新一轮重点行业稳增长方案背景 - 新一轮十大重点行业稳增长方案启动实施 包括电力装备和电子信息制造业等方案已发布 其他行业方案将陆续推出[1] - 方案推出时点处于十四五规划收官之年和供给侧结构性改革十周年 外部环境变化和内部经济结构调整的关键阶段[1] 推出新一轮方案的原因 - 2023年规上工业增加值增速仅3.8% 面临需求收缩、供给冲击和预期减弱三重压力[2] - 2024年上半年规上工业增加值同比增长6.4% 主要经济指标总量和增速稳步提升[2] - 当前外部环境复杂性不确定性增加 部分产业结构性矛盾凸显 企业生产经营仍面临困难[2] - 新一轮方案注重推动重点行业保持合理增速 更关注效益改善和结构提升[2] 十大重点行业的特征 - 方案聚焦钢铁、有色、石化、化工、建材、机械、汽车、电力装备、轻工业、电子信息制造业十大行业[3] - 十大行业合计规模占规模以上工业的七成左右[4] - 重点行业产业链长、关联度高 以电子信息制造业关联光伏和锂电池行业为例 电力装备行业驱动新能源发电和智能电网等领域升级[5] - 十大行业是发展新质生产力的重要支撑 为新技术新模式提供试验场和应用空间[5] 政策发力方向 - 方案从供需两端发力 供给侧加强技术创新改造、质量品牌标准建设以及数字化智能化绿色化转型[6] - 人工智能在已发布方案中处于重要位置 电子信息制造业制定人工智能终端智能化分级标准 电力装备行业开展智能工厂梯度培育行动和5G+工业互联网应用[7][8] - 需求侧促进传统消费升级、拓展新消费场景、加快新业态推广应用和引导企业走出去[8] - 强调重大工程引领作用 包括推进电子信息制造业设备更新和重大项目建设 推动重大水电建设[8][9] 企业发展机遇 - 政策拒绝非理性竞争 引导企业从拼价格转向拼技术、拼质量和拼品牌 主动布局高附加值产品[10] - 方案指明技术创新和产业创新具体清单 包括研发XR新型终端设备和支持新能源、智能电网装备等领域关键核心产品创新项目[10] - 提供具体企业扶持措施 包括落实增值税加计抵减政策 加快首台套试验验证平台建设 鼓励中小企业差异化发展和国有企业采购创新产品[10] - 行业发展潜力有望随着方案落地不断释放[11]

行业增长目标 - 到2026年传统电力装备年均营收增速保持6%左右 [1] - 新能源装备营收稳中有升 [1] - 电力装备领域国家先进制造业集群年均营收增速7%左右 [1] - 龙头企业年均营收增速10%左右 [1] 主要工作举措 - 提高装备供给质量 统筹实施产业基础再造和重大技术装备攻关 突破一批标志性装备 [1] - 扩大国内有效需求 依托能源领域重大工程项目稳定需求 加快推进陆上大型风电光伏基地及海上风电建设 [1] - 积极开拓国际市场 加强绿色基建等领域合作拓展海外市场 鼓励零部件企业融入海外供应链 [2] - 加快装备推广应用 发挥首台（套）政策体系作用加快创新产品应用 鼓励国有企业采购创新产品 [2] - 优化行业发展环境 强化行业自律推动良性竞争 研究制定风电装备行业规范条件和管理办法 [2] - 强化标准支撑引领 完善标准体系带动质量提升和设备更新 加快变压器、电机等技术标准升级 [2] - 推动绿色智能转型 推动信息技术与电力装备融合 加快绿色化改造和全流程数字化转型 [2] - 加强产业链协同 支持先进制造业集群向世界级迈进 发挥重点集群带动作用稳定行业增长 [2] 政策保障措施 - 强化财税支持 发挥制造业大省示范作用 鼓励地方出台配套措施形成政策合力 [3] - 落实研发费用加计扣除、节能节水等税收优惠政策 利用超长期特别国债资金支持能源电力领域设备更新 [3] - 建立稳增长协调机制 定期召开行业座谈会听取诉求 协调解决影响增长的堵点难点 [3] - 强化宣传引导 开展政策宣贯加强预期管理 提升政策引导力和影响力 [3]

新一轮重点行业稳增长方案背景 - 新一轮十大重点行业稳增长方案启动实施 包括电力装备和电子信息制造业等行业[1] - 2023年曾推出十大重点行业稳增长工作方案 当时规上工业增加值增速仅为3.8%[2] - 当前工业经济稳健向好 上半年规上工业增加值同比增长6.4%[2] 十大重点行业选择依据 - 聚焦钢铁 有色 石化 化工 建材 机械 汽车 电力装备 轻工业 电子信息制造业十大行业[3] - 这些行业合计规模占规模以上工业的七成左右[4] - 重点行业产业链长 关联度高 以"一链"带"百链" 对产业体系有明显支撑作用[5] - 十大行业是发展新质生产力的重要支撑 为新技术新模式提供试验场和应用空间[5] 政策发力方向 - 方案从供需两端发力 加强技术创新改造和质量品牌标准建设[6] - 人工智能在已发布的两份文件中均被置于重要位置[7] - 电子信息制造业政策引导制定人工智能终端智能化分级方法和标准[8] - 电力装备行业开展智能工厂梯度培育行动 加快5G+工业互联网应用[8] - 需求侧措施包括促进传统消费升级 拓展新消费场景 加快新业态推广[8] - 强调重大工程引领作用 加力推进大规模设备更新和重大项目建设[8] 企业发展机遇 - 政策传递拒绝非理性竞争信号 引导企业从拼价格转向拼技术拼质量拼品牌[10] - 明确技术创新清单 包括研发高性能轻量级扩展现实设备等新型终端[10] - 具体扶持措施包括落实增值税加计抵减政策 加快首台套试验验证平台建设[10] - 鼓励中小企业专注细分领域差异化发展 发挥国有企业大用户作用[10] - 从资金支持到研发平台建设 提供中试服务和市场开拓帮助[10]

行业目标 - 电力装备行业2025—2026年传统电力装备年均营收增速保持6%左右 新能源装备营收稳中有升 [1] - 发电装备产量保持在合理区间 新能源装备出口量实现增长 [1] - 电力装备领域国家先进制造业集群年均营收增速7%左右 龙头企业年均营收增速10%左右 [1] 行业发展现状 - 电力装备行业发电装机容量达36.5亿千瓦 [1] - 18兆瓦海上风电机组并网运行 华龙一号和国和一号三代核电机组批量应用 [1] - 新能源装备成为制造业优势领域 基本满足国内需求 [1] 政策支持举措 - 方案从提高装备供给质量 扩大国内有效需求 积极开拓国际市场等方面提出举措 [2] - 加快装备推广应用 强化标准支撑引领 优化行业发展环境 [2] - 推动数字化绿色化转型 强化产业链协同 [2]

行业增长目标 - 力争2025年至2026年传统电力装备年均营收增速保持6%左右 [1] - 新能源装备营收稳中有升 [1] - 电力装备领域国家先进制造业集群年均营收增速7% [1] - 龙头企业营收增速10%左右 [1] 供给与出口目标 - 发电装备产量保持在合理区间 [1] - 新能源装备出口量实现增长 [1] 技术发展与转型 - 推动新一代信息技术与电力装备深度融合 [2] - 开展智能工厂梯度培育行动 [2] - 加快"5G+工业互联网"典型场景在电力装备领域应用 [2] - 推动一批标志性装备攻关突破和推广应用 [1] 能效与循环利用 - 提高电动机 变压器 配电装备等能效水平 [2] - 促进风电 光伏等新能源装备循环 [2] - 鼓励企业开展退役叶片 光伏组件等再利用 [2] - 稳妥推进发电机 齿轮箱等高附加值产品再制造 [2] 国内需求扩张 - 依托能源领域重大工程项目稳定电力装备需求 [3] - 加快推进陆上大型风电光伏基地建设 [3] - 推动海上风电规范有序建设 [3] - 积极推进风电和光伏发电分布式开发 [3] 能源结构调整 - 继续实施煤电"三改联动" [3] - 推进新一代煤电改造建设 [3] - 稳妥有序淘汰落后产能 [3] - 积极稳妥推动重大水电建设 [3] 新型能源开发 - 积极有序开发建设抽水蓄能 [3] - 稳步推进核电开发 [3] - 积极安全有序推动一批沿海核电项目核准建设 [3] 基础设施优化 - 优化全国电力系统设计 [3] - 核准建设一批重点电力互济工程 [3] - 结合算力中心建设等新需求提升配电母线智能化水平 [2] 政策与资金支持 - 利用超长期特别国债资金支持能源电力领域大规模设备更新 [1][2] - 落实研发费用加计扣除 节能节水 资源综合利用等税收优惠政策 [2] - 鼓励相关金融机构为符合条件企业提供创新金融服务 [2] - 发挥国家产融合作平台作用加强企业数据对接共享 [2]

新一轮十大重点行业稳增长方案启动 - 时隔两年再次启动实施新一轮十大重点行业稳增长方案 电力装备行业和电子信息制造业稳增长工作方案已发布 其他行业方案将陆续推出 [1] - 十大重点行业包括钢铁 有色 石化 化工 建材 机械 汽车 电力装备 轻工业 电子信息制造业 这些行业合计规模占规模以上工业的七成左右 [3][4] - 当前工业经济稳健向好 上半年规上工业增加值同比增长6.4% 但外部环境复杂性和结构性矛盾凸显 需推动行业质的提升和量的合理增长 [2] 政策聚焦供需两端发力 - 供给侧加强技术创新改造 质量品牌标准建设 推动数字化智能化绿色化转型 需求侧促进传统消费升级 拓展新消费场景 加快新业态推广应用 [6][7] - 人工智能被置于重要位置 电子信息制造业制定人工智能终端智能化分级标准 电力装备行业开展智能工厂梯度培育 应用5G+工业互联网典型场景 [7] - 发挥重大工程引领作用 加力推进大规模设备更新和重大项目建设 积极稳妥推动重大水电建设 撬动投资和拉动消费 [7] 行业发展机遇与企业抓手 - 重点行业产业链长关联度高 以电力装备和电子信息制造业为例 技术突破驱动新能源发电 智能电网 工业互联等多领域协同升级 托举终端应用场景创新 [5][7] - 政策拒绝非理性竞争 引导企业从拼价格转向拼技术质量品牌 主动布局高附加值产品 如依法治理光伏低价竞争 引导低端产品更新改造 [9] - 明确技术创新清单 如研发高性能轻量级XR新型终端设备 支持新能源和智能电网装备关键核心产品创新项目 提供资金支持 研发平台和市场开拓等真招实策 [9]

政策背景与推出时机 - 新一轮十大重点行业稳增长方案于2025-2026年启动实施 首批发布电力装备和电子信息制造业方案 其他行业方案将陆续推出[1] - 2023年规上工业增加值增速仅3.8% 面临需求收缩、供给冲击、预期减弱三重压力[2] - 2024年上半年规上工业增加值同比增长6.4% 主要经济指标总量和增速稳步提升 但外部环境复杂性增加 部分产业结构性矛盾凸显[2] 重点行业选择依据 - 十大行业包括钢铁、有色、石化、化工、建材、机械、汽车、电力装备、轻工业、电子信息制造业[3] - 合计规模占规模以上工业七成左右 重点行业稳定直接关系工业和经济基本盘稳定[4] - 产业链长、关联度高 以电子信息制造业带动光伏、锂电池行业 电力装备行业驱动新能源发电、智能电网等领域协同升级[5] - 十大行业是发展新质生产力重要支撑 涵盖上游材料到下游场景 为新技术新模式提供试验场和应用空间[5] 政策发力方向 - 供给侧加强技术创新改造 推动数字化智能化绿色化转型[6] - 人工智能被置于重要位置 电子信息制造业制定智能终端分级标准 电力装备行业开展智能工厂梯度培育和5G+工业互联网应用[7][8] - 需求侧促进传统消费升级 拓展新消费场景 加快新业态推广 引导企业有序走出去[8] - 强调重大工程引领作用 加力推进电子信息制造业设备更新和水电建设[8][9] 企业机遇与政策支持 - 政策拒绝非理性竞争 引导企业从拼价格转向拼技术、拼质量、拼品牌 主动布局高附加值产品[10] - 明确技术创新清单 包括研发XR新型终端设备 支持新能源和智能电网装备关键核心产品创新项目[10] - 落实增值税加计抵减政策 加快首台套试验验证平台建设 鼓励中小企业差异化发展 发挥国有企业采购创新产品作用[10] - 行业发展潜力有望随方案落地持续释放[11]

政策目标 - 2025年至2026年传统电力装备年均营收增速目标为6%左右 [1] - 新能源装备营收目标稳中有升 发电装备产量需保持在合理区间以保障供给 [1] - 电力装备领域国家先进制造业集群年均营收增速目标为7%左右 [1] - 龙头企业年均营收增速目标为10%左右 [1] - 推动一批标志性装备攻关突破和推广应用 [1] 财税与资金支持 - 落实研发费用加计扣除及节能节水、资源综合利用等税收优惠政策 [1] - 利用超长期特别国债资金支持能源电力领域大规模设备更新 [1] - 超长期特别国债资金有助于企业更新老旧设备并提升生产效率 确保发电装备稳定供应 [1] 金融支持措施 - 鼓励金融机构根据电力装备企业实际提供创新金融服务 [2] - 发挥国家产融合作平台作用 加强企业数据对接共享以挖掘数据增信价值 [2] - 金融机构可为具有核心技术的企业提供知识产权质押贷款、技术成果转化贷款等 将无形资产转化为融资资本 [2] - 金融机构可提供包括融资、结算、理财在内的一站式金融服务以满足企业多样化需求 [2]

政策目标 - 工信部等三部门联合印发《电力装备行业稳增长工作方案（2025—2026年）》，旨在推动行业增长 [1] - 2025至2026年主要目标包括传统电力装备年均营收增速保持6%左右，新能源装备营收稳中有升 [1] - 目标要求发电装备产量保持在合理区间，新能源装备出口量实现增长 [1] - 电力装备领域国家先进制造业集群年均营收增速目标为7%左右，龙头企业年均营收增速目标为10%左右 [1] - 方案提出推动一批标志性装备攻关突破和推广应用 [1] 行业趋势与目标调整 - 专家指出，2025-2026年方案提出的传统电力装备6%年均营收增速目标，低于2023-2024年方案9%以上的目标，此调整是基于电力消费增速放缓进行的合理动态优化 [2] - 尽管外部环境存在不确定性，但专家认为新能源装备出口仍将保持增长，除欧美市场外，新兴市场存在机会 [2] 核电发展 - 方案在扩大国内有效需求方面提出“稳步推进核电开发，积极安全有序推动一批沿海核电项目核准建设” [3] - 专家解读认为，核电开发总体保持稳健，“积极安全有序”是一贯原则，但实际推进节奏有望较此前略有加快 [3] 数字化转型与智能化升级 - 方案提出推动新一代信息技术与电力装备深度融合，引导企业加快全流程数字化转型 [4] - 方案要求结合算力中心建设等新需求，提升配电母线智能化水平，并开展智能工厂梯度培育行动 [4] - 算力中心用电需求激增，服务器机架功率从10~20kW向60~100kW演进，算力中心单体负荷向GW级跃进 [5] - 配电母线智能化是支撑算力中心高质量发展的关键技术，可实时监测供电质量等参数，结合AI算法实现精细调度与故障预警，提升配电可靠性和效率 [6]

政策目标 - 工信部等部门联合印发《电力装备行业稳增长工作方案（2025—2026年）》，提出四项主要目标 [1] - 2025-2026年传统电力装备年均营收增速保持6%左右，新能源装备营收稳中有升 [1] - 电力装备领域国家先进制造业集群年均营收增速7%左右，龙头企业年均营收增速10%左右 [1] - 推动一批标志性装备攻关突破和推广应用，发电装备产量保持在合理区间 [1] - 相比2023-2024年方案设定的9%以上年均增速目标，新一轮方案目标更注重精准发力 [2] 工作举措 - 方案围绕提升供给侧供给能力、扩大需求侧有效市场、优化环境侧发展生态三大方面提出举措 [1] - 供给侧要求提高装备供给质量，统筹实施产业基础再造和重大技术装备攻关工程 [1] - 需求侧要求依托重大工程项目、新能源基地建设、煤电“三改联动”等扩大国内有效需求 [1] - 需求侧同时提出积极开拓国际市场，加强绿色基建、新型基建等领域合作，拓展新兴市场 [1] - 环境侧提出发挥首台（套）政策体系作用，加快创新产品推广应用，引导行业良性竞争 [1] - 强化优质供给与有效需求相结合，加快“沙戈荒”新能源基地、风光水一体化基地和特高压外送通道等项目建设 [5] - 进一步强化国内市场与国际市场相结合，深化与新兴市场国家在风电、光伏、储能等领域全产业链合作 [5] 行业现状与挑战 - 截至今年6月底，国内风电、光伏装机达到16.7亿千瓦，已超过火电装机规模 [3] - 电力系统调节能力提升滞后，可再生能源爆发式增长扩大了结构性适配缺口，加剧新能源消纳问题 [3] - 今年上半年，全国风电平均利用率降至93.2%，光伏发电利用率降至94%，低于2023年同期风光96.7%、98.2%的利用率 [3] - 2023年国内新能源装机量增长了34%，但发电量仅增长了27% [3] - 在前期产能大规模无序扩张下，光伏、风电等行业供需失衡问题凸显，行业陷入系统性亏损 [4] - 2024年10月，12家风电整机企业联合签署自律公约，招标价格逐步理性回归 [4] - 今年8月，国家发改委等六部门召开光伏产业座谈会，要求遏制低价无序竞争，健全价格监测和产品定价机制 [4] 市场表现与成效 - 风电行业“反内卷”已有成效，今年1-7月国内陆上风电机组中标均价为1552元/千瓦，较2024年全年提升超9% [5] - 明阳智能、金风科技两大风电巨头上半年营收分别同比增超45%、41% [5] - 风电行业价格内卷趋势减缓，中标价格企稳回升 [5] 相关上市公司 - 光伏产业主链龙头企业包括隆基绿能、通威股份、晶澳科技、天合光能和TCL中环等 [2] - 风电上市龙头企业主要包括金风科技、明阳智能、三一重能、运达股份等 [2] - 国内火电行业龙头上市公司主要包括华能国际、大唐发电、华电国际、国电电力、中国电力、浙能电力等 [2]