岳阳林纸股份有限公司 第八届董事会第二十九次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 证券代码：600963 证券简称：岳阳林纸 公告编号：2024-047 一、董事会会议召开情况 （一）岳阳林纸股份有限公司（以下简称"公司"）第八届董事会第二十九 次会议的召开符合《公司法》等有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件和 《岳阳林纸股份有限公司章程》的规定。 （二）董事会会议通知和材料发出的时间、方式 本次董事会会议通知和材料于 2024 年 5 月 1 日以电子邮件的方式发出。 （三）董事会会议召开情况 本次董事会会议于 2024 年 5 月 7 日以通讯表决方式召开。会议应出席董事 5 人，实际出席 5 人。会议由董事长叶蒙主持。 二、董事会会议审议情况 （一）会议以 5 票同意、0 票反对、0 票弃权审议通过了《关于变更公司总 经理暨法定代表人的议案》。 根据《公司法》及《岳阳林纸股份有限公司章程》的有关规定，经公司董事 长提名，提名委员会审查，董事会同意聘任刘立新先生为公司总经理，任期自董 事会审议通 ...

岳阳林纸 2023 年度暨 2024 年第一季度业绩说明会召开情况 | 序号 | 问题内容 | 回答内容 | | --- | --- | --- | | | 作 为 贵 公 司 子 公 司 的 一 把 手，刘建国一直减持母公司的股 | 您好，刘建国先生不属于持有本公司 5%以上 股份的股东、董事、监事、高级管理人员，减持属 | | | 票，造成大量抛盘，股价连年创 | 于其根据资金规划需求而发生的个人行为;公司一 | | 1 | 新低，央企市值管理如何做？公 | 直以来高度重视市值管理和股东回报工作，坚持以 | | | 司管理层都做不到位，还如何做 | 价值创造为核心的市值管理理念，近年，公司也通 | | | 市值管理？不考虑公司的口碑和 | 过股份回购、派发现金红利等多样化的方式在积极 | | | 风评吗？ | 回报股东权益。谢谢您的关注！ | | 2 | | 您好！全国温室气体自愿减排交易（CCER） | | | 碳 汇 交 易 放 开 似 乎 遥 遥 无 | 市场已于 2024 年 1 月 22 日在北京正式启动。公 | | | 期，饼画了两年还没兑现，建议 | 司也一直在专注于做好主业，不断提升市场竞 ...

岳阳林纸股份有限公司 600963 2023 年年度股东大会资料 二〇二四年四月二十九日 0 一、会议召集人：公司董事会 二、会议召开的日期、时间： 现场会议召开时间：2024 年 4 月 29 日 14 点 网络投票起止时间：自 2024 年 4 月 29 日至 2024 年 4 月 29 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25,9:30-11:30，13:00-15:00；通过 互联网投票平台的投票时间为股东大会召开当日的 9:15-15:00 三、会议的表决方式：现场投票与网络投票相结合 四、现场会议地点：中国（湖南）自由贸易试验区岳阳片区长江大道西新港 多式联运物流园 001 号 19 楼会议室 五、股权登记日：2024 年 4 月 19 日 议程安排 六、会议出席对象 1、在股权登记日 2024 年 4 月 19 日持有公司股份的股东。于股权登记日下 午收市时中国证券登记结算有限责任公司上海分公司登记在册的公司全体股东 均有权出席股东大会，并可以以书面形式委托代理人出席会议和参加表决。该代 理人不必是公司股东。 2、 ...

法律意见书 湖南省长沙市芙蓉区建湘路 393 号世茂环球金融中心 63 层 410007 电话：（0731）82953-778 传真：（0731）82953-779 湖南启元律师事务所 关于 岳阳林纸股份有限公司 2020年限制性股票激励计划 回购注销部分限制性股票实施情况的 网站：www.qiyuan.com 致：岳阳林纸股份有限公司 湖南启元律师事务所（以下简称"启元"或"本所"）接受岳阳林纸股份有 限公司（以下简称"岳阳林纸"、"公司"或"上市公司"）的委托，担任岳阳林 纸 2020 年限制性股票激励计划（以下简称"本次激励计划"、"本激励计划"或 "激励计划"）的专项法律顾问。 本所律师根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华 人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司股权激励管理办法》 （以下简称"《管理办法》"）等现行法律、法规和规范性文件的有关规定以及 《岳阳林纸股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）、《2020 年限制性股 票激励计划（草案）》（以下简称"《激励计划（草案）》"），按照律师行业公认的 业务标准、道德规范和勤勉尽责精神，现就公司 202 ...

证券代码：600963 证券简称：岳阳林纸 公告编号：2024-039 岳阳林纸股份有限公司 关于股权激励限制性股票回购注销的实施公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： ●回购注销原因：回购股权激励限制性股票并注销 ●本次注销股份的有关情况 | 回购股份数量（股） | 注销股份数量（股） | 注销日期 | | | | | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 2,034,000 | 2,034,000 | 2024 | 年 | 4 | 月 | 25 | 日 | 一、本次限制性股票回购注销的决策与信息披露 岳阳林纸股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 1 月 19 日召开了第八 届董事会第二十一次会议、第八届监事会第十四次会议，审议通过了《关于回购注 销部分限制性股票的议案》。因 2020 年限制性股票首次授予激励对象中的 14 人调 动至公司实际控制人或其下属其他公司、2 人离职，上述 16 人已获授但尚未获准 解除 ...

报告公司投资评级 - 维持"推荐"评级 [1] 报告的核心观点 公司业绩情况 - 2024年一季度实现营收19.60亿元,同比下降22.31% [1] - 2024年一季度实现归母净利润0.81亿元,同比下降7.60% [2] - 2024年一季度实现扣非后归母净利润-0.41亿元,同比转亏 [2] 业绩下滑原因 - 市场需求降低,行业竞争压力加剧,公司纸品售价较上年同期下降 [1] - 国内整体竞争激烈,纸价较去年同期下降 [2] - 园林生态行业市场依然低迷,子公司诚通凯胜生态建设有限公司毛利较上年同期下降 [2] - 公司转让双阳高科38.72%股权,该公司上年同期盈利 [2] 未来发展前景 - 随着二季度招标进入旺季,公司文化纸盈利环比或将持续改善 [2] - CCER重启落地,中期关注方法学分批发布&碳价上升,碳汇业务未来可期 [2] - 结合公司45万吨文化纸产能或于今年底落地,以及CCER重启或打开毛利率较高的碳汇收入,预计24-26年归母净利润将逐年提升 [2]

股权交易 - 报告期内公司以1.42235亿元转让湖南双阳高科化工有限公司38.72%股权，产生非流动性资产处置损益1.392834715亿元[2] - 2024年2月，公司完成双阳高科39.51%股权转让，3月双阳高科完成增资，公司放弃优先认缴权后持股38.72%，不再纳入合并报表范围[7] - 2018年诚通凯胜以股比83.7%参与组建宁波凯昱，投资6.74亿元建设梅山保税港区企业服务平台PPP项目，2024年第一季度该项目提前终止，资产由宁波市北仑区住房和城乡建设局以5.83亿元回购，已收3.50亿元，剩余2.33亿元12个月内带息支付，贡献利润总额1023万元[43] 财务指标变动原因 - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润变动比例为 - 164.80%，主要因市场需求疲弱、园林生态行业低迷及转让双阳高科股权[4] 资金与资产变动 - 2024年2 - 3月，公司货币资金从7.8845953589亿元增至8.8403132121亿元，应收账款从6.9844150581亿元增至8.2225241657亿元[10] - 2024年1 - 3月，公司资本公积从55.4616041955亿元降至55.1204759196亿元，未分配利润从11.3045326393亿元降至10.2964836760亿元[13] - 2024年第一季度，公司获得增值税税费返还1765.724656万元、先进制造业加计抵扣345.869799万元、个人所得税手续费返还26.297641万元[27] 经营业绩 - 2024年第一季度营业收入19.5974804961亿元，同比减少22.31%[36] - 2024年第一季度归属于上市公司股东的净利润8084.348185万元，同比减少7.60%[36] - 2024年第一季度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 - 4071.410424万元，同比减少164.80%[36] - 2024年第一季度经营活动产生的现金流量净额1066.838641万元，同比减少25.45%[36] - 本季度净利润为8145.44万美元，上一年度为8803.06万美元[50] - 2024年第一季度营业总收入为19.5974804961亿元，2023年第一季度为25.2247150614亿元，同比下降约22.3%[63] - 2024年第一季度营业总成本为20.2728898387亿元，2023年第一季度为24.7732326199亿元，同比下降约18.2%[63] - 2024年第一季度综合收益总额为8145.441213万元，2023年第一季度为8803.058219万元，同比下降约7.5%[65] - 2024年第一季度经营活动产生的现金流量净额为1066.838641万元，2023年第一季度为1430.96334万元，同比下降约25.4%[65][66] - 2024年第一季度投资活动产生的现金流量净额为 - 20033.723061万元，2023年第一季度为 - 15455.338584万元，亏损扩大约29.6%[66] - 2024年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为 - 1671.201579万元，2023年第一季度为 - 16642.382035万元，亏损大幅收窄约90%[66] - 2024年第一季度末现金及现金等价物余额为4.8493765874亿元，2023年第一季度末为3.1662245028亿元，同比增长约53.1%[66] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数58855户[40] - 泰格林纸集团股份有限公司持股29842.4101万股，持股比例16.55%；中国纸业投资有限公司持股26000万股，持股比例14.42%[29] - 杭州弈宸私募基金管理有限公司－弈宸化成4号私募证券投资基金通过信用担保账户持有1364万股；陆斌、刘建国、李寒光、王建飞通过信用担保账户和普通账户分别持有一定数量股份[30] 股份质押 - 泰格林纸将2.08亿股股份质押给中信证券，划转至质押专户保障可交换公司债券兑付[30] 收益率 - 2024年第一季度加权平均净资产收益率0.93%，较上年减少0.02个百分点[36] 资产规模与结构 - 总资产为159.68亿美元，上年度末为161.33亿美元，较上年度末减少1.35%[54] - 归属于上市公司股东的所有者权益为86.84亿美元，上年度末为88.33亿美元，较上年度末减少1.69%[54] - 应收款项融资为3.85亿美元，上一年度为3.09亿美元[61] - 存货为50.19亿美元，上一年度为48.80亿美元[61] - 长期股权投资为1.46亿美元，上一年度为0.76亿美元[61] - 固定资产为32.98亿美元，上一年度为35.71亿美元[61] - 在建工程为7.43亿美元，上一年度为6.39亿美元[61] - 无形资产为5.74亿美元，上一年度为10.93亿美元[61] 负债情况 - 短期借款为25.05亿美元，上一年度为22.83亿美元[61] - 2024年应付账款为13.2871736683亿元，2023年为15.4243756643亿元，同比下降约13.8%[62] - 2024年长期借款为14.5148369694亿元，2023年为16.0727067857亿元，同比下降约9.7%[62] 实收资本 - 2024年实收资本（或股本）为18.03010109亿元，与2023年持平[62]

证券代码：600963 证券简称：岳阳林纸 公告编号：2024-038 岳阳林纸股份有限公司 第八届监事会第十七次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、监事会会议召开情况 （一）岳阳林纸股份有限公司（以下简称"公司"）第八届监事会第十七次 会议的召开符合《公司法》等有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件和《岳 阳林纸股份有限公司章程》的规定。 （二）监事会会议通知和材料发出的时间、方式 本次监事会会议通知和材料于 2024 年 4 月 12 日以电子邮件的方式发出。 （三）监事会会议召开情况 本次会议于 2024 年 4 月 18 日以通讯表决方式召开。会议应出席监事 3 人， 实际出席 3 人，会议由监事会主席周雄华主持。 二、 监事会会议审议情况 （一）会议以3票同意、0票反对、0票弃权审议通过了《岳阳林纸股份有限 公司2024年第一季度报告》，并发表如下意见： 1、公司 2024 年第一季度报告的编制和审议程序符合法律、法规、公司章程 和公司内部管理制度的规定。 2、公司 2024 年第一季 ...

证券代码：600963 证券简称：岳阳林纸 公告编号：2024-037 岳阳林纸股份有限公司 第八届董事会第二十七次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、董事会会议召开情况 （一）岳阳林纸股份有限公司（以下简称"公司"）第八届董事会第二十七 次会议的召开符合《公司法》等有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件和 《岳阳林纸股份有限公司章程》的规定。 （二）董事会会议通知和材料发出的时间、方式 本次董事会会议通知和材料于 2024 年 4 月 12 日以电子邮件的方式发出。 （三）董事会会议召开情况 本次董事会会议于 2024 年 4 月 18 日以通讯表决方式召开。会议应出席董事 6 人，实际出席 6 人。会议由董事长叶蒙主持。 二、 董事会会议审议情况 （一）会议以 6 票同意、0 票反对、0 票弃权审议通过了《岳阳林纸股份有 限公司 2024 年第一季度报告》。 该报告已经公司第八届董事会审计委员会第十八次会议审议通过，审计委 员会同意报告中的财务会计报表及其他财务信息，同意将该报告提交公司董事 ...

业绩总结 - 岳阳林纸2023年实现收入86.41亿元，同比下降11.66%；归母净利润-2.38亿元，同比下降98.32%[1] - 公司2023年EBIT为235百万元，2026年预计增至851百万元，EBIT增长率逐年提升[4] - 净利润率从2023年的-2.75%增长至2026年的5.54%[4] 未来展望 - 公司预计24-26年归母净利润分别为4.17/5.78/6.65亿元，对应PE估值为21/15/13X，维持“推荐”评级[2] - 岳阳林纸公司2023年营业总收入预计为8,641百万元，2026年预计增至12,010百万元[4]