财务表现 - 第三季度报告收入为54亿美元，同比增长11%；有机收入也增长11%[1] - GAAP持续每股收益（EPS）为3.43美元，调整后EPS为3.37美元，同比增长21%[2] - 预计2024年全年报告和有机收入增长约11%，GAAP和调整后EPS预计为11.10美元[15] - 2024年调整后的持续每股收益（EPS）为3.43美元，2023年为2.74美元，增长约25.2%[24] - 2024年净收入为54.41亿美元，2023年为48.83亿美元，同比增长约12.9%[36] - 2024年调整后的息税折旧摊销前利润（EBITDA）为10.24亿美元，2023年为8.64亿美元，增长约18.5%[25] - 2024年自由现金流为7.86亿美元，2023年为6.32亿美元，增长约24.4%[28] - 2024年第三季度净收入为54.41亿美元，较2023年同期的48.83亿美元增长了11.5%[37] - 2024年第三季度每股摊薄收益为3.37美元，较2023年同期的2.74美元增长了23.0%[38] - 2024年前九个月净收入为149.64亿美元，较2023年同期的132.53亿美元增长了12.9%[37] - 2024年前九个月来自持续运营的净利润为19.85亿美元，较2023年同期的15.38亿美元增长了29.8%[38] 订单与市场表现 - 订单量达到52亿美元，同比增长5%；订单积压为72亿美元，较2023年年末的69亿美元有所增加[5] - 美洲地区的订单量为42.97亿美元，同比增长8%；净收入为44.75亿美元，同比增长15%[7] - 欧洲、中东和非洲地区的订单量为6.37亿美元，同比增长9%；净收入为6.68亿美元，同比增长8%[10] - 亚太地区的订单量下降30%，净收入下降21%，主要由于销量减少[12] 成本与费用 - 2024年销售和管理费用为9.50亿美元，2023年为7.94亿美元，增长约19.6%[36] - 2024年毛利率为36.1%，2023年为34.5%[36] - 2024年调整后的有效税率为18.7%，2023年为19.7%[27] 现金流与资本支出 - 现金流从持续经营活动中为22.72亿美元，自由现金流为20.38亿美元[14] - 2024年截至10月，公司已部署或承诺约20亿美元的资本，包括约8亿美元用于分红，约2.3亿美元用于并购，约10亿美元用于股票回购[14] - 2024年截至9月30日的现金及现金等价物为14.70亿美元，较2023年12月31日的10.95亿美元增长34.0%[43] - 2024年截至9月30日的自由现金流为22.73亿美元，同比增长53.4%[44] - 2024年9月的资本支出为245.0百万美元，较2023年9月的217.2百万美元增加了12.8%[46] 资产与负债 - 2024年截至9月30日的总资产为209.04亿美元，较2023年12月31日的193.92亿美元增长7.3%[43] - 2024年9月30日的净应收账款为3,393.4百万美元，较2023年9月30日的3,142.5百万美元增长了8.0%[45] - 2024年9月30日的净库存为2,033.4百万美元，较2023年9月30日的2,191.8百万美元下降了7.2%[45] - 2024年9月30日的应付账款为2,194.8百万美元，较2023年9月30日的2,093.3百万美元增长了4.8%[45] 运营效率 - 2024年工作资本占收入的比例为15%，2023年为14%[31] - 2024年第三季度运营收入为10.25亿美元，运营利润率为18.9%[37] - 2024年第三季度的税率为20.1%，较2023年同期的19.8%有所上升[37] - 2024年9月30日的库存周转率为6.8，较2023年9月30日的5.9提高了15.3%[45] - 2024年9月30日的应收账款周转天数为56.9天，较2023年9月30日的58.7天减少了3.1%[45] - 2024年9月30日的应付账款周转天数为57.8天，较2023年9月30日的59.2天减少了2.4%[45] 未来展望 - 公司在新产品和技术研发方面持续投入，预计将推动未来的市场扩张[37] - 公司计划通过并购和市场扩张进一步提升市场份额，特别是在新兴市场[38]

文章核心观点 Zacks Premium为投资者提供多种服务助其利用股市并自信投资 其风格评分与Zacks Rank配合可帮助投资者挑选股票 还给出Trane Technologies投资参考 [1][2][5][6] Zacks Premium服务内容 - 每日更新Zacks Rank和Zacks Industry Rank [1] - 可完全访问Zacks 1 Rank List、股票研究报告和高级股票筛选器 [1] - 可访问Zacks Style Scores [1] Zacks Style Scores介绍 整体情况 - 与Zacks Rank一同开发 是一组互补指标 帮助投资者挑选未来30天跑赢市场概率大的股票 [2] - 基于价值、增长和动量特征 为每只股票分配A - F的评级 评级越好股票表现越好 [2] 分类情况 - 价值评分：利用P/E、PEG等比率 识别最具吸引力和折扣最大的股票 [2] - 增长评分：分析预计和历史收益、销售和现金流等特征 寻找可持续增长的股票 [2] - 动量评分：利用一周价格变化和盈利预测月度百分比变化等因素 确定购买高动量股票的有利时机 [3] - VGM评分：结合所有风格评分 与Zacks Rank配合使用 对股票的综合风格进行评级 [4] Zacks Style Scores与Zacks Rank配合方式 - Zacks Rank通过盈利预测修正来帮助构建投资组合 1（强力买入）股票自1988年以来平均年回报率达+25.41% 但每日有超800只高评级股票 挑选困难 [5] - 为实现回报最大化 应购买Zacks Rank为1或2且风格评分为A或B的股票 若为3（持有）评级 也需评分A或B 而4（卖出）或5（强力卖出）评级股票 即使评分A或B 收益预测也会下降 [6] 股票分析示例 - Trane Technologies 公司概况 - 1885年成立 总部位于爱尔兰 设计、制造、销售和服务气候控制产品 美国营收占比约72% 业务不依赖单一客户 [7] 评级情况 - Zacks Rank为2（买入） VGM评分为B 动量风格评分为B [7] 股价表现 - 过去四周股价上涨1.6% [7] 盈利情况 - 2024财年 过去60天内两名分析师上调盈利预测 共识预测提高0.07美元至每股10.89美元 平均盈利惊喜为8.1% [8]

文章核心观点 - 华尔街分析师预测特灵科技即将发布的季度报告中，每股收益和营收同比增长，近期盈利预测上调，盈利预测趋势与股价短期波动相关，还给出公司部分关键指标预测，公司股票有望跑赢市场 [1][3] 盈利与营收预测 - 分析师预测公司季度每股收益为3.23美元，同比增长15.8% [1] - 预测公司季度营收为53.1亿美元，同比增长8.8% [1] - 过去30天该季度每股收益共识预测上调0.4% [1] 各地区营收预测 - 分析师预计“美洲地区营收”将达43亿美元，同比变化+10.6% [2] - 预计“欧洲、中东和非洲地区营收”为6.5492亿美元，同比变化+5.9% [2] - 预计“亚太地区营收”为3.6003亿美元，同比变化 -4.3% [2] 其他关键指标预测 - 分析师预计“总订单额”将达55.2亿美元，去年同期为49.5亿美元 [3] - 预计“美洲地区调整后息税折旧及摊销前利润”为9.29亿美元，去年同期为8.09亿美元 [3] - 预计“欧洲、中东和非洲地区调整后息税折旧及摊销前利润”为1.3965亿美元，去年同期为1.304亿美元 [3] - 预计“亚太地区调整后息税折旧及摊销前利润”为9120万美元，去年同期为8770万美元 [3] 股价表现与评级 - 过去一个月特灵科技股价变化+1.6%，同期Zacks标准普尔500综合指数变化+1.4% [3] - 特灵科技Zacks评级为2（买入），有望在近期跑赢整体市场 [3]

文章核心观点 - 特灵科技过去一年表现出色且短期内有望保持势头，建议投资者将其股票纳入投资组合 [1] 特灵科技的投资吸引力 股价表现 - 过去一年公司股价表现优异，回报率达94.6%，高于所属行业的57.4%和标准普尔500综合指数的32.4% [2] 评级情况 - 目前公司的Zacks评级为2（买入），评级为1（强力买入）或2的股票通常为投资者提供有吸引力的投资机会 [2] 盈利预期 - 过去60天内，2024年的三项盈利预期上调，无下调情况，分析师对公司充满信心，Zacks共识预期显示2024年盈利在过去60天内上调了1% [3] 盈利惊喜历史 - 公司在过去四个季度均超过Zacks共识预期，平均盈利惊喜为8.1% [3] 增长前景 - Zacks共识预期显示，2024年公司收入预计为196亿美元，同比增长10.6%；每股收益预计为10.9美元，同比增长20.4% [4] 特灵科技的增长因素 可持续发展举措 - 公司积极推进可持续发展，承诺到2030年将内含碳减少40%，在采购低碳材料和采用循环设计原则方面发挥领导作用，推动2030年可持续发展承诺和千兆吨挑战 [5] 股东回报 - 公司自1910年以来一直支付股息，2023年支付股息6.837亿美元，高于2022年的6.202亿美元和2021年的5.611亿美元；2024年第四季度宣布每股普通股季度股息为84美分，年化股息为每股3.36美元，将于2024年12月31日支付给12月6日登记在册的股东 [6] 订单积压 - 2024年第二季度公司积压订单达75亿美元，较上一季度有机增长19%，将支持公司2024年和2025年的增长 [7] 其他可考虑的股票 电子签名公司 - 目前Zacks评级为1，长期盈利增长预期为9.3%，过去四个季度平均盈利惊喜为18.3% [8] 医疗保健服务公司 - 目前Zacks评级为1，长期盈利增长预期为11.4%，过去四个季度平均盈利惊喜为27.2% [8][9]

文章核心观点 - Zacks Premium为投资者提供多种投资方式，其包含的Zacks Style Scores与Zacks Rank结合，能帮助投资者挑选更有潜力跑赢市场的股票，如Trane Technologies就因良好的评级值得投资者关注 [1][2][13] Zacks Premium服务内容 - 提供Zacks Rank和Zacks Industry Rank的每日更新、Zacks 1 Rank List的完全访问权限、股票研究报告和高级股票筛选功能，还包含Zacks Style Scores [1] Zacks Style Scores介绍 - 基于三种流行投资类型对股票进行评级，是Zacks Rank的补充指标，帮助投资者选择未来30天最有可能跑赢市场的证券 [2] - 每只股票根据价值、增长和动量特征被评为A、B、C、D或F，评分越高，股票表现越好 [3] - 分为价值评分、增长评分、动量评分和VGM评分四类 [3][4][5] 各类评分详情 - 价值评分：帮助价值投资者以合理价格找到优质股票，利用P/E、PEG等比率挑选有吸引力且被低估的股票 [3] - 增长评分：分析预计和历史收益、销售和现金流等特征，为增长投资者找到能实现可持续增长的股票 [4] - 动量评分：利用一周价格变化和盈利预测的月度百分比变化等因素，为动量交易者和投资者指示建立高动量股票头寸的有利时机 [4] - VGM评分：综合所有风格评分，根据综合加权风格对每只股票进行评级，帮助缩小具有吸引力价值、最佳增长预测和最有前景动量的公司范围 [5] Zacks Rank与Style Scores配合 - Zacks Rank利用盈利预测修正的力量帮助投资者创建成功的投资组合，自1988年以来，1（强力买入）股票平均年回报率达+25.41%，超过同期标准普尔500指数表现两倍多 [6][7] - 每天有超800只高评级股票，Style Scores可帮助投资者从其中挑选最佳股票 [7][8] - 为获得高回报，应优先考虑Zacks Rank为1或2且Style Scores为A或B的股票；对于3（持有）评级的股票，也需A或B的评分以确保最大上行潜力 [9] - 即使Style Scores为A或B，4（卖出）或5（强力卖出）评级的股票仍有盈利下降预测和股价下跌风险，应多持有1或2 Rank且Scores为A或B的股票 [10] 关注股票Trane Technologies - 成立于1885年，总部位于爱尔兰，设计、制造、销售和服务气候控制产品，约72%的收入来自美国，业务不依赖单一客户或客户群体 [11] - Zacks Rank为2（买入），VGM评分为B，动量风格评分为B，过去四周股价上涨14.6% [12] - 2024财年有三位分析师上调盈利预测，Zacks共识预测每股增加0.12美元至10.88美元，平均盈利惊喜为8.1% [12]

文章核心观点 - 公司股价在过去一个月内上涨14.6%,创下52周新高,今年以来涨幅达62.6%,远超行业和大盘[1] - 公司连续4个季度业绩超预期,最近一季度每股收益3.3美元,高于预期3.08美元[2] - 公司当前和未来两年的收益和收入预期均有较大增长[2] 公司估值分析 - 公司当前估值较高,市盈率36.5倍,高于同行业平均24.3倍,市现率37.1倍,高于同行业12.5倍,PEG率为2.73[3][4] - 但公司目前评级为买入,未来仍有一定上涨空间[5] 行业表现 - 公司所在的科技服务行业整体表现良好,位于所有行业的前33%[7] - 同行业公司Cellebrite DI Ltd.也有不错的业绩表现和发展前景[6]

文章核心观点 - 动量投资围绕跟随股票近期趋势展开，目标是实现及时且盈利的交易，特灵科技公司动量风格评分为B，Zacks评级为2（买入），是值得关注的动量投资选择 [1][2][3] 动量投资概念 - 动量投资围绕跟随股票近期趋势，“做多”时投资者“高价买入，期望更高价卖出”，利用股价趋势是关键，股票确立走势后可能继续沿此方向移动 [1] 特灵科技评级情况 - Zacks动量风格评分有助于解决动量指标定义难题，特灵科技目前动量风格评分为B [2] - Style Scores是对Zacks评级的补充，特灵科技目前Zacks评级为2（买入），研究显示Zacks评级1（强力买入）或2（买入）且风格评分为A或B的股票未来一个月表现优于市场 [3] 股价表现 - 观察股票短期价格活动可判断其是否有动量，将股票与行业对比有助于找出特定领域的优质公司 [4] - 过去一周特灵科技股价上涨1.15%，同期Zacks技术服务行业下跌0.3%；过去一个月股价变化为13.04%，优于行业的1.96% [5] - 过去一个季度特灵科技股价上涨14.47%，过去一年上涨91.05%，而同期标准普尔500指数分别仅上涨2.69%和33.98% [6] 交易成交量 - 投资者应关注特灵科技20日平均交易成交量，目前其20日平均成交量为996,454股，成交量可建立良好的价量基线，上涨且成交量高于平均通常是看涨信号 [7] 盈利预期 - Zacks动量风格评分包含盈利预测修正和股价走势等，盈利预测对Zacks评级也很重要，特灵科技在这方面表现良好 [8] - 过去两个月，全年盈利预测有3次上调无下调，过去60天共识预测从10.76美元提高到10.88美元；下一财年也有3次上调无下调 [9]

文章核心观点 - 特灵科技（Trane Technologies）股价表现出色，过去一个月上涨6.3%，年初至今涨幅达51.3%，且盈利超预期，虽估值有溢价但Zacks排名为2（买入），未来有潜力；行业内CoreCard Corporation表现也较好，科技服务行业有积极趋势 [1][2][8] 股价表现 - 特灵科技过去一个月股价上涨6.3%，上一交易日触及52周新高370.22美元，年初至今涨幅达51.3%，跑赢Zacks商业服务板块的14.2%和Zacks科技服务行业的24.3% [1] - CoreCard Corporation过去一个月股价上涨19.2% [10] 盈利情况 - 特灵科技过去四个季度均未低于盈利共识预期，2024年7月31日财报显示每股收益3.3美元，高于共识预期的3.08美元 [2] - 本财年特灵科技预计每股收益10.87美元，营收195.4亿美元，每股收益变化20.24%，营收变化10.55%；下一财年预计每股收益12.29美元，营收209亿美元，同比变化分别为13.03%和6.96% [3] - CoreCard Corporation上季度盈利强劲，超共识预期114.29%，本财年预计每股收益0.57美元，营收5407万美元 [10] 估值指标 - 特灵科技价值评分为D，增长和动量评分均为B，VGM评分为B；目前本财年每股收益估计的市盈率为33.9倍，高于同行行业平均的23.9倍；过去现金流基础上的市盈率为34.5倍，同行平均为12.2倍；PEG比率为2.55 [6][7] - CoreCard Corporation目前远期市盈率为26.91倍，市现率为12.16倍 [10] 股票评级 - 特灵科技Zacks排名为2（买入） [8] - CoreCard Corporation Zacks排名为2（买入） [9] 行业情况 - 科技服务行业处于所有行业的前24%，为特灵科技和CoreCard Corporation提供积极趋势 [11]

文章核心观点 - 介绍特灵科技公司股价表现、盈利预期、估值等情况，以及相关行业排名，为投资者提供投资参考 [1][2][6] 股价表现 - 特灵科技最新交易日收盘价为359.67美元，较上一交易日涨1.51%，涨幅超标普500指数当日涨幅0.75%，道指当日涨幅0.58%，纳指当日涨幅1% [1] - 过去一个月公司股价涨2.48%，落后于商业服务板块涨幅5.97%和标普500指数涨幅4.03% [1] 盈利预期 - 公司即将公布的每股收益预计为3.22美元，同比增15.41%；扎克斯共识预期营收为52.9亿美元，同比增8.42% [2] - 全年来看，分析师预计每股收益10.87美元，营收195.4亿美元，分别较去年变化+20.24%和+10.55% [3] 分析师预测 - 投资者应关注分析师对公司预测的近期修正，积极变化表明分析师对公司业务和盈利能力乐观 [4] - 预测修正与短期股价走势直接相关，投资者可利用扎克斯排名模型，该模型考虑预测变化并提供评级系统 [5] - 过去一个月，扎克斯共识每股收益预期上调0.45%，公司目前扎克斯排名为2（买入） [6] 估值情况 - 公司远期市盈率为32.58，相比行业的23.01有溢价 [6] - 公司目前PEG比率为2.45，而科技服务行业平均PEG比率为1.45 [7] 行业排名 - 科技服务行业属于商业服务板块，目前扎克斯行业排名为77，处于所有250多个行业的前31% [7] - 扎克斯行业排名通过确定组成行业的个股平均扎克斯排名来评估行业实力，研究显示排名前50%的行业表现是后50%的2倍 [8]

文章核心观点 - 特灵科技过去一年表现良好且短期内有望保持势头，建议投资者将其股票纳入投资组合 [1] 特灵科技投资吸引力 股价表现 - 过去一年公司股价表现出色，涨幅达67.9%，跑赢所属行业45.3%的涨幅和标准普尔500指数24.5%的涨幅 [2] 评级情况 - 公司目前拥有Zacks排名第二（买入）和VGM评分为B，此类股票为投资者提供最佳投资机会 [3] 盈利预期 - 过去60天内2024年的七项盈利预期上调，无下调情况，分析师对公司充满信心，Zacks共识预期显示2024年盈利在过去60天内上调3.3% [4] 盈利惊喜历史 - 公司在过去四个季度均超过Zacks共识预期，平均盈利惊喜为8.1% [5] 增长前景 - Zacks对特灵科技2024年营收的共识预期为195亿美元，同比增长10.6%；对2024年每股收益的共识预期为108亿美元，同比增长19.8% [5] 特灵科技增长因素 订单积压 - 2024年第二季度公司积压订单达75亿美元，较上一季度有机增长19%，将支撑2024年和2025年的增长 [6] 市场增长 - 公司是领先的应用解决方案提供商，推动商业暖通空调行业高增长领域的市场增长，2024年第二季度美洲应用解决方案收入在过去三年中增长近90% [7] 利润率 - 公司预计其应用系统在设备使用寿命内的服务收入利润率将高出8 - 10倍 [8] 新产品与市场刺激 - 公司推出住宅暖通空调和热泵产品组合，预计将推动更换需求并提供更高毛利率；预计美联储2024年9月可能降息，持续降息将有助于房地产市场复苏，刺激住宅暖通空调和热泵市场需求 [9] 其他推荐股票 电子签名公司 - 目前拥有Zacks排名第一（强力买入），长期盈利增长预期为9.3%，过去四个季度平均盈利惊喜为18.3% [10] UL解决方案公司 - 目前拥有Zacks排名第一，长期盈利增长预期为7.6%，过去四个季度平均盈利惊喜为7.9% [10][11]