跨境支付发展趋势与驱动力 - 跨境支付正从便利中国人出境支付，转向构建包含境外人士入境支付和出海企业跨境收付款的多元生态 [3] - 人民币跨境支付处于加速期，2023年和2024年全国人民币跨境收付金额分别为52.3万亿元和64.1万亿元，同比增速均超过20% [2] - 核心驱动因素可总结为三点：跨境交流日益频繁、中国企业/商品/服务加速出海、国内成熟技术经验具备向海外复制的可行性 [2] 当前支付场景与用户痛点 - 中国人出境消费扫码支付场景已基本普及，覆盖从香港茶餐厅到东南亚夜市小摊 [3] - 外国游客在中国希望直接使用本国电子钱包支付，而中国居民也希望在全世界能随处使用微信或支付宝，核心需求是实现跨境无感支付 [1] - 企业出海面临复杂的支付需求，资金安全、回款时效、服务费率、支持货币种类是选择服务商的四大考量因素 [4] 行业解决方案与创新实践 - 针对海外本地用户使用微信小程序点单后无法支付的问题，腾讯推出TenPay Global全球收银台服务，允许用户选择熟悉的本地支付方式完成交易，已在新加坡、中国澳门落地 [3][4] - 针对跨境汇款流程复杂问题，腾讯与西联汇款合作推出智慧门店，通过小程序简化流程，将单笔汇款时长压缩至10分钟内并支持分钟级到账 [4] - 监管指导建设的跨境二维码统一网关解决了不同国家支付标准不统一问题，外籍人士可用本国电子钱包直接在中国扫码支付，截至今年9月11日该网关已办理业务198.1万笔，金额4.27亿元 [6] 市场格局与参与者动态 - 国有大型银行在跨境支付市场份额较高，主要服务大型外贸企业和跨国并购业务 [5] - 第三方支付机构如拉卡拉、新国都等瞄准中小企业和跨境电商，在操作便捷性、到账效率、币种覆盖度方面具备优势 [5] - 腾讯智汇鹅全球收款服务支持亚马逊、美客多、Temu等平台，为中国卖家提供资金归集、汇兑、提现服务 [5] 区域市场进展与案例 - 港人北上消费需求激增，腾讯通过打通个人码支付实现WeChat港币钱包在内地全场景通行，2025年国庆假期港人北上消费交易笔数同比增长超120% [6] - 国际合作案例涌现，例如泰国中央银行启用中泰跨境二维码支付服务，中国游客可直接使用常用支付软件扫描Thai QR Code完成付款 [8] 技术应用与未来形态 - AI技术在风险防控中作用关键，微信支付利用AI将欺诈率压至约百万分之一，仅为海外平均水平的三千分之一 [9] - AI正优化用户体验，微信支付接入腾讯元宝，PayPal整合ChatGPT，AI聊天工具有望成为新流量入口并改变消费方式，例如直接完成电商交易闭环 [9] - 行业共识是互操作性可显著扩大整体市场规模，未来跨境支付将趋向无感知，用户能在任何平台选择习惯的支付方式 [7][8]

人民币汇率表现 - 2025年8月在岸和离岸人民币对美元汇率分别上涨0.83%和1.21% [3] - 8月29日在岸汇率盘中升至7.1260，离岸汇率达到7.1155，创近10个月新高，汇率中间价上调至7.1030 [3] - 人民币8月中间价上涨0.64%，反映出汇率管理的政策定力 [7] 人民币国际化基础设施（CIPS系统） - 截至9月，CIPS系统覆盖全球189个国家，有176家直接参与者和1514家间接参与者 [9] - 系统覆盖范围从亚洲扩展至欧洲、非洲、北美洲，新增参与者包括非洲进出口银行、吉尔吉斯斯坦Eldik Bank和阿布扎比第一银行 [9][11] - CIPS将从中亚向中国的汇款时间从3-5天缩短至2小时内，并为江苏一家智能装备公司将其与澳大利亚供应商的结算周期从7天缩短至3天 [11] - CIPS已从支付通道升级为多功能平台，可处理支付、现金管理、贸易融资和汇率避险等功能 [11] 跨境资本流动与市场吸引力 - 2025年4月中国跨境资金净流入达173亿美元，其中货物贸易项下净流入高达649亿美元 [13] - 4月境外机构净增持境内债券109亿美元，股票市场回暖 [13] - 高盛预测未来一年人民币汇率有望升值至少3% [15] 支付便利化与应用场景拓展 - 跨境二维码统一网关上线试运行，业务笔数接近200万笔，金额超过4亿元 [15] - 银联、网联等机构推动与东南亚国家的二维码网络互联 [15]

人民币国际化的战略演进 - 人民币国际化正从批发市场向零售市场渗透，从结算工具向完整货币功能延展 [4] - 当人民币既能用于国家间大宗贸易，又能服务于个人日常消费时，其国际化才真正具备深度与韧性 [2] - 通过CIPS和跨境二维码统一网关等制度规则，旨在打造一套可信、稳定、透明的人民币跨境使用体系 [4][5] 人民币跨境支付系统（CIPS）的发展与网络扩张 - CIPS系统参与者总数量在十年间增长近8倍，从上线初期的19家直接参与者和176家间接参与者，增至2025年8月的176家直接参与者和1552家间接参与者 [8] - CIPS业务已覆盖全球122个国家和地区，可通过5000多家法人银行机构覆盖189个国家和地区 [16] - 2024年CIPS系统全年累计处理人民币跨境支付业务金额达175万亿元，同比增长43%，系统累计处理总额已突破600万亿元 [17] CIPS的制度建设与功能升级 - 2025年7月中国人民银行发布《人民币跨境支付系统业务规则（征求意见稿）》，共六章三十一条，是CIPS运行十年来的首次制度升级，涵盖账户管理、业务处理、结算机制等全流程要素 [10] - CIPS（二期）将采用更节约流动性的混合结算方式，提高人民币跨境和离岸资金清算、结算效率 [10] - CIPS自2021年以来推出港元业务、CIPS汇路指南服务、CIPS数据洞察等创新产品与服务，并研究推动区块链技术应用 [14] 全球清算网络的关键布局 - 2025年7月中国人民银行授权中国工商银行（土耳其）股份有限公司担任人民币清算行，标志着人民币清算体系在东欧-西亚交汇地带实现实质性突破 [7][13] - 2024年11月与毛里求斯央行签署人民币清算安排备忘录，落子南印度洋航道 [13] - 跨境清算公司与中非泰达及苏伊士运河银行签署备忘录，鼓励中埃合作区内银行通过CIPS办理跨境人民币业务 [7]

人民币国际化进程 - 人民币国际化进入新阶段，从批发市场向零售市场渗透，从结算工具向完整货币功能延展 [2] - 人民币国际化具备深度与韧性的标志是同时应用于国家间大宗贸易和个人日常消费 [1] - 通过CIPS和跨境二维码统一网关等基础设施，构建“可信、稳定、透明”的人民币跨境使用体系 [2] 跨境支付系统（CIPS）发展 - CIPS系统参与者数量十年间增长近8倍，从上线初期的19家直接参与者和176家间接参与者，增至2025年8月的176家直接参与者和1552家间接参与者 [4] - CIPS网络覆盖范围显著扩大，参与者分布从50个国家和地区扩展至122个国家和地区，业务可覆盖全球189个国家和地区 [11] - 2024年CIPS系统处理人民币跨境支付业务金额达175万亿元，同比增长43%，系统累计处理总额已突破600万亿元 [12] 金融基础设施制度升级 - 中国人民银行于2025年7月发布《人民币跨境支付系统业务规则（征求意见稿）》，完成从“技术上线”到“制度成熟”的重要跃迁 [6] - 新业务规则涵盖账户管理、业务处理、结算机制等全流程要素，为CIPS奠定标准化、合规化基础并提供未来场景接口 [6][7] - CIPS在技术标准和制度机制上对接国际《金融市场基础设施原则》，尝试趋同于国际大型支付清算体系运行规则 [12] 全球清算网络拓展 - 2025年7月授权中国工商银行（土耳其）股份有限公司担任人民币清算行，标志着清算体系在东欧-西亚交汇地带实现实质性突破 [3][8] - 跨境清算公司积极拓展合作，与汇丰、厦门国际银行等机构洽谈，展示CIPS为“一带一路”及实体经济提供金融基础设施支持 [4] - 在土耳其设立清算行有助于CIPS网络在时区、币种、制度适配度上增强，提升对欧亚大陆人民币使用的覆盖率与灵活性 [8] 支付互联互通创新 - 2025年7月底跨境二维码统一网关上线试运行，秉持公共性、包容性和普惠性原则，支持符合条件机构接入开展跨境二维码支付业务 [2] - CIPS自2021年以来推出港元业务、CIPS汇路指南服务、数据洞察、直参轻量化接入方案等创新产品与服务 [9] - CIPS提供多种可选接入方式，有助于更快更多地接入境外参与者，提升影响力和市场份额 [10]

人民币跨境支付系统业务发展 - 人民币跨境支付系统业务覆盖189个国家和地区[1] - 2024年上半年共处理业务402.95万笔，金额达90.19万亿元[1] 跨境支付服务便利化举措 - 中国人民银行指导支付清算协会和中国银联建设跨境二维码统一网关[1] - 统一网关解决“外包内用”多头连接问题，坚持公共性、包容性、普惠性原则[1] - 截至9月11日，统一网关办理业务198.1万笔，金额4.27亿元[1] 国际二维码支付合作 - 中国银联、网联清算公司推进与泰国、越南、印尼等国二维码网络互联[1] - 通过双向开放二维码受理网络推动跨境支付合作惠及中外民众[1]

行业核心进展 - 跨境二维码统一网关正式上线试运行，构建“一点对接”统一接口以解决多头连接问题 [1] - 跨境支付互联互通需更高效产业协同，行业正共建新“四方模式”以引入泛账户方和泛受理方 [7] 公司业务模式 - 公司创新推出G2G模式，由两国央行牵头制定框架，公司作为对外窗口进行业务对接，2025年已推动越南NAPAS、印尼ASPI等项目落地 [3] - 公司采用N2N模式与境外二维码网络运营方直接洽谈，已在马来西亚、新加坡、日本、韩国等市场成功应用 [5] - 公司持续探索跨境互联互通新模式，坚持新“四方模式”以联合更多境内外伙伴 [10] 公司市场拓展与成果 - 在印尼，中国境内受邀用户可通过公司云闪付APP、支付宝钱包在印尼超3900万家QRIS受理商户扫码支付，印尼33款主流钱包也能在中国境内试点商户直接扫码消费 [3] - 在马来西亚，中国游客可使用公司云闪付APP和超90款境内商业银行APP在250万家商户扫码支付 [5] - 公司已在境外19个国家和地区推进受理侧合作，带动境外二维码受理商户突破1000万家，年内将达到数千万家 [5] - 在账户侧，纳入公司网络的境外二维码支付钱包超170个，覆盖境外30个国家和地区 [5] 公司技术标准输出 - 公司协助老挝以自身标准和技术建成老挝国家支付系统，并与泰国央行建成本地转接网络TPN [7] - 公司在泰国联合其他卡品牌推出当地通用二维码支付标准，并作为泰国央行的推荐标准 [8] - 公司在新加坡协助监管机构制定本地二维码标准和实施框架 [8]

跨境二维码统一网关上线 - 由中国人民银行指导、中国支付清算协会联合中国银联建设的跨境二维码统一网关正式上线试运行 [1] - 统一网关通过构建“一点对接”的统一接口，解决了此前跨境二维码支付中多头连接的行业问题 [1] 银联跨境互联互通模式 - 公司创新推出“政府对政府（G2G）”和“网络对网络（N2N）”的多元跨境互联互通模式 [3] - G2G模式由两国央行牵头制定顶层框架，公司作为对外窗口与境外网络进行业务对接，2025年已推动越南NAPAS、印尼ASPI等项目落地 [3] - 中印尼跨境二维码互联互通于9月启动双向试点，中国境内用户可通过银联云闪付APP、支付宝钱包在印尼超3900万家QRIS受理商户扫码支付，印尼33款主流钱包也能在中国境内银联及支付宝二维码试点商户直接扫码消费 [3] - N2N模式是公司与境外二维码网络运营方直接洽谈，在马来西亚、新加坡、日本、韩国等市场已成功应用 [5] - 在马来西亚，公司实现二维码跨境支付互联互通，中国游客使用银联云闪付APP和超90款接入“云闪付网络支付平台”的境内商业银行APP，可在马来西亚250万家商户扫码支付 [5] 银联跨境业务规模 - 公司已在境外19个国家和地区推进受理侧合作，带动境外二维码受理商户突破1000万家，年内受理商户将达到数千万 [5] - 在账户侧，纳入公司网络的境外二维码支付钱包超170个，覆盖境外30个国家和地区 [5] 新“四方模式”与产业协同 - 公司正与产业各方共建新“四方模式”，引入“泛账户方”（钱包机构）与“泛受理方”（聚合支付服务商），让多方主体更顺畅地参与跨境支付生态 [7] - 在中印尼跨境二维码互联互通项目中，公司作为跨境转接清算方，蚂蚁国际作为技术服务方，中银香港作为人民币结算行，是产业“抱团出海”的实践 [8] 从“硬联通”到“软联通” - 公司对跨境支付的探索已从基础设施的“硬联通”逐渐走向规则标准的“软联通” [8] - 在金融基础设施建设方面，公司协助老挝以银联标准和技术建成老挝国家支付系统，与泰国央行基于银联技术和标准建成本地转接网络TPN [8] - 在推广金融技术标准方面，公司在泰国联合其他卡品牌共同推出当地通用的二维码支付标准，并作为泰国中央银行向当地金融机构和商户的推荐标准，在新加坡协助监管机构制定本地二维码标准和实施框架 [8] 未来发展方向 - 随着统一网关进入运营阶段，公司将持续探索跨境互联互通新模式，坚持新“四方模式”，联合更多境内外伙伴推动支付服务互联互通 [10]

跨境二维码统一网关上线 - 中国人民银行副行长陆磊透露，跨境二维码支付互联互通取得重要进展，跨境二维码统一网关已于7月底上线试运行 [1] - 统一网关是在中国人民银行指导下建设的跨境支付基础设施，支持境内外机构通过"一点对接"开展跨境二维码支付合作 [1][2] - 业内专家认为，统一网关上线试运行是中国跨境支付互联互通迈出的关键一步，将提高跨境支付效率，满足境内外用户高效、便捷的移动支付需求 [1] 统一网关的功能与解决的问题 - 统一网关为境内外参与机构提供统一技术接口、跨境交易信息转接分发、交易监测与分析等服务 [2] - 统一网关有助于解决因境内二维码标准不统一、商业模式差异大导致的互联互通难题，并避免境内机构在跨境合作中的无序竞争 [2] - 统一网关有利于降低机构间的系统对接成本，减少多次改造的资源浪费，推动形成统一的境外钱包机构合作标准 [3] 业务进展与参与机构 - 截至9月11日，统一网关已办理业务198.1万笔，金额达4.27亿元 [4] - 统一网关已与多家境内外机构合作，包括中国银联、网联、支付宝、财付通等，支持新加坡、马来西亚、泰国及中国香港、澳门等国家和地区的钱包在中国境内商户使用 [3] - 腾讯宣布将通过统一网关进一步开放微信支付"外包内用"服务，蚂蚁集团旗下支付宝和蚂蚁国际成为第一批参与业务试点的机构 [6] 运营模式与用户影响 - 统一网关优先支持"外包内用"业务，钱包机构、收单机构、金融基础设施等符合条件的市场机构均可申请成为参与机构 [5] - 统一网关有助于提升境内外用户体验，扩大境外钱包的境内受理面，使境外人士来华支付更便利，境内人士出境也可直接使用本国电子钱包支付 [7] - 统一网关系统支持对交易信息转接的实时处理，通过试运行，跨境支付业务高效有序，基本做到用户端无感 [8] 安全与系统保障 - 在业务合规方面，参与机构需履行KYC、"三反"、实时风险监控等尽职义务，建立多层次安全防护体系 [8] - 在系统安全方面，统一网关采用两地多中心部署，具备高并发能力、高自主可控性和应用故障自动恢复功能 [9] - 统一网关与参与机构共同制定跨机构应急响应预案，以保障极端情况下的系统安全及业务连续性 [9]

跨境二维码支付互联互通进展 - 中国人民银行指导建设的跨境二维码统一网关于7月30日正式上线试运行 优先支持"外包内用"业务[1][5] - 统一网关提供统一技术接口 跨境交易信息转接分发 交易监测与分析等服务 支持境内外机构通过"一点对接"开展合作[2][3] - 截至9月11日 统一网关已办理业务198.1万笔 总金额达4.27亿元人民币[4] 参与机构与合作范围 - 已接入中国银联 网联清算公司 支付宝 财付通等境内机构 以及Alipay Connect Tenpay Global DBS PayLah!等境外机构[3] - 支持新加坡 马来西亚 泰国及中国香港 中国澳门等地区钱包在中国境内商户使用[3] - 腾讯和蚂蚁集团成为首批试点机构 微信支付和支付宝已开展业务试运行[6] 行业影响与效率提升 - 解决境内二维码标准不统一 商业模式差异大导致的互联互通难题[2] - 降低机构系统对接成本 减少多次改造资源浪费 预计可降低对接难度30%以上[3][7] - 推动形成统一境外钱包合作标准 提升境外钱包引入效率和使用体验[3][7] 技术架构与安全保障 - 采用两地多中心部署架构 具备高并发能力和应用故障自动恢复功能[9] - 建立多层次安全防护体系 要求参与机构履行KYC "三反"义务及实时风险监控[8] - 中国支付清算协会作为运营机构 负责信息保护及数据安全义务[8] 市场发展前景 - 中国在全球二维码支付市场占比超70% 统一网关将增强国际市场竞争力[7] - 预计持续扩大参与机构规模和互联互通范围 支持更多符合要求的机构接入[4] - 构建对外无缝对接境外钱包 对内深度融入商户经营的双向桥梁[6]

跨境二维码统一网关上线 - 中国人民银行副行长陆磊透露跨境二维码支付互联互通取得重要进展，统一网关已于7月底上线试运行[1] - 统一网关是在中国人民银行指导下建设的跨境支付基础设施，支持境内外机构通过“一点对接”开展合作[1] - 业内专家认为统一网关上线是中国跨境支付互联互通迈出的关键一步，将提高支付效率并满足用户便捷需求[1] 统一网关的功能与优势 - 统一网关为境内外参与机构提供统一技术接口、跨境交易信息转接分发、交易监测与分析等服务[2] - 中国社会科学院金融研究所支付清算研究中心主任杨涛表示统一网关有利于降低机构间系统对接成本，减少资源浪费[3] - 统一网关推动形成统一的境外钱包机构合作标准，提升境外钱包引入效率和使用体验，促进市场公平竞争[3] 市场参与机构与业务规模 - 统一网关已与多家境内外机构合作，包括中国银联、支付宝、财付通等，支持新加坡、马来西亚、泰国及中国港澳等地区钱包在中国境内使用[3] - 截至9月11日，统一网关办理业务198.1万笔，金额4.27亿元[4] - 预计后续将持续扩大参与机构规模和跨境支付互联互通范围，支持更多符合要求的机构接入[4] 业务规则与实施重点 - 统一网关建设工作自2025年初全面展开，7月30日正式投产上线，优先支持“外包内用”业务[5] - 根据试行规则，钱包机构、收单机构、金融基础设施等符合条件的市场机构均可申请成为参与机构[5] - 腾讯和蚂蚁集团已积极参与，腾讯将开放微信支付“外包内用”服务，蚂蚁集团成为首批试点机构[6] 对用户体验的提升 - 统一网关有助于实现不同国家二维码支付系统的互联互通，我国在全球二维码支付市场占比达70%以上[7] - 统一网关协调推动境内机构开放受理环境，扩大境外钱包的境内受理面，提升境外人士来华支付便利性[7] - 境内人士到境外无需大量换汇或携带现金，可直接使用本国电子钱包在对方国家扫码支付[7] 系统运营与安全保障 - 统一网关为境内外机构提供跨境交易信息转接分发等服务，不参与资金划拨，支持实时处理且用户端无感[8] - 参与机构需履行KYC、“三反”、实时风险监控等尽职义务，建立多层次安全防护体系[8] - 统一网关采用两地多中心部署，具备高并发能力、高自主可控性和应用故障自动恢复功能[9]