证券日报网1月28日讯，密封科技（301020）在接受调研者提问时表示，募投项目"密封垫片技改扩产项 目"用于密封垫片的产能扩张以及技术改造升级，自公司上市实施募投项目以来，所处的商用车行业出 现了比较明显的波动。面对复杂多变的市场环境，公司立足以实际需求为导向，优先挖掘公司现有产能 潜力，主动调整募投项目实施节奏，通过强化技术改造来提升产品竞争力，避免盲目扩产带来的产能过 剩风险。实际来看，2025年公司密封垫片业务整体表现良好，未受募投项目延期的影响。 ...

公司融资方案调整 - 公司宣布调整向不特定对象发行可转换公司债券方案 发行规模从原计划的不超过5.04亿元下调至不超过3.04亿元 [1] - 调整后 募集资金投向精简为两大方向 特种无机膜组件及装置生产线项目拟使用募集资金增至2.14亿元 补充流动资金规模调整为9000万元 [1] - 原盐湖氯化锂中试生产线BOT项目被移出募投清单 [1] 原募投项目计划 - 原方案计划募集资金5.04亿元 投向三大项目 [1] - 班戈错盐湖年产2000吨氯化锂中试生产线BOT项目拟投1.7亿元 [1] - 特种无机膜组件及装置生产线项目拟投2.1亿元 [1] - 补充流动资金1.24亿元 [1] 资金安排与使用 - 若实际募集资金扣除发行费用后少于拟投入金额 将在不改变募投项目的前提下调整资金分配 不足部分由公司自筹解决 [1] - 募集资金到位前将以自筹资金先行投入相关项目 [1]

公司治理与股东会决议 - 建发致新于2026年1月13日召开2026年第一次临时股东会，会议以现场结合网络投票方式审议并通过了两项议案 [1] - 本次股东会由董事长余峰主持，会议程序符合相关法律法规及公司章程规定 [2][4] - 公司聘请的北京国枫律师事务所律师对本次会议出具了法律意见书，认为会议的召集、召开程序、人员资格及表决结果均合法有效 [4] 股东参与情况 - 会议出席股东总数为238人，代表股份358,313,764股，占公司有表决权股份总数的85.0519% [2] - 其中，现场投票股东3人，代表股份182,698,512股，占比43.3666%；网络投票股东235人，代表股份175,615,252股，占比41.6853% [2] - 共有235名中小股东参与，代表股份30,692,452股，占公司有表决权股份总数的7.2854% [2] 议案一：关于部分募投项目新增实施主体的议案 - 该议案旨在优化资源配置，提升募集资金投资项目的执行效率 [3] - 总表决情况：同意股数358,256,764股，占出席会议有效表决权股份总数的99.9841%；反对38,100股，占比0.0106%；弃权18,900股，占比0.0053% [3] - 中小股东表决情况：同意股数30,635,452股，占出席会议中小股东有效表决权股份总数的99.8143%；反对38,100股，占比0.1241%；弃权18,900股，占比0.0616% [3] 议案二：关于制定《董事和高级管理人员薪酬管理制度》的议案 - 该议案旨在建立健全公司董事及高级管理人员的薪酬管理体系，完善激励约束机制 [3] - 总表决情况：同意股数358,244,864股，占出席会议有效表决权股份总数的99.9808%；反对47,600股，占比0.0133%；弃权21,300股，占比0.0059% [3] - 中小股东表决情况：同意股数30,623,552股，占出席会议中小股东有效表决权股份总数的99.7755%；反对47,600股，占比0.1551%；弃权21,300股，占比0.0694% [3] 会议结果与影响 - 两项议案均获得超过99.9%的有效表决权支持，高票通过 [1][3] - 会议结果体现了股东对公司战略发展及治理结构的高度认可 [5] - 为公司后续募投项目推进及规范化管理奠定了坚实基础 [5]

公司股东行为与项目调整 - 华特气体实控人的一致行动人近期发布减持计划 该一致行动人在2025年已实施过两次减持计划[1] - 减持计划发布前两天 公司计划将“年产1764吨半导体材料建设项目”进行结项[1] - 该项目最初计划投入3.83亿元 随后降低至2.245亿元 最终实际使用资金规模仅约1.30亿元[1] 公司对相关事项的回应 - 公司解释 实控人的一致行动人（厦门华弘多福、厦门华和多福和厦门华进多福）为IPO前成立的员工持股平台 设立于2012年5月 旨在激励对公司发展有重要贡献的员工[1] - 此次通过大宗交易方式减持部分公司股份主要因为员工自身资金需求[1] - 公司表示实际控制人坚定看好公司长期向好发展 对公司未来的良性发展充满信心[1] - 关于募投项目投入金额调整 公司回应是为公司和全体股东利益最大化[1]

公司募投项目终止决策 - 公司于2026年1月9日审议通过终止“年产1.5万吨三元前驱体项目”的议案，该事项尚需提交股东会审议，保荐机构已出具明确同意的核查意见 [1] - 终止该项目后，剩余募集资金将继续存放于公司募集资金专用账户管理 [1] - 公司表示终止募投项目是基于行业发展及公司业务实际情况作出的审慎决策，不会对正常经营产生重大不利影响，有利于提高募集资金使用效率、优化资源配置 [4] 首次公开发行及募集资金概况 - 公司首次公开发行人民币普通股3359.4557万股，每股发行价格51.88元，募集资金总额达17.4288561716亿元，扣除发行费用后实际募集资金净额为15.9513004393亿元 [1] - 募集资金到位情况已由天健会计师事务所审验，并全部存放于募集资金专户管理 [1] - 根据招股说明书，变更后的募投项目及资金使用计划包括三项，合计项目投资额15.093779亿元，拟用募集资金与截至2025年11月30日已使用募集资金分别为15.093779亿元和11.459522亿元 [2] 募投项目具体进展与资金使用 - “年产2.5万吨三元前驱体项目”已全部竣工、达到预定可使用状态并结项，项目投资额7.871082亿元，截至2025年11月30日已使用募集资金7.018793亿元 [2][3] - 拟终止的“年产1.5万吨三元前驱体项目”原计划建设周期24个月，后经调整将达到预定可使用状态日期延至2026年8月，项目投资额4.722697亿元，截至2025年11月30日已使用募集资金1.909398亿元 [2][3] - “补充流动资金”项目拟用募集资金2.5亿元，截至2025年11月30日已使用2.531331亿元 [2] - 截至2025年11月30日，拟终止项目累计投入募集资金1.909398亿元，终止后剩余募集资金为3.01287307亿元（包含临时补充流动资金3亿元及已到期利息收入和理财收益） [3] 项目终止原因分析 - 项目初衷为扩大三元前驱体产能、提升承接大型订单能力及市场竞争力，但近年来行业及市场环境发生较大变化，公司需动态调整业务发展战略和产能规划布局 [4] - 公司产品采用“主要原料成本+加工费”定价模式，原材料镍、钴资源主要依赖进口，在大宗商品价格及市场供需波动较大的情况下，竞争优势有待加强，继续推进项目将降低募集资金使用效率 [4] - 行业内企业产能普遍扩张，市场竞争日趋激烈，公司现有产能已基本覆盖当前业务需求，若继续投入将产生产能闲置问题 [4] 终止后资产处置计划 - 对于项目前期已形成的土地及在建工程等相关资产，公司将通过整体转让、资产处置等多种市场化方式寻求回收投资，以最大限度维护公司资产价值 [4]

公司募投项目重大变更 - 公司于1月7日召开董事会，审议通过多项募投项目调整议案，包括终止一项原项目、将剩余资金投入两项新项目，并将另一项目延期[3] - 公司2021年IPO募集资金净额为3.62亿元，原计划投入三个项目[3] - 截至2025年12月31日，“扩建中大尺寸导光板项目”已投入6040.73万元，剩余募集资金账户余额为1.16亿元，“新建光学板材项目”已投入5013.5万元，“补充流动资金项目”已全部完成投入[3] 终止原项目原因与资金重新分配 - 终止“扩建中大尺寸导光板项目”主要受行业周期影响，2022年以来导光板终端消费电子需求下降，LCD面板行业进入低增速周期，导致原项目产能扩张需求减弱，募集资金预计无法按期使用完毕[4] - 为提高资金使用效率，公司将剩余1.13亿元募集资金投入两项新增光学膜项目，并通过向子公司增资实施[4] - 具体分配为：向安徽吉光增资4333万元用于“TAC光学膜项目”，向苏州屹甲增资7000万元用于“新建生产光学膜项目”，剩余资金用于支付原项目合同尾款[4] 新增光学膜项目一：TAC光学膜项目 - 该项目由子公司安徽吉光实施，总投资额为6.2亿元，其中拟投入募集资金4333万元[5] - 项目建设期为3年（2024年1月至2026年12月），将建设1条年产能6000万平方米的TAC光学膜生产线[6] - 项目契合国家高端光学膜发展规划，面对TAC膜国产化需求迫切的市场环境，可优化公司产品结构[6] - 项目税后投资回收期约7.97年，税后内部收益率约16.44%[6] - 此次增资后，公司对安徽吉光的持股比例将提升至56.4603%，同时成都元禾原点创业投资合伙企业（有限合伙）同步对安徽吉光增资3000万元[6] 新增光学膜项目二：新建生产光学膜项目 - 该项目由子公司苏州屹甲实施，总投资额为3亿元，其中拟投入募集资金7000万元[5] - 项目建设期为3年（2026年1月至2028年12月），将分两阶段建设2条反射式偏光增亮膜生产线，年产能合计2400万平方米[6] - 项目聚焦全球需求增长的反射式偏光增亮膜产品，国产化空间广阔，符合公司光学膜领域深耕战略[6] - 项目税后投资回收期约4.58年，税后内部收益率约40.03%[6] 其他项目调整 - 公司将“新建光学板材项目”达到预定可使用状态日期由2026年2月13日延期至2026年8月13日[3] - 此次延期不改变项目的投资总额、实施主体及内容，系基于宏观经济、行业现状及新厂房建设进度做出的审慎调整[6]

公司战略与资本配置调整 - 公司董事会同意终止“扩建中大尺寸导光板项目”并将剩余募集资金投向新项目 该议案需提交2026年第一次临时股东会审议[1] - 公司董事会同意“新建光学板材项目”延期[1] - 公司董事会同意为新的募集资金投资项目设立募集资金专项账户[1] 子公司资本运作 - 公司董事会同意向全资子公司苏州屹甲增资9000万元人民币 使其注册资本从1000万元增至1亿元人民币[1] 公司治理安排 - 公司决定于2026年1月23日15:00召开2026年第一次临时股东大会[1]

公司上市与募资情况 - 公司首次公开发行股票并在科创板上市 募集资金总额为41.97亿元 募集资金净额为38.99亿元 [1] - 实际募集资金净额低于招股书披露的募投项目拟投入金额 [1] 募投项目资金调整 - 公司拟调整募投项目拟投入金额 总额从39.04亿元调整为38.99亿元 [1] - 资金不足部分将由公司以自有或自筹资金解决 [1] - 2025年12月30日 公司董事会审议通过了该调整议案 无需提交股东大会审议 [1] 相关机构意见 - 保荐机构认为 此次调整履行了必要程序 未改变募集资金用途 符合公司和股东利益 [1]

募集资金基本情况 - 公司获准首次公开发行人民币普通股（A股）131,880,000股，每股发行价格为人民币5.98元，募集资金总额为人民币788,642,400.00元 [1] - 扣除发行费用人民币101,692,287.40元（不含增值税）后，实际募集资金净额为人民币686,950,112.60元，资金已于2025年10月13日全部到账 [1] - 募集资金已进行专户存储，并与保荐机构及商业银行签署了《募集资金专户存储三方监管协议》 [1] 募集资金投资项目调整 - 因实际募集资金净额低于招股说明书披露的拟投入金额，公司于2025年10月29日召开董事会，审议通过调整部分募投项目拟投入金额的议案 [2] - 调整后的募集资金运用情况已在公告中列示 [2] 募集资金账户管理及注销 - 公司公告了截至公告日的募集资金专项账户情况 [2] - 公司已对部分募集资金账户办理销户手续，注销账户产生的节余募集资金共计2083.34元，全部为存放期间的利息收入 [2] - 该笔节余资金已转入“年产5.6万吨新能源及动力电池用等高端胶粘剂、高性能复合材料树脂系统项目”的专项账户，用于项目建设 [2] - 账户注销后，公司与保荐人及原开户银行签订的《募集资金专户存储三方监管协议》相应终止 [3]

董事会会议决议概况 - 公司于2025年12月29日召开第四届董事会第十五次会议，会议应出席董事8名，实际出席8名，会议通知、召集和召开符合相关法律法规及《公司章程》规定 [2][3][4] - 会议审议通过了两项议案，包括《关于使用节余募集资金永久补充流动资金的议案》和《关于调整部分募投项目投资规模及募投项目延期的议案》，两项议案均获8票赞成、0票反对、0票弃权 [5][8][9][11] 2020年非公开发行募投项目结余资金处理 - 公司2020年非公开发行A股股票的募投项目“年产中性硅酮密封胶15,000吨和改性硅酮密封胶15,000吨项目”已于2023年5月结项，此前已将部分节余募集资金1,681.36万元永久补充流动资金 [5][31] - 截至目前，该募投项目募集资金专户仍节余资金745.05万元，其中仅有少量尾款54.06万元待支付 [5][31] - 为提高募集资金使用效率并降低财务成本，公司董事会同意将剩余全部节余募集资金745.05万元（含利息收入）永久补充流动资金，并随后注销募集资金专户 [5][27][34] - 综合2023年及本次操作，公司2020年非公开发行募投项目累计永久补充流动资金2,426.41万元，占募集资金净额277,374,785.57元的8.75% [31] 2022年向特定对象发行募投项目调整 - 公司拟对2022年向特定对象发行A股股票的募投项目“年产1.7万吨高性能聚氨酯新能源胶、1.484万吨有机硅新能源密封胶、0.2万吨核心助剂建设项目”的部分子项目进行调整 [9][13] - 调整原因系公司全资孙公司安庆诚泰于2025年11月收到政府通知，根据《中华人民共和国长江保护法》，两个子项目位于长江支流岸线一公里范围内，需进行整改 [16] - 子项目“年产0.2万吨核心助剂项目”已建设投产，须于2027年9月30日前完成生产设备拆除，并计划在2027年底前搬迁至长江支流岸线一公里范围外的公司自有土地上 [16] - 子项目“年产1.7万吨高性能聚氨酯新能源胶项目”尚未完成建设，根据通知要求，公司计划优化工艺、原料选型，取消其中的“预聚体生产”化学反应工艺，并将预计建成时间由2025年12月调整至2026年12月 [17] - 被取消的“预聚体生产”环节将安排由全资子公司广州从化兆舜新材料有限公司以自有资金在其现有生产基地投资建设，计划于2026年12月底前完成 [17] - 本次调整仅涉及募投项目自有或自筹资金投资部分，不涉及已到账的募集资金投入变更，该次发行实际募集资金净额为153,436,236.32元，目前已基本使用完毕 [10][14][17] 相关决策程序与意见 - 两项议案均已通过公司第四届董事会审计委员会第八次会议审议 [6][10] - 两项议案均在董事会决策权限范围内，无需提交股东大会审议 [7][27] - 保荐机构已就两项事项分别出具了核查意见，表示无异议 [7][10][22][23][37][38]