可转债发行与交易 - 公司2023年8月18日发行可转债3,281,967张，总额328,196,700元[3] - 可转债2023年9月6日在深交所挂牌交易[4] 转股相关 - 转股期为2024年2月26日至2029年8月17日[5] - 初始转股价格12.87元/股，后调整为8.87元/股[7][8] - 2025年Q2“易瑞转债”转股减少24张，数量268股[9] 股本情况 - 2025年3月31日总股本401,317,397股[10] - 2025年6月30日总股本401,317,665股[10] 剩余情况 - 截至2025年6月30日，“易瑞转债”剩3,241,014张，金额324,101,400元[9]

公司评级与财务表现 - 主体信用等级维持A+，评级展望稳定，易瑞转债同样保持A+评级 [3] - 2024年净利润0.17亿元，实现扭亏为盈，但扣非净利润仍为负值 [3][4] - 2024年营业收入2.24亿元，同比下降11.81%，2025年一季度营收0.49亿元 [3][4] - 2024年销售毛利率达70.63%，同比提升20.7个百分点，但2025年一季度降至52.37% [4][19] - 2025年3月末总债务4.76亿元，其中长期债务占比91.46%，债务结构以长期为主 [3][19] 业务发展 - 食品安全快速检测业务2024年收入2.09亿元，占比92.98%，毛利率70.18% [13][16] - 动物诊断业务2024年收入同比增长63.87%至1374.45万元，毛利率81.54% [13][16] - 与科汉森签订5年期合同(2025-2029)，总销售目标约6亿元，占2024年营收42.18% [16] - 研发投入占比18.04%，新增11项国内发明专利授权，包括非洲猪瘟抗体等关键技术 [13][14] - 国际业务收入9332.75万元，同比增长15.92%，覆盖欧洲、亚太等区域市场 [15] 行业环境 - 全球食品安全检测市场规模预计2028年达337亿美元，年复合增长率8.2% [10] - 中国食品安全快检市场年复合增长率25.24%，但快检占比仅30%远低于发达国家85%水平 [10] - 政策推动行业扩容，新版《食品安全法》及农产品质量安全法强化全链条监管 [11][12] - 预制菜标准制定带来新需求，快检技术在评估安全性和新鲜度方面作用关键 [11] - 国内行业集中度低，公司作为A股首家食品安全检测企业市场占有率仍较低 [10] 资本运作与项目进展 - 2023年发行3.282亿元易瑞转债，募投项目累计投入1.95亿元，闲置资金理财余额1.04亿元 [17][18] - 宝安生物检测与诊断产业园建设中，建成后将新增快检试剂产能2490万条/年 [18] - 2025年3月末货币资金4.19亿元，现金短期债务比14.31，短期偿债压力可控 [19][22] - 控股股东质押股份占比11.21%，实控人质押股份占比2.22%，质押风险较低 [8] 财务风险 - 2024年期间费用率64.01%，利息保障倍数1.89，财务成本压力仍存 [4][22] - 应收账款0.82亿元，存货0.41亿元，分别占总资产5.66%和2.83% [19] - 长期股权投资确认投资损失0.1亿元，被投企业经营不佳可能持续拖累业绩 [20] - 在建工程2.11亿元，占总资产14.63%，未来产能消化存在不确定性 [19][22]

可转债发行 - 2023年8月18日发行可转换公司债券3281967张，总额32819.67万元[11] - 可转债存续期2023年8月18日至2029年8月17日，转股期2024年2月26日至2029年8月17日[15][22] - 票面利率第一年0.20%，逐年递增至第六年2.00%，每年付息一次[16][17][20] - 初始转股价格12.87元/股，后向下修正为8.89元/股，2024年9月19日生效[23][113] - 到期赎回按票面面值115%（含最后一期利息），有条件赎回和回售条款明确[31][32][34] - 原股东可优先配售上限3281840张，约占发行总额99.9961%，余额网上发售[40] - 募集资金32819.67万元，拟用于四个项目，不提供担保，信用等级A+[59][61][62] 业绩数据 - 2024年度营收22424.91万元，同比下降11.75%，净利润1711.65万元，同比增长109.26%[71] - 扣非净利润 - 177.88万元，同比增长99.08%，经营现金流净额3425.82万元，同比增长191.97%[74] - 基本每股收益0.04元/股，同比增长108.70%，加权平均净资产收益率1.99%，同比增长23.21%[74] - 2024年末资产负债率40.28%，较2023年末上升2.85%，流动和速动比率下降[100] 资金使用 - 截至2024年12月31日，可转债募集资金累计投入19450.81万元，专户余额2485.13万元[76] - 各募投项目投资进度不同，补充流动资金项目超100%[85] - 2024年1月25日置换自筹资金38895186.84元，8月29日同意现金管理，未到期赎回10400万元[85][86] 业务情况 - 2024年体外诊断业务收入降，节约经费近6500万元，产业基金投资计提损失减少[107][108] - 2024年食品安全和动物诊断业务毛利同比分别增长1834.85万元和657.25万元[109][110] - 2024年度减少股份支付费用789.46万元[111] 转股情况 - 截至2024年12月31日，累计转股456667股，金额4086400元，未执行赎回和回售条款[113][114]

财务数据 - 2025年3月总资产14.43亿元，2024年为14.57亿元[9] - 2025年3月归母所有者权益8.66亿元，2024年为8.69亿元[9] - 2025年3月总债务4.76亿元，2024年为4.68亿元[9] - 2025年3月净利润 -0.04亿元，2024年为0.17亿元[9] - 2025年3月速动比率5.16，现金短债比14.31 [15] - 2024年营业收入22424.91万元，同比下降11.75%[30] - 2024年动物诊断业务收入同比大幅增长63.87%[31] - 2024年食品安全快速检测业务收入20850.85万元，占比92.98%[32] - 2024年国际业务收入9332.75万元，同比增长15.92%[37] - 2025年3月末货币资金4.19亿元，占资产总计29.05%[53] - 2025年3月末总负债5.77亿元，所有者权益8.66亿元，产权比率67%[49] - 2025年3月末应付账款0.51亿元，占负债合计8.88%[59] - 2025年3月经营活动现金流净额 -0.01亿元，2023年为 -0.37亿元[60] - 2025年3月公司营业收入为0.49亿元，2024年为2.24亿元[66] - 2025年3月公司速动比率为5.16，2024年为4.68[62][67] - 2025年3月公司现金短期债务比为14.31，2024年为13.46[62][67] 信用与债券 - 公司主体信用等级和易瑞转债本次评级与上次均为A+，评级展望均为稳定[7] - 易瑞转债发行规模3.2820亿元，债券余额3.2410亿元，到期日期2029年08月18日[18] - 2023年8月公司发行6年期3.2820亿元可转换公司债券，截至2024年末累计投入1.95亿元[19] 股份质押与股本 - 截至2025年6月23日，易瑞创投质押股份4500万股，占其所持股份33.11%，占总股本11.21%[20] - 2024年因易瑞转债部分转股，公司新增股本45.67万元，截至2024年末股本为4.01亿元[20] 业务合作与市场 - 2025 - 2029年与科汉森合同总销售目标约60083.42万元[15] - 预计全球食品安全检测市场规模2028年将达337亿美元，年复合增长率为8.2%[24] - 国内食品安全快速检测市场规模年复合增长率达25.24%，2024年公司该业务收入为2.09亿元，市场占有率较低[27] 研发与产能 - 2024年公司新增国内发明专利授权11项，在微生物领域推出4款检测产品[34] - 在建项目建成后，公司将新增食品安全快速检测试剂产能2490.00万条，动物诊断试剂产能1350.00万盒/条[43] 其他 - 2024年度部分子公司纳入合并范围，部分子公司不再纳入[71]

股权结构 - 截至2025年6月20日，公司总股本4.01317665亿股[5] - 易瑞（海南）持股1.35901179亿股，比例33.86%，质押4500万股[4] - 朱海持股6769.2519万股，比例16.87%，本次解质795万股[2][4] 质押情况 - 控股股东及其一致行动人合计持股2.45178904亿股，比例61.09%[5] - 本次解除质押后已质押股份5390万股，占总股本13.43%[5] - 控股股东及其一致行动人质押风险可控，无平仓等风险[6]

会议安排 - 公司2025年5月30日召开第三届董事会第十一次会议，决定6月16日开临时股东大会[2] - 5月31日在巨潮资讯网发布股东大会通知[2] - 股东大会于6月16日14:30在深圳易瑞生物产业园召开[3] 参会情况 - 99名股东及代表参会，代表股份178,020,247股，占比44.3589%[5] - 96名中小投资者代表股份533,862股，占比0.1330%[5] - 2名现场参会股东及代表股份22,577,303股，占比5.6258%[5] - 97名网络投票股东代表股份155,442,944股，占比38.7331%[5] 议案表决 - 《关于变更经营范围等议案》同意177,846,462股，占比99.9024%[8] - 中小投资者对该议案同意360,077股，占比67.4476%[8] 决议效力 - 本所律师认为本次股东大会决议合法有效[10]

会议信息 - 现场会议2025年6月16日14:30召开，网络投票9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00[4] 股东情况 - 出席股东及代表99名，代表股份178,020,247股，占比44.3589%[5] - 中小股东及代表96名，代表股份533,862股，占比0.1330%[6] 议案表决 - 变更经营范围议案同意177,846,462股，占出席有效表决权99.9024%[7] - 中小股东同意360,077股，占出席中小股东有效表决权67.4476%[7] 决议情况 - 国浩律师认为股东大会决议合法有效[9]

股东减持情况 - 控股股东一致行动人易达瑞和易凯瑞完成减持计划，合计套现883.04万元，其中易达瑞减持411,200股(占公司总股本0.1025%)套现366.83万元，易凯瑞减持575,700股(占公司总股本0.1435%)套现516.20万元 [1][2][3] - 减持方式包括集中竞价和大宗交易，易达瑞减持均价分别为9.33元/股和8.76元/股，易凯瑞减持均价分别为9.30元/股和8.66元/股 [3] - 股东王天一减持6,337,700股(占公司总股本1.579223%)，持股比例从6.579207%降至4.999984%，不再是持股5%以上股东 [3][4] 股权结构 - 易瑞创投为公司控股股东持股33.86%，朱海为实际控制人持股16.87%，王天一减持后持股4.999984%为公司第三大股东 [4][5] - 控股股东易瑞创投质押80,000,000股，朱海质押12,450,000股，王天一冻结7,166,521股 [5] 融资情况 - 公司2021年2月9日创业板上市发行4086万股，发行价5.31元/股，募集资金总额2.17亿元，净额1.75亿元，比原计划少3811.38万元 [5][6] - 2023年9月发行可转债"易瑞转债"规模32,819.67万元，两次融资总额合计5.45亿元 [6][7] - 上市保荐机构为东兴证券，获得保荐承销费用2311.32万元 [6]

股份变动 - 2025年4月25日至6月6日王天一减持633.77万股，占总股本1.579223%[9] - 减持后王天一持股2006.5821万股，比例降至4.999984%[9] - 变动方式为集中竞价及大宗交易[33] 计划与展望 - 2025年3月19日王天一计划4 - 7月减持不超1202.6005万股[14] - 王天一未来12个月结合自身需求及股价决定是否增减股份[14] 公司信息 - 公司为深圳市易瑞生物技术股份有限公司，简称易瑞生物，代码300942[33] - 截至2025年6月5日，公司总股本4.01317665亿股[10]

股东减持 - 王天一减持不触及要约收购，不导致公司控制权变更[4] - 减持后持股由26,403,521股降至20,065,821股，比例由6.579207%降至4.999984%[4] - 2025年3月19日计划减持不超12,026,005股，占总股本3.0000%[4] - 2025年4月25日至6月6日减持6,337,700股，比例1.579223%[6] - 本次权益变动符合法规，与计划一致，计划未实施完毕[8]