中文天地出版传媒集团股份有限公司 关于控股子公司开展外汇套期保值业务的 可行性分析报告 一、开展外汇套期保值业务的背景、目的 中文天地出版传媒集团股份有限公司（以下简称公司）控股子公司北京智 明星通科技股份有限公司（以下简称智明星通）主要业务收入来自境外，以美 元、港币等外币进行结算，汇率波动对其经营影响较为明显。为有效规避外汇 市场的风险，防范汇率波动对经营业绩造成不利影响，提高外汇资金使用效 率，合理降低财务费用，智明星通及其所属子公司计划使用其自有资金开展外 汇套期保值业务。 二、外汇套期保值业务的基本情况 （一）交易金额及期限 智明星通及其所属子公司拟开展外汇套期保值业务的总额度不超过 1,200 万美元，授权期限自公司董事会审议通过之日起 12 个月内有效。在前述额度及 期限范围内，资金可循环使用，期限内任一时点的交易金额不应超过投资额 度。如单笔交易的存续期超过了授权期限，则授权期限自动顺延至单笔交易终 止时止。 （二）资金来源 智明星通及其所属子公司开展外汇套期保值业务投入的资金来源为公司自 有资金，不涉及募集资金或者银行信贷资金。 （三）交易场所、交易品种及交易工具 智明星通及其所属子公司仅与 ...

3.本次会议于2024年11月22日（星期五）以通讯表决方式召开。 4.本次会议应参加表决监事5人，实参加表决监事5人，分别为周建森、周天 明、王慧明、张晓俊、陈璘。 证券代码：600373 证券简称：中文传媒 公告编号：临 2024-115 中文天地出版传媒集团股份有限公司 第六届监事会第二十二次临时会议决议的公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、监事会会议召开情况 1.中文天地出版传媒集团股份有限公司（以下简称公司）第六届监事会第二 十二次临时会议（以下简称本次监事会会议）的召开符合《中华人民共和国公司 法》和《公司章程》的有关规定。 2.本次会议于2024年11月15日以书面送达及电子邮件等形式向全体监事发 出会议通知。 会议认为，在确保日常经营和资金安全的前提下，公司及子公司以自有闲置 资金购买理财产品，有利于提高公司的资金使用效率，增加现金资产收益，符合 公司和全体股东的利益；公司本次使用自有闲置资金购买理财产品额度事项，不 存在损害公司及股东利益的情形，特别是中小股东的利益。一致同意该议案 ...

特此公告。 近日，公司收到交易商协会印发的《接受注册通知书》（中市协注〔2024〕 MTN1105号），交易商协会已接受公司中期票据注册，并对相关事项进行了明确， 主要内容如下： 一、公司中期票据注册金额为10亿元（含），注册额度自通知书落款之日起 2年内有效，由中信银行股份有限公司主承销。 二、公司在注册有效期内可分期发行中期票据，接受注册后如需备案发行， 应事前先向交易商协会备案。公司应按照有权机构决议及相关管理要求，进行发 行管理。发行完成后，应通过交易商协会认可的途径披露发行结果。 公司将根据《接受注册通知书》要求及公司股东会的授权，结合公司资金需 求及市场利率情况择期发行中期票据，并严格按照相关规定，做好中期票据的发 行、兑付及信息披露等相关工作。 证券代码：600373 股票简称：中文传媒 公告编号：临 2024-113 中文天地出版传媒集团股份有限公司 关于中期票据获准注册的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 中文天地出版传媒集团股份有限公司（以下简称公司）分别于2024年4月9 日、20 ...

一、涉及公司 中文传媒[1] 二、核心观点及论据 （一）教辅业务相关 1. **收入确认方式变化** - 教辅市场化后，收入确认方式由一次性确认转变为分散确认，之前大宗采购时收入随资金回款确认，主要集中在第一季度和第四季度，现在市场化采购只要款项到账即可确认收入[2][3]。 2. **教辅需求情况** - 教辅需求不会因市场化而减少，因为教辅是刚需，学校和家长对学生教育重视程度决定其需求稳定性[4]。 3. **市占率情况** - 市场集体征订改变后，从长期看，虽然征订方式变化，但中文传媒在江西省仍有较强竞争力，市场容量仍存在，可通过线上线下推广保持竞争力[5]。 4. **出版和发行下降原因** - 出版和发行下降受市场化影响，以前评定类教辅和市场类教辅占比较大，现在市场化教辅被记为一般图书，从北京开卷数据看，今年前三季度一般图书增速不到1%，不过不含市场化教辅的一般图书部分相对稳健，如少儿图书类在全国首列[6]。 （二）江西新华在线模块 - 截至三季度，江西新华在线模块线上征订收入接近5亿元，同比增速较快，未来将更侧重线上销售渠道，同时兼顾线下[7]。 （三）销售费用增长 - 三季度销售费用增长主要因加大营销投入，包括游戏推广等费用，智能信通游戏推广费用约为1.12亿元[8]。 （四）智明星通业务 1. **产品储备** - 智明星通以SLG策略型游戏为重点，今年侧重于SLG加休闲类游戏，一款海洋类策略加休闲游戏5月上线测试，计划11或12月再次测试，有望明年第一季度发布，还有几款自研游戏正在内测，2 - 3款见成效，今年2月代理的《猫之城》8月上线海外[9]。 2. **运营业务** - 智明星通主要以SoC（系统级芯片）为主，同时运营两款游戏，数据表现相对稳定，还有代理项目如《电影制作人》等[11]。 （五）政府捐建项目影响 - 政府捐建项目对第三季度和第四季度业绩影响较大，公司在努力适应市场化环境，减少对江西学校、学生和家长的冲击，但整体业绩仍受一定程度影响[12]。 （六）分红政策 - 中文传媒一直坚持现金分红政策，分红比例根据公司当年实现的净利润及第二年的资金安排和需求统筹考虑，目前尚未决定是否提高分红比例，会收集市场投资人意见反馈给董事会和管理层综合考量[13]。 （七）公允价值收益波动 - 三季度公允价值收益波动主要来自持有股票及理财产品，10月初股市回暖前表现不佳致金融产品收益受损，未来通过定增或购买理财产品等方式控制风险，相信股市稳定后金融产品会改善[14]。 （八）现金储备与并购计划 - 公司现金储备充足，近期并购了朗姿传媒及两个出版公司，未来将围绕主业进行外延收购，关注平台渠道及智能化赛道，通过南海国投基金投资孵化优质企业，结合集团战略投资部筛选项目[15]。 （九）朗姿传媒AI技术应用 - 收购朗姿传媒后，其AI技术将用于中文传媒主营业务赋能，如与21世纪少儿出版社合作开发智能绘本，目前正在推进中[16]。 （十）回购计划 - 中文传媒今年2月股东大会通过5,000万至1亿元回购计划，截至9月30日已完成5,000万元回购，将在明年2月截止日期前继续执行剩余5,000万元回购计划，2025年回购安排视当时市场环境而定，公司过去三年现金分红比例达45% - 53%，2019年曾用3亿元回购，今年预计投入近1亿元回购买来注销股份[17]。 三、其他重要内容 1. 荒野迷城是草花互动代理发行的国内游戏，2月上线，前期数据表现不错且目前状态稳定，可看作在国内市场的一次试水[10]。 2. 智明星通主要运营业务除游戏外还有SoC（系统级芯片），且相关业务数据表现相对稳定[11]。

特此公告。 中文天地出版传媒集团股份有限公司董事会 2024 年 11 月 5 日 证券代码：600373 证券简称：中文传媒 公告编号：临 2024-112 中文天地出版传媒集团股份有限公司（以下简称公司）董事会沉痛公告，2024 年11月4日，总会计师熊秋辉先生因病去世，公司及董事会对熊秋辉先生的逝世 致以沉痛哀悼和深切缅怀，并向其家属表示深切慰问！ 熊秋辉先生在任职公司总会计师期间，恪尽职守，勤勉尽责，认真履行了作 为公司高级管理人员应尽的职责和义务，为公司经营发展做出了重要贡献，公司 及董事会谨此对熊秋辉先生表示衷心感谢。 根据《公司法》《公司章程》等有关规定，熊秋辉先生的逝世不会对公司生 产经营产生影响。截至本公告披露日，熊秋辉先生未持有公司股份。 中文天地出版传媒集团股份有限公司 关于总会计师逝世的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 ...

证券代码：600373 证券简称：中文传媒 公告编号：临 2024-111 智明星通第一阶段的员工持股已于 2022 年 7 月 29 日取得全国中小企业股份 转让系统有限责任公司（以下简称全国股转公司）的审批同意，并于 2022 年 9 月 8 日完成工商变更登记手续。 近期，智明星通以增资扩股的方式开展预留股份阶段的员工持股。2024 年 9 月 30 日，全国股转公司出具《关于同意北京智明星通科技股份有限公司股票定 向发行的函》（股转函〔2024〕2800 号），经审查，全国股转公司认为智明星通 本次定向发行股票符合其股票定向发行要求，同意智明星通本次股票定向发行。 具体内容详见公司分别于 2021 年 12 月 25 日、2022 年 8 月 3 日、2022 年 9 月 9 日以及 2024 年 10 月 9 日刊登在《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》 及上海证券交易所网站（htpp://www.sse.com.cn）的《中文传媒关于控股子公 司开展混合所有制改革暨引入合格投资者并实施员工持股的进展公告》（编号： 临 2021-071）、《中文传媒关于控股子公司开展混合所有制改革暨引入合格投资 ...

证券代码：600373 证券简称：中文传媒 公告编号：临 2024-110 公司股份的回购报告书》（公告编号：临 2024-011）。2024 年 4 月 26 日，公司披 露了《中文传媒关于以集中竞价交易方式首次回购公司股份的公告》（公告编号： 临 2024-037）。 二、回购价格上限调整情况 根据《中文传媒关于以集中竞价交易方式回购股份的回购报告书》，若公司在 回购期限内实施了资本公积金转增股本、现金分红、派送股票红利、配股、股份 拆细或缩股等除权除息事项，公司将按照证监会及上海证券交易所的相关规定， 对回购价格上限进行相应调整。因实施 2023 年年度权益分派，公司本次以集中竞 价交易方式回购股份价格上限由不超过人民币 15.00 元/股（含）调整为不超过人 民币 14.22 元/股（含），调整后的回购价格上限于 2024 年 6 月 24 日生效。 中文天地出版传媒集团股份有限公司 关于以集中竞价交易方式回购公司股份的进展公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： | 回购方案首次披露日 | ...

证券代码：600373 证券简称：中文传媒 公告编号：临 2024-109 中文天地出版传媒集团股份有限公司 关于常务副总经理辞职的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 中文天地出版传媒集团股份有限公司（以下简称公司）董事会于2024年10 月31日收到公司常务副总经理蒋定平先生提交的书面辞呈，蒋定平先生因达到法 定退休年龄，申请辞去常务副总经理职务。 根据《公司法》《公司章程》等有关规定，蒋定平先生的书面辞呈自送达公 司董事会之日起生效，其辞去常务副总经理职务不会对公司生产经营产生影响。 截至本公告披露日，蒋定平先生未持有公司股份。 公司及董事会对蒋定平先生担任常务副总经理期间为公司发展所做出的贡 献表示衷心感谢！ 特此公告。 中文天地出版传媒集团股份有限公司董事会 2024 年 11 月 1 日 ...

公司基本情况 - 中文传媒是江西省出版传媒集团 2010 年 12 月借壳上市的现代大型出版传媒公司，运营 14 年，有 21 家全资及控股一级子公司、200 多家子分公司 [2] - 主营业务包括出版发行、互联网游戏等，形成“传统核心主业、新兴科技业态、资本创新经营”三足鼎立利润格局 [2] 三季度经营数据 - 前三季度实现营业收入 67.52 亿元，同比下降 4.34%；归属于上市公司股东的净利润 7.28 亿元，同比下降 41.86% [2] - 截至报告期末，资产总额 317.55 亿元，较年初增长 8.42%；归属于上市公司股东的净资产 180.59 亿元，较年初减少 2.04% [2] - 前三季度出版板块营业收入 26.95 亿元，发行板块营业收入 32.79 亿元 [2] 业绩下滑原因 - 三季度业绩下滑主要因所得税费用增加、教辅图书收入下降以及利息收入下降 [4] 应对措施 - 针对教辅发行变化，采取网格化管理、线上线下协同、配套激励、打造精品出品四项举措 [3] 市值管理与分红 - 已累计回购股份 360.10 万股，支付对价约 5000.87 万元；2023 年度现金分红 10.55 亿元，占当年归母净利润 53.66% [4] - 近五年现金分红总体呈稳步上升趋势，公司自上市共实施现金分红 13 次，累计派发现金股利 70.85 亿元（含回购股份 3 亿元） [6] - 未来将综合考虑多因素，维护利润分配政策持续性和稳定性 [3][6] 业务相关 - 智明星通代理产品有《Magic Rush》《奇迹暖暖》等，新代理《Cat Fantasy 猫之城》8 月上线，首日 5 个国家 Google Play 免费榜第一，进入 10 个国家或地区免费榜 Top 10 [4] - 收购的朗知传媒前三季度营收超 9 亿元，归母净利润 4000 万元 [5] - 10 月完成大股东相关资产交割过户，江教传媒和高校出版社成为全资子公司并表 [5] 融资与并购规划 - 持续对外融资是为加强信用体系建设，拓展融资渠道，提高长期融资能力，增加盈利能力 [5] - 战略并购以赋能传统产业转型升级（数字化建设和 AI）、服务教育为主，重点是内容编辑校对降本增效和打通图书销售渠道，并购模式为基金前端孵化和直接并购优质成熟企业 [5]