隆基绿能BC技术进展 - 公司自2023年9月全面投资BC技术后持续升级迭代，2025年SNEC展会发布HIBC技术及组件产品，组件功率达700W+，效率进入25%+时代 [2] - HIBC技术融合HJT和BC技术特点，目前已在欧洲上市，公司具备吉瓦级量产条件 [2] - HPBC 2.0组件全球签约量超30GW [2] - 公司用不到3年时间实现组件效率大幅提升，证明BC技术具有高拓展性 [2] BC技术行业前景 - BC技术被专家认为是晶硅电池终极技术，拥有最高效率、可靠性和美观等优点 [3] - 专家预测未来3-5年BC技术有10倍以上增长空间 [3] - 行业认为BC技术可能最早走出内卷困境，未来机会很多 [3] - 专家预计未来5-10年将是BC技术独霸天下的局面 [4] 钙钛矿叠层技术 - BC与钙钛矿叠层电池成为业界关注方向 [3] - 钙钛矿叠层技术若成熟将具备较大竞争优势 [4] - 钙钛矿电池需解决稳定性问题，预计5-10年才能实现10GW以上量产 [5] 行业生态建设 - 公司2023年启动BC生态圈建设，已与191家合作伙伴技术对接，达成55项合作，实现先期收益19.5亿元 [5] - 行业反思发展模式，希望建立"研发投入-技术溢价-利润反哺"的可持续发展闭环 [5] - 专家认为构建有序生态圈能保护技术发展，让产业链获得合理利润 [6] 行业技术格局 - TOPCon仍是当前主流技术，但技术红利迅速消失 [6] - 行业需要保护创新成果，保障技术红利才能健康发展 [6]

公司融资与技术发展 - 光素科技完成数千万元天使轮融资 由嘉御资本领投 中肃资本和苏高新天使基金参投 资金将用于钙钛矿喷墨打印设备技术升级及配套墨水材料研发 [4] - 公司成立于2024年 专注于晶硅钙钛矿叠层电池制造环节 其喷墨打印设备已在国内率先实现商业交付 并在多家头部光伏企业中试环节投入实际应用 [4] - 公司正从纯设备销售向"设备+墨水"模式转型 专用墨水的开发将重构商业模式 [5] 行业背景与痛点 - 主流晶硅电池效率提升困难 钙钛矿-晶硅叠层技术因理论发电效率更高成为行业新方向 国内外龙头企业纷纷投入研发 政策层面也给予支持 [4] - 量产面临设备瓶颈 传统工艺会造成电池边缘材料浪费 生产速度跟不上现有产线 容易污染电池表面 无法适应晶硅电池表面特有绒面结构 [4] 技术突破与优势 - 公司选择喷墨打印作为技术突破口 该工艺像精密打印机一样沉积材料 避免传统工艺缺陷 能精准实现电池绒面结构的保形 生产速度与现有产线完全匹配 [5] - 技术转化难度极高 钙钛矿材料容易堵塞喷头 单次故障损失可达数万元 团队经历数十次喷头堵塞后形成独家方案 成为国内唯一能保证设备交付且长期稳定运行的服务商 [5] - 产品线覆盖从基础研发到量产的全链条需求 量产设备支持叠层钙钛矿 柔性钙钛矿等多个新型技术路线 [5] 竞争格局与挑战 - 全球钙钛矿设备领域欧美企业仍占主导地位 公司突破在于将国际经验与本土需求深度结合 [5] - 传统光伏设备巨头对该领域关注度提升 某上市公司年初组建专项团队 招聘需求明确列出相关工艺经验 [6][7] - 行业存在潜在挑战 部分客户要求设备兼容多种墨水材料 这与公司耗材战略需要协调 [6] 团队背景 - 核心团队来自中科院及国际半导体设备企业 在泛半导体工艺设备领域积淀超过二十年经验 [7] - 创始人王迎松博士早年在中科院完成光学研究 后赴德国从事激光技术开发 在国际半导体企业主导过多款高端设备研发 [7] 投资人观点 - 嘉御资本认为钙钛矿-晶硅叠层是光伏技术迭代重要方向 喷墨打印在叠层电池生产中展现出巨大潜力 也可应用于显示 半导体 锂电 增材制造等场景 [8] - 中肃资本表示硅基钙钛矿叠层太阳能电池是下一代光伏技术 设备和材料为最关键部分 公司研发的设备解决了钙钛矿叠层电池制作的关键工艺难点 [9]

行业技术格局 - 光伏行业呈现一体两翼技术格局，以TOPCon技术路线为主体，HJT和BC技术为辅，多技术共存发展，TOPCon技术自2024年起全面取代PERC成为主流技术路线 [2] - 隆基绿能基于HIBC技术的700W+组件转换效率达25.9%，晶科能源发布TOPCon技术白皮书，亿晶光电展出覆盖TOPCon、HJT、BC三大技术路线的组件，TCL中环BC和TOPCon组件最高效率分别达25.2%和24.14% [2] 行业困境 - 2024年前三季度，121家上市光伏企业中39家出现净利润亏损，15家主产业链头部企业中有12家净利润为负，11家净利润降幅超100% [3] - HJT、TOPCon、BC技术的理论效率极限分别为28.5%、28.7%、29.1%，效率提升已逼近极限，企业难以通过技术升级大幅提升竞争力 [3] 钙钛矿技术优势 - 钙钛矿单结理论效率极限约33%，与晶硅叠层设计理论效率可高达43%，远高于主流技术 [4] - 钙钛矿原材料成本占比不足5%，设备投资低，生产流程简单耗时短，薄膜形态可制成柔性、半透明或彩色组件，适配建筑幕墙、汽车天窗、可穿戴设备等场景 [4] - 钙钛矿与晶硅叠层技术结合可提升光谱利用率30%以上，实现"1+1>2"协同效应 [4] 天合光能钙钛矿技术进展 - 天合光能展出841W工业标准钙钛矿叠层组件，一周内三次打破叠层组件效率与功率世界纪录，年内五破世界纪录 [5] - 公司与牛津光伏达成独家专利许可协议，获得钙钛矿电池技术及相关产品独家许可，位列全球钙钛矿太阳能电池专利榜第一 [5] - 公司计划建设钙钛矿中试生产线，效率较晶硅组件提升4个百分点以上，有望成为"钙钛矿叠层第一股" [5] 钙钛矿技术应用拓展 - 京东方展出20余款钙钛矿光伏产品，包括钙钛矿CIPV调光玻璃天幕和行业首款钙钛矿光伏手机背板，拓展至消费电子、智能交通等领域 [7] - 脉络能源推出五大系列产品，覆盖地面电站、分布式屋顶、光伏建筑一体化、室内光伏等多元应用场景 [7] - 天合光能展示841W钙钛矿叠层组件、TOPCon 2.0旗舰产品及零碳未来+场景化解决方案，涵盖分布式电站、集中式电站、绿色交通、零碳园区等新场景 [7]

行业现状与展会概况 - 2025 SNEC光伏展在上海国家会展中心举办，被视为观察行业动向的重要窗口，尽管行业经历深度重构和史上最大规模亏损（2024年及2025年一季度）[1] - 展会规模庞大：吸引全球近100个国家从业者、3600多家参展商，展位面积近40万平方米，国际展商占比30%，预计观众超50万人次[1] - 行业技术路线竞争激烈，厂商集中展示TOPCon、BC及钙钛矿等新技术产品[1][2][4] 技术路线竞争 TOPCon阵营 - 晶科能源展出TigerNeo3.0组件，功率达670W，转换效率24.8%，融合多项创新技术减少光学/电学损耗[2] - 正泰新能展示ASTRO N7组件（最高效率24.1%）和ASTRO N7 Pro组件（功率670W，效率24.8%），TOPCon 5.0电池效率较4.0提升0.4%-0.6%[2] - 正泰新能ASTRO N8 Pro功率突破800W，采用多分片设计和TOPCon 5.0电池技术，但量产节奏取决于市场需求[2] BC阵营 - 爱旭股份重点展示双面率80%±5%的BC组件，解决传统BC组件双面率低的痛点[3] - 隆基绿能推出Hi-MO 9组件，电池效率从26.6%提升至27%，组件功率660W→670W，转换效率24.3%→24.8%，双面率提升至75%-80%[3] 钙钛矿技术 - 天合光能计划建设钙钛矿中试生产线，效率较晶体硅组件提升4个百分点以上[4] - 协鑫集团展示钙钛矿叠层组件优势：理论效率较传统组件高50%，成本低20%，碳足迹降超50%，1GW组件全周期增收至少20亿元[4] - 协鑫科技展出2平方米单结组件（效率19.04%）和1.71平方米叠层组件（效率26.36%），成本仅为晶硅组件的50%，已启动GW级生产基地建设[4][5] - 晶科能源N型TOPCon钙钛矿叠层电池效率达34.22%，Voc超2.01V，可靠性测试中效率衰减<5%[5] 业务多元化转型 - 天合光能战略转型为"光储智慧能源解决方案领导者"，推出覆盖分布式/集中式电站、绿色交通、零碳园区等场景的智慧能源解决方案[6] - 晶澳科技拓展晶澳智慧能源业务，提供光伏+、充电桩、零碳园区等工商业解决方案[6] - 隆基绿能推出Hi ROOF S光建产品，适配10余种屋面瓦型，推动光伏与建筑融合[7] - 协鑫科技拓展硅烷气业务（年产60万吨），外售部分国内市占率25%，应用领域延伸至半导体、硅碳负极等[7] AI与能源结合 - 为恒智能推出PANGU3.0智慧能源管理平台，支持十万级点位监控、150+设备协议，集成虚拟电厂等SaaS服务[8] - 天合光能GainCube盈立方AI方案通过智能调度提升光储收益5%-10%，首次亮相虚拟电厂解决方案[9] - 晶澳智慧能源与蚂蚁数科签约AI智能体合作，共同拓展虚拟电厂应用[9]

报告公司投资评级 - 维持“买入”评级 [1][7] 报告的核心观点 - 迈为股份拟发行可转债募资19.7亿元投入钙钛矿叠层太阳能电池装备产业化项目，项目建成达产后可实现年产设备20套，年收入40亿元，年净利润6亿元 [7] - 钙钛矿及钙钛矿叠层电池潜力显现，产业投资需求活跃，多玩家布局，技术发展加速 [7] - HJT与钙钛矿技术更相融，迈为已具备钙钛矿-晶硅叠层电池整线交付能力 [7] - 维持公司2025 - 2027年归母净利润为7.6/8.8/11.0亿元，当前市值对应PE为25/22/18倍 [7] 根据相关目录分别进行总结 盈利预测与估值 |项目|2023A|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----|----| |营业总收入（百万元）|8,089|9,830|7,561|8,330|9,414| |同比（%）|94.99|21.53|(23.09)|10.17|13.02| |归母净利润（百万元）|913.90|925.91|764.86|878.68|1,097.05| |同比（%）|6.03|1.31|(17.39)|14.88|24.85| |EPS - 最新摊薄（元/股）|3.27|3.31|2.74|3.14|3.93| |P/E（现价&最新摊薄）|21.24|20.97|25.38|22.09|17.70| [1] 市场数据 - 收盘价68.21元，一年最低/最高价67.01/147.50元，市净率2.49倍，流通A股市值13,101.33百万元，总市值19,058.22百万元 [5] 基础数据 - 每股净资产27.43元，资产负债率66.83%，总股本279.41百万股，流通A股192.07百万股 [6] 募投项目情况 - 钙钛矿叠层太阳能电池装备产业化项目总投资21.38亿元，拟发行可转债募资19.7亿元，实施主体为迈为股份及其全资子公司宣城迈为，建设地点在苏州和宣城，项目建设周期3年，建成达产后可实现年产设备20套，年收入40亿元，年净利润6亿元 [7] 行业发展情况 - 近年来钙钛矿及钙钛矿叠层电池潜力显现，产业投资需求活跃，纤纳光电等初创企业加快建设量产线，隆基等晶硅电池头部企业投入研发，多家行业龙头企业跨界布局 [7] 公司技术优势 - 由于HJT与钙钛矿技术更相融，迈为基于异质结电池制造技术积累，已自主开发一系列工艺及相关设备，实现钙钛矿 - 晶硅叠层电池整线自动化贯通，具备整线交付能力 [7] 财务预测表 |项目|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----| |流动资产（百万元）|19,022|17,003|18,569|21,130| |非流动资产（百万元）|4,815|4,687|4,530|4,261| |资产总计（百万元）|23,838|21,690|23,100|25,391| |流动负债（百万元）|14,136|11,192|11,687|12,836| |非流动负债（百万元）|2,175|2,175|2,175|2,175| |负债合计（百万元）|16,311|13,367|13,862|15,011| |归属母公司股东权益（百万元）|7,551|8,316|9,194|10,291| |少数股东权益（百万元）|(24)|7|44|89| |所有者权益合计（百万元）|7,526|8,323|9,238|10,380| |营业总收入（百万元）|9,830|7,561|8,330|9,414| |营业成本(含金融类)（百万元）|7,067|5,188|5,629|6,283| |净利润（百万元）|964|797|915|1,142| |归属母公司净利润（百万元）|926|765|879|1,097| |每股收益 - 最新股本摊薄(元)|3.31|2.74|3.14|3.93| |毛利率(%)|28.11|31.38|32.42|33.26| |归母净利率(%)|9.42|10.12|10.55|11.65| |收入增长率(%)|21.53|(23.09)|10.17|13.02| |归母净利润增长率(%)|1.31|(17.39)|14.88|24.85| |经营活动现金流（百万元）|56|1,324|1,007|1,418| |投资活动现金流（百万元）|(300)|(219)|(220)|(129)| |筹资活动现金流（百万元）|1,924|(1,004)|(20)|(20)| |现金净增加额（百万元）|1,689|102|767|1,269| |每股净资产(元)|27.02|29.76|32.91|36.83| |ROIC(%)|8.53|6.64|7.91|9.08| |ROE - 摊薄(%)|12.26|9.20|9.56|10.66| |资产负债率(%)|68.43|61.63|60.01|59.12| |P/E（现价&最新股本摊薄）|20.97|25.38|22.09|17.70| |P/B（现价）|2.57|2.33|2.11|1.89| [8]

报告公司投资评级 - 维持“买入”评级 [1] 报告的核心观点 - 迈为股份拟发行可转债募资19.7亿元投资钙钛矿叠层项目，建成达产后可实现年产钙钛矿叠层太阳能电池制造设备20套，年收入40亿元，年净利润6亿元 [7] - 钙钛矿及钙钛矿叠层电池潜力显现，产业投资需求活跃，多玩家布局，技术发展加速 [7] - HJT与钙钛矿技术更相融，迈为已具备钙叠层电池设备整线交付能力 [7] - 维持公司2025 - 2027年归母净利润为7.6/8.8/11.0亿元，当前市值对应PE为25/22/18倍，维持“买入”评级 [7] 相关目录总结 盈利预测与估值 |项目|2023A|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----|----| |营业总收入（百万元）|8,089|9,830|7,561|8,330|9,414| |同比（%）|94.99|21.53|-23.09|10.17|13.02| |归母净利润（百万元）|913.90|925.91|764.86|878.68|1,097.05| |同比（%）|6.03|1.31|-17.39|14.88|24.85| |EPS - 最新摊薄（元/股）|3.27|3.31|2.74|3.14|3.93| |P/E（现价&最新摊薄）|21.24|20.97|25.38|22.09|17.70|[1] 市场数据 - 收盘价68.21元 一年最低/最高价67.01/147.50元 市净率2.49倍 流通A股市值13,101.33百万元 总市值19,058.22百万元 [5] 基础数据 - 每股净资产27.43元 资产负债率66.83% 总股本279.41百万股 流通A股192.07百万股 [6] 募投项目情况 - 钙钛矿叠层太阳能电池装备产业化项目总投资21.38亿元，拟发行可转债募资19.7亿元 项目实施主体为迈为股份及其全资子公司宣城迈为 建设地点分别位于苏州和宣城 建成达产后可实现年产钙钛矿叠层太阳能电池制造设备20套，年收入40亿元，年净利润6亿元 [7] 行业发展情况 - 近年来钙钛矿及钙钛矿叠层电池潜力显现，产业投资需求活跃 纤纳光电等初创企业预计2025年投产钙钛矿组件量产线 隆基等晶硅电池头部企业投入钙钛矿晶硅叠层电池研发 2024年以来多家行业龙头企业跨界布局钙钛矿 [7] 技术优势 - 由于异质结电池制备采用低温工艺，与钙钛矿电池的低温制备工艺更加适配，且异质结电池表面为TCO层，在制备叠层钙钛矿电池时可以直接叠加，工艺路线更加相融 迈为已具备钙叠层电池设备整线交付能力 [7] 财务预测表 |项目|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----| |营业总收入（百万元）|9,830|7,561|8,330|9,414| |营业成本（百万元）|7,067|5,188|5,629|6,283| |归母净利润（百万元）|926|765|879|1,097| |每股收益（元）|3.31|2.74|3.14|3.93| |毛利率（%）|28.11|31.38|32.42|33.26| |归母净利率（%）|9.42|10.12|10.55|11.65| |收入增长率（%）|21.53|-23.09|10.17|13.02| |归母净利润增长率（%）|1.31|-17.39|14.88|24.85|[8]

报告公司投资评级 - 维持“买入”评级 [1] 报告的核心观点 - 迈为股份拟发行可转债募资19.7亿元投资钙钛矿叠层项目，项目建成达产后可实现年产钙钛矿叠层太阳能电池制造设备20套，年收入40亿元（不含税），年净利润6亿元 [7] - 近年来钙钛矿及钙钛矿叠层电池潜力显现，产业投资需求活跃，多玩家布局，技术发展加速 [7] - HJT与钙钛矿技术更相融，迈为已具备钙叠层电池设备整线交付能力 [7] - 维持公司2025 - 2027年归母净利润为7.6/8.8/11.0亿元，当前市值对应PE为25/22/18倍，维持“买入”评级 [7] 相关目录总结 盈利预测与估值 |指标|2023A|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----|----| |营业总收入（百万元）|8,089|9,830|7,561|8,330|9,414| |同比（%）|94.99|21.53|-23.09|10.17|13.02| |归母净利润（百万元）|913.90|925.91|764.86|878.68|1,097.05| |同比（%）|6.03|1.31|-17.39|14.88|24.85| |EPS - 最新摊薄（元/股）|3.27|3.31|2.74|3.14|3.93| | P/E（现价&最新摊薄）|21.24|20.97|25.38|22.09|17.70| [1] 市场数据 - 收盘价68.21元 [5] - 一年最低/最高价67.01/147.50元 [5] - 市净率2.49倍 [5] - 流通A股市值13,101.33百万元 [5] - 总市值19,058.22百万元 [5] 基础数据 - 每股净资产27.43元 [6] - 资产负债率66.83% [6] - 总股本279.41百万股 [6] - 流通A股192.07百万股 [6] 投资项目情况 - 募投项目钙钛矿叠层太阳能电池装备产业化项目总投资21.38亿元，拟发行可转债募资19.7亿元 [7] - 项目实施主体为迈为股份及其全资子公司宣城迈为智能装备制造有限公司，建设地点分别位于苏州和宣城 [7] - 项目建设周期为3年，建成达产后可实现年产钙钛矿叠层太阳能电池制造设备20套，年收入40亿元（不含税），年净利润6亿元 [7] 行业发展情况 - 纤纳光电、协鑫光电、极电光能等初创企业加快建设钙钛矿组件量产线，预计于2025年投产 [7] - 隆基、通威、晶科等晶硅电池头部企业均已投入钙钛矿 - 晶硅叠层电池研发，逐步由实验线向小试、中试线迈进 [7] - 2024年以来中国石油、中国中核等多家行业龙头企业跨界布局钙钛矿，正在加速启动中试线及更高规模的产线建设 [7] 公司技术优势 - HJT与钙钛矿技术更相融，异质结电池制备采用低温工艺，与钙钛矿电池的低温制备工艺更加适配，且异质结电池表面为TCO层，在制备叠层钙钛矿电池时可以直接叠加，工艺路线更加相融 [7] - 迈为已自主开发适用于量产的钙钛矿空穴传输层等一系列工艺及相关设备，实现了钙钛矿 - 晶硅叠层电池的整线自动化贯通，具备钙钛矿 - 晶硅叠层电池整线交付能力 [7] 财务预测表 资产负债表 |指标|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----| |流动资产（百万元）|19,022|17,003|18,569|21,130| |非流动资产（百万元）|4,815|4,687|4,530|4,261| |资产总计（百万元）|23,838|21,690|23,100|25,391| |流动负债（百万元）|14,136|11,192|11,687|12,836| |非流动负债（百万元）|2,175|2,175|2,175|2,175| |负债合计（百万元）|16,311|13,367|13,862|15,011| |归属母公司股东权益（百万元）|7,551|8,316|9,194|10,291| |少数股东权益（百万元）|-24|7|44|89| |所有者权益合计（百万元）|7,526|8,323|9,238|10,380| |负债和股东权益（百万元）|23,838|21,690|23,100|25,391| [8] 利润表 |指标|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----| |营业总收入（百万元）|9,830|7,561|8,330|9,414| |营业成本(含金融类)（百万元）|7,067|5,188|5,629|6,283| |税金及附加（百万元）|35|30|33|38| |销售费用（百万元）|409|340|375|424| |管理费用（百万元）|249|212|225|235| |研发费用（百万元）|951|907|983|1,083| |财务费用（百万元）|-87|6|8|8| |加:其他收益（百万元）|280|60|0|0| |投资净收益（百万元）|52|0|0|0| |营业利润（百万元）|1,023|937|1,076|1,344| |营业外净收支（百万元）|7|0|0|0| |利润总额（百万元）|1,030|937|1,076|1,344| |减:所得税（百万元）|67|141|161|202| |净利润（百万元）|964|797|915|1,142| |减:少数股东损益（百万元）|38|32|36|45| |归属母公司净利润（百万元）|926|765|879|1,097| |每股收益 - 最新股本摊薄(元)|3.31|2.74|3.14|3.93| |毛利率(%)|28.11|31.38|32.42|33.26| |归母净利率(%)|9.42|10.12|10.55|11.65| |收入增长率(%)|21.53|-23.09|10.17|13.02| |归母净利润增长率(%)|1.31|-17.39|14.88|24.85| [8] 现金流量表 |指标|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----| |经营活动现金流（百万元）|56|1,324|1,007|1,418| |投资活动现金流（百万元）|-300|-219|-220|-129| |筹资活动现金流（百万元）|1,924|-1,004|-20|-20| |现金净增加额（百万元）|1,689|102|767|1,269| |折旧和摊销（百万元）|193|347|377|398| |资本开支（百万元）|-769|-205|-205|-113| |营运资本变动（百万元）|-1,504|181|-285|-122| [8] 重要财务与估值指标 |指标|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----| |每股净资产(元)|27.02|29.76|32.91|36.83| |最新发行在外股份（百万股）|279|279|279|279| |ROIC(%)|8.53|6.64|7.91|9.08| |ROE - 摊薄(%)|12.26|9.20|9.56|10.66| |资产负债率(%)|68.43|61.63|60.01|59.12| |P/E（现价&最新股本摊薄）|20.97|25.38|22.09|17.70| |P/B（现价）|2.57|2.33|2.11|1.89| [8]

一、本次向不特定对象发行可转换公司债券摊薄即期回报对公司主要财务指标 的影响 在公司股本有所增加的情况下，可能导致公司发行当年利润增长幅度低于股 本的扩张幅度，公司每股收益在发行后的一定期间内将会被摊薄，公司即期回报 存在被摊薄的风险。 在不考虑本次募集资金使用效益的前提下，根据下述假设条件，本次发行主 要财务数据和财务指标的影响的模拟测算如下： （一）主要假设和前提条件 证券代码：300751 证券简称：迈为股份 公告编号：2025-027 苏州迈为科技股份有限公司 关于向不特定对象发行可转换公司债券摊薄即期回报与填 补回报措施及相关主体承诺的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 苏州迈为科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 5 月 30 日召开 了第三届董事会第十四次会议，审议通过了《关于公司向不特定对象发行可转换 公司债券预案的议案》。 为进一步落实《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国 发201417 号）、《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益 保护工作的意见》（国办发2013110 号 ...

公司融资计划 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券募集资金不超过19 67亿元 [1] - 募集资金扣除发行费用后拟用于钙钛矿叠层太阳能电池装备产业化项目 [1] 可转债发行条款 - 本次发行可转换公司债券的期限为自发行之日起六年 [1] - 每张可转债面值为人民币100元 [1] - 票面利率由股东大会授权公司董事会在发行前根据国家政策、市场状况和公司具体情况与保荐人协商确定 [1] - 转股期自可转换公司债券发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至可转换公司债券到期日止 [1]

2025年05月21日，泉为科技2024年年度报告网上业绩说明会在全景网顺利举行。出席本次业绩说明会的 人员有董事长褚一凡、总经理雷心跃、财务总监徐珍英、独立董事邹育飞。 根据全景数据后台统计，在今天的交流过程中，来自全国多个省、市地区的投资者共向上市公司提问23 个，公司嘉宾共回答问题23个，答复率100.00%，充分实现了上市公司与投资者的良好互动。 以下为业绩说明会问答实录： 1、问：请问关于安徽泉为的重大资产出售的事情进展顺利吗？ 回答：投资者您好，本次交易尚处于初步筹划阶段，具体交易方案仍需进一步论证和协商，公司会按照 相关法律、法规及公司章程的规定适时披露进展公告。感谢关注。 2、问：公司最近有两个独立董事，董秘，证劵代表离职，公司有计划重新招募或者改选？ 7、问：鉴于公司目前的严重资金不足，是否还有必要保留上海销售中心必要？ 回答：投资者您好，在重大的变化面前，泉为科技最负责任的工作和目标应该是保障企业的最佳运营状 态和效率，我们将尽一切努力，通过技术化、可持续化的降本增效以及提升客户口碑，来保障公司运营 以及现金流的健康。最近公司暂时没有关闭上海销售中心的计划。感谢您的关注。 回答：投资者您好 ...