4、具有《公司法》规定的不得担任公司董事、高级管理人员情形的； 单的核查意见 创业黑马科技集团股份有限公司（以下简称"公司"）监事会依据《中华人民共 和国公司法》（以下简称《公司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、 《上市公司股权激励管理办法》（以下简称《管理办法》）、《深圳证券交易所创业板 股票上市规则》（以下简称《上市规则》）、《深圳证券交易所创业板上市公司自律监 管指南第 1 号——业务办理》《创业黑马科技集团股份有限公司章程》（以下简称《公 司章程》）等有关规定，对 2024 年限制性股票激励计划（以下简称"本激励计划"） 预留授予激励对象名单进行核查，发表核查意见如下： 一、列入本激励计划激励对象名单的人员符合《公司法》《证券法》《公司章程》 规定的任职资格，符合《上市规则》规定的激励对象条件，不存在《管理办法》第 八条所述不得成为激励对象的下列情形： 1、最近 12 个月内被证券交易所认定为不适当人选； 2、最近 12 个月内被中国证监会及其派出机构认定为不适当人选； 3、最近 12 个月内因重大违法违规行为被中国证监会及其派出机构行政处罚或 者采取市场禁入措施； 监事会关于 ...

深圳市他山企业管理咨询有限公司 关于创业黑马科技集团股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划预留授予及 部分限制性股票作废事项的 独立财务顾问报告 二〇二五年八月 | 目 录 | 1 | | --- | --- | | 释 义 | 2 | | 声 明 | 3 | | 一、本激励计划已履行的必要程序 | 4 | | 二、本次授予情况 | 6 | | 三、本次授予条件成就的说明 | 7 | | 四、本次限制性股票作废情况 | 8 | | 五、独立财务顾问意见 | 9 | | 六、备查信息 10 | | 深圳市他山企业管理咨询有限公司 独立财务顾问报告 在本报告中，除非上下文文意另有所指，下列词语具有如下含义： | 创业黑马、公司 | 指 | 创业黑马科技集团股份有限公司（证券简称：创业黑 | | --- | --- | --- | | | | 马；证券代码：300688） | | 本激励计划 | 指 | 创业黑马科技集团股份有限公司 2024 年限制性股票 | | | | 激励计划 | | 《股权激励计划（草案）》 | 指 | 《创业黑马科技集团股份有限公司 2024 年限制性股 | | | | 票激励计划（ ...

法律意见书 北京市长安律师事务所 关于创业黑马科技集团股份有限公司 2024年限制性股票激励计划向激励对象授予预留限制 性股票及作废部分限制性股票事项 之 地址：北京市朝阳区西坝河东里 18 号中检大厦 9 层、10 层 邮编：100028 电话：010-84185889 传真：010-84486100 二〇二五年八月 北京市长安律师事务所 法律意见书 北京市长安律师事务所 关于创业黑马科技集团股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划向激励对象授予预留限制性股 票及作废部分限制性股票事项之 法律意见书 致：创业黑马科技集团股份有限公司 根据创业黑马科技集团股份有限公司（以下简称"公司"或"创业黑马"） 与北京市长安律师事务所（以下简称"本所"）签订的《专项法律服务合同》， 本所接受公司委托，担任公司 2024 年限制性股票激励计划（以下简称"本次激 励计划"）的专项法律顾问。本所律师根据《中华人民共和国公司法》（以下简 称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、 中国证券监督管理委员会（以下简称"证监会"）《上市公司股权激励管理办法》 （以下简称"《管理办法》"）、深圳证券交 ...

财务表现：收入与利润 - 营业收入同比下降30.09%至7055.91万元[19] - 营业收入7055.91万元，同比下降30.09%[38][48] - 归属于上市公司股东的净亏损收窄65.30%至1165.59万元[19] - 归属于上市公司股东净利润-1165.59万元，同比改善65.30%[39] - 基本每股收益改善60.00%至-0.08元/股[19] - 净亏损收窄32.5%，从33,864,277.65元改善至22,838,464.32元[141] - 净利润亏损收窄至-495万元（2024年半年度：-1,969万元）[145] - 基本每股收益从-0.20元改善至-0.08元[142] - 营业收入同比下降12.7%至25.55亿元（2024年半年度：29.26亿元）[144] - 扣除股份支付影响后净利润为-870.09万元[19] 财务表现：成本与费用 - 整体毛利率48.97%，同比上升0.09个百分点[38] - 销售和管理费用同比节约1933.15万元[40] - 销售费用下降35.8%，由46,572,172.60元减少至29,897,469.90元[141] - 研发费用减少46.0%，从8,378,723.37元降至4,527,012.28元[141] - 营业成本同比下降22.3%至11.60亿元（2024年半年度：14.93亿元）[144] - 销售费用同比大幅下降45.6%至8.32亿元（2024年半年度：15.29亿元）[144] - 研发费用同比下降42.3%至4.33亿元（2024年半年度：7.51亿元）[144] 现金流状况 - 经营活动产生的现金流量净额恶化45.48%至-4249.25万元[19] - 经营活动现金流量净额-4249.25万元，同比下降45.48%[48] - 投资活动产生的现金流量净额为-9884.7万元，同比下降17,803.31%，主要因购买结构性理财产品和支付并购重组首付款[49] - 经营活动现金流净额为-22,299,050.89元，较上年同期-33,659,078.52元有所改善[141] - 经营活动现金流量净额为-42.49亿元（2024年半年度：-29.21亿元）[147] - 投资活动现金流量净额为-98.85亿元（2024年半年度：+558万元）[147][148] - 投资活动现金流出为170.75百万元，同比增长122.0%[150] - 投资活动产生的现金流量净额为-98.98百万元，同比恶化31.0%[150] - 筹资活动现金流出为38.26万元，同比减少90.0%[150] - 分配股利利润或偿付利息支付现金为83.60万元[150] - 期末现金及现金等价物余额为119.83百万元，同比减少30.9%[150] - 现金及现金等价物净增加额为-116.74百万元[150] - 销售商品提供劳务收到现金65.94亿元（2024年半年度：106.43亿元）[147] - 支付职工现金53.98亿元（2024年半年度：81.55亿元）[147] - 期末现金及现金等价物余额为19.49亿元（期初：34.05亿元）[148] 资产与负债变动 - 总资产较上年度末减少10.42%至5.70亿元[19] - 货币资金占总资产比例34.22%，较上年末下降19.36个百分点，主要因购买理财产品和资产重组支付首付款[54] - 交易性金融资产期末余额7023.9万元，占总资产比例12.32%，主要因购买理财产品[54] - 其他应收款余额4130.6万元，占总资产比例7.25%，较上年末增加6.56个百分点，主要因资产重组支付首付款[54] - 货币资金期末余额为1.95亿元，较期初3.41亿元减少42.8%[132] - 交易性金融资产期末余额为7023.86万元[132] - 应收账款期末余额为2143.34万元，较期初2760.29万元下降22.3%[132] - 其他应收款期末余额为4130.55万元，较期初436.90万元大幅增长845%[132] - 流动资产合计期末余额为3.43亿元，较期初3.87亿元下降11.3%[132] - 合同负债期末余额为7690.90万元，较期初8460.38万元下降9.1%[133] - 应付职工薪酬期末余额为1535.14万元，较期初2017.98万元下降23.9%[133] - 未分配利润期末余额为-1.08亿元，较期初-9637.01万元进一步扩大12.1%[134] - 归属于母公司所有者权益合计期末余额为4.12亿元，较期初4.24亿元下降2.8%[134] - 少数股东权益期末余额为-927.43万元，较期初195.52万元由正转负[134] - 公司总资产从851,391,692.38元下降至824,454,682.50元，减少3.2%[137][138] - 货币资金大幅减少49.4%，从236,568,076.62元降至119,832,329.33元[136] - 合同负债减少15.2%，从31,686,846.15元下降至26,873,159.69元[138] 业务线表现 - 企业加速服务营业收入2976.6万元，毛利率63.64%，营业收入同比下降9.23%[50] - 科创知识产权服务营业收入2315.5万元，同比下降54.97%，毛利率33.10%[50] - 人工智能培训服务营业收入979.1万元，同比增长3.43%，但毛利率下降33.14个百分点至32.35%[50] - 服务客户总数6697个，同比增长27.13%[38] - 企业加速业务客户1019个，同比下降26.64%[38] - 企业服务业务客户4962个，同比增长40.05%[38] - 人工智能业务客户超700单，同比增长108.33%[38] - 期末合同订单金额14499.26万元[38] - 人工智能培训业务收入979.07万元但亏损461.07万元[71] 子公司表现 - 子公司北京黑马天启科技净亏损535.22万元，营业收入仅24.64万元[70][71] - 子公司黑骅梅（天津）管理咨询净利润340.67万元，营业收入730.50万元[70][71] - 子公司北京黑马企服科技净亏损1,304.97万元，营业收入2,360.97万元[70][71] - 子公司北京黑马数智科技净亏损461.07万元，营业收入979.07万元[70][71] 公司战略与业务发展 - 公司业务涵盖商业航天、元宇宙数字人、互联网3.0、具身智能等战略新兴产业[34] - 公司形成企业加速服务、企业服务、人工智能服务、AI人才服务的横向服务链条[32] - 公司依托天启大模型推出政策通Agent，提供政策精准匹配一站式服务[35] - 公司通过AI大数据提供知识产权服务，包括IP智能监控、托管及风险检测功能[34] - 公司每月举办2-3期AI前沿论坛，形成技术分享与产教对接一体化平台[36] - 公司构建"科研理论+项目实训+技能认证"三阶AI人才培养体系[36] - 公司采用导师合伙人制度，推动AI科研成果商业化转化[36] - 公司通过AI应用伙伴计划评估创新场景价值案例并颁发权威认证[37] - 公司持续加大研发投入，聚焦企服智能化和人工智能垂类应用[75] - 报告期内转让6家子公司并注销3家子公司，聚焦主营业务优化[70] - 新设2家海外子公司（日本与新加坡）以扩大业务区域[70] 投资与理财活动 - 报告期投资额1.90亿元，较上年同期增长22,774.05%[59] - 委托理财购入金额1.59亿元，售出金额8900万元[57] - 委托理财资金7,000万元全部为自有资金，未到期余额7,000万元，无逾期未收回金额[65] 融资与股权激励 - 公司2024年限制性股票激励计划授予限制性股票总计162.50万股，占公司总股本0.97%[82] - 首次授予限制性股票130.00万股，占激励计划总额80.00%，占公司总股本0.78%[82] - 预留授予限制性股票32.50万股，占激励计划总额20.00%，占公司总股本0.19%[82] - 首次授予5名激励对象限制性股票130.00万股，授予价格13.72元/股[83] 股东与股权结构 - 控股股东牛文文持股比例为15.14%，持有25,334,675股[122] - 蓝创文化传媒持股比例为6.35%，持有10,621,261股[122] - 股东王齐飞持股比例为4.94%，持有8,270,000股[122] - 天津嘉乐文化传媒持股比例为3.26%，持有5,459,071股[122] - 股东崔子浩持股比例为1.61%，持有2,690,100股[122] - 股东张玉霞持股比例为1.37%，持有2,292,847股[122] - 股东苗艺刚持股比例为0.87%，持有1,022,800股[122] - 股东马建涛持股比例为0.61%，持有1,022,800股[122] - 控股股东牛文文通过嘉乐文化间接持股50.02%[122] - 控股股东牛文文通过蓝创文化间接持股35.88%[122] - 有限售条件股份减少644.61万股（从2544.71万股降至1900.10万股），比例从15.20%降至11.35%[116] - 无限售条件股份增加644.61万股（从14193.24万股增至14837.85万股），比例从84.80%升至88.65%[116] - 股份总数保持不变，为16737.95万股[117] - 董事长牛文文解除限售633.36万股高管锁定股，期末仍持有1900.10万股限售股[117][119] - 原董事兼总经理黄玕解除限售11.25万股高管锁定股，期末无限售股[117][119] 公司治理与合规 - 公司计划不进行现金分红及股本转增[4] - 子公司银行存款14.02万元被法院冻结形成受限资金[58] - 未结案诉讼涉案金额82.24万元，案件进展中且未执行[96] - 已结案诉讼涉案金额79.75万元，案件已执行完毕[96] - 公司半年度财务报告未经审计[93] - 公司报告期不存在重大担保、关联交易及资金占用情况[90][91][98][108] - 全资子公司北京创业未来传媒技术有限公司提供7173.894万元人民币的保证担保[114] - 公司于2024年12月12日董事会通过发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金方案[112] - 公司于2025年6月30日获深交所受理发行股份购买资产并募集配套资金申请[112] - 公司与湖北方阵的合作协议正在进展中[113] - 公司完成股份回购计划，具体回购金额未在提供内容中披露[113][118] 非经常性损益与政府补助 - 获得政府补助635.60万元计入非经常性损益[23] - 其他收益大幅增长1478.7%，从406,880.28元增至6,424,383.71元[141] 行业与市场环境 - 科创服务行业2025年市场供给预计达2.71万亿元，需求达2.63万亿元[28] - 中央财政数字经济专项资金规模达3200亿元，重点投向人工智能、量子计算等前沿领域[28] 客户与社会责任 - 公司累计服务超过15万家中小企业客户[85] - 公司向人民大学教育基金会捐赠10万元人民币支持教育项目[88]

创业黑马科技集团股份有限公司 第一条 为进一步完善创业黑马科技集团股份有限公司(以下简称"公司")的治理结构, 促进公司的规范运作, 维护公司和股东的利益, 充分发挥独立董事在公司治理 中的作用, 促进公司独立董事尽责履职, 根据《中华人民共和国公司法》(以下 简称"《公司法》")、《中华人民共和国证券法》《上市公司独立董事管理办法》 (以下简称"《独立董事管理办法》")、《上市公司独立董事履职指引》等法律、 法规和规范性文件及《创业黑马科技集团股份有限公司章程》(以下简称"公司 章程")的有关规定, 制定本制度。 第二条 独立董事是指不在公司担任除董事外的其他职务, 并与公司及主要股东、实际 控制人不存在直接或者间接利害关系, 或者其他可能影响其进行独立客观判断 关系的董事。 第四条 独立董事原则上最多在 3 家境内上市公司(包括本公司)担任独立董事, 并应当 确保有足够的时间和精力有效地履行独立董事的职责。 第五条 公司董事会成员中应当至少包括三分之一独立董事。公司独立董事中至少包括 一名会计专业人士。 公司在董事会中设置审计委员会。审计委员会成员应当为不在公司担任高级管 理人员的董事, 其中独立董事应当 ...

证券代码:300688 证券简称:创业黑马 公告编号:2025-045 创业黑马科技集团股份有限公司 关于修订《公司章程》、修订及制定公司部分管理制度的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 创业黑马科技集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 8 月 25 日召开了第四届董事会第十三次会议，审议通过《关于修订<公司章程>并授权 董事会办理工商备案手续的议案》《关于修订及制定公司部分治理相关制度的议 案》，现将有关情况公告如下： 一、《公司章程》修订情况 同意公司根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市 公司章程指引》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等法律法规、规范性文 件的相关规定，并结合公司的实际情况，对《公司章程》进行修订。现将《公司 章程》修订情况具体内容公告如下： | 原条款 | | | | | | | 修订后 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 第一条 为维护创业黑马科技集团股份有限 | | | | | | 第一条 | 为维护创业 ...

创业黑马科技集团股份有限公司 董事、高级管理人员薪酬管理制度 第一章 总则 第一条 为进一步完善创业黑马科技集团股份有限公司（以下简称"公司"） 董事、高级管理人员的薪酬管理，建立科学有效的激励和约束机制，有效调动董 事、高级管理人员的积极性，确保公司发展战略目标的实现，根据《中华人民共 和国公司法》《上市公司独立董事管理办法》等法律、法规及《公司章程》的有 关规定，结合公司实际情况，特制定本制度。 第二条 非独立董事、独立董事与高级管理人员（总经理、副总经理、董事 会秘书、财务负责人）适用本制度。 第三条 公司薪酬制度遵循以下原则： （一） 体现收入水平符合公司规模与业绩的原则，同时与外部薪酬水平相 符； 第三章 薪酬的标准 第八条 董事会成员薪酬： （二）体现公司长远利益的原则，与公司持续健康发展的目标相符； （三）体现激励与约束并重、奖罚对等的原则，薪酬发放与考核挂钩、与奖 惩挂钩。 第二章 薪酬的构成及确定 第四条 董事会薪酬与考核委员会负责制定、审查公司董事、高级管理人员 的薪酬政策与方案，董事的薪酬方案须经董事会审议通过后提请股东会审议批准， 高级管理人员的薪酬方案须经董事会审议通过。 第五条 公 ...

创业黑马科技集团股份有限公司 关联交易管理制度 第一章 总则 第二章 关联方和关联关系 1 第一条 为规范创业黑马科技集团股份有限公司(以下简称"公司")的关联交易行为, 保 护公司、股东和债权人的合法权益, 保证公司关联交易决策行为的公允性, 根据 《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《深圳证券交易所创业 板股票上市规则》(下称"《股票上市规则》")、《深圳证券交易所上市公司 自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》《深圳证券交易所上市公司 自律监管指引第7号——交易与关联交易》等法律、法规和规范性文件以及《创 业黑马科技集团股份有限公司章程》(以下简称"公司章程")的有关规定, 并结 合公司具体情况制定本制度。 第二条 公司与关联方之间的关联交易行为除遵守有关法律法规和公司章程的规定外, 还需遵守本制度的相关规定。 第三条 公司的关联方包括关联法人和关联自然人。 第四条 具有下列情形之一的法人或者其他组织, 为公司的关联法人: (一) 直接或者间接控制公司的法人或者其他组织; (二) 由前项所述法人直接或者间接控制的除公司及其控股子公司以外的法 人或者其他组织; (三) 由本制度第五条所 ...

第一章 总 则 第二章 股东会的召集 1 创业黑马科技集团股份有限公司 股东会议事规则 第一条 为维护创业黑马科技集团股份有限公司(以下简称"公司")及公司股东的合法 权益, 明确股东会的职责权限, 提高股东会议事效率, 保证股东会依法行使职 权, 根据《中华人民共和国公司法》(以下简称"《公司法》")、《中华人民共 和国证券法》《上市公司股东会规则》《上市公司治理准则》《创业黑马科技集 团股份有限公司章程》(以下简称"公司章程")以及其他的有关法律、法规及 规范性文件的规定, 制定本规则。 第二条 公司股东会的召集、提案、通知、召开等事项适用本规则。 第三条 股东会是公司的最高权力机构。 第四条 股东会依照公司章程及相关法律、法规和规范性文件规定的权限行使职权。公 司董事会应当切实履行职责, 认真、按时组织股东会。公司全体董事应当勤勉 尽责, 确保股东会正常召开和依法行使职权。 第五条 股东会分为年度股东会和临时股东会。年度股东会每年召开一次, 应当于上一 会计年度结束后的 6 个月内召开。 第六条 有下列情形之一的, 公司应当在事实发生之日起 2 个月内召开临时股东会: (一) 董事人数不足《公司法》规定 ...

第一章 总则 本制度所称"公司及控股子公司的对外担保总额", 是指包括公司对控股子 公司担保在内的公司对外担保总额与控股子公司对外担保总额之和。 创业黑马科技集团股份有限公司 对外担保管理制度 第一条 按照建立现代企业制度的要求, 为进一步完善创业黑马科技集团股份有限公 司(以下简称"公司")法人治理结构, 规范公司对外担保行为, 依照《中华人 民共和国公司法》(以下简称"《公司法》")、《中华人民共和国证券法》(以下 简称"《证券法》")《上市公司监管指引第 8 号——上市公司资金往来、对外 担保的监管要求》等法律、法规和规范性文件以及《创业黑马科技集团股份 有限公司章程》(以下简称"公司章程")的有关规定, 并结合公司具体情况制 定本制度。 第二条 本制度所称对外担保是指公司为他人提供的担保, 包括公司对控股子公司的 担保。 第八条 公司可以为具有独立法人资格并具有以下条件之一的单位提供担保: (一) 因公司业务需要的互保单位; (二) 与公司具有重要业务关系的单位; (三) 与公司有潜在重要业务关系的单位; (四) 公司控股子公司及其他有控制关系的单位。 第六条 公司对外担保应当遵循合法、审慎、互利、安 ...