发行方案调整 - 公司调整向特定对象发行A股股票方案，募资总额调至不超7.07亿元[2] - 发行股票数量调至不超84,065,597股[2] 资金用途 - 调整后募资用于4项目，总额7.07亿，补流调减300万元[9][10] 项目投资 - 标签标识印刷材料扩产项目投资28,932.77万元，拟用募资24,320.00万元[7][10] - 电子级功能材料扩产升级项目投资27,793.99万元，拟用募资22,050.00万元[8][10] - 研发中心升级项目投资6,357.23万元，拟用募资3,630.00万元[8][10] - 调整后补充流动资金拟用募集资金20,700.00万元[10]

发行情况 - 向特定对象发行股票不超27,845,608股，募资不超70,700.00万元[3][4] - 假设2026年6月末完成发行[4] - 2025年末总股本28,021.87万股，发行后30,806.43万股[6] 业绩数据 - 2025年1 - 6月归母净利润5,093.48万元，扣非4,542.88万元[4] - 假设2026年业绩按 - 10%、0%、10%增幅测算[4] - 2024年标签标识印刷材料产品收入6.75亿元，同比增23.53% [11] - 2025年上半年标签标识印刷材料收入约4.02亿元，同比增27.83% [11] - 2024年度和2025年上半年电子级功能材料业务收入分别同比增61.91%和28.02% [13] 收益测算 - 假设2026年净利润降10%，发行后基本和稀释每股收益0.31元/股[6][7] - 假设2026年净利润持平，发行后基本和稀释每股收益0.35元/股[7] - 假设2026年净利润增10%，发行后基本和稀释每股收益0.38元/股[7] 风险与收益 - 发行完成后若利润未增，即期回报有被摊薄风险[8] - 募集资金项目符合战略需求，将带来投资收益[10] 研发与管理 - 研发中心升级项目改善研发条件，提升技术实力[14] - 补充流动资金项目对财务和竞争力提升有积极作用[15] 公司优势 - 在标签标识印刷和电子级功能材料行业有优秀人才队伍[16] - 掌握相关领域工艺流程控制技术[18] - 与众多下游领先企业建立长期稳定合作关系[19] 公司策略 - 制定《募集资金管理制度》，保障资金规范有效使用[21] - 提高内部运营管理水平，提升经营效益[22] - 拟完善利润分配政策，优化投资者回报机制[23] 相关承诺 - 董事、高管和控股股东、实控人对填补回报措施作出承诺[25]

募资情况 - 向特定对象发行股票募集资金总额不超7.07亿元[2] - 标签标识印刷材料扩产项目使用募集资金2.432亿元[4][5] - 电子级功能材料扩产升级项目使用募集资金2.205亿元[4][15] - 研发中心升级项目使用募集资金0.363亿元[4] - 补充流动资金项目使用募集资金2.07亿元[4] 产能情况 - 标签标识印刷材料扩产项目达产后新增年产能约7.73亿平方米[3] - 电子级功能材料扩产升级项目达产后新增年产能约0.37亿平方米[15] 业绩数据 - 2024 - 2025年上半年标签标识印刷材料营收分别为6.75亿和4.02亿元，增速23.53%和27.83%[11] - 2024年度和2025年上半年电子级功能材料业务收入分别同比增长61.91%和28.02%[19] 财务指标 - 最近三年及一期末货币资金余额分别为44048.26万、53429.76万、33500.82万和28002.65万元[29] - 最近三年及一期末合并口径资产负债率分别为40.35%、53.83%、57.13%和54.68%[29] 研发成果 - 已取得34项相关授权发明专利（不含柔性传感器相关专利）[20] - 累计110个新产品（项目）完成省级相关验收、鉴定等[26]

会议召开 - 公司于2025年9月2日召开第三届董事会第十七次会议[2] - 公司于2025年9月29日召开2025年第三次临时股东会[2] - 公司于2025年11月10日召开第三届董事会第二十二次会议[2] 文件修订 - 公司修订文件更新发行股票数量上限等多项内容[2][3] - 修订后文件于2025年11月10日在上海证券交易所网站披露[3]

会议信息 - 公司第三届董事会第二十二次会议于2025年11月10日召开[1] - 会议应出席董事8人，实际出席8人[1] 议案表决 - 《关于调整公司向特定对象发行A股股票方案的议案》全票通过[1] - 《关于公司向特定对象发行A股股票预案（修订稿）的议案》全票通过[3] - 《关于公司向特定对象发行A股股票方案论证分析报告（修订稿）的议案》全票通过[5] - 《关于公司向特定对象发行A股股票募集资金使用可行性分析报告（修订稿）的议案》全票通过[5] - 《关于向特定对象发行A股股票摊薄即期回报与填补措施以及相关主体承诺（修订稿）的议案》全票通过[6]

公司近期动态 - 公司于2025年11月10日召开第三届第二十二次董事会会议，审议了关于向特定对象发行A股股票方案论证分析报告的议案[1] - 会议采用现场结合通讯的方式召开[1] 公司财务与业务构成 - 2025年1至6月份，公司营业收入中功能性涂布复合材料占比98.14%，其他业务占比1.86%[1] - 截至新闻发稿时，公司市值为85亿元[1]

融资方案 - 公司计划通过向特定对象发行股票募集资金总额不超过7.07亿元人民币 [1] 资金用途 - 募集资金净额将用于标签标识印刷材料扩产项目 [1] - 募集资金净额将用于电子级功能材料扩产升级项目 [1] - 募集资金净额将用于研发中心升级项目 [1] - 募集资金净额将用于补充流动资金 [1]

融资计划 - 公司拟向特定对象发行A股股票募集资金总额不超过7.07亿元 [1] - 募集资金净额将投入4个项目 [1] - 募集资金到位前公司将以自有资金等先行投入 [1] 投资项目与产能扩张 - 标签标识印刷材料扩产项目拟投入2.43亿元全部达产后新增年产能约77300万平方米 [1] - 电子级功能材料扩产升级项目拟投入2.21亿元达产后新增年产能约3700万平方米 [1] - 研发中心升级项目拟投入3630万元 [1] - 补充流动资金项目拟投入2.07亿元 [1]

公司现金管理决策 - 公司于2025年11月7日使用4,000万元人民币闲置募集资金进行委托理财，产品期限53天，预计于2025年12月30日到期 [5][8] - 此次理财资金来源于公司向不特定对象发行可转换公司债券的闲置募集资金 [5] - 理财目的在于提高募集资金使用效率，在确保不影响项目建设和资金使用的情况下获取较好的投资回报 [4] 募集资金基本情况 - 公司公开发行可转换公司债券募集资金总额为429,018,000元，扣除发行费用后募集资金净额为415,894,933.12元，已于2023年1月10日全部到账 [6] - 募集资金存放于专项账户实行专户管理，使用闲置募集资金进行现金管理不会影响募集资金投资项目的实施进度 [6][7] 现金管理授权额度 - 公司最初于2025年1月16日获股东大会授权，可使用不超过1亿元可转债闲置募集资金进行现金管理，有效期一年 [2][9] - 公司于2025年7月30日进一步获股东大会授权，增加使用4,000万元IPO闲置募集资金进行现金管理，总额度提升至不超过1.4亿元 [2][10] 财务处理与公司影响 - 现金管理本金计入资产负债表中的“交易性金融资产”科目，利息收益计入利润表中的“投资收益”科目 [14] - 该操作不会影响公司正常资金周转和募集资金投资项目的建设，对公司未来主营业务、财务状况和现金流量不会造成重大影响 [14]

核心观点 - 公司使用部分闲置募集资金进行现金管理，本次委托理财金额为4,000万元人民币 [5] - 资金来源为向不特定对象发行可转换公司债券的闲置募集资金 [5] - 此举旨在提高募集资金使用效率，获取较好的投资回报，且不影响募集资金投资项目 [4] 募集资金基本情况 - 公司公开发行可转换公司债券募集资金总额为429,018,000元，募集资金净额为415,894,933.12元 [6] - 上述募集资金已于2023年1月10日全部划至公司指定账户 [6] - 募集资金存放于专项账户，实行专户管理 [6] 投资额度与审议程序 - 公司股东大会批准使用闲置募集资金进行现金管理的总额度不超过人民币1.4亿元 [2][10] - 额度构成包括：使用首次公开发行股票暂时闲置募集资金不超过4,000万元，使用可转换公司债券暂时闲置募集资金不超过1亿元 [2][10] - 相关议案已通过董事会、监事会及股东大会审议 [9][10][12] 本次委托理财详情 - 本次委托理财金额为4,000万元人民币 [5] - 产品起始日为2025年11月7日，到期日为2025年12月30日，产品期限为53天 [8] - 理财产品为安全性高、流动性好的保本型产品 [11] 投资对公司的影响 - 使用闲置募集资金进行现金管理不会影响公司募集资金投资项目的正常实施进度 [7] - 该操作可以提高资金使用效率，获得投资收益，为公司和股东谋取更多回报 [12] - 对公司未来主营业务、财务状况和现金流量不会造成重大影响 [12]