91] - 外国子公司财务报表按国际财务报告准则、美国公认会计原则或重新按美国公认会计原则整理后用于合并会计处理[92] - 自2023年9月30日半年度报告期起，公司对摩根士丹利采用按暂定结账日的权益法核算[93] 摩根士丹利相关财务情况 - 2023年1月1日至3月31日，摩根士丹利相关权益法投资收益为104,850百万日元，权益变动损失为22,058百万日元，其他综合收益份额为367,925百万日元[95] 公司业务用地重估情况 - 国内综合银行子公司和国内综合信托银行子公司的业务用地分别于1998年3月31日、1998年3月31日、2001年12月31日和2002年3月31日进行了重估[109] 公司过往特定时期损失及库存股情况 - 2022年6月30日止六个月，公司因计划出售MUFG Union Bank股份确认损失63186.1亿日元[114] - 2022年4月1日至9月30日，库存股普通股增加32730.8万股，减少291.2万股[116] 金融资产估值参数变化（2023年3月31日 - 2023年9月30日） - 截至2023年3月31日，部分证券化产品估值中，基础资产相关性为3.0%，流动性溢价为2.0% - 2.2%，加权平均2.0%，提前还款率为13.1%，违约概率为0.0% - 99.0%，回收率为72.2%[170] - 截至2023年3月31日，外国股票证券估值中，流动性溢价为0.8% - 1.7%，加权平均1.3%；其他证券流动性溢价为1.1% - 3.2%，加权平均2.9%[170] - 截至2023年3月31日，利率相关衍生品估值中，利率之间相关性为30.0% - 60.6%，利率与外汇汇率相关性为1.9% - 60.0%，波动率为62.2% - 106.6%[170] - 截至2023年3月31日，货币相关衍生品估值中，利率之间相关性为30.0% - 70.0%，利率与外汇汇率相关性为13.6% - 60.0%，外汇汇率之间相关性为50.0% - 70.5%，波动率为10.5% - 22.9%[170] - 截至2023年3月31日，股票相关衍生品估值中，波动率为20.4% - 37.0%，外汇汇率与股票相关性为 - 58.3% - 54.9%，股票之间相关性为 - 2.3% - 95.0%，诉讼期限为1.0 - 12.0个月[170] - 截至2023年9月30日，部分证券化产品估值中，基础资产相关性为3.0%，流动性溢价为1.7% - 1.9%，加权平均1.7%，提前还款率为13.9%，违约概率为0.0% - 99.0%，回收率为57.7%[172] - 截至2023年9月30日，外国股票证券估值中，流动性溢价为0.8% - 1.7%，加权平均1.4%；其他证券流动性溢价为1.1% - 3.2%，加权平均2.9%[172] - 截至2023年9月30日，利率相关衍生品估值中，利率之间相关性为30.0% - 60.3%，利率与外汇汇率相关性为1.2% - 60.0%，波动率为49.9% - 96.9%[172] - 截至2023年9月30日，货币相关衍生品估值中，利率之间相关性为30.0% - 70.0%，利率与外汇汇率相关性为11.5% - 60.0%，外汇汇率之间相关性为50.0% - 70.5%，波动率为10.6% - 21.9%[172] - 截至2023年9月30日，股票相关衍生品估值中，波动率为25.0% - 37.0%，外汇汇率与股票相关性为 - 58.3% - 30.0%，股票之间相关性为 - 1.3% - 95.0%，诉讼期限为4.0 - 9.0个月[172] 公司资产负债及衍生品情况（2023财年及2023年上半年） - 截至2023年3月31日财年，总资产期初余额7573.74亿日元，期末余额11120.17亿日元；总负债期初余额4667.4亿日元，期末余额10213亿日元；衍生品期末余额31670.7亿日元[174] - 截至2023年9月30日半年，总资产期初余额11120.17亿日元，期末余额17037.01亿日元；总负债期初余额10213亿日元，期末余额3912.6亿日元；衍生品期末余额8363.8亿日元[17

公司基本信息 - 公司是大型加速申报公司[2] - 公司已提交所有根据《1934年证券交易法》第13或15(d)条要求提交的报告[2] - 公司已在过去12个月内以电子方式提交了根据S - T条例第405条要求提交的每个交互式数据文件[2] - 公司已提交关于管理层对其财务报告内部控制有效性评估的报告和证明[3] - 公司使用美国公认会计原则（U.S. GAAP）编制本文件中的财务报表[3] - 公司不是空壳公司[3] - 公司财政年度于每年3月31日结束[5] - 公司按照美国公认会计原则（U.S. GAAP）编制合并财务报表，但风险调整资本比率、资本组成部分、风险加权资产、业务部门财务信息等除外[4] 公司股权与股份情况 - 截至2023年3月31日，公司已发行普通股数量为12,687,710,920股，其中库存股为665,392,775股[1] - 2008年10月21日，公司完成对ACOM普通股的要约收购，持股比例升至约40%[52] - 2011年6月30日，公司将摩根士丹利的可转换优先股转换为普通股，持股比例约22.4%[52] - 2013年12月18日，公司通过东京三菱UFJ银行收购Krungsri约72.0%的流通股[52] - 2015年1月5日，东京三菱UFJ银行对Krungsri的持股比例增至76.9%[52] - 2017年12月29日，东京三菱UFJ银行首次收购印尼PT Bank Danamon 19.9%的普通股[53] - 2019年5月1日，三菱UFJ银行完成一系列交易，将其在印尼PT Bank Danamon的持股比例提高至94.1%[53] - 2019年8月2日，三菱UFJ信托银行完成对Colonial First State Group Limited九家子公司100%股份的收购[53] - 截至2023年3月31日，公司持有摩根士丹利约22.6%的投票权，持有约5.214亿美元股息为10%的永久非累积非可转换优先股[21] - 截至2023年3月31日，公司持有摩根士丹利约22.6%的投票权[52] - 截至2023年3月31日，公司通过三菱日联银行持有Krungsri 76.88%的股权[116] - 截至2023年3月31日，公司通过三菱日联银行持有Bank Danamon 92.47%的股权[118] - 公司持有越南投资与发展银行19.73%的股权，持有菲律宾安全银行20%的股权[119] - 2022年11月，公司同意收购菲律宾HC消费金融公司100%的股份和印尼PT消费金融公司85%的股份[119] - 截至2023年3月31日，公司持有约3.77亿股摩根士丹利普通股，占摩根士丹利投票权的22.6%，还持有面值约5.214亿美元、股息为10%的C系列优先股[122] - 公司在三菱日联摩根士丹利证券和摩根士丹利三菱日联证券中均持有60%的经济权益，在三菱日联摩根士丹利证券中持有60%的投票权，在摩根士丹利三菱日联证券中持有49%的投票权[122] - 截至2023年3月31日，公司对主要合并子公司的所有权和投票权比例方面，如对MUFG Bank, Ltd.等多家公司为100.00%，对The Master Trust Bank of Japan, Ltd.为46.50%等[161] 公司资产与负债相关数据 - 截至2023年3月31日，公司65.4%的总资产与日本国内资产相关，其中日本国债和政府机构债券分别占投资证券组合的64.1%和总资产的10.5%[11] - 截至2023年3月31日，与美国相关的资产约占公司总资产的15.6%，与除日本外的亚洲和大洋洲相关的资产约占9.0%，与欧洲相关的资产约占6.5%[13] - 截至2023年3月31日，商誉总余额为2968亿日元[20] - 截至2023年3月31日，公司总风险调整资本比率为13.91%，最低要求为12.04%；一级资本比率为12.04%，最低要求为10.04%；普通股一级资本比率为10.76%，最低要求为8.54%；杠杆比率为4.70%，最低要求为3.75%[22] - 2024年4月1日起，适用的最低杠杆比率要求预计提高到3.15%，杠杆比率缓冲要求预计设定为全球系统重要性银行附加费的50%加上额外的0.05%[22] - 截至2023年3月31日，公司基于风险加权资产的外部总损失吸收能力（External TLAC）比率为20.22%，最低要求为18.00%；基于杠杆敞口的External TLAC比率为9.47%，最低要求为6.75%[25] - 2024年4月1日起，基于总敞口的External TLAC最低要求比率预计提高到7.10%[25] - 2023财年，公司外国生息资产平均余额为1151592亿日元，占平均总生息资产的39.6%；外国计息负债平均余额为762950亿日元，占平均总计息负债的25.9%[25] - 截至2023年3月31日的三个财年末，公司对银行和其他金融机构的贷款均超总贷款的10%，2023年3月31日为18.9%[28] - 截至2023年3月31日，公司在日本的战略股权投资约为4.2万亿日元，占国内可交易股票证券总额的绝大部分[30] - 截至2023年3月31日，约23.2%的总资产为按公允价值计量的金融工具[31] - 截至2023年3月31日，持有的日本政府和公司债券以及外国债券（包括美国国债）的总账面价值占总资产的11.5%，其中日本国家政府和政府机构债券占10.5%[31] - 假设2023年3月31日所有相关评级机构将公司及三家主要子公司的信用评级下调一档，需额外提供约1801亿日元的抵押品；下调两档则需约2106亿日元[33] - 公司国内消费者贷款约占总未偿贷款的七分之一，三菱UFJ NICOS截至2023年3月31日消费者贷款为4728亿日元，2022年3月31日为4643亿日元[43] - 截至2021年、2022年和2023年3月31日，公司超额利息偿还准备金分别为249亿日元、211亿日元和121亿日元[43] - 截至2023年3月31日财年，公司非美国子公司MUFG Bank与伊朗相关业务的总费用收入低于500万日元，占总费用收入不到0.0005% [159] - 截至2023年3月31日财年，伊朗相关账户的平均总存款余额占公司总存款平均余额的比例低于0.05%，这些账户持有人交易的利息和费用收入低于5000万日元，占总利息和费用收入不到0.001% [159] - 截至2023年3月31日，公司土地账面价值为3939.32亿日元，建筑物账面价值为8008.21亿日元等，物业、厂房和设备净值为8605.78亿日元[162] - 2023年3月31日财年，公司在新MUFG总部大楼建设项目投资16.02亿日元，在物业和设备上投资约1.16367万亿日元[162] - 2023年利息收入为46.1141亿日元，较2022年的25.30938亿日元增长[165] - 2023年净利润为5.99908亿日元，2022年为亏损8332万日元[165] - 2023年基本每股收益为48.70日元，2022年为亏损6.51日元[165] - 2023年总资为38173.5733亿日元，较2022年的36765.0018亿日元增长[165] - 2023年平均生息资产为29101.8346亿日元，较2022年的27617.9049亿日元增长[166] - 2023年普通股股东可享收益占平均总资产的0.15%，2022年为 - 0.02%[166] - 2023年信贷损失拨备占贷款的1.06%，2022年为1.30%[166] - 2023年净贷款冲销占平均贷款的0.21%，与2021年持平，2022年为0.16%[166] - 2023年按日本公认会计原则计算的风险调整资本比率为13.91%，2022年为14.29%[166] - 2023年现金股息每股为30.50日元，2022年为26.00日元[165] - 2022年3月31日至2023年3月31日，日元兑美元从122.39贬值至133.53，兑欧元从136.70贬值至145.72，兑泰铢从3.68贬值至3.91[174] - 日经225指数收盘价格从2022年3月31日的27,821.43日元涨至2023年3月31日的28,041.50日元，2023年6月涨至33,000日元以上[175] - 2022年5 - 10月，公司回购4.189263亿股普通股，花费2999.99909768亿日元；2022年11月 - 2023年1月，回购1.753579亿股普通股，花费1499.99996001亿日元[177] - 截至2023年3月31日财年，公司获得163亿美元（21719亿日元）、6245亿日元和31亿欧元（4445亿日元）的外部总损失吸收能力（TLAC）合格高级债务融资；2023年4月发行25亿美元（3337亿日元）；2023年6月获得2550亿日元和5亿欧元（751亿日元）[178] - 截至2023年3月31日，公司外部TLAC比率在风险加权资产基础上为20.22%，在杠杆敞口基础上为9.47%，要求分别为18%和6.75%[178] - 截至2023年3月31日财年，公司在日本获得1000亿日元的永续次级一级资本（AT1）债务融资；2023年6月发行3300亿日元[179] - 2022年12月1日，公司出售三菱日联联合银行（MUFG Union Bank），获得7540亿日元现金和4437.4155万股美国合众银行（U.S. Bancorp）普通股，未来五年内还将获得4645亿日元现金，出售产生税前收益55795.4亿日元[180] - 2022年11月，公司同意以最高5.96亿欧元（870亿日元）收购HC Consumer Finance Philippines, Inc. 100%股份和PT Home Credit Indonesia 85%股份，预计2023年完成[180] - 2023年6月，公司同意以约70420亿印尼盾（660亿日元）收购PT Mandala Multifinance Tbk 81%股份，预计2024年初完成[182] - 2023财年，公司归属于三菱日联金融集团的净利润为5999亿日元，主要因净利息收入增加、出售MUFG Union Bank的收益以及信贷损失拨备减少[184] - 净利息收入从19706亿日元增至23894亿日元，增幅21.3%，主要因国外净利息收入显著增加[185] - 信贷损失拨备从27800亿日元降至810亿日元，减少26990亿日元，主要因商业部门信贷损失拨备减少[186] - 非利息收入从13948亿日元增至16954亿日元，增幅21.6%，主要因出售MUFG Union Bank获利，部分被投资证券净损失增加抵消[187] - 手续费及佣金收入从16589亿日元增至17016亿日元，增幅2.6%，主要因MUFG银行国外分行融资相关费用及外汇交易业务手续费和佣金增加[187][188] - 净外汇收益从1069亿日元降至252亿日元，降幅76.4%，主要因日元兑美元贬值及外汇汇率波动[187][189][192] - 交易账户净损失从8244亿日元降至7921亿日元，降幅3.9%，利率及其他衍生品合约净损益和交易账户证券（不包括衍生品）净损失有变化[187][192] - 国内生息资产平均余额从175474亿日元增至175859.2亿日元，增幅0.2%，利息收入从825.6亿日元增至997.1亿日元，增幅20.8%[185] - 国外生息资产平均余额从100705.1亿日元增至115159.2亿日元，增幅14.4%，利息收入从1705.4亿日元增至3614.3亿日元，增幅111.9%[185] - 国内付息负债平均余额从211839亿日元增至218582.7亿日元，增幅3.2%，利息支出从277.1亿日元增至772.2亿日元，增幅178.7%[185] - 国外付息负债平均余额从67920.5亿日元增至76295亿日元，增幅12.3%，利息支出从283.3亿日元增至1449.8亿日元[185] - 2023财年净投资证券损失为2542亿日元，2022财年为1190亿日元[197] - 2023财年权益法投资收益为3981亿日元，上一财年为4366亿日元[198] - 2023财年出售MUFG Union Bank的税前收益为5580亿日元[198] - 2023财年薪资和员工福利为13436亿日元，2022财年为12774亿日元，增长5.2%[199] - 2023财年占用费用净额为1622亿日元，2022财年为1653亿日元，下降1.9%[199] - 2023财年费用和佣金支出为3401亿日元，