装备制造业、现代服务业等行业税收表现良好。前10个月，计算机通信设备制造业税收收入增长12.7%，电 气机械器材制造业税收收入增长7.9%，科学研究技术服务业税收收入增长14.8%，文化体育娱乐业税收收入 增长5.7%。 11月17日，财政部发布数据显示，全国一般公共预算收入月度增幅继续提高，累计增幅稳步回升。10月份， 全国一般公共预算收入2.26万亿元，同比增长3.2%。其中，中央、地方收入分别增长2.3%、4%。前10个月， 全国一般公共预算收入18.65万亿元，增长0.8%，增幅比前9个月提高0.3个百分点。 一般公共预算收入由税收收入和非税收入组成。10月份，全国税收收入2.07万亿元，增长8.6%，增幅与上月 基本持平。"税收收入持续较快增长，显示经济稳中有进对税源形成了有力支撑。"北京国家会计学院副院 长、教授李旭红表示。 前10个月，全国税收收入15.34万亿元，增长1.7%，增幅比前9个月提高1个百分点。其中，国内增值税、国内 消费税、企业所得税、个人所得税分别增长4%、2.4%、1.9%、11.5%，增幅比前9个月分别提高0.4个、0.2 个、1.1个、1.8个百分点。李旭红认为，主要税种 ...

装备制造业、现代服务业等行业税收表现良好。前10个月，计算机通信设备制造业税收收入增长 12.7%，电气机械器材制造业税收收入增长7.9%，科学研究技术服务业税收收入增长14.8%，文化体育 娱乐业税收收入增长5.7%。 11月17日，财政部发布数据显示，全国一般公共预算收入月度增幅继续提高，累计增幅稳步回升。10月 份，全国一般公共预算收入2.26万亿元，同比增长3.2%。其中，中央、地方收入分别增长2.3%、4%。 前10个月，全国一般公共预算收入18.65万亿元，增长0.8%，增幅比前9个月提高0.3个百分点。 一般公共预算收入由税收收入和非税收入组成。10月份，全国税收收入2.07万亿元，增长8.6%，增幅与 上月基本持平。"税收收入持续较快增长，显示经济稳中有进对税源形成了有力支撑。"北京国家会计学 院副院长、教授李旭红表示。 前10个月，全国税收收入15.34万亿元，增长1.7%，增幅比前9个月提高1个百分点。其中，国内增值 税、国内消费税、企业所得税、个人所得税分别增长4%、2.4%、1.9%、11.5%，增幅比前9个月分别提 高0.4个、0.2个、1.1个、1.8个百分点。李旭红认为，主要税种 ...

财政收入总体趋势 - 前三季度全国一般公共预算收入16.39万亿元，同比增长0.5%，增幅逐季回升，一季度下降1.1%，二季度增长0.6%，三季度增长2.5% [2] - 7月、8月、9月财政收入单月同比增幅分别为2.6%、2%、2.6% [2] 税收收入表现 - 前三季度税收收入同比增长0.7%，其中国内增值税同比增长3.6%，高于一般公共预算收入增幅3.1个百分点 [3] - 企业所得税同比增长0.8%，增幅较上半年扩大2.7个百分点 [3] - 计算机通信设备制造业税收收入增长12%，电气机械器材制造业税收收入增长8.3% [3] - 文化体育娱乐业税收收入增长5.5%，科学研究技术服务业税收收入增长13.4% [3] 非税收入与地方财政 - 前三季度全国非税收入同比下降0.4%，较上半年回落4.1个百分点，其中国有资源（资产）有偿使用收入增长4%，罚没收入下降7% [4] - 地方一般公共预算本级收入同比增长1.8%，31个省份中27个保持正增长 [4] 财政支出重点领域 - 前三季度全国一般公共预算支出20.81万亿元，同比增长3.1% [4] - 社会保障和就业支出增长10%，教育支出增长5.4%，卫生健康支出增长4.7%，科学技术支出增长6.5%，节能环保支出增长8.8%，文化旅游体育与传媒支出增长4%，上述六项支出增幅均为近三年同期最高水平 [4] 政府性基金预算 - 全国政府性基金预算收入3.07万亿元，同比下降0.5%，降幅较上半年收窄1.9个百分点 [5] - 全国政府性基金预算支出7.49万亿元，同比增长23.9%，主要因地方政府专项债券、超长期特别国债等资金支出达4.21万亿元 [5]

财政收入总体情况 - 2025年前三季度全国一般公共预算收入163,876亿元，同比增长0.5% [1] - 前三季度税收收入132,664亿元，增长0.7%；非税收入31,212亿元，下降0.4% [1] - 财政收入增幅逐季回升，一季度下降1.1%，二季度增长0.6%，三季度增长2.5% [3] - 前三季度有27个省、自治区、直辖市收入保持正增长，比去年同期增加6个 [3] 税收收入细分表现 - 作为财政收入主体的税收收入前三季度同比增长0.7% [3] - 国内增值税同比增长3.6%，高于一般公共预算收入增幅水平 [3] - 企业所得税同比增长0.8%，增幅比上半年扩大2.7个百分点 [3] - 证券交易印花税收入达到1,448亿元，同比增长约1倍 [3] - 计算机通信设备制造业税收收入增长12%，电气机械器材制造业税收收入增长8.3% [4] - 文化体育娱乐业税收收入增长5.5%，科学研究技术服务业税收收入增长13.4% [4] 财政支出与重点领域投入 - 2025年前三季度全国一般公共预算支出208,064亿元，同比增长3.1% [1] - 社会保障和就业支出增长10%，教育支出增长5.4%，卫生健康支出增长4.7%，科学技术支出增长6.5%，节能环保支出增长8.8%，文化旅游体育与传媒支出增长4%，上述6项支出增幅均为近三年同期最高水平 [6][7] - 政府性基金预算支出达到7.49万亿元，同比增长23.9% [7] - 地方政府专项债券、超长期特别国债、中央金融机构注资特别国债等资金共支出4.21万亿元 [1][7] 财政政策与债务安排 - 中央财政从地方政府债务结存限额中安排5,000亿元下达地方，规模较上年增加1,000亿元 [1][9] - 资金支持范围拓展，除用于补充地方政府综合财力、化解存量债务、消化拖欠账款外，还安排额度用于经济大省符合条件的项目建设 [9] - 财政部将提前下达2026年新增地方政府债务限额，便于各地做好预算衔接 [10]

财政收入总体表现 - 前7个月全国一般公共预算收入135839亿元 同比增长0.1% 为年内首次正增长[1] - 7月份财政收入增幅创年内最高 呈现逐步回升态势 从年初下降1.6%转为正增长[1] - 税收收入月度增幅自4月起由负转正后持续回升 非税收入增幅持续回落[2] 行业税收表现 - 装备制造业税收表现良好 铁路船舶航空航天设备 计算机通信设备 电气机械器材等行业保持较高增速[2] - 现代服务业税收增长显著 科学研究技术服务业 文化体育娱乐业保持较高增速[2] 政策与经济互动 - 宏观政策实施带动经济运行稳中有进 生产供给稳定提升 消费投资保持增长[1] - 财政支出大力支持"两新"政策实施 推动装备制造业增加值增长 水利电力投资快速提高[1][2] - 超长期特别国债 专项债券 财政贴息等工具将围绕提振消费 科技创新等重点领域加强支持[3] 财政收入结构 - 非税收入增长主要源于地方多渠道盘活资产 行政事业单位国有资产处置出租出借收入增加[2] - 财政收入对非税收入依赖度下降 反映财政收入结构改善[2] 财政支出重点 - 基层"三保"支出需优先保障 包括保基本民生 保工资 保运转[3] - 中央财政加大转移支付力度 各地需足额安排"三保"支出预算并强化动态监测[3] - 隐性债务置换工作持续推进 以减轻还本付息压力 腾出资金用于民生改善与经济发展[3]

财政退坡分析 - 7月广义财政收入同比增速3.6%，较6月的2.8%有所提升[1] - 7月广义财政支出同比增速12.1%，较6月的17.6%有所下降[1] - 2022年上半年广义财政支出同比12.4%，下半年仅为-4.6%，显示财政退坡现象[8] - 2025年上半年广义财政支出增速8.9%，下半年可能降至-0.4%~2.1%，上下半年增速落差或达6.8%~9.3%[9] 财政支持力度 - 调整后的财政支出增速（直接拉动经济）下半年预计4.1%~6.7%，与上半年4.5%相当[10] - 新型政策性金融工具首批规模3000亿元，作为准财政补充[11] - 非项目建设专项债每年安排8000亿元用于化债，上半年已发行超4600亿元[10] 7月财政数据 - 7月公共财政收入同比2.6%，为年内最高单月增幅[16] - 装备制造业税收表现突出：铁路船舶航空航天设备增长33%，计算机通信设备增长10%，电气机械器材增长8%[18] - 政府性基金支出保持高增速42.4%，带动广义财政支出增长[45] 行业税收表现 - 1-7月铁路船舶航空航天设备税收增长33%，计算机通信设备增长10.1%，电气机械器材增长8%[18] - 科学研究技术服务业税收增长12.7%，文化体育娱乐业增长4.1%[18]

财政收入总体表现 - 7月全国一般公共预算收入同比增长2.6% 中央和地方收入分别增长2.2%和3.1% 均为年内最高月度增速 [1] - 前7个月全国一般公共预算收入135839亿元 同比增长0.1% 增速较上半年提升0.4个百分点 实现转正 [1] - 7月税收收入同比增长5% 创年内新高 推动前7个月税收收入降幅较上半年收窄0.9个百分点 [1] 主要税种表现 - 前7个月国内增值税同比增长3% 较上半年增速提升0.2个百分点 [1] - 国内消费税同比增长2.1% 较上半年增速提升0.4个百分点 与商品零售高增速相关 [1] - 个人所得税同比增长8.8% 较上半年增速提升0.8个百分点 绝对规模处于近年高位 [1] - 企业所得税同比下降0.4% 但降幅较上半年收窄1.5个百分点 反映企业盈利修复 [2] - 证券交易印花税同比增长62.5% 增速较上半年进一步扩大 反映A股市场信心修复 [2] 行业税收特征 - 装备制造业税收表现突出：铁路船舶航空航天设备制造业增长33% 计算机通信设备制造业增长10.1% 电气机械器材制造业增长8% [3] - 现代服务业税收增长显著：科学研究技术服务业增长12.7% 文化体育娱乐业增长4.1% 与"三航""两新"及服务消费高景气相关 [3] 财政支出结构 - 前7个月全国一般公共预算支出160737亿元 同比增长3.4% [3] - 民生领域支出力度加大：社会保障和就业支出增长9.8% 卫生健康支出增长5.3% 文化旅游体育与传媒支出增长5.3% 增速均较上半年扩大 [3] - 基建相关支出持续下降：城乡社区支出、农林水支出、交通运输支出同比呈下降态势 [3] 政府债券与投资支持 - 前7个月政府性基金预算支出增长31.7% 主要受地方政府专项债券、超长期特别国债等2.89万亿元资金支出带动 [4] - 国家发改委已下达第三批"两重"项目清单 预计基建投资增速将在充足项目与资金支持下回升 [4]

全国财政收支总体情况 - 1—7月全国一般公共预算收入13.58万亿元 同比增长0.1% 为年内累计增速首次转正 [1] - 税收收入11.09万亿元 同比下降0.3% 非税收入2.49万亿元 同比增长2% [1] - 7月财政收入增速回升幅度较大 主要因经济平稳运行、"反内卷"改善企业盈利预期及资本市场财富效应 [1] 主要税种收入表现 - 国内增值税4.26万亿元 同比增长3% 反映工业和服务业生产端平稳增长 [2] - 企业所得税3.06万亿元 同比下降0.4% 反映企业盈利承压 [2] - 个人所得税9279亿元 同比增长8.8% 与居民收入增长及征管规范相关 [2] - 证券交易印花税936亿元 同比增长62.5% 反映资本市场交易活跃 [4] - 进口环节税1.03万亿元 同比下降6.1% 与进口偏弱趋势一致 [2] - 国内消费税1.02万亿元 同比增长2.1% 反映重点商品消费平稳 [2] 行业税收分化特征 - 装备制造业税收表现突出：铁路船舶航空航天设备增33% 计算机通信设备增10.1% 电气机械器材增8% [6] - 现代服务业增长显著：科学研究技术服务业税收增12.7% 文化体育娱乐业增4.1% [6] 政府性基金及土地出让 - 政府性基金预算收入2.31万亿元 同比下降0.7% [8] - 国有土地使用权出让收入1.7万亿元 同比下降4.6% 但降幅有所收窄 [8][10] 财政支出强度与结构 - 一般公共预算支出16.07万亿元 同比增长3.4% [10] - 社会保障和就业支出增9.8% 教育支出增5.7% 卫生健康支出增5.3% 科学技术支出增3.2% [10] - 广义财政支出（含专项债等）同比增长8.9% 为近年最好表现 [10] 趋势展望与驱动因素 - 4月以来月度税收连续4个月正增长：4月增1.9% 5月增0.6% 6月增1% 7月增5% [4] - 下半年税收增速有望转正 因经济平稳运行、物价改善及资本市场活跃态势延续 [7]

税收收入情况 - 证券交易印花税同比增长54.1% [2] - 企业所得税同比下降1.9% [2] - 个人所得税同比增长8% [2] - 国内消费税同比增长1.7% [2] - 车辆购置税同比下降19.1% [2] - 关税同比下降7.7% [2] - 铁路船舶航空航天设备行业税收收入增长32.2% [2] - 科学研究技术服务业税收收入增长13.8% [2] - 文化体育娱乐业税收收入增长8.6% [2] 政府性基金预算收入 - 全国政府性基金预算收入19442亿元，同比下降2.4% [2] - 国有土地使用权出让收入14271亿元，同比下降6.5% [2] 非税收入情况 - 5月非税收入下降2.2%，6月下降3.7% [3] - 国有资源（资产）有偿使用收入增长4.8% [3] - 行政事业性收费收入增长1%，增幅较一季度回落 [3] - 罚没收入下降4.3%，降幅比一季度扩大2.9个百分点 [3] 财政政策与债务管理 - 中央对地方转移支付已下达9.29万亿元，占年初预算的89.8% [3] - 全国发行新增地方政府一般和专项债券2.6万亿元 [3] - 下达超长期特别国债资金预算6583亿元 [3] - 发行特别国债5000亿元用于国有大型商业银行核心一级资本补充 [3] - 2024年-2026年每年安排2万亿元地方政府债务限额支持地方置换存量隐性债务 [3] - 2024年2万亿元置换债券2025年上半年全部使用完毕 [3] - 2025年2万亿元置换债券截至6月末已发行1.8万亿元，已使用1.44万亿元 [4] 促消费与民生保障 - 财政部分两批预拨超长期特别国债资金1620亿元用于消费品以旧换新 [4] - 下达第三批超长期特别国债（促消费）资金690亿元 [4] - 剩余促消费资金将在10月份下达 [4] - 开展向中度以上失能老年人发放养老服务消费补贴项目试点 [4]