业绩总结 - 公司2023年实现收入68.45亿元，同比上升8.3%，净利润实现4亿元，扭亏为盈[1] - 公司主要产品月活虽有所下降，但ARPU同比增长26.9%至25元，直播社交核心业务稳健发展[1] - 公司短剧业务为公司贡献重要增量，娱乐内容服务收入9.59亿元，海外收入同比大幅提升[1] 未来展望 - 海外公司2026年预计净利润为426.89百万元[2] - 公司2025年ROIC预计为8.36%[2] - 预测2026年每股净资产为2.83元[2] - 2026年销售净利率预计为5.47%[2] - 预测2026年资产负债率为13.09%[2] 风险提示 - 风险提示包括新业务/海外发展不及预期和主业恢复不及预期[1] 投资评级 - 公司不会因接收人收到本报告而视其为客户，报告中的信息或意见不构成投资建议[4] - 东吴证券投资评级标准包括公司投资评级和行业投资评级，具体涵盖买入、增持、中性、减持和卖出等级别[5][6] - 不同证券研究机构采用不同的评级术语及标准，投资者应充分考虑自身特定状况，不应将本报告作为唯一投资决策因素[7]

业绩总结 - 公司2023年度收入为6,844,788千元，同比增长8.3%[1] - 公司2023年度销售成本为4,011,689千元，同比增长6.3%[1] - 公司2023年度毛利为2,833,099千元，同比增长11.3%[1] - 公司2023年度经营利润为424,160千元，同比增长1,002.7%[1] - 公司2023年度经调整利润净额为425,974千元，同比增长9.9%[1] 用户数据 - 公司2023年度每月平均活跃用户为22,808千人，同比下降14.6%[4] - 公司2023年度每月每用户平均收入为25.0人民币元，同比增长26.9%[4] 未来展望 - 公司将继续稳固核心业务，丰富直播社交生态，拓展多元应用场景，以满足更多不同用户群体的个性化需求[16] - 公司加快海外产品商业化落地，打造全球互动娱乐版图，根据不同区域制定差异化付费策略，提升用户粘性与使用时长，扩大产品的覆盖面和渗透率[17] - 公司关注前沿技术革新，探索新增长点，积极擁抱新技术，在AI+数字人直播、AI社交、AI音乐、AI剧本、AI运营等方面进行落地尝试，力争为用户带来多方面、颠覆式的沉浸体验[18] 其他新策略 - 公司销售及推广开支占比为30.3%，同比增长50.1%[19] - 公司行政开支占比为3.3%，同比减少70.6%[19] - 公司研发开支占比为4.0%，同比减少30.0%[19] - 公司金融资产减值损失淨额占比为0.2%，同比减少74.0%[19]

映宇宙(03700)股价涨幅 - 映宇宙(03700)股价涨幅超过11%，报0.8港元，成交额224.84万港元[1] 微短剧市场规模 - 2023年，抖音上播放量破亿的微短剧达500部，快手微短剧日均日活跃用户数量达2.7亿[1] - 中国微短剧市场规模已攀升至373.9亿元，预计到2027年将突破1000亿元大关[1] 短剧热力周榜 - 新腕儿联合DataEye发布3月第1周短剧热力周榜，热力值最高的短剧为《司令宠妾灭妻，我转身出府嫁少帅》，热力值为2098万[2] 短剧关联方 - 《司令宠妾灭妻，我转身出府嫁少帅》关联方为海南恒系，属于映宇宙的工作室马甲[2] - 第二名短剧为《夜空中最亮的星》，关联方为美光盛世，也是映宇宙旗下短剧工作室[2]

公司业务发展 - 公司持续优化直播平台生态，探索多元化应用场景，提升直播业务利润率[10] - 公司不断拓展相亲业务版图，加强线上线下联动，提升用户匹配精准度[11] - 公司持续投入短剧等创新业务，收入规模持续增长，短剧市场体量和用户规模快速增长[12] - 公司计划加速商业模式验证，探索海外新机遇，特别是音视频社交领域[13] - 公司将与业内领先企业合作，推动泛娱乐行业发展，特别关注互动社交、AI音乐、AI剧本等领域[14] - 公司将持续挖掘长期价值，密切关注互联网行业发展趋势，推动可持续创新[15] 财务状况 - 公司报告期间收入为312.61亿元人民币，同比下降23.0%，主要受外部环境和市场竞争影响[16] - 公司报告期间销售成本为179.55亿元人民币，同比减少23.0%，主要受收入减少影响[17] - 公司报告期间毛利为133.06亿元人民币，毛利率为42.6%，与去年同期持平[18] - 公司报告期间销售及推广开支增加至96.2亿元人民币，主要是为了推广创新产品矩阵[19] - 公司报告期间行政开支减少至10.01亿元人民币，主要是因为不再有商誉减值影响[20] - 公司报告期间研发开支减少至14.25亿元人民币，主要是优化运营策略和员工结构[21] - 公司报告期间净利润为1.926亿元人民币，扭亏为盈，实现良好业绩[26] 资产及投资 - 公司按公平值计入损益的金融资产包括理财产品投资总额约人民币1,468.3百万元，其中股票投资为166,020千元，基金投资为1,069,433千元[31] - 公司认购理财产品以实现未动用资金回报的最大化，投资前确保剩余资金足以应对业务需求、经营活动及资本支出[32] - 理财产品在低息趋势下产生高于活期储蓄或定期存款利率的回报，公司认为风险可控，投资策略将为公司带来稳定收入[33] - 公司报告期间的资本开支约人民币20.3百万元，主要用于购买设备及无形资产，使用经营产生的现金流为资本开支提供资金[34] - 公司部分银行存款受到冻结，截至2023年6月30日，冻结金额约人民币72.9百万元，已解除冻结金额约人民币26.1百万元[35] 股权结构 - 奉佑生先生持有本公司358,798,000股股份，占概约持股百分比为18.51%；刘曉松先生持有250,000,000股股份，占概约持股百分比为12.90%；侯廣凌先生持有80,409,000股股份，占概约持股百分比为4.15%[97][98][99] - 北京蜜萊塢網絡科技有限公司奉先生持有人民幣358,798元股本，占20.94%股权[100] - Fantastic Live Holdings Limited实际持有358,798,000股股份，占18.51%股权[101]

财务表现 - 2023年上半年，公司收入约为人民币3,126.1百万元，较去年同期下降23.0%[13] - 每月平均活跃用户为28,094人，较去年同期下降5.7%；每月每用户平均收入为18.5元，较去年同期下降18.5%[3] - 公司短剧等创新业务投入增加，收入规模持续增长[9] - 报告期间，公司毛利约为人民币1,330.6百万元，较去年同期减少23.0%[15] - 销售及推广开支增加至约人民币962.0百万元，主要是因为公司加大市场推广力度[16] - 研发开支减少至约人民币142.5百万元，主要是由于公司优化员工结构[18] - 其他收益净额约为人民币66.2百万元，较去年同期增加274.7%[19] - 财务收入净额约为人民币11.2百万元，较去年同期增加116.1%[20] - 公司应占按权益法入账的投资利润为人民币14.2百万元，较去年同期增加126.3%[21] - 所得税开支减少至人民币34.7百万元，主要是因为经营净利润同比减少[22] - 公司期内录得利润约为人民币192.6百万元，较去年同期扭亏为盈[23] 资产状况 - 公司现金及现金等价物约为人民币1,717.5百万元，其中受限制现金为人民币72.9百万元[27] - 公司按公平值计入损益的金融资产约为人民币1,468.3百万元，主要包括理财产品投资[29] - 本集团报告期间的资本开支约为人民币20.3百万元，主要用于购买设备和无形资产[32] - 本集团的部分银行存款余额约为人民币72.9百万元受到冻结，后解除冻结约为人民币26.1百万元[33] - 本集团未抵押或质押任何资产[35] - 本集团的功能货币为美元，通过定期检查外汇风险净额来管理外汇风险[36] 员工及股东情况 - 截至2023年6月30日，本集团共有1,552名全职员工，其中538名负责技术和研发[37] - 本集团的薪酬包括基本薪金、津贴、奖金、以股份为基础的支付和其他员工福利[38] - 董事会未宣派报告期间的任何中期股息[39] - 本公司股东应占中期利润为192,584千元，较去年同期增长[40] - 可重新分配的其他综合收入包括货币兑换差额589千元，不会重新分配的包括33,611千元[41] - 本公司股东应占权益包括股本、其他储备和累计利润，总额为4,088,098千元[43] - 2023年上半年，本公司的股本为12,803千元，其他储备为4,040,171千元，累计亏损为35,124千元，总计为4,088,098千元 业务情况 - 本公司主要在中国通过在线平台提供增值服务业务和娱乐内容服务[46] - 本公司股份在香港联合交易所主板上市，中期简明合并财务数据以人民币呈列[47] - 中期简明合并财务数据按照国际会计准则第34号“中期财务报告”编制[48] 税务情况 - 所得税开支基于管理层对整个财政年度的预期加权平均实际年所得税率的估计确认[51] 收支情况 - 2023年上半年，增值服务收入为2,314,679千元，内容服务收入为472,199千元，其他收入为339,213千元，总收入为3,126,091千元[55] - 主播分成为1,366,849千元，宣传及广告支出为940,119千元，员工福利支出为330,010千元，总支出为3,004,713千元 - 当期所得税支出为-29,064千元，遞延所得税支出为-5,647千元，总所得税支出为-34,711千元[57] - 每股基本盈利为0.10人民币[57] - 公司截至6月30日止六个月的每股攤薄盈利为0.10元人民币，相比去年同期每股亏损0.06元人民币[58] 应收账款及应付账款 - 贸易应收款项中，最长三个月的账面值为51,102千元人民币，较去年同期的62,782千元人民币有所下降[59] - 公司截至6月30日止的应付账款总额为463,182千元人民币，较去年同期的444,680千元人民币有所增加[60]

用户数据关键指标变化 - 2022年每月平均活跃用户为26,712千人，2021年为42,802千人，同比变动-37.6%[9] - 2022年每月每用户平均收入为19.7元，2021年为17.9元，同比变动10.1%[9] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2022年收益为6,319,321千元，2021年为9,175,595千元[18] - 2022年销售成本为3,772,829千元，2021年为5,870,496千元[18] - 2022年毛利为2,546,492千元，2021年为3,305,099千元[18] - 2022年经营亏损为46,987千元，2021年经营利润为457,010千元[18] - 2022年年内亏损为168,459千元，2021年年内利润为433,009千元[18] - 2022年非流动资产总额为1,147,847千元，2021年为1,719,104千元[18] - 2022年总负债为808,172千元，2021年为1,307,244千元[18] - 2022年总权益为3,852,442千元，2021年为3,931,148千元[18] - 2022年公司收益约为6319.3百万元，较2021年的9175.6百万元减少31.1%[32] - 2022年公司销售成本约为3772.8百万元，较2021年的5870.5百万元减少35.7%[33] - 2022年公司毛利约为2546.5百万元，较2021年的3305.1百万元减少23.0%，毛利率由2021年的36.0%上升至2022年的40.3%[34] - 2022年公司销售及推广开支约为1381.3百万元，较2021年的2214.4百万元减少37.6%，占收益百分比由2021年的24.1%下降至2022年的21.9%[34] - 2022年公司金融资产减值损失为50.2百万元，较2021年的8.4百万元增加[35] - 2022年公司应占按权益法入账之联营公司及合营企业亏损约为51.2百万元，2021年约为0.4百万元[37] - 2022年公司年内亏损约为168.5百万元，较2021年年内利润约433.0百万元减少138.9%[38] - 2022年收益为63.19321亿元，较2021年的91.75595亿元下降31.1%[52] - 2022年销售成本为37.72829亿元，较2021年的58.70496亿元下降35.7%[52] - 2022年毛利为25.46492亿元，较2021年的33.05099亿元下降23.0%[52] - 2022年行政开支为7.74256亿元，较2021年的2.41171亿元增加221.0%，主要因计提5.128亿元商誉减值拨备[52][56] - 2022年经营亏损4700万元，较2021年经营利润4.57亿元减少110.3%[52][59] - 2022年所得税开支为7760万元，较2021年的4031.3万元增加92.5%，因部分应税实体利润净额增加[52][60] - 2022年经调整利润净额为3.87679亿元，2021年为4.82456亿元[61] - 2022年按公平值计入损益的流动及非流动金融资产为14.778亿元，2021年为9.728亿元[63] - 2022年资本开支为3190万元，2021年为2.277亿元，主要用于收购物业等[67] - 集团研发开支由2021年约4.16亿元减少6.6%至2022年约3.887亿元[76] - 集团其他亏损净额从2021年亏损约4490万元增加至2022年亏损约4670万元[77] - 集团财务收入净额由2021年约1670万元减少56.2%至2022年约730万元[78] - 2022年12月31日集团流动比率为4.6，负债比率为0.2，较2021年12月31日的3.1及0.3有所优化[81] - 2022年12月31日集团现金及现金等价物约16.347亿元，2021年12月31日约19.933亿元[81] - 按公平值计入损益的金融资产2022年12月31日结余为14.77848亿元，2021年12月31日结余为9.72842亿元[83] - 股票投资2022年12月31日结余为1.03515亿元，2021年12月31日结余为1.55431亿元[83] - 基金投资（流动）2022年12月31日结余为11.48284亿元，2021年12月31日结余为6.15586亿元[83] - 若干私人公司股权附有优先权的投资2022年12月31日结余为1.55367亿元，2021年12月31日结余为0.81507亿元[83] 公司业务发展情况 - 公司打造全场景社交产品矩阵，线下相亲业务管理体系和运营模式趋于成熟，已在北京、上海开设门店[23] - 公司海外业务在部分地区完成商业闭环初步验证，呈现高速增长态势，未来将重点加强海外市场拓展[24][26] - 公司将关注新兴技术发展，推出有竞争力新产品，完善并拓展产业生态链[27][28] 公司人员相关信息 - 奉佑生45岁，拥有逾21年互联网技术行业经验，1997年6月毕业于湖南省化学工业学校，2017年7月获中国地质大学大专学位，2018年6月获北京交通大学本科学历[91] - 杜永波52岁，具备逾21年科技、媒体及电信行业投资银行及投资管理经验，1993年7月获清华大学双学位，2006年12月获香港中文大学硕士学位[94] - 高峰39岁，2021年3月30日任公司人事及行政副总裁，2007年7月毕业于厦门大学，2016年6月获清华大学硕士学位[96] - 司徒嘉怡拥有逾13年公司秘书工作经验，2019年10月1日任公司联席公司秘书及授权代表[98] - 崔大伟54岁，2018年6月23日获委任为公司独立非执行董事，有丰富公共会计及财务管理经验[115] - 李琿56岁，2018年6月23日获委任为公司独立非执行董事，有逾29年中美高科技行业工作经验[117] - 肖力铭36岁，2016年12月加入公司，现任公司联席公司秘书及财务副总裁[118] - 陈颖异33岁，2021年3月30日获委任为公司产品负责人，现为公司产品副总裁[119] - 2022年12月31日，集团有1531名全职雇员，其中515名负责技术及研发[86] 公司合规与风险相关情况 - 集团无重大健康、安全及环保风险，采取措施促进工作场所环境友好度[100] - 截至2022年12月31日止年度，公司遵守相关环保及职业健康和安全法律法规，无重大不利影响事件及投诉[124] - 公司已在所有重大方面遵守中国相关法律法规，取得相关监管机构颁发的重大牌照等[130] - 截至报告日期集团未收到传票参与调查相关诉讼，未就此事计提拨备[84] - 截至2022年12月31日，集团无抵押资产[85] 公司供应商与客户相关情况 - 2022年，公司增值服务最大客户及五大客户收益分别占总收益约0.19%和0.54%[102] - 公司与主要供应商平均有两年业务往来，2022年自最大供应商采购额占总采购额约2.3%，自五大供应商采购额合共约为总采购额的8.1%[128] 公司目标与战略 - 公司主要目标是使股东回报最大化，将专注核心业务实现可持续增长[129] 公司股份回购与购股计划相关情况 - 2022年3月28日公司购回563,000股股份，最高1.52港元，最低1.50港元，已付总代价847,490港元；3月29日购回300,000股股份，最高1.56港元，最低1.54港元，已付总代价464,640港元[136] - 2021年5月28日公司根据购股计划向合资格人士授出6,000万份每股面值0.001美元的普通股，相当于已发行股份约3.0% [138] - 购股计划中，2022年5月28日已归属购股累计百分比为25%，2023年5月28日为50%，2024年5月28日为75%，2025年5月28日为100% [140] - 受限制股份单位计划可供授出股份总数为100,778,200，占已发行股本约5.2%，剩余年期约为五年零五个月[143] - 2022年1月1日至12月31日，不同授出日期的受限制股份单位在报告期内有授出、失效、归属等情况，如2022年1月1日授出20,851,690份，失效1,060,000份，归属1,418,125份[144] - 截至2022年12月31日，公司以131.213万港元回购86.3万股，每股最高1.56港元，最低1.50港元[156] - 购股权计划可供发行股份2.015564亿股，占年报日期公司已发行股本约10.4%，剩余年期约五年零三个月[162] - 2022年1月1日和12月31日，公司所有股份计划可供授出的购股和受限股数分别为2.89307258亿和2.71990069亿[173] - 奉先生2022年1月1日和12月31日持购股权3000万股，价格2.19港元/股，行使价3.9港元/股[182] - 候先生2022年1月1日和12月31日持购股权2000万股，价格2.19港元/股，行使价3.9港元/股，归属期至2025.05.28，行使期至2028.07.11[182] - 其他雇员2022年1月1日和12月31日持购股权1000万股，价格2.40港元/股，行使价3.9港元/股，归属期至2025.05.28，行使期至2028.07.11[182] - 2024年3月1日受限股单位归属50%，自2024年3月1日后第1个月起每12个月各归属25%[167] - 截至2022年12月31日，未根据2022年受限股单位计划授出受限股单位[172] - 截至2022年12月31日止年度，受限制股份单位计划的受托人已在联交所购买共2760万股股份[186] - 归属日期前的股份加权平均收市价为每股1.38港元[188] - 2019 - 2023年有多种受限制股份单位归属规则，如2019年2月1日归属50%，2019年8月1日归属25%，2020年8月1日归属25%等[188] - 董事会于2022年5月12日采纳2022年受限制股份单位计划，与其他股份激励计划并行运作[189] - 2022年受限制股份单位计划旨在激励公司或附属公司相关合资格人士[190] - 2022年受限制股份单位计划项下可供授予的股份总数为9687.21万股，占截至年报日期公司已发行股本约5.0%，剩余年期约为九年零两个月[192] - 公司薪酬委员会确认购股权计划、受限制股份单位计划及2022年受限制股份单位计划条款仍然有效及适用[193] - 截至2022年12月31日止年度内，公司未授予任何可能发行新股的购股权、受限制股份单位及2022年受限制股份单位[194] 公司股息分配情况 - 公司不建议派付截至2022年12月31日止年度的末期股息[110] - 董事会不建议派付截至2022年12月31日止年度的末期股息[148] 公司捐款与储备变动情况 - 截至2022年12月31日止年度内集团作出的捐款为人民币140万元[154] - 集团及公司储备于截至2022年12月31日止年度内的变动分别载于年报合并权益变动表及合并财务报表附注27及附注40 [150] 公司物业、厂房及设备与附属公司情况 - 年内集团的物业、厂房及设备变动载于年报合并财务报表附注15 [151] - 公司于2022年12月31日的附属公司详情载于年报合并财务报表附注12 [153] 公司董事独立性与重大交易情况 - 公司认为截至2022年12月31日，崔大伟、杜永波、李琿三位独立非执行董事具有独立性[177] - 截至2022年12月31日末或年内，公司或附属公司无董事及关联实体有重大权益的重大交易、安排或合约[178] 公司股东权益情况 - 奉佑生先生和侯广凌先生将在即将举行的股东周年大会上退任，并符合资格膺选连任[195] - 奉先生透过受托人持有358,798,000股股份权益，占比18.51%，还拥有30,000,000份未行使购股权权益[198][1

| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |------------------------------------------------------------------------------|----------------------|-------|-------------------|---------------------------------|-----------|-----------------| | | 2022 年 人民幣千元 | | 截至 12 月 31 \n% | 日止年度 \n2021 年 人民幣千元 | % | 同比變動 % | | 其他綜合收入╱（虧損） | | | | | | | | | | | | | | | | 其後可能重新分類至損益之項目： 貨幣換算差額 | 5,697 | | 0.1 | 11,181 | 0.1 | (49.0) | | 其後不會重新分類至損益之項目： 貨幣換算差額 | 72,051 | | 1.1 | (20,368) | (0.2) | (453.7) | | | | | | | | | ...

整体财务关键指标变化 - 截至2022年6月30日止六个月，公司收益4061114千元，同比增长0.7%[12] - 同期销售成本2333104千元，同比下降11.1%[12] - 毛利1728010千元，同比增长22.8%[12] - 经营利润27245千元，同比下降78.4%[12] - 期内亏损111068千元，同比下降178.0%[12] - 非国际财务报告准则经调整利润净额402187千元，同比增长150.8%[12] - 截至2022年6月30日止六个月，集团收益约为40.611亿元，较2021年同期增加0.7%[28] - 截至2022年6月30日止六个月，增值服务收益约为39.123亿元，较2021年同期减少0.2%[28] - 截至2022年6月30日止六个月，销售成本约为23.331亿元，较2021年同期减少11.1%，占收益百分比由65.1%降至57.4%[29] - 截至2022年6月30日止六个月，毛利约为17.28亿元，较2021年同期增加22.8%，毛利率由34.9%提升至42.6%[30] - 截至2022年6月30日止六个月，销售及推广开支较2021年同期减少14.6%至约8.645亿元[31] - 截至2022年6月30日止六个月，行政开支较2021年同期增加561.0%至约6.167亿元，主要因商誉减值4.86亿元[32] - 截至2022年6月30日止六个月，研发开支较2021年同期减少7.3%至约1.882亿元[33] - 截至2022年6月30日止六个月，集团期内亏损约为1.111亿元，而2021年同期录得利润约1.423亿元[40] - 2022年经调整利润净额为4.02187亿元，2021年为1.60347亿元[41] - 2022年上半年收益为40.61亿元，2021年同期为40.32亿元[63] - 2022年上半年毛利为17.28亿元，2021年同期为14.07亿元[63] - 2022年上半年经营利润为2724.5万元，2021年同期为1.26亿元[63] - 2022年上半年半年度亏损为1.11亿元，2021年同期利润为1.42亿元[63] - 2022年上半年本公司股东应占每股亏损为0.06元，2021年同期每股盈利为0.07元[65] - 2022年6月30日非流动资产总额为14.16亿元，2021年12月31日为17.19亿元[68] - 2022年6月30日流动资产总额为34.68亿元，2021年12月31日为35.19亿元[68] - 2022年6月30日总资产为48.83亿元，2021年12月31日为52.38亿元[68] - 2022年6月30日总负债为10.10亿元，2021年12月31日为13.07亿元[70] - 2022年上半年经营活动流入现金净额为380,711千元，2021年同期为7,550千元[76] - 2022年上半年投资活动流出现金净额为190,957千元，2021年同期为233,395千元[76] - 2022年上半年融资活动流出现金净额为41,274千元，2021年同期为37,558千元[79] - 2022年上半年现金及现金等价物增加净额为148,480千元，2021年同期减少263,403千元[79] - 2022年上半年增值服务收益3,912,337千元，2021年同期为3,921,204千元；其他收益148,777千元，2021年同期为111,007千元[119] - 2022年上半年主播分成开支2,072,599千元，2021年同期为2,362,312千元；宣传及广告开支836,394千元，2021年同期为989,957千元[124] - 2022年上半年按公平值计入损益的流动金融资产投资亏损47,907千元，2021年同期亏损6,354千元；非流动金融资产投资收益4,971千元，2021年同期为1,337千元[126] - 2022年上半年政府补助中按已付税项金额计算的补贴为22,299千元，2021年同期为26,988千元；地方政府补贴为9,330千元，2021年同期为7,458千元[126] - 2022年上半年当期所得税开支为101,765千元，2021年同期为23,180千元；递延所得税抵免为12,072千元，2021年同期为7,878千元[127] - 2022年上半年公司拥有人应占亏损109,915千元，2021年同期为利润123,076千元[132] - 2022年上半年已发行普通股加权平均数为1,857,624千股，2021年同期为1,869,020千股[132] - 2022年上半年公司股东应占每股基本亏损0.06元，2021年同期为每股盈利0.07元[132] - 2022年上半年公司拥有人应占亏损109,915千元，2021年同期为利润123,076千元[133] - 2022年上半年每股摊薄亏损0.06元，2021年同期为每股摊薄盈利0.07元[133] 用户数据关键指标变化 - 2022年上半年每月平均活跃用户29799千人，同比下降35.8%[14] - 每月每用户平均收入22.7元，同比增长44.6%[14] 业务线收益占比情况 - 2022年上半年来自直播产品的收益占总收入的22.2%[18] - 2022年上半年社交产品收入占总营收的69.6%，相亲产品收入占总营收的5.5%[19][22] 公司未来业务方向 - 2022年下半年公司将聚焦海外泛娱乐赛道，切入新兴Web3.0领域[17] 公司资产相关情况 - 2022年6月30日，集团流动比率为4.0，负债比率为0.3；2021年12月31日分别为3.1和0.3[45] - 2022年6月30日，集团现金及现金等价物约21.632亿元，2021年12月31日约19.933亿元；受限制现金结余约0.561亿元，2021年12月31日约0.006亿元[46] - 2022年6月30日，集团按公平值计入损益的金融资产约11.605亿元，2021年12月31日约9.728亿元[47] - 截至2022年6月30日止六个月，集团资本开支约0.76亿元，2021年同期约21.86亿元[52] - 集团部分银行存款余额0.505亿元和0.465亿元分别于2022年6月和7月被冻结[53] - 截至2022年6月30日，集团无抵押或质押任何资产[55] - 截至2022年6月30日止六个月，集团购买的理财产品无单一产品占总资产比例超5%[48] - 2022年6月30日投资物业总值204,050千元，2021年12月31日为193,606千元[109] - 2022年上半年物业、厂房及设备期末账面净值为25,939千元，较期初减少879千元[137] - 2022年上半年无形资产期末账面净值为92,107千元，较期初减少498,295千元[139] - 商誉减值损失为485,977千元，主要来自蓝莓现金产生单位[139][143] - 2022年6月30日蓝莓现金产生单位收益复合年增长率为14%，永续增长率为2.5%，税前贴现率为30%，可收回金额为99,000千元[142] - 2021年12月31日蓝莓现金产生单位收益复合年增长率为26%，永续增长率为3%，税前贴现率为30%，可收回金额为737,000千元[142] - 若蓝莓复合年收益增长率降为13%，集团须确认减值489,977,000元[146] - 若蓝莓永续增长率降为1.5%，集团须确认减值488,977,000元[146] - 若蓝莓税前贴现率升为31%，集团须确认减值489,977,000元[146] - 投资物业期初为193,606千元，期末为204,050千元，期间有资本后续开支724千元、汇兑收益5,825千元、公平值调整收益净额3,895千元[148] - 按权益法入账之投资，2022年6月30日为461,858千元，2021年12月31日为500,717千元，其中联营公司分别为270,905千元和272,626千元，合营企业分别为190,953千元和228,091千元[150] - 按公平值计入损益的金融资产，非流动部分2022年6月30日未上市优先股、理财产品投资（基金、其他）分别为96,730千元、201,974千元、70,094千元，2021年12月31日分别为81,507千元、30,074千元、30,137千元；流动部分2022年6月30日理财产品投资（上市股本、基金、其他）分别为123,772千元、637,698千元、30,261千元，2021年12月31日分别为155,431千元、615,586千元、60,107千元[154][155] - 贸易应收款项2022年6月30日为35,898千元，2021年12月31日为63,499千元，账龄主要在一年以内[156] - 贷款、其他应收款项等非流动部分2022年6月30日为24,313千元，2021年12月31日为19,623千元；流动部分2022年6月30日为388,580千元，2021年12月31日为548,433千元[157] - 现金及现金等价物2022年6月30日为2,163,185千元，2021年12月31日为1,993,306千元；2022年6月30日有50,493,000元银行结余遭冻结[160] - 应付账款2022年6月30日最长3个月、3至6个月、6个月至一年、超过一年分别为306,651千元、23,255千元、33,344千元、134,076千元，2021年12月31日分别为499,141千元、24,902千元、9,984千元、135,315千元[161] - 库存股份变动，2022年6月30日止六个月变动净额为 - 8,023千股、 - 9,626千元，2021年6月30日止六个月变动净额为146千股、680千元[163] - 租赁方面，2022年6月30日使用权资产（楼宇）为157,851千元，租赁负债（流动、非流动）分别为32,242千元、132,998千元；2021年12月31日使用权资产（楼宇）为175,157千元，租赁负债（流动、非流动）分别为32,040千元、150,784千元[164] - 或然事项中，公司部分银行存款余额50,493,000元和46,494,000元分别于2022年6月和7月被冻结，截至2022年6月30日未计提拨备[167] 公司股权及关联交易情况 - 多米在线持有北京好莱坞14.59%股份并占据一个董事会席位，对其有重大影响[170] - 2022年上半年向集团联营公司销售服务为3312千元，2021年同期为149千元；2022年上半年从集团联营公司购买服务为125千元，2021年同期为1321千元[172] - 2022年6月30日来自集团联营公司的贸易应收款项为1773千元，2021年12月31日为26千元[175] - 2022年6月30日应收集团联营公司及其他关联方其他款项总计80920千元，2021年12月31日为83874千元[175] - 2022年6月30日应付集团联营公司及其他关联方账款总计176千元，2021年12月31日为0千元[175] - 2022年6月30日应付集团联营公司及其他关联方其他款项总计32644千元，2021年12月31日为35926千元[175] - 2022年6月30日提供给关联方贷款期末为80920千元，2021年同期期末为73070千元；2022年6月30日从关联方取得贷款期末为32601千元，2021年同期期末为8677千元[177] - 2022年6月30日，奉佑生持股358798000股，持股百分比18.51%；刘晓松持股250000000股，持股百分比12.90%；侯广凌持股80409000股，持股百分比4.15%[183] - 2022年6月30

财务数据和关键指标变化 - 2022年上半年总营收40.6亿元，收入与去年同期基本持平 [2][11] - 经调整净利润4亿人民币，比去年上半年增长150% [2] - up值达22.7元，同比21年增长44.6% [3] - 社交业务收入占比逐渐增加，到2022年上半年占比约70%；直播业务收入占比下降到22%左右 [12] - 海外业务收入去年上半年600多万，今年达到860万，同比增幅约40% [13] - 销售及流量推广占比从去年的25%降至今年的21% [13] - 扣除一次性商务减值后，行政税率约3.1% [13] - 研发开支维持在4.65% [14] - 今年上半年毛利率42.6%，同比从34.9%增长 [14] - 到2022年上半年现金有21.6亿 [15] 各条业务线数据和关键指标变化 - 直播业务成熟，通过直播技术赋能推出婚恋产品，全年促进超2500万次线上相亲，提供3万就业岗位 [5] - 相亲业务对现场相亲场景升级，每周组织多场线下活动 [6] - 社交业务是擅长领域，为拓展海外业务提供支撑 [7] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 战略方向是在社交优势基础上，全面加大元宇宙科技元素应用，搭建丰富多维社交场景，满足细分社交需求 [4] - 今年战略重点是布局海外，投入更多精力和资源，将中国移动互联网工业化逻辑复制到海外，做深度本地化产品 [8][9] - 互联网行业面临流量红利见底问题，公司通过搭建产品矩阵、精准定位用户需求、加强创新迭代和中台支撑保持竞争优势 [7][8] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2022年上半年大环境不佳，但公司通过策略保持稳定成绩，未来在财务数字上会有更多体现 [2] - 移动互联网发展到成熟阶段，未来Web3.0时代来临，公司有信心以低试错成本拓展业务，打开增长空间 [3][5] - 元宇宙发展尚早期，需更强技术设施和颠覆式硬件才会真正爆发，但长远看虚拟与现实融合是下一代互联网发展方向，公司已积极尝试 [10] 其他重要信息 - 公司有10%的回购额度计划，但因市场环境差且处于转型期，需将现金用于海外和元宇宙业务投入，暂不回购和派息 [23][24] 问答环节所有提问和回答 问题：公司未来各个业务板块特别是社交业务的策略安排是什么 - 南美减值是因宏观经济下滑与运营成本提高，为加强用户体验、调整货币化策略，减值为非现金项目不影响现金流等；下半年业务重心放到海外拓展，国内部分业务主动输出，预计国内业务压缩，海外市场已跑出商业模型并向其他国家延伸，靠产品矩阵能力、工程师红利和商业模式创新做本地化运营 [16][17] 问题：公司目前海外产品的情况反应如何，除已提产品外有无其他产品在海外或即将投入，未来海外发展战略怎样 - 上半年海外业务在拓展地区和打磨产品原型，处于新产品研发阶段；网文赛道除主打欧美地区的OWO产品外，陆续上线其他几款产品，预计有增长；社交和直播领域，除越南产品外，在东南亚、泰国、印尼内部同步研发六七款产品，部分今年上线且在验证模型；获取新用户主要通过Google、Facebook小规模投放验证；网文内容除英文作者外尝试小语种，在菲律宾发展本土内容团队；战略是先选国家验证产品模型，再全球复制 [18][19] 问题：公司如何看待元宇宙市场的发展以及在这一块的布局打算 - 元宇宙发展早期，需等待类似苹果手机的颠覆式产品出现才会真正爆发；公司基于二维互联网产品做三维互联网产品尝试，如在音客直播加入全景QQ、上线情侣星球和3D虚拟世界等，还在数字商品领域做探索，核心是积极拥抱新事物、探索新业务 [20][21] 问题：管理层对于下半年的业绩或者全年指引，收入和利润方面的展望如何考虑 - 上半年收入不错且同比持平略高，采取减少流量推广和销售费用手段使up值上升但MAU下跌；下半年中国经济不乐观且有疫情影响，业务重心放海外市场，海外业务处于初步阶段暂难盈利，预计全年收入收缩20 - 30%，国内业务收缩20 - 30%，海外产品研发成功后将成增长驱动力 [22][23] 问题：公司如此低估现金丰富，为什么不回购以及派息 - 公司有10%回购额度计划但市场环境差，回购用途不大；公司处于转型期，需将现金用于海外和元宇宙业务投入，暂不派息 [23][24]

公司整体财务数据关键指标变化 - 2021年公司收益为91.76亿元，同比增长85.4%[10][16] - 2021年公司年内利润为4.33亿元，同比增长113.1%[10][16] - 2021年公司毛利为33.05亿元，2020年为11.97亿元[10] - 2021年公司经营利润为4.57亿元，2020年为0.55亿元[10] - 2021年公司总负债为13.07亿元，2020年为11.26亿元[10] - 2021年公司总权益为39.31亿元，2020年为35.44亿元[10] - 2021年公司非流动负债总额为1.73亿元，2020年为1.56亿元[10] - 2021年公司流动负债总额为11.35亿元，2020年为9.70亿元[10] - 2021年全年营收达91.756亿元，同比增长85.4%[19] - 2021年公司收益约为9175.6百万元，较2020年的4949.4百万元增加85.4%[42] - 2021年销售成本约为5870.5百万元，较2020年的3752.3百万元增加56.5%，占收益百分比从75.8%降至64.0%[43] - 2021年毛利约为3305.1百万元，较2020年的1197.1百万元增加176.1%，毛利率从24.2%升至36.0%[44] - 2021年销售及推广开支约为2214.4百万元，较2020年的709.9百万元增加211.9%，占收益百分比从14.3%升至24.1%[45] - 2021年行政开支约为241.2百万元，较2020年的177.2百万元增加36.1%，占收益百分比从3.6%降至2.6%[46] - 2021年研发开支约为416.0百万元，较2020年的334.4百万元增加24.4%，占收益百分比从6.8%降至4.5%[47] - 2021年金融资产减值损失为8.4百万元，较2020年的44.4百万元减少[48] - 2021年经营利润约为457.0百万元，较2020年的54.7百万元增加735.0%，占收益百分比从1.1%增至5.0%[52] - 2021年财务收入净额约为16.7百万元，较2020年的10.7百万元增加56.2%[53] - 2021年公司年内利润约为433.0百万元，较2020年的203.2百万元增加113.1%[55] - 2021年年内利润433,009千元，2020年为203,204千元；2021年经调整纯利466,540千元，2020年为220,724千元[58] - 2021年12月31日流动比率为3.1，2020年12月31日为3.4；2021年12月31日负债比率为0.3，2020年12月31日为0.3[60] - 2021年12月31日现金及现金等价物约1,993.3百万元，2020年12月31日约1,360.3百万元[61] - 2021年12月31日按公平值计入损益的金融资产约972.8百万元，2020年12月31日约1,210.1百万元[65] - 2021年12月31日理财产品投资约891.3百万元，2020年12月31日约1,170.0百万元[65] - 2021年12月31日附有优先权的金融工具投资约81.5百万元，2020年12月31日约40.1百万元[65] - 2021年资本开支约227.7百万元，2020年约8.0百万元[71] - 截至2021年12月31日，公司可供分派储备约为人民币3197.12百万元[175] - 截至2021年12月31日止年度，集团未持有任何短期或长期银行借贷[177] 公司用户数据关键指标变化 - 2021年公司每月平均活跃用户为4280.2万人，同比增长17.4%[14][16] - 2021年公司每月每用户平均收入为17.9元，同比增长58.4%[14][16] 各业务线营收数据关键指标变化 - 2021年社交产品营收达57.439亿元，占总营收62.6%[19][24] - 2021年直播产品营收达25.632亿元，占总营收27.9%[19] - 2021年相亲产品营收达6.141亿元，占总营收6.7%[19] 相亲业务线其他数据关键指标变化 - 2021年相亲产品“对缘”APP全年活跃红娘数过万，促成超2000万次匹配相亲[25] 公司业务发展动态 - 2021年集团推出“超级喜欢”APP，并于9月在北京开设第一家线下门店[25] - 2021年中台系统升级使新产品从开发到落地时间显著缩短50%[26] - 2022年公司将重点拓展海外市场[29] - 2022年公司将继续坚持产品矩阵战略，布局细分市场[30] - 2022年公司将升级迭代中台系统，确保业务高效发展[31] 公司人员相关信息 - 奉佑生先生44岁，于2017年11月24日获委任为董事，拥有逾20年互联网技术行业经验[82] - 侯广凌先生37岁，于2018年3月9日获委任为董事，有逾12年互联网技术行业经验[83] - 刘晓松先生57岁，于2018年3月9日加入董事会担任非执行董事，有逾28年管理经验[85] - 崔大伟先生53岁，于2018年6月23日获委任为公司独立非执行董事，具备丰富公共会计及财务管理经验[86] - 杜永波51岁，2018年6月23日任公司独立非执行董事，有逾20年科技等行业投银及投资管理经验[87] - 李琿55岁，2018年6月23日任公司独立非执行董事，有逾25年中美高科技行业工作经验，持有六项专利[90] - 何晔52岁，2022年4月加入公司任首席战略官，有逾20年美港上市公司高管经验，逾10年上市公司董事经验[91] - 肖力铭35岁，2016年12月加入公司，任联席公司秘书及财务副总裁，2009年11月毕业于华威大学获金融理学硕士学位[92] - 高峰38岁，2021年3月30日任公司人事及行政副总裁，2007年7月毕业于厦门大学获物理学学士学位，2016年6月获清华大学工商管理硕士学位[93] - 陈颖异32岁，2021年3月30日任公司产品副总裁，2013年7月毕业于西北政法大学获法学学士学位[93] - 司徒嘉怡为公司另一名联席公司秘书及授权代表，2019年10月1日获委任，有逾12年公司秘书工作经验[95] - 截至2021年12月31日，集团共有2297名全职雇员，其中371名负责业务营运、68名负责销售及营销、435名负责内容监控、225名负责客户服务、893名负责技术及研发、305名负责一般及行政职能[76] 公司外部法规政策相关 - 2019年3月15日，全国人民代表大会批准外商投资法，于2020年1月1日生效[77] - 负面清单于2022年1月1日更新，外国投资者不得投资负面清单禁止外商投资的领域[77] - 投资中国增值电信业务的外国投资者需满足资质要求并取得相关部门批准[78] 公司合规相关 - 截至2021年12月31日止年度，董事会确认集团已在所有重大方面遵守合约安排[77] - 截至2021年12月31日止年度，公司遵守相关环保及职安健法律法规，无重大不利影响事件及投诉[101] - 回顾年度，公司在重大方面遵守对业务及营运有重大影响的相关法律法规，无重大违反或不遵守情况[102] 公司采购与销售相关 - 公司自最大供应商采购额占总采购额约4.9%，自五大供应商采购额合共约为总采购额的14.5%[106] - 2021年，公司增值服务最大客户及五大客户的收益分别占总收益约0.29%和1.05%[107] - 2021年公司自最大供应商的采购额占总采购额约4.9%，自五大供应商的采购额合共约为总采购额的14.5%[163] - 2021年公司来自增值服务最大客户及五大客户的收益分别占总收益的约0.29%和1.05%[164] - 公司主要供应商包括主播等，与主要供应商平均有两年业务往来[163] - 公司主要客户是购买虚拟物品与服务的用户，会员业务收益和客户人数占比均不重大[164] 公司社会责任相关 - 截至2021年12月31日止年度内公司捐款为人民币0.9百万元[126] 公司股份购回相关 - 截至2021年12月31日止年度内，公司以总代价30,093,040港元于联交所购回合共18,558,000股公司股份[127] - 2021年1月购回792,000股，最高1.05港元，最低1.03港元，已付总代价823,720港元[128] - 2021年5月购回1,746,000股，最高2.11港元，最低2.00港元，已付总代价3,540,740港元[128] - 2021年7月购回5,399,000股，最高2.04港元，最低1.64港元，已付总代价10,081,910港元[128] - 2021年9月购回3,100,000股，最高1.90港元，最低1.43港元，已付总代价5,125,250港元[128] - 2021年10月购回2,869,000股，最高1.59港元，最低1.36港元，已付总代价4,143,140港元[128] - 2021年11月购回4,652,000股，最高1.50港元，最低1.25港元，已付总代价6,378,280港元[128] 公司购股期权相关 - 2021年5月28日公司根据购股权计划向合资格人士授出6000万份每股面值0.001美元的普通股购股权，相当于报告披露日期已发行股份约3.0%[134] - 购股期权中，奉佑生先生、侯广凌先生和其他员工分别获授3000万、2000万和1000万股[134] - 购股期权行使价为每股3.9港元，高于授出日期收市价每股2.26港元、前五营业日平均收市价每股2.33港元及每股面值0.001美元[137] - 购股期权归属日期及累计百分比为2022年5月28日25%、2023年5月28日50%、2024年5月28日75%、2025年5月28日100%[139][140] - 截至2021年12月31日，公司根据购股计划授出的6000万份购股期权均未行使、注销或失效，购股计划可供发行股份总数为201,556,400股，占年报日期已发行股本约10.04%[140] 公司受限制股份单位计划相关 - 2018年11月12日至2022年8月1日，公司指示受限制股份单位受托人最多购买115,882,916股普通股，占市场上普通股约5.77%[145] - 公司向受限制股份单位计划中654名选定参与者授出有关股份的受限制股份单位，承授人无需付款[145] - 2021年受限制股份单位计划的受托人未在联交所购买任何股份[144] 公司董事相关动态 - 杜永波先生和李琿博士将在即将举行的股东周年大会上退任并符合资格膺选连任[147] - 公司收到各独立非执行董事根据上市规则第3.13条发出的年度独立性确认，认为截至2021年12月31日该等董事具有独立性[150] 公司股权结构相关 - 截至2021年12月31日，奉佑生、刘晓松、侯广凌分别持有公司358,798,000股（17.88%）、250,000,000股（12.46%）、80,409,000股（4.01%）[152] - 截至2021年12月31日，奉佑生、侯广凌分别拥有公司30,000,000份、20,000,000份尚未行使的购股权[154] - 截至2021年12月31日，奉先生、多米在线分别持有北京好莱坞注册资本人民币358,798元（20.94%）、人民币250,000元（14.59%）[157] - 截至2021年12月31日，Fantastic Live等多家公司及个人持有公司股份，如Fantastic Live Holdings Limited持有358,798,000股（17.88%）等[158] 公司重大交易相关 - 截至2021年12月31日，不存在公司或其附属公司订立且董事及关联实体拥有重大权益的重大交易等[151] - 年内公司并无订立或存在与业务管理及行政管理有关之合约[162] 公司公众持股量相关 - 公司已维持上市规则规定的最低公众持股量25%[173] 公司核数师相关 - 公司已委任罗兵咸永道会计师事务所担任截至2021年12月31日止年度的核数师