公司基本情况 - 重庆港股份有限公司(股票简称"重庆港",股票代码为 600279)于 1999 年 1 月经重庆市人民政府批准设立,于 2000 年 7 月 31 日在上海证券交易所挂牌上市,是长江内河港口第一家上市公司,全国 5A 级物流企业,中国西部地区具有重要地位的内河主枢纽港、集装箱吞吐港运营企业[1] - 公司拥有分公司 2 户、全资及控股二级企业 12 户、参股二级企业 3 户,主要经营管理重庆市内重点公共港口码头[2] - 公司已形成集装箱、件杂散货、商品车和化工等现代化、专业化码头集群,年货物吞吐能力近 7,000 万吨、集装箱吞吐能力 267 万 TEU[2] - 公司拥有 4 个铁水联运港区,铁路专用线 49 公里,铁路年作业能力 3,100 万吨[2] - 公司港口年集装箱吞吐量占全市 90%以上,年铁水联运量占全市 95%以上,对长江上游及西部地区具有强劲的物流集聚辐射影响力[2] 2023年业绩情况 - 2023 年,公司完成货物吞吐量 6131.3 万吨,同比增长 6.9%;完成装卸自然吨 6187.3 万吨,同比增长 10.2%;完成集装箱吞吐量 120.4 万标箱,同比增长 2.2%;完成客运量 24.8 万人次,同比增长 490.5%[2] - 2023 年度,公司完成营业收入 494,886.40 万元,同比下降 0.25%;完成利润总额 137,529.21 万元,同比增长 502.01%;实现归属于上市公司股东的净利润 62,716.58 万元,同比增长 339.70%[3] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 1,978.91 万元,同比增长 10.85%[3] 业绩大幅增长原因 - 公司深入践行大客户战略,积极维护原有大客户,培育新客户,保障货源稳中有升[3] - 提升长江通道运行质量,深化港铁战略合作,货物吞吐量、装卸自然吨、集装箱吞吐量以及装卸业务收入和综合物流业务收入均有所上升[3] - 本期对已按第一期征收补偿协议约定移交的土地及地上建(构)筑物等资产确认资产处置收益[3] 主要货种吞吐量 - 2023 年,公司完成煤炭 1245.4 万吨,完成非金矿 1167.9 万吨,完成金属矿石 574.9 万吨,完成钢材 317.8 万吨,完成粮食 292.7 万吨,完成矿建 274.2 万吨,完成化工 216.7 万吨,完成化肥 45 万吨[3] 港口收费情况 - 目前港口收费包括政府定价、政府指导价和市场调节价,公司无政府定价和政府指导价的收费项目,现行对外收费项目属市场调节价的收费项目[4] - 针对市场调节价的收费项目,港口可根据燃润料、人工等主要成本的变化对港口收费进行调整,并及时更新、公示港口收费目录清单[4] 果园集装箱码头情况 - 重庆果园集装箱码头有限公司(简称"果集司")由重庆港股份有限公司和上海国际港务(集团)股份有限公司共同出资组建,注册资本 199,962 万元,是重庆市主城港区最大的专业化集装箱装卸码头[5] - 果集司位于江北区果园港内,总占地面积为 89.44 万平方米,拥有 5000 吨级泊位 8 个,设计年吞吐能力 160 万 TEU[5] - 2023 年,果集司完成集装箱吞吐量 78.02 万 TEU,水水中转 13.4 万 TEU,铁水联运 4.2 万 TEU,全年实现营业收入 35,714 万元,利润总额 135,465 万元[6] - 2023 年,果集司业绩大幅增长的原因包括:主动拓展市场、主动拜访客户、主动开发货源,以及对已按第一期征收补偿协议约定移交的资产确认资产处置收益[6] 其他信息 - 兰家沱 1堆场项目主要为港区专用铁路线配套项目,对港区码头吞吐能力无影响,但能提升港区周转能力[6] - 公司目前尚有珞璜港改扩建工程、江津港区兰家沱作业区一期改建工程和长寿冯家湾作业区化工码头二期工程等在建项目[7] - 公司拟收购果园港与集装箱功能相关的资产,以优化、完善果园港集装箱功能,提高果园港集装箱作业能力[7] - 公司将继续加强与重庆两江新区建设管理局、重庆两江新区土地征收和住房事务中心沟通协商,加大寸滩港征收补偿款的催收力度[8] - 2023 年,公司确认政府补助收益 7,809.18 万元,其中大宗商品供应链补贴 3,762.21 万元,铁水联运补贴 1,362.21 万元,移箱补贴 507.55 万元[9]

重庆港股份有限公司 关于独立董事辞职的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 近日，重庆港股份有限公司（以下简称"公司"）董事会收到公司独 立董事黎明先生的书面辞职申请。由于已连任公司独立董事六年，黎明先 生申请辞去公司独立董事、审计委员会主任委员、薪酬与考核委员会委员、 提名委员会委员等职务。辞职后，黎明先生将不再担任公司任何职务。 证券代码：600279 证券简称：重庆港 公告编号：临2024－024 号 黎明先生在担任公司独立董事期间恪尽职守、勤勉尽责，公司董事会 对黎明先生任职期间为公司发展做出的贡献表示衷心感谢！ 特此公告 重庆港股份有限公司 2024 年7 月17 日 黎明先生的辞职将导致公司独立董事占董事会成员的比例低于三分之 一，董事会提名委员会、薪酬与考核委员会中独立董事未过半数。为保证 公司董事会的规范运作，根据《中华人民共和国公司法》《上市公司独立 董事管理办法》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规范 运作》等法律法规及《重庆港股份有限公司独立董事工作制度》的相关规 定 ...

股票代码：600279 股票简称：重庆港 公告编号：临 2024－023 号 重庆港股份有限公司 关于寸滩港土地征收补偿款支付进展的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、事项概述 因规划建设寸滩国际新城邮轮母港，重庆两江新区管理委员会对重庆港股 份有限公司（以下简称"公司"）控股子公司重庆果园集装箱码头有限公司（其 中公司持股比例为 65%，以下简称"果集司"）所属寸滩港土地及地上建（构） 筑物等资产实施征收，征收补偿价格最终确定为 4,871,654,920 元。详细情况 请查阅公司发布的临2022—024 号、临 2022—025 号、临 2022—027 号公告。 二、《征收补偿协议》签订情况 2022 年 12 月 30 日，果集司与重庆两江新区建设管理局、重庆两江新区土 地征收和住房事务中心分三期签署《征收补偿协议》。详细情况请查阅公司发布 的临 2023-001 号公告。 三、征收补偿款收取情况 2023 年 8 月 31 日，果集司收到《征收补偿协议》（两江〔2022〕邮轮母港 征收第 ...

业绩数据 - 2023年公司营业收入49.49亿元，商品贸易业务收入27.75亿元，同比减10.89%，占比56.07%，毛利率2.22%，同比增0.82个百分点[1] - 2023年钢材贸易销售收入18.89亿元，铁矿石贸易销售收入7.64亿元，民爆产品销售收入1.23亿元[3] - 2023年末负债总额55.2亿元，有息负债37.41亿元，占比67.77%[49] - 2023年利息费用1.54亿元，利息收入0.19亿元，营业利润14.06亿元（资产处置收益12.45亿元），利息费用占扣除资产处置收益后营业利润比重95.65%[49] - 2023年末货币资金25.65亿元，占流动资产比重约62.62%[49] 业务数据 - 2023年两江物流钢材贸易前十大客户销售量43.74万吨，收入17.56亿元[3] - 2023年两江物流钢材贸易前十大供应商采购量37.85万吨，采购金额14.70亿元[6][7] - 2023年久久物流向四川省长浩贸易有限公司销售铁矿石95.25万吨，收入7.64亿元[7] - 2023年久久物流铁矿石前十大供应商采购量87.27万吨，采购金额6.88亿元[7] - 2023年渝物民爆从重庆市广联民爆器材有限公司采购1.47亿元[8] - 2023年渝物民爆前十大客户收入1.03亿元[9] 贸易业务 - 建筑钢材货款支付到提货付款周期30 - 60天，约80%货物周期在45天内[22] - 热卷和冷卷货款支付到提货付款周期60 - 90天，约70%货物周期在60天左右[23] - 优钢货款支付到提货付款周期60 - 90天，约70%货物周期在60天左右[24] - 弹簧扁钢货款支付到提货付款周期60 - 120天，约80%货物周期在90天内[25] - 公司铁矿石贸易货款支付到收款时间周期约120天[27] - 公司民爆产品销售业务上下游结算为现款现货，货款支付到收款周期较短[28] 财务指标 - 2023年重庆港带息负债占固定资产原值比例44.53%，利息费用/（带息负债 - 在建工程）为4.23%，货币资金/带息负债为66.08%，利息收入/货币资金为0.73%[53] - 2023年利息费用15402.67万元，资本化利息969.41万元，合计利息支出16372.08万元，年末贷款余额38.82亿元，融资成本率2.5% - 4.67%[59] - 2023年利息收入1869.84万元，剔除寸滩港征收补偿款后，平均每月货币资金余额15.15亿元，平均存款利率1.23%[59] 资金变动 - 截至2024年5月末，带息负债由年初38.82亿元缩减至31.62亿元，减少7.2亿元，减少比例18.55%[57][62] - 截至2024年5月末，货币资金余额由年初25.65亿元下降至15.05亿元，减少10.6亿元，减少比例41.33%[62] 未来计划 - 近五年（2024 - 2028年）还款计划分别为4.27亿元、6.28亿元、6.92亿元、4.73亿元和4.76亿元，合计26.96亿元[64] - 2024年公司基本建设、设备、更新维护等投资预算合计4.23亿元（不含股权投资）[64]

业绩总结 - 2023年公司实现营业收入49.49亿元，同比减少0.25%[1][48] - 2023年实现归母净利润6.27亿元，同比增长339.7%[48] - 2023年实现扣非后归母净利润0.2亿元，同比增长10.6%[48] - 2023年第一至四季度公司营业收入分别为15.72亿、12.98亿、12.19亿、8.6亿元，持续下降[48] - 2023 - 2021年公司营业收入分别为49.49亿、49.61亿、54.82亿元，净利润分别为10.04亿、1.81亿、1.03亿元[53] - 2023 - 2021年公司毛利率分别为10.36%、8.77%、7.68%[54] 用户数据 - 2023年重庆辖区港口货物吞吐总量：第一季度5077万吨、二季度5558万吨、三季度5855万吨、四季度5853万吨[68] - 2023年重庆港货物吞吐量：第一季度1439.4万吨、二季度1591.3万吨、三季度1613.3万吨、四季度1487.3万吨[68] - 2023年重庆港在重庆辖区的市场占有率：第一季度28.4%、二季度28.6%、三季度27.6%、四季度25.4%[68] - 2023 - 2021年重庆港在重庆辖区的市场占有率分别为27.4%、27.8%、26.1%[52] 未来展望 - 利用长江水道优势，加强与航运企业协同，提升“沪渝直达快线”运营质效[57][58] - 延展铁水联运网络，推广“一票制”“一箱制”，提升联运效率[58] - 升级大客户服务机制，制定量价捆绑机制吸引客户[59] - 探索在周边省市布局新“无水港”基地，挖掘沿线市场[59] - 从服务建设、降成本、强管理等方面推动发展，提高风险防控水平[60][61] 业务数据 - 2023年商品贸易业务实现营业收入27.75亿元，同比减少10.89%，占当期营业收入的56.07%，毛利率为2.22%，同比增加0.82个百分点[1] - 2023年钢材贸易销售收入18.89亿元，铁矿石贸易销售收入7.64亿元，民爆产品销售收入1.23亿元，合计27.75亿元[3] - 2023年两江物流钢材贸易前十大供应商采购量合计37.85万吨，采购金额合计14.70亿元[4] - 2023年两江物流钢材贸易前十大客户销售量合计43.74万吨，收入确认金额合计17.56亿元[4] - 2023年久久物流向四川省长浩贸易有限公司销售铁矿石95.25万吨，确认收入7.64亿元[5] - 2023年久久物流铁矿石前十大供应商采购量合计87.27万吨，采购金额合计6.88亿元[5] - 2023年渝物民爆从重庆市广联民爆器材有限公司采购民爆产品1.47亿元[6] - 2023年渝物民爆前十大客户确认收入合计1.03亿元[7] - 2023年公司贸易业务前十大客户中，四川省长浩贸易有限公司销售收入76367.61万元，重庆满捷商贸有限公司45535.97万元[9] - 2023年公司贸易业务前十大供应商中，陕西钢铁集团有限公司西安分公司采购额36554.20万元，上海华港矿产品有限公司26358.99万元[14] - 2023年钢材销售收入1888545438.45元，销售成本1872744545.08元，毛利率0.84%[21] - 2023年铁矿石销售收入763676076.99元，销售成本751055618.77元，毛利率1.65%[21] - 2023年民爆产品销售收入122865725.70元，销售成本89637170.56元，毛利率27.04%[21] - 2023年钢材销售数量467576.08吨，采购数量437187.39吨；2022年销售数量515333.95吨，采购数量515483.97吨[21] - 2023年铁矿石销售数量952531.14吨，采购数量971237.10吨；2022年销售数量958306.46吨，采购数量1057411.22吨[21] 财务数据 - 2023年末公司负债总额55.2亿元，有息负债37.41亿元，占负债总额比重67.77%[73] - 2023年利息费用1.54亿元，利息收入0.19亿元，利息费用占扣除资产处置收益后营业利润比重95.65%[73] - 2023年末货币资金25.65亿元，占流动资产比重约62.62%[73] - 公司带息负债合计38.82亿元，包括一年内到期非流动负债4.14亿元、长期借款33.27亿元、长期应付款1.41亿元[75] - 2022 - 2023年公司收到征收补偿款合计16.36亿元，其中2023年12月29日收到的9.41亿元未开展使用计划[77] - 2023年重庆港利息费用15402.67万元，加上资本化利息合计16372.08万元，年末贷款余额38.82亿元，融资成本率2.5% - 4.67%[83] - 2023年重庆港利息收入1869.84万元，剔除12月29日收到的补偿款后，平均每月货币资金余额15.15亿元，平均存款利率1.23%[83] - 截至2024年5月末，公司带息负债由年初38.82亿元缩减至31.62亿元，减少7.2亿元，减少比例18.55%[82][88] - 截至2024年5月末，公司货币资金余额由年初的25.65亿元降至15.05亿元，减少10.6亿元，减少比例41.33%[87] - 公司带息负债利率在2.50% - 4.67%之间，近五年（2024年 - 2028年）还款计划分别为4.27亿元、6.28亿元、6.92亿元、4.73亿元和4.76亿元，合计26.96亿元[89] - 2024年公司基本建设、设备、更新维护等投资预算合计4.23亿元（不含股权投资）[90] - 2023年末公司货币资金余额25.65亿元，其中1.30亿元作为承兑汇票保证金被冻结，其余24.35亿元可自由支配[90] - 截止2023年末，公司有息负债合计38.82亿元，含长期借款33.27亿元，一年内到期的非流动负债4.14亿元，长期应付款1.41亿元[93] - 截止2023年末，公司尚待支付的工程质保金、设备质保金等其他应付款3.21亿元[93] - 2019年 - 2023年公司经营活动产生的现金流量净额平均每年6.56亿元[94] - 按目前LPR计算，公司新增贷款年利率基本可控制在2.5% - 3.5%之间[95]

证券代码：600279 证券简称：重庆港 公告编号：2024-021 号 重庆港股份有限公司 2023 年年度权益分派实施公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大 遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 每股分配比例 A 股每股现金红利 0.045 元（含税） 一、 通过分配方案的股东大会届次和日期 本次利润分配方案经公司 2024 年 4 月 23 日的 2023 年年度股东大会审议通过。 二、 分配方案 截至股权登记日下午上海证券交易所收市后，在中国证券登记结算有限责任公司上海分 公司（以下简称"中国结算上海分公司"）登记在册的本公司全体股东。 3. 分配方案： 本次利润分配以方案实施前的公司总股本 1,186,866,283 股为基数，每股派发现金红利 0.045 元（含税），共计派发现金红利 53,408,982.74 元。 1. 发放年度：2023 年年度 2. 分派对象： 三、 相关日期 相关日期 | 股份类别 | 股权登记日 | 最后交易日 | 除权（息）日 | 现金红利发放日 | | --- | --- | --- | - ...

西南证券股份有限公司 关于 重庆港股份有限公司收购报告书 之 2024 年第一季度持续督导意见 （控股股东港务物流集团从两江新区管委会 划转至重庆市国资委） 财务顾问：西南证券股份有限公司 二〇二四年五月 西南证券股份有限公司（以下简称"本财务顾问"或"西南证券"）接受重 庆市国有资产监督管理委员会（以下简称"信息披露义务人"或"重庆市国资委"） 委托，担任重庆市国资委豁免要约收购重庆港股份有限公司（以下简称"上市公 司"或"重庆港"）的财务顾问，依照《上市公司收购管理办法》（以下简称"《收 购管理办法》"）第六十九条、第七十一条、《上市公司并购重组财务顾问业务 管理办法》第三十一条以及《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 11 号—— 持续督导》等有关规定，持续督导期从重庆港公告收购报告书至收购完成后的 12 个月止（即从 2023 年 6 月 15 日至收购完成后的 12 个月止）。 2024 年 4 月 30 日，重庆港披露了 2024 年第一季度报告。结合上述重庆港 披露的 2024 年第一季度报告、其他定期公告、临时公告及日常沟通，西南证券 出具了 2024 年第一季度的持续督导意见（以下简称"本 ...

西南证券股份有限公司 关于 重庆港股份有限公司收购报告书 之 2024 年第一季度持续督导意见 （控股股东港务物流集团从重庆市国资委 划转至重庆物流集团） 财务顾问：西南证券股份有限公司 二〇二四年五月 西南证券股份有限公司（以下简称"本财务顾问"或"西南证券"）接受重 庆物流集团有限公司（以下简称"信息披露义务人"或"重庆物流集团"）委托， 担任重庆物流集团豁免要约收购重庆港股份有限公司（以下简称"上市公司"或 "重庆港"）的财务顾问，依照《上市公司收购管理办法》（以下简称"《收购 管理办法》"）第六十九条、第七十一条、《上市公司并购重组财务顾问业务管 理办法》第三十一条以及《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 11 号—— 持续督导》等有关规定，持续督导期从重庆港公告收购报告书至收购完成后的 12 个月止（即从 2023 年 7 月 12 日至收购完成后的 12 个月止）。 2024 年 4 月 30 日，重庆港披露了 2024 年第一季度报告。结合上述重庆港 披露的 2024 年第一季度报告、其他定期公告、临时公告及日常沟通，西南证券 出具了 2024 年第一季度的持续督导意见（以下简称"本持续督导意 ...

营业收入变化 - 本报告期营业收入13.79亿元，同比下降12.29%，主要因大宗商品价格及交易量下降致商品贸易业务收入下降[4][7] - 2024年第一季度营业总收入为1,379,135,512.35元，较2023年第一季度的1,572,428,295.84元下降[18] - 2024年第一季度营业收入为2794.18万美元，较2023年的2554.52万美元增长9.4%[24] 净利润变化 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润43.04万元，较去年同期扭亏为盈，同比增加85.74万元[4][8] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 -28.34万元，较去年同期减亏1552.17万元[4][8] - 2024年第一季度净利润为16,489,803.92元，较2023年第一季度的11,113,700.32元增加[18] - 2024年第一季度持续经营净利润为16,489,803.92元，2023年同期为11,113,700.32元[19] - 2024年第一季度归属于母公司股东的净利润为430,388.11元，2023年同期为 - 426,984.32元[19] - 2024年第一季度净利润为-465.34万美元，较2023年的-276.75万美元亏损扩大68.1%[25] 经营活动现金流量净额变化 - 本报告期经营活动产生的现金流量净额 -2.87亿元，同比下降599.09%，主要因下属子公司确认2023年寸滩港征收收入缴纳企业所得税3.27亿所致[4][9] - 2024年第一季度经营活动现金流入小计为1,201,257,610.00元，2023年同期为1,490,207,601.55元[21] - 2024年第一季度经营活动产生的现金流量净额为 - 287,402,287.35元，2023年同期为57,585,581.67元[21] - 2024年第一季度经营活动现金流入小计为10.2137亿美元，较2023年的2.2908亿美元大幅增加[26] - 2024年第一季度经营活动现金流量净额为9774.52万美元，较2023年的-7440.72万美元由负转正[26] 资产变化 - 本报告期末总资产129.93亿元，较上年度末下降2.98%[5] - 2024年3月31日货币资金为2,113,521,202.87元，较2023年12月31日的2,565,135,271.13元有所减少[15] - 2024年3月31日应收票据为122,813,582.54元，较2023年12月31日的66,601,357.44元增长[15] - 2024年3月31日资产总计为12,993,240,642.36元，较2023年12月31日的13,392,129,902.38元减少[16] - 2024年3月31日流动资产合计为419,877,160.88元，2023年12月31日为601,286,284.51元[22] - 2024年3月31日非流动资产合计为5,548,589,932.96元，2023年12月31日为5,225,981,739.76元[23] - 2024年3月31日资产总计为5,968,467,093.84元，2023年12月31日为5,827,268,024.27元[23] 所有者权益变化 - 本报告期末归属于上市公司股东的所有者权益62.55亿元，较上年度末增长0.05%[5] 非经常性损益情况 - 非经常性损益合计71.38万元，包含非流动性资产处置损益3.35万元、计入当期损益的政府补助35.96万元等[5] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数29215户[11] - 前十大股东中，重庆港务物流集团有限公司持股比例48.69%，国投交通控股有限公司持股比例14.91%[11] - 万州港系公司第一大股东港务物流集团控股子公司，属一致行动人[12] 公司增资情况 - 公司于2024年3月1日决定对重庆珞璜港务有限公司现金增资3亿元，其注册资本金由80,216.78万元增至110,216.78万元，4月15日完成工商变更手续[14] 营业总成本变化 - 2024年第一季度营业总成本为1,359,822,422.99元，较2023年第一季度的1,579,352,939.33元减少[18] 营业利润变化 - 2024年第一季度营业利润为27,369,042.80元，较2023年第一季度的18,340,146.41元增加[18] - 2024年第一季度营业利润为-465.34万美元，较2023年的-462.92万美元亏损略有增加[25] 利润总额变化 - 2024年第一季度利润总额为27,763,689.24元，较2023年第一季度的20,339,183.43元增加[18] 基本每股收益和稀释每股收益变化 - 2024年第一季度基本每股收益和稀释每股收益均为0.0004元/股，2023年同期均为 - 0.0004元/股[19] 投资活动现金流量净额变化 - 2024年第一季度投资活动产生的现金流量净额为 - 87,978,113.05元，2023年同期为 - 56,676,911.91元[22] - 2024年第一季度投资活动现金流量净额为-3.2187亿美元，较2023年的-2610.38万美元亏损扩大[26] 筹资活动现金流量净额变化 - 2024年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为 - 73,732,071.12元，2023年同期为 - 120,880,782.74元[22] - 2024年第一季度筹资活动现金流量净额为-4292.91万美元，较2023年的-1.0535亿美元亏损减少[26] 负债变化 - 2024年3月31日负债合计为5,102,056,794.12元，较2023年12月31日的5,520,084,939.56元减少[17] 长期借款变化 - 2024年第一季度长期借款为5.1881亿美元，较2023年的5.08779亿美元有所增加[24] 营业成本变化 - 2024年第一季度营业成本为2416.88万美元，较2023年的2385.38万美元增长1.3%[24] 财务费用变化 - 2024年第一季度财务费用为210.6万美元，较2023年的351.57万美元下降40.1%[25]

业绩情况 - 重庆港盛船务2023年净资产收益率为0.17%[1] - 重庆苏商港口物流2023年净资产收益率为11%[3] - 重庆市涪陵港务等多家公司2023年经营亏损[1][3] 公司变动 - 重庆东港集装箱码头2023年7月24日完成工商注销[2][3] - 多家公司被吸收合并、转让或注销[3]