2020年非公开发行募集资金基本情况 - 公司以非公开发行方式发行人民币普通股50,706,791股，每股面值1.00元，发行价格90.55元/股，发行总额459,149.99万元，扣除发行费用450.36万元后，实际募集资金净额458,699.64万元 [1] - 募集资金于2020年11月25日到位，经安永华明会计师事务所验证并出具验资报告 [1] 募集资金使用及管理情况 - 公司对募集资金采取专户存储管理，与保荐人、监管银行签署三方监管协议 [2] - 截至2025年5月31日，募集资金计划总投资514,716.14万元，承诺募集资金投资金额458,699.64万元，实际累计投入459,091.79万元 [3] - 募集资金专项账户余额合计155,096,686.72元，分布于多个银行账户，对应不同募投项目 [6] 募集资金利息收入及使用计划 - 公司曾两次审议通过使用闲置募集资金进行现金管理，额度分别为34亿元（2021年）和15亿元（2022年），资金已按时归还至专户 [7] - 拟将2020年非公开发行募集资金专户产生的利息14,200.00万元用于"年产5万吨高性能锂离子电池负极材料建设项目"，并以增资方式注入子公司四川紫宸 [8] - 该计划不影响其他募投项目正常推进，如"锂电池隔膜高速线研发项目"仍按原计划使用剩余资金 [8] 审议程序及保荐人意见 - 公司董事会审计委员会及第四届董事会第七次会议审议通过利息使用方案，认为符合监管规定且有利于提高资金效率 [9] - 保荐人中信建投证券对方案无异议，认为其符合《上市公司募集资金监管规则》等规定 [10]

核心观点 - 低利率时代下传统理财方式收益大幅缩水，100万本金年利息从4万降至1万出头[1][2] - 财务自由叙事被改写，需寻找新"收息"思路应对低利率环境[3] - 现金管理、固收类资产、不动产租金、权益分红构成四大替代性收息路径[4][7][13][18] 现金管理类产品 - 货币基金年化收益率向1%靠近，同业存单指数基金年化1-2%，最大回撤仅-0.06%[5] - 同业存单指数基金近一年收益率2.08%，近三年年化2.37%；货币基金近一年1.59%，近三年1.79%[6] - 建议配置比例控制在总资产10%左右，作为流动性安全垫[6] 固收类资产 - 纯债基金指数过去十年保持年年正收益，十年期国债收益率1.6-1.7%，债券基金可提升至2-3%[7][11] - 固收+基金2019-2024年化收益4-5%，一级债基最大回撤-3%以内[11] - 短期纯债型基金年化3%，中长期纯债型3.7%；一级债基年化4.4%，二级债基4.6%[12] 不动产租金 - 重点城市住宅租金回报率超2%，产权类REITs近一年分红收益率4-5%[13][14] - REITs与股债相关性低（与沪深300相关性0.11，与中债0.03），具备流动性优势[14][15] - 仓储物流类REITs过去一年分红收益率5.94%，保障房类5.32%[14] 权益类分红 - 银行指数、红利低波指数股息率超5%，2014-2024年红利低波全收益指数年化13.7%[18][19] - 分红再投资策略显著增强收益，2014-2024年累计产生5.1%额外年化收益[19] - 红利资产在2018、2022年市场下跌中防御性突出，跌幅小于沪深300指数[19] 市场环境变化 - 1990年1万元存款按CPI+1%收益率计算，购买力缩水84%（北京住房购买力从8㎡降至1.3㎡）[4] - 定期存款利率进入"1时代"，无风险收益下行倒逼理财思维升级[3][23] - 需构建适应低利率的资产组合，通过承担适度波动获取超额收益[24]

员工持股计划 - 公司2022年员工持股计划第三个锁定期将于2025年6月23日届满，解锁股份数为240.24万股，占公司总股本的0.38% [2][3] - 员工持股计划初始过户330万股，价格为7.03元/股，后因权益分派调整为600.6万股，目前持有240.24万股 [2][3] - 第三批解锁条件为2024年净利润不低于4亿元或营业收入不低于25亿元，但公司未达标，将出售股票并按原始出资额返还持有人 [4] - 员工持股计划存续期为48个月，可经2/3以上份额持有人同意延长 [8][10] 闲置募集资金现金管理 - 公司使用不超过7亿元闲置可转债募集资金进行现金管理，投资保本理财产品，期限12个月 [15][26] - 全资子公司九江宏柏于2025年6月20日赎回4000万元银行定期存款，获得收益33万元，并再次购买同金额理财产品 [16][22] - 可转债募集资金总额9.6亿元，净额9.485亿元，已专户存储并签订监管协议 [19][29] 募集资金协定存款 - 公司与江西银行签订协定存款合同，基本存款额度100万元，利率按约定执行，有效期1年且可自动延期 [30][31] - 协定存款旨在提高资金收益，不影响募投项目正常实施 [36] - 风险控制措施包括财务部门监控、独立董事监督及信息披露要求 [34][35]

监事会会议召开情况 - 青岛冠中生态股份有限公司第四届监事会第二十次会议于2025年6月20日以现场和通讯相结合的方式召开 [1] - 会议通知于2025年6月16日通过电子邮件、电话、书面等方式发出 [1] - 应出席监事3人，实际出席监事3人，董事会秘书和证券事务代表列席会议 [1] - 会议由监事会主席潘伟主持，程序符合《公司法》和《公司章程》规定 [1] 监事会会议审议情况 - 监事会审议通过使用暂时闲置募集资金进行现金管理的决议 [1] - 闲置募集资金将用于购买银行理财产品、结构性存款、大额存单、收益凭证等保本型产品 [1] - 现金管理额度不超过人民币（具体金额未披露），期限不超过12个月 [1] - 该举措旨在提高资金使用效率，增加收益，且不影响募集资金投资项目建设和风险控制 [1] - 表决结果为赞成3票，反对0票，弃权0票 [2] 信息披露 - 详细内容参见同日披露的《关于使用暂时闲置募集资金进行现金管理的公告》 [2]

现金管理概况 - 公司拟使用不超过人民币30亿元的闲置自有资金进行现金管理，以提高资金使用效率和为股东创造更大收益 [1] - 授权期限为董事会审议通过之日起12个月内，资金可循环滚动使用 [1] - 资金来源全部为闲置自有资金，不涉及关联交易 [2] 投资品种及范围 - 投资品种包括安全性高、流动性好的低风险产品，如可转让大额银行存单、结构性存款、理财产品、货币基金 [1][2] - 投资风险可控，但可能受宏观经济和金融市场波动影响 [2] 实施方式及信息披露 - 董事会授权管理层及其授权人士在决议有效期内行使决策权并签署相关文件 [2] - 财务部门负责具体组织实施 [2] - 公司将按照《上海证券交易所科创板股票上市规则》履行信息披露义务 [2] 对公司经营的影响 - 现金管理不影响公司日常运营资金需求和主营业务正常开展 [3] - 有利于提高资金使用效率，增加收益，符合公司及股东利益 [3][4] - 公司将依据《企业会计准则》对理财产品进行会计核算 [4]

使用闲置自有资金进行现金管理的基本情况 - 投资目的：公司计划利用短期闲置自有资金进行现金管理以提高资金收益，同时不影响主营业务发展[1] - 额度及期限：拟使用不超过10亿元人民币或等额外币额度，可循环滚动使用，有效期至2025年度股东大会决议生效之日[1] - 投资品种：选择商业银行或其他金融机构的安全性高、流动性好的中低风险产品，包括银行定期存单、结构性存款、保本型理财产品等[2] - 资金来源：资金来源于闲置自有资金，不涉及募集资金或银行信贷[2] - 实施方式：董事会提请股东大会授权董事长及其授权人士决策并签署合同，财务部负责具体执行[2] - 关联关系：理财产品购买对象为无关联关系的机构，不构成关联交易[2] 审议程序及监管合规 - 董事会审议：2025年6月18日董事会通过议案，同意10亿元额度内现金管理并提请股东大会授权[4] - 监事会审议：同日监事会审议通过，认为该计划符合股东利益且审批程序合法[4] - 保荐人意见：民生证券核查认为程序合规，符合深交所相关规则，需股东大会审议后实施[5] 对公司经营的影响 - 日常经营：现金管理不影响公司正常运营，且能提升资金使用效率以增加整体业绩[3] - 财务处理：将根据《企业会计准则第37号》对理财产品或存款类业务进行核算[3]

公司决议 - 公司第三届监事会第十次会议于2025年6月18日以现场表决与通讯结合的方式召开，应出席监事3人，实际出席3人，会议由监事会主席林孝良主持 [1] - 会议审议通过了《关于使用部分暂时闲置可转债募集资金进行现金管理的议案》，同意使用不超过人民币7,000万元的部分暂时闲置可转债募集资金进行现金管理 [1][2] 现金管理方案 - 公司拟将不超过7,000万元暂时闲置可转债募集资金投资于安全性高、满足保本要求、流动性好的投资产品 [1] - 该方案有利于提高暂时闲置募集资金的使用效率，不影响募集资金投资项目的正常实施，不存在变相改变募集资金用途或损害公司及股东利益的情形 [1] - 现金管理期限为自董事会审议通过之日起12个月内 [2] 合规性说明 - 该议案内容及审议程序符合《上市公司募集资金监管规则》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第1号》等法规及公司《募集资金管理办法》的规定 [1] - 会议召集、召开方式及决议均符合相关法律法规和公司章程要求 [1]

公司现金管理公告核心内容 - 公司使用闲置募集资金1500万元购买中信银行短期理财产品"安盈象固收稳利一个月持有期32号C"，预期年化收益率3.86% [1][4][7] - 该理财产品期限30天，可随时赎回，属于浮动收益类银行理财产品 [5][7] - 公司已履行董事会、监事会及股东大会审议程序，批准最高2000万元闲置募集资金和6亿元闲置自有资金进行现金管理 [1][8] 前次理财赎回情况 - 前次赎回产品为中信银行"同盈象固收稳健七天持有期1号理财产品"，本金及收益已全部存入募集资金专户 [3] - 实际收益与预期收益无重大差异 [3] 资金来源及使用情况 - 资金来源为2021年IPO募集资金，扣除发行费用后净额39,184.34万元 [4][5] - 募集资金投资项目包括"基地技术改造项目"等，总投资48,777.37万元 [5] - 因项目建设周期导致资金短期闲置 [5] 最近12个月理财情况 - 累计投入9000万元，已收回本金7500万元，实际收益35.56万元 [13] - 尚未收回本金1500万元，剩余可用理财额度500万元 [13] - 单日最高投入金额3000万元，占最近一年净资产2.67% [13] - 累计收益占最近一年净利润0.96% [13] 理财产品条款 - 产品类型为银行理财产品，起始日2025年6月17日 [7] - 投资品种为安全性高、流动性好的低风险产品 [7] - 单项产品期限不超过12个月 [7]

股价表现 - 截至2025年6月13日收盘，西山科技报收于62.5元，较上周的63.54元下跌1.64% [1] - 本周最高价为64.7元（6月10日盘中），最低价为62.49元（6月13日盘中） [1] - 当前总市值为28.44亿元，在医疗器械板块市值排名101/126，两市A股市值排名4316/5150 [1] 资金管理计划 - 公司通过两项现金管理议案：使用不超过10亿元闲置自有资金和不超过7亿元闲置募集资金进行现金管理 [1][3] - 现金管理目的为提高资金使用效率、获得投资收益、提升业绩水平 [1] - 闲置募集资金现金管理需保证募集资金投资计划正常进行，投资产品需具备高安全性和流动性 [1] 募集资金情况 - 首次公开发行募集资金总额为17.99亿元，实际募集资金净额为16.32亿元 [2] - 闲置募集资金现金管理期限不超过12个月，投资产品包括结构性存款、定期存款、大额存单等 [2] - 资金不得用于质押或证券投资，决议有效期为董事会审议通过后12个月，可滚动使用 [2] 保荐机构意见 - 东方证券认为闲置募集资金现金管理有助于提高资金使用效率，不存在变相改变用途或损害股东利益的情况 [2]

股价表现 - 截至2025年6月13日收盘，长青科技报收于18.23元，较上周的18.41元下跌0.98% [1] - 本周长青科技6月10日盘中最高价报18.89元，6月13日盘中最低价报18.21元 [1] - 长青科技当前最新总市值25.16亿元，在轨交设备板块市值排名25/31，在两市A股市值排名4578/5150 [1] 交易信息 - 6月10日，长青科技发生1笔大宗交易，成交金额为219.7万元 [2][3] 公司公告 - 长青科技召开第四届董事会第十二次会议和第四届监事会第十二次会议，审议通过了关于使用部分闲置募集资金和闲置自有资金进行现金管理的议案 [2][3] - 公司计划使用不超过2.90亿元人民币的闲置募集资金（含超募资金）和不超过1.80亿元人民币的闲置自有资金购买理财产品 [2][3] - 理财产品需满足安全性高、流动性好、风险低、单项产品投资期限最长不超过12个月的条件 [2] - 首次公开发行股票募集资金总额为651,360,000元，扣除发行费用后实际募集资金净额为574,064,778.11元 [2] - 募集资金投资项目包括复合材料产能扩建项目、技术研发中心建设项目、营销网络升级建设项目和补充流动资金项目 [2] - 中信证券股份有限公司对上述议案发表了同意的核查意见 [2]