小微企业融资协调机制创新实践 - 金融监管总局与国家发展改革委牵头建立的小微企业融资协调机制于2024年10月在山东落地 核心创新为"联合会诊"机制 通过多部门协同形成"发现问题—提出建议—协商解决—跟踪辅导"工作闭环 [2] - 山东省已开展"联合会诊"超1300次 推动解决4400余家企业的融资难题 [2] - 机制聚焦缺乏抵押物、申请要素不全、信用缺陷及对接不畅四类核心问题 通过"一企一策"精准施策提升科技型企业融资可得性 [4] 创新积分制赋能技术价值重估 - 科技部于2024年8月印发《"创新积分制"工作指引》 通过指标体系对企业创新能力量化评分 为银行提供独立风险研判依据 [4] - 寿光农商银行以科技局评定的创新积分（70分以上）替代传统抵押担保 推出"科创积分贷"产品 向潍坊天信发放900万元贷款 利率低至3.41% [3][4] - 积分制精准绘制企业画像 对轻资产且无不良记录企业定制融资方案 对已有知识产权质押贷企业提供补充增额 [4] 潍坊天信案例：技术流转化融资突破 - 公司拥有30余项专利技术 因原材料上涨导致流动资金紧张 传统抵押贷款难度大且信用贷款额度不足 [1] - 通过"联合会诊"机制 寿光工作专班联合科技部门及银行 以创新积分为信用佐证 实现900万元低息贷款快速到位 [3][5] - 资金到账后企业研发底气显著增强 成为当地科创积分贷首批受益者 经验已辐射至多家科技型小微企业 [5] 博信农业案例：二次推荐破解抵押困局 - 作为省级专精特新企业 拥有12个玉米品种及2个小麦品种审定 年供应良种面积达120万亩 但因轻资产运营及担保不足被传统银行拒绝 [7] - 桓台县工作专班通过"拒绝清单"启动"二次推荐" 齐商银行重新深度调研后认定企业为潜力股 [7][8] - 最终获得500万元纯信用"专精特新企业贷" 利率3.35% 较传统产品低150个基点 年节省融资成本近10万元 一周内完成放款 [8] 邹平市"金融+"服务模式创新 - 铝产业园区设立"金融+"工作室 由金融监管支局牵头 金融机构每日驻点提供一站式服务 企业足不出园解决融资问题 [9] - 力信铝业凭借特种铝合金专利及"创新型中小企业"资质 获农业银行"科技e贷"500万元贷款 7个工作日内到账 保障订单交付 [9] - 邹平市构建"线上+线下"双驱动模式：线下三级走访网络深入摸排需求 线上平台设先进制造业专区及"邹易贷"产品 实现银企对接指尖办 [10] 机制成效与理念升级 - 山东通过创新积分重估技术价值、二次推荐挖掘潜力企业、金融+服务送门到户等实践 推动金融资源主动拥抱小微企业 [11] - 机制突破传统信贷流程 将技术流转化为驱动高质量发展的核心动能 形成推荐清单、联合会诊及信用贷款的闭环体系 [11]

潍坊天信散热器有限公司 - 公司拥有30余项专利技术，品牌影响力稳步提升 [1] - 面临原材料价格上涨导致的经营成本增加和流动资金周转紧张问题 [1] - 通过"创新积分制"获得寿光农商银行900万元贷款，利率3.41% [3] - 贷款资金加速研发投入，成为当地科创积分贷款首个受益者 [5] 淄博博信农业科技有限公司 - 公司为省级专精特新企业和农业产业化重点龙头，拥有14个审定作物品种 [7] - 轻资产运营模式导致传统融资受阻，通过"二次推荐"机制获得齐商银行500万元纯信用贷款 [7][8] - 贷款利率3.35%，较传统产品低150个基点，年节省融资成本近10万元 [8] 山东力信铝业科技有限公司 - 公司专注特种铝合金研发，因缺乏抵押物陷入资金困境 [9] - 通过邹平市"金融+"工作室匹配农业银行"科技e贷"，7个工作日内获500万元贷款 [9] - 贷款锁定关键原料，保障订单交付 [9] 小微企业融资协调机制 - 机制核心为"联合会诊"，已解决山东省4400余家企业融资难题 [2][4] - 创新积分制将技术专利转化为信贷依据，全国试行 [4] - "二次推荐"机制挖掘被拒优质企业，如博信农业案例 [7][8] - 邹平市建立"金融+"工作室和线上平台，实现银企对接"指尖办" [9][10] 金融机构创新实践 - 寿光农商银行以创新积分替代抵押，发放低息科创贷款 [3] - 齐商银行通过深度尽调为轻资产企业定制纯信用产品 [8] - 农业银行通过驻点服务快速响应企业需求 [9] - 邹平市整合"党建联盟+线上平台"提升服务效率 [10][11] 行业影响 - 山东省通过机制创新将技术价值转化为融资能力 [4][11] - 科技型小微企业融资可得性显著提升，如潍坊天信等案例 [5][8][9] - 县域金融生态优化，形成"技术流驱动发展"新模式 [11]

小微企业融资协调工作机制 - 2024年10月金融监管总局联合多部门建立支持小微企业融资协调工作机制 旨在破解科技型小微企业"轻资产 缺抵押"融资困境 通过央地协同从供需两端发力实现信贷资金"直达基层 快速便捷 利率适宜" [1] - 机制推动政府部门与金融机构建立信息共享渠道 将企业经营情况 技术实力 产业链地位等要素纳入授信体系 创新推出"数据增信""科技增信""担保增信"模式 [1][4] - 机制核心价值在于联合发改 科技 银行等部门破解信息壁垒 银行可便捷查询企业科技资质 研发投入等数据作为授信评估重要参考 解决评估片面性问题 [4] 科技型小微企业融资痛点 - 科技型企业普遍因"轻资产"特质面临融资阻碍 核心竞争力集中在技术专利等"软实力" 但传统信贷体系仍以固定资产为主要评估标准 导致即便拥有多项专利也难以获得匹配融资 [2] - 企业常陷入"有技术缺抵押 有订单缺资金"两难 如引进设备需抵押被拒 大额订单因专利无法估值难获及时授信 制约技术转化与市场扩张 [2] - 传统信贷模式中风控模型紧盯财务报表 企业专利数量 研发投入等"硬实力"被视作"软指标" 缺乏统一技术估值标准 [7] 创新融资模式案例 - 邮储银行东营市分行提出用"看技术 看订单 看前景"替代"看抵押 看报表"的新评估思路 [3] - 中国银行"知惠贷" 三门农商银行"台创·专利池贷"等产品通过专利估值可在短时间内发放数百万元信用贷款 [4] - 中国信保与进出口银行联合推出无需传统抵押的专项贷款 为企业开拓国际市场提供风险保障 [5] 创新积分制实践 - 潍坊天信散热器凭借70分以上创新积分获寿光农商银行900万"科创积分贷" 利率比常规低109个基点 [7] - 创新积分制设置3类一级指标 18个二级指标 按企业成长阶段动态调整权重 通过量化创新能力引导资源精准聚集 [7] - 寿光农商银行通过科技局获取科创积分>70分企业清单 纳入"白名单"管理 已发放5户共计2750万元科创积分贷 [8] 机制实施成效 - 青州农商银行表示协调机制有效解决信息不对称问题 银行可获取企业科技资质等关键信息 [4] - 寿光农商银行通过创新积分制实现科技企业"精准画像" 对无不良征信企业量身定制融资方案 [8] - 金融监管总局东营分局称机制使金融资源精准流向有潜力企业 下一步将深化"专班+生态共建"科技金融对接模式 [8]

文章核心观点 - 建立支持小微企业融资协调工作机制 旨在破解科技型小微企业因轻资产缺抵押导致的融资困境 通过央地协同和信息共享 将技术实力和经营前景等要素纳入授信体系 实现资金直达基层和利率适宜 [1][2][4] 机制建立背景 - 2024年10月经国务院同意 由金融监管总局和国家发展改革委联合相关部门建立该机制 [1] - 科技型小微企业普遍存在轻资产缺抵押特征 银行传统风控难以量化技术价值 [1][2] - 企业常陷入有技术缺抵押和有订单缺资金的两难境地 制约技术成果转化与市场扩张 [3] 机制运作模式 - 政府部门与金融机构建立信息共享渠道 将企业经营情况、技术实力、产业链地位和发展前景纳入授信体系 [1][4] - 通过共同会商打通信息渠道 银行可便捷查询企业科技资质和研发投入数据 [4] - 多地创新推出数据增信、科技增信和担保增信等模式 [1][4] 创新金融产品 - 中国银行知惠贷和三门农商银行台创·专利池贷 通过专业团队对核心专利科学估值 可发放数百万元信用贷款 [4] - 中国信保与进出口银行联合推出专项贷款 为企业开拓国际市场提供风险保障且无需传统抵押 [5] - 寿光农商银行推出科创积分贷 对创新积分大于70分企业提供定制融资方案 已发放5户共计2750万元 [8][9] 创新积分制实施 - 2024年8月印发《创新积分制工作指引（全国试行版）》 设置3类一级指标和18个二级指标 [8] - 按企业初创期、成长期和稳定期动态调整权重 通过量化创新能力评价引导资源精准聚集 [8] - 潍坊天信散热器有限公司凭借31项实用专利和70分以上创新积分 获得900万元贷款且利率比常规低109个基点 [6][8] 机制实施成效 - 实现银行信贷资金直达基层、快速便捷和利率适宜 并向科技等重点领域倾斜资源 [1] - 有效解决银行与企业间的信息不对称问题 改善授信评估片面性 [4] - 金融监管总局东营分局表示将继续深化机制建设 打造专班加生态共建科技金融对接模式 [9]

核心观点 - 金融监管总局联合多部门建立小微企业融资协调工作机制 旨在破解科技型小微企业因轻资产缺抵押导致的融资困境 通过信息共享和创新增信模式将技术实力等软实力转化为融资硬支撑 [1][4] - 机制推动银行改变传统以抵押物和报表为核心的风控模式 转向看技术看订单看前景的新评估体系 并通过创新积分制等工具实现精准授信和快速放款 [3][7][10] - 多地银行已落地数据增信科技增信担保增信等模式 如中国银行知惠贷三门农商银行专利池贷寿光农商银行科创积分贷 单笔授信可达数百万元 利率较常规贷款低109个基点 [4][7][11] 机制设计与创新模式 - 政府部门与金融机构建立信息共享渠道 将企业经营情况技术实力产业链地位发展前景纳入授信体系 打破抵押物崇拜 [1][4] - 创新积分制设置3类一级指标和18个二级指标 按企业成长阶段动态调整权重 70分以上企业可享受国家信贷支持政策 [10][11] - 银保合作模式如中国信保与进出口银行联合专项贷款 为企业开拓国际市场提供风险保障且无需传统抵押 [5] 银行实践与成效 - 青州农商银行通过协调机制获取企业科技资质和研发投入数据 解决信息不对称导致的评估片面性问题 [4] - 寿光农商银行将创新积分70分以上企业纳入白名单 已发放科创积分贷5户共计2750万元 为无抵押企业定制融资方案 [11] - 邮储银行东营市分行采用看技术看订单看前景替代看抵押看报表的新风控逻辑 精准服务轻资产重技术企业 [3] 企业案例与融资效果 - 潍坊天信散热器拥有31项实用专利 凭借70分以上创新积分获寿光农商银行900万元科创积分贷 审批时间仅3天 利率较常规贷款低109个基点 [7][9] - 机制帮助解决企业有技术缺抵押有订单缺资金困境 如通过专利估值发放信用贷款支持设备采购和原材料采购 [2][4]

金融支持新型工业化指导意见核心内容 政策背景与总体目标 - 七部门联合发布《关于金融支持新型工业化的指导意见》，旨在构建与新型工业化相适应的金融体制，加快金融强国和制造强国建设[3][12] - 目标到2027年形成成熟金融支持体系，制造业企业信贷需求充分满足，债券发行和股权融资水平显著提升[13] 重点支持产业领域 制造业核心技术攻关 - 引导银行对集成电路、工业母机、医疗装备、服务器、仪器仪表、基础软件、工业软件、先进材料等8大领域提供中长期融资[4][14] - 对突破关键核心技术的科技企业开通上市融资、并购重组、债券发行绿色通道[4][14] 数字基础设施与新兴产业 - 加强5G、工业互联网、数据和算力中心建设中长期贷款支持，运用REITs、资产证券化拓宽资金来源[5][20] - 支持新一代信息技术、智能汽车、新能源、新材料、生物医药等10大新兴产业通过多层次资本市场融资[6][18] 产业链与资源保障 - 完善并购贷款政策，支持链主企业开展"补链""延链"型投资[7][16] - 推动矿企加快重要矿产增储上产，提高战略性资源保障能力[7][16] 金融工具创新与配套措施 货币政策工具运用 - 实施科技创新再贷款及贴息政策，用好碳减排支持工具、支小再贷款、再贴现等定向工具[8][28] 长期资金引导机制 - 推动政府基金、国企基金、保险资金布局未来制造、未来信息、未来健康等6大未来产业方向[6][18] - 鼓励创投基金与国家制造业创新中心、高校院所等8类机构合作赋能科技成果转化[9][15] 区域与跨境服务 - 支持中西部产业转移，优化跨区域授信管理，加强转出地与承接地金融服务衔接[22] - 扩大跨境贸易人民币结算规模，提升高新技术企业跨境融资便利化试点范围[24] 金融机构能力建设 - 银行需单列制造业信贷计划，构建差异化授信模型，完善尽职免责机制[25] - 推动金融机构与产业链数据对接，开发基于"数据信用"的供应链"脱核"融资模式[21] 政策协同机制 - 建立重大产业项目"一对一"辅导机制，政府性担保机构为制造业小微企业增信[29] - 强化产业与金融风险联合研判，防范资金挪用和"内卷式"竞争[28][29]

郑州市科技金融发展政策核心内容 - 郑州市政府联合中国人民银行河南省分行出台《郑州市支持加快科技金融发展若干政策》，系统性规划科技金融发展路径，涵盖金融机构组织体系、金融产品服务、市场体系及生态环境四大维度[1][2] - 政策包含18项具体举措，分为金融组织体系建设（5项）、金融产品和服务体系建设（5项）、金融市场体系建设（4项）、金融生态环境优化（4项）[2] 金融组织体系建设 - 建立银行业专业机构体系、科技保险服务体系、政策性科技金融运营主体管理机制、以耐心资本为主的创业投资体系、科技金融中介服务体系[2] - 探索"投贷联动"工作机制，实施科技型企业首贷信用贷"破冰扩面"行动[3] 金融产品和服务创新 - 围绕创新驱动和制造强市战略定制金融产品，设立科技创新和基础研究专项贷款[2][6] - 加强科技型企业专属金融产品开发，推进科技创新再贷款政策落地，挖掘企业潜在融资需求[6] - 推广应用"创新积分制"，对全市1.5万家高新技术企业进行评级，建立高积分企业"白名单"库，推动"创新积分贷"产品精准投放[3] 金融市场支持措施 - 建立覆盖科创全周期的基金丛林，推动企业上市高质量发展，完善科技投资退出机制，丰富债券融资渠道[2] - 以政府基金为杠杆撬动社会资本"投早投小投科技"，打造"郑创投"品牌活动，搭建"基金+项目"对接平台[3] 产业升级与创新激励 - 针对战略性新兴产业、重点科技项目等提供全产业链金融服务，支持主导产业向价值链中高端跃升[4] - 制造业企业研发费用加计扣除比例提高到100%，先进制造业企业额外加计5%抵减[4] - 专利产品2年内年销售收入达2000万元以上最高奖励500万元，国家级/省级技术创新示范企业分别奖励100万元/50万元[4] 科技型企业融资支持 - 统筹运用股权、债权、贷款、保险等手段，推动金融机构加大对科技型企业投融资支持[5][6] - 对科技型企业投保的科技保险给予30%保费补贴，单家企业补助不超过20万元[3] - 完善科技金融政策框架，加强信贷和债券融资支持，推动间接融资与直接融资共同发力[6]

郑州市科技金融政策 - 郑州市对1.5万家高新技术企业、专精特新企业开展创新积分评级，建立高积分企业"白名单"库并定期推送至金融机构，推动"创新积分贷"等产品精准对接 [1][5] - 创新积分制通过量化指标精准刻画企业创新画像，实现"技术流"向"资金流"的高效转化 [5] - 郑州市天使基金配套制度已出台，面向社会征集备投项目和子基金管理机构，打造"郑创投"品牌活动搭建"基金+项目"对接平台 [5] 多层次金融服务体系 - 郑科贷业务通过"郑好融"平台建立"投贷联动"机制，实施科技型企业首贷信用贷"破冰扩面"行动 [6] - 对科技型企业投保的科技保险给予30%保费补助（单家企业上限20万元），形成"基金+银行+保险"服务体系 [6] - 政府基金重点引导社会资本投向早期、小型、硬科技企业 [5][6] 产业创新支持政策 - 郑州市围绕"7+20"产业链群建设，聚焦超硬材料国家级集群及7大千亿级产业集群（电子信息、汽车及装备制造等） [7] - 制造业企业研发费用加计扣除比例提高至100%，先进制造业企业额外加计5%抵减 [7] - 专利产品2年内年销售收入达2000万元以上最高奖励500万元，国家级/省级技术创新示范企业分别奖励100万/50万元 [7] - 国家级/省级中试平台分别奖励100万/50万元，支持科技成果转化 [7] 高能级创新平台建设 - 郑州市承担十余项"国字号"改革试验任务，培育创新型企业及高能级平台融入国家战略科技力量体系 [6] - 重点在郑东新区、高新区发展新能源、新材料、人工智能、大数据、超级计算等产业集群 [7]

跨境投融资外汇管理改革 - 国家外汇局起草《通知》旨在深化跨境投融资外汇管理改革，涉及投资端、融资端和支付便利化三大方面，共包含9项具体政策[1][3] - 政策导向体现外汇管理深化改革、扩大开放、促进引资稳资，多项措施基于实地调研中银行和企业的诉求形成[3] 跨境投资便利化政策 - 取消FDI前期费用登记，境外投资者可直接开立账户并汇入资金[6][17] - 取消FDI企业境内再投资登记，资金可直接划转至接收方账户，前期已在19省市试点后推广至全国[7][17] - 允许FDI项下外汇利润境内再投资，明确外资企业和境外投资者的政策依据[9][17] - 推广"科汇通"试点至全国，非企业科研机构接收境外资金可参照FDI企业办理登记和汇兑手续，前期已在16个地区试点[9][17][18] 跨境融资便利化政策 - 高新技术、"专精特新"和科技型中小企业外债便利化额度统一提高至1000万美元，通过"创新积分制"遴选的企业额度提高至2000万美元[10][20][21] - 简化跨境融资便利化业务签约登记，不再要求提供审计财务报告[11][20] - 政策调整前部分地区企业外债额度为500万美元，此次统一提升以支持科创企业融资需求[20][21] 资本项目收入支付便利化优化 - 取消资本项目外汇收入不得用于购买非自用住宅房产的限制，适应房地产市场新形势[12][23] - 银行可依据客户合规情况自行决定支付便利化业务的事后抽查比例，与外汇展业改革衔接[13][23] - 将港澳居民大湾区购房结汇便利化政策推广至全国，境外个人可凭购房合同先行办理结汇支付[14][24]

文章核心观点 - 郑州市政府与中国人民银行河南省分行联合发布《郑州市支持加快科技金融发展若干政策》 旨在通过建立专业化金融机构体系 开发多元化金融产品和完善金融市场机制 解决科技型企业融资难题 促进新质生产力发展 目标到2025年科技型企业贷款余额突破2500亿元 高新技术企业和科技型中小企业获贷率分别达到90%和70% [1][6][8] 总体要求和发展目标 - 坚持政府引导和市场为主原则 构建以股权投资为牵引的"股债贷保"联动金融服务体系 为科技型企业提供全生命周期金融服务 [7] - 目标2025年底高新技术企业和科技型中小企业贷款余额突破2500亿元 获贷率分别达90%和70% 2027年底贷款余额突破3000亿元 科技型上市企业占比超50% [8] 金融机构组织体系建设 - 推动商业银行设立科技金融专业机构 对新设科技金融服务中心/事业部/特色分支机构分别给予30万/20万/10万元补助 [10] - 支持保险公司设立科技保险专业机构 对科技型企业投保按保费支出30%给予不超过20万元补助 [11] - 打造政策性科技金融运营主体 在财政资金存放和再贷款等方面给予倾斜支持 [12] - 实施"基金入郑"工程 依托智慧岛和医学城构建全要素基金生态系统 [12] 金融产品和服务创新 - 对科技型企业贷款新增额达10亿元以上的银行 按新增额0.2‰给予最高200万元补助 [13] - 将知识产权质押贷款纳入风险补偿机制 对知识产权证券化产品发起单位按融资额1.5%给予最高200万元补助 [3][14] - 支持商业银行探索"贷款+外部直投"等投贷联动模式 争取股权投资试点 [3][14] - 通过"郑好融"平台开展创新积分评级 推广"创新积分贷"产品 [15] 金融市场体系构建 - 设立天使基金和战略性新兴产业母基金 探索概念验证基金/中试基金/科技成果转化基金 适当提高政府投资基金容错率 [16] - 开展私募基金份额转让试点 设立S基金 完善科技投资退出机制 [17] - 支持三类主体发行科技创新债券 探索市级债券贴息和担保政策 [19] 配套保障措施 - 建立科技型企业培育库 整合高新技术企业/专精特新企业等名单 按季度更新并向金融机构推送 [19] - 将科技型企业综合融资担保费率降至1%以下 提高政府性担保公司科技担保业务占比 [5][20] - 每半年开展政策落实跟踪评价 在政府性资金存放方面给予激励 [20]